74
Рисунок 3.17 - Значения показателей рентабельности АО «Мценский
завод Коммаш» до и после внедрения разработанных мероприятий, %
В результате этого мы можем сделать вывод о том, что предложенные
нами мероприятия, такие как: уменьшение дебиторской задолженности по
средствам факторинга, погашение долгосрочных заимствований, снижение
себестоимости путем смены поставщика металла, реализация остатков готовой
продукции, весьма эффективны и рентабельны.
75
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Получение прибыли является основной целью создания и деятельности
коммерческой организации. Ведение предпринимательской деятельности при
неэффективном управлении финансовыми результатами задает вектор
движения предприятия к банкротству. Поэтому хозяйствующие субъекты
вынуждены изыскивать пути увеличения доходов и сокращения расходов,
повышать эффективность деятельности, тщательнее прогнозировать
финансовые результаты и выбирать те направления их использования,
которые могут обеспечить наиболее высокую прибыль. В условиях
ограниченности ресурсов предприятия стремятся к рациональному их
использованию, обеспечивая при этом конкурентоспособность производимых
продуктов, что позволяет им обеспечивать высокие финансовые результаты.
Объектом исследования явилось АО «Мценский завод Коммаш».
Предприятие является флагманом отечественного машиностроения и занимает
лидирующее положение на рынке коммунального машиностроения.
В ходе проведения анализа установлено, что в 2022 году по сравнению с
2020 годом в АО «Мценский завод Коммаш» имеет место рост масштабов
производственно–хозяйственной деятельности. Основной показатель – чистая
прибыль возрос на 53,92% или 2797688тыс. руб. Ввиду того, что выручка
растет более высокими темпами, чем себестоимость, валовая прибыль за 2020-
2022 гг. имеет тенденцию к росту на 29,53%.
Коммерческие расходы демонстрировали положительную динамику на
24,72%, управленческие расходы отрицательную на 1,24%, однако, прибыль
от продаж имеет тенденцию к росту на 38,9%. Прочие доходы за исследуемый
период возросли на 85,38%, а прочие расходы - на 22,63%. Прибыль до
налогообложения за исследуемый период имела тенденцию к росту на 52,58%,
что в целом оказало влияние на финансовый результат деятельности
предприятия.
76
Основной показатель – чистая прибыль возрос на 53,92% или
2797688тыс. руб.
Факторный анализ прибыли от продаж показал, что значительный рост
себестоимости продукции произошел в основном за счет повышения цен на
сырье и материалы. Кроме этого, на сумму прибыли оказало отрицательное
влияние увеличение коммерческих расходов. Отрицательное воздействие
перечисленных факторов было компенсировано повышением реализационных
цен. Следовательно, резервами роста прибыли предприятия являются рост
объема продаж, увеличение доли более рентабельных видов продукции в
общем объеме реализации и снижение себестоимости и коммерческих
расходов. Вследствие роста показателей прибыли происходит увеличение
показателей рентабельности АО «Мценский завод Коммаш».
Факторный анализ рентабельности продаж показал, что рентабельность
повысилась на 6,01%. Главное, что оказывает влияние на рентабельность –
рост себестоимости и коммерческих расходов.
При разработке рекомендаций по повышению финансовых результатов
АО «Мценский завод Коммаш» нами были учтены недостатки, обнаруженные
при проведении анализа, с тем, чтобы минимизировать по возможности их
отрицательное влияние.
Так, было установлено снижение оборачиваемости практически по всем
элементам оборотных активов АО «Мценский завод Коммаш» за исключением
денежных средств, что привело к увеличению периода их оборачиваемости.
Причинами этого стали снижение оборачиваемости запасов и
дебиторской задолженности.
Следующим отрицательным моментом явилось снижение
рентабельности, как по активам в целом, так и по оборотным активам, в
частности. Эту же тенденцию поддерживает рентабельность продаж.
Следовательно, АО «Мценский завод Коммаш» необходимо повысить
оборачиваемость готовой продукции и дебиторской задолженности. А также
77
необходимо сократить затраты и увеличить чистую прибыль для
достижения более высокой рентабельности.
Можно определить следующие пути повышения финансовых результатов
АО «Мценский завод Коммаш».
1. Уменьшение дебиторской задолженности.
2. Погашение долгосрочной задолженности.
3. Снижение себестоимости путем смены поставщика металла.
4. Снижение стоимости запасов путем поиска новых покупателей.
5. Увеличение выручки за счет реализации запасных частей.
Далее мы провели оценку эффективности комплекса предложенных
мероприятий.
В результате прогноза было выявлено, что АО «Мценский завод
Коммаш» может снизить запасы на 1 534 664 тыс. руб. и при этом снизить
дебиторскую задолженность на 186 804 тыс. руб. по сравнению с 2022 годом.
У предприятия снизятся заёмные средства на сумму 186 804 тыс. руб. в
результате погашениях их за счет высвободившихся денежных средств.
В результате проведения рекомендуемых мероприятий выручка АО
«Мценский завод Коммаш» может увеличиться на 1 534 664 тыс. руб. в
сравнении с 2022 годом.
Сокращение себестоимости на 4 300 097 тыс. руб. может привести к
росту валовой прибыли на 5 834 761 тыс. руб.
У АО «Мценский завод Коммаш» может увеличиться прибыль от
продаж на сумму 5 834 761 тыс. руб.
Также мы наблюдаем снижение процентов к уплате на сумму 90 288
тыс. руб. вследствие погашения долгосрочных займов, но при этом
увеличатся прочие расходы на сумму 8566 тыс. руб., в сравнении с 2022
годом за счет комиссии, уплаченной фактору.
Увеличится прибыль до налогообложения на сумму 5 916 483 тыс. руб.,
но также увеличится и налог на прибыль на сумму 1 095 075 тыс. руб.
78
Подводя итог, мы наблюдаем, что в результате комплекса
предложенных мероприятий, АО «Мценский завод Коммаш» сможет получить
чистую прибыль в размере 7 619 096 тыс. руб., что выше показателя 2022 года
на 4 821 408 тыс. руб.
В результате предложенных нами мероприятий, мы наблюдаем рост
оборачиваемости оборотных активов в 2,94 раза, по сравнению с 2022 годом.
Также снизится время продолжительности оборота оборотных активов
на 145,26 дня. Наблюдается увеличение оборачиваемости запасов на 0,89 раза
при уменьшении их оборота на 14,74 дня.
Оборачиваемость готовой продукции увеличится на 252,68 по
сравнению с 2022 годом, а также продолжительность оборота готовой
продукции снизилась на 1,69 дней. Оборачиваемость дебиторской
задолженности увеличилась на 1,53 раза, при этом продолжительность её
оборота сократилось на 20,28 дней. Также наблюдается рост оборачиваемости
денежных средств на 52,55 раза, а продолжительность оборота денежных
средств сократилась на 4,31 дня.
В результате предложенных мероприятий вырастет рентабельность
совокупных активов в 33,05 %. Рентабельность внеоборотного капитала
вырастет на 152,65%. Также наблюдается рост рентабельности оборотного
капитала на 22,3%. При этом рентабельность собственного капитала возросла
на 93,56%, по сравнению с 2021 годом. На 70,47% увеличилась
рентабельность заёмного капитала.
Рентабельность производства и рентабельность продаж также вырастут
на 25% и 16,43% соответственно.
В результате этого мы можем сделать вывод о том, что предложенные
нами мероприятия, такие как: уменьшение дебиторской задолженности по
средствам факторинга, погашение долгосрочных заимствований, снижение
себестоимости путем смены поставщика металла, реализация остатков готовой
продукции, весьма эффективны и рентабельны.
79
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Конституция РФ (принята всенародным голосованием 12.12.1993 г.) // СПС
Консультант Бизнес: Версия Проф. – [Электронный ресурс]. – Режим доступа:
http://www.consultant.ru
2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 N
51-ФЗ (с изменениями и дополнениями) // СПС Консультант Бизнес: Версия
Проф. – [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru
3. Федеральный закон «Об акционерных обществах» от 26.12. 1995г. №208-ФЗ
(с последующими изменениями и дополнениями). [Электронный ресурс]. –
Режим доступа: http://www.consultant.ru
4. Алексеева, А. И., Васильев Ю.В. Комплексный эконом ический анал из
хозяйств енной де ятельности : учеб. по собие. / А.И. Алексеева, Ю.В.
Васильева. - Москва: КноРус, 2021. - 706 с. — ISBN 978-5-4377-0143-0. —
Текст : электронный // Электронно-библиотечная система IPR BOOKS: [сайт].
5. Алексеева, Н.И. Управление при былью предприятия на основе моделей
экономического производственного по ведения / Н.И. Алексеева, Е.А.
Филиппова // Стратегия предприятия в контексте повышения его
конкурентоспособности. - 2021. - №7. - С.113-116.
6. Бариленко, В.И. Комплексный анализ хозяйственной деятельности :
учебник и практикум для вузов / В. И. Бариленко. — Москва : Издательство
Юрайт, 2022. — 455 с. — (Высшее образование). — ISBN 978- 5-534-00713-8.
— Текст : электронный // Образовательная платформа Юрайт [сайт].
7. Бачурин, А. А. Анализ производственно-хозяйственной деятельности
организаций : учебное пособие для вузов / А. А. Бачурин. — 4-е изд., испр. и
доп. — Москва : Издательство Юрайт, 2022. — 296 с. — (Высшее
образование). — ISBN 978-5-534-10814-9. — Текст : электронный //
Образовательная платформа Юрайт [сайт].
80
8. Боброва, О. С. Основы бизнес а : учебник и практикум для вузов / О. С.
Боброва, С. И. Цыбуков, И. А. Бобров. — 2-е из д. — Москва : Издательство
Юрайт, 2022. — 382 с. — ISBN 978-5-534-13842-9. — Текст : электронный //
Образовательная плат форма Юрайт: [сайт].
9. Блажевич, О.Г. Управление при былью предприятия. / О.Г. Блажевич, Н.С.
Сафонова // Научный вестник: финансы, банк и, инвестиции. - 2020. - № 4
(41). - С.14-22.
10. Боброва, О. С. Настольная книга предпринимателя : практическое пособие
/ О. С. Боброва, С. И. Цыбуков, И. А. Бобров. — Москва : Издательство
Юрайт, 2022. — 330 с. — (Профессиональная практика). — ISBN 978-5-534-
00093-1. — Текст : электронный // Образовательная платформа Юрайт [сайт].
11. Боброва, О. С. Основы бизнеса : учебник и практикум для вузов / О. С.
Боброва, С. И. Цыбуков, И. А. Бобров. — 2-е изд. — Москва : Издательство
Юрайт, 2022. — 382 с. — (Высшее образование). — ISBN 978- 5-534-13842-9.
— Текст : электронный // Образовательная платформа Юрайт [сайт].
12. Воробьев, Ю. Н. Проблемы и перспективы усовершенствования
планирования прибыли предприятия / Ю.Н. Воробьев // Science Time. - 2020. -
№ 9 (33). - С. 72-79.
13. Вяткин, В. Н. Финансовые решения в управлении бизнесом : учебно-
практическое пособие для вузов / В. Н. Вяткин, В. А. Гамза, Д. Д. Хэмптон. —
4-е изд., перераб. и доп. — Москва : Издательство Юрайт, 2022. — 325 с. —
(Высшее образование). — ISBN 978-5-534-02299-5. — Текст : электронный //
Образовательная платформа Юрайт [сайт]..
14. Гончарук, А. Управление эффективностью деятельности
производственных предприятий / А. Гончарук // Экономика промышленности.
- 2021. - №1 (21). - С. 25-29.