65
высокую ставку, улучшит структуру балансовых задолженностей банка.
2. Повышение активности банков на валютном и фондовом рынках –
благодаря этому деньги не будут «залеживаться», и объем операций вырастет.
Однако здесь таится опасность биржевых игр – инвестировать нужно только в те
активы, которые соответствуют политике банка по соотношению «риск –
доходность».
3. Банку нужно попытаться найти такой сегмент рынка, который бы
отвечал сразу трем требованиям: был перспективен (значит, потенциально
прибылен), нуждался в финансировании и имел допустимый для банка уровень
риска. Чтобы избавиться от переизбытка ликвидности банку придется
предложить этому сегменту гибкие по стоимости и срокам условия.
Рассмотрим мероприятие по размещению средств банка в финансовые
инструменты путем получения дополнительных свободных средств от
увеличения процентных ставок по вкладам физических лиц с целью получения
дополнительного дохода, который можно разместить в приемлемых
инструментах.
Опираясь на информацию о размере депозитных средств АО «Альфа-
Банк» можно рассчитать, как отразится увеличение процентной ставки по
депозитам физических лиц на 1% на объеме привлеченных средств. Следует
учитывать, что процентные ставки по различным видам депозитов существенно
отличаются, и поэтому для расчета необходимо применять среднюю процентную
ставку. Среднюю процентную ставку по депозитам рассчитывают как отношение
процентных расходов ко всем средствам, привлеченным в депозиты. По данным
годовой отчетности АО «Альфа-Банк» в 2018г. процентные расходы Банка по
депозитам физических лиц составили 12,7 млн. руб. Объем привлеченных в
депозиты средств физических лиц составил 342,3 млн. руб. Следовательно,
средняя процентная ставка по депозитам физических лиц составляла: 12,7 / 342,3
* 100 = 3,7%.
В таблице 21 приведены исходные данные по увеличению процентной
ставки по вкладу.
66
Таблица 21
Расчет эффективности от увеличения процентной ставки
по вкладам физических лиц
Показатель
Значение
1. Процентные расходы Банка по срочным депозитам физических
лиц, млрд. руб.
12,7
2. Объем привлеченных в депозиты средств физических лиц,
млрд. руб.
342,3
3. Средняя процентная ставка по депозитам физических лиц, %
(п. 1 / п. 2)
3,7
4. Увеличение ставки по депозитам, %
1
5. Объем средств, привлеченных в депозиты физических лиц, если
ставка увеличится на один процент, млрд. руб.
354,3
6. Прирост привлеченных средств, млрд. руб. (п. 5 – п. 2)
12,0
Объем средств, привлеченных в депозиты физических лиц, если ставка
увеличится на 1% составит 354,3 млрд. руб. Возрастание процентной ставки на
1% приведет к увеличению привлеченных средств на 12 млрд. руб.
Разместив банковские ресурсы в размере 12 млрд. руб. в доходных
активах АО «Альфа-Банк» сможет получить дополнительную прибыль.
Размер дохода от привлечения дополнительных ресурсов можно
вычислить, зная средний доход от размещения привлеченных ресурсов АО
«Альфа-Банк». Он вычисляется аналогично средней процентной ставке по
депозитам, и равен отношению процентных доходов ко всей сумме активов.
Процентные доходы за 2018г. составили 302,7 млрд. руб. Сумма активов за
2018г. составила 2495,7 млрд. руб. В 2018г. средний по доход от размещения
ресурсов банка составил 12,1%. Расчет произведен следующим образом: 302,7 /
2495,7 * 100.
При расчете прибыли полученной от размещения дополнительно
привлеченных средств необходимо учитывать ставку резервирования
привлеченных средств, которая на момент расчета составляла 5%.
Ставка резервирования - устанавливаемый Центробанком минимальный
процент отчислений на возможные потери по ссудам (иными словами, на случай
невозврата выданного банком кредита). С 1 января 2018 года установлены
следующие нормативы обязательных резервов: перед юридическими лицами-
нерезидентами в валюте РФ - 5%; перед юридическими
67
лицами-нерезидентами в иностранной валюте - 7%; перед физическими лицами
в валюте РФ - 5%; перед физическими лицами в иностранной валюте - 6%; по
иным обязательствам в валюте РФ - 5%; по иным обязательствам в иностранной
валюте - 7%. Для расчета мероприятия применим ставку резервирования в
размере 5%.
Размещение средств в ценные бумаги является относительно новым
явлением в отечественной экономике. Поскольку в советское время не
функционировал финансовый рынок как таковой, не было его важной
составляющей - рынка ценных бумаг, то отсутствовали возможности вложений
в финансовые инструменты и, прежде всего, в ценные бумаги.
Финансовые инструменты — это различные формы финансовых
обязательств, как долгосрочного, так и краткосрочного характера, которые
являются предметом купли и продажи на финансовом рынке. К финансовым
инструментам обычно относят:
- ценные бумаги (основные и производные);
- драгоценные металлы;
- иностранную валюту;
- паи и др.;
Значительную долю во вложениях в финансовые инструменты занимают
инвестиции в ценные бумаги. Ценные бумаги являются важным объектом
инвестирования как институциональных, так и частных инвесторов. Как
правило, вложения осуществляются не в одну ценную бумагу, а в набор ценных
бумаг, который и образует «портфель», а подобного рода инвестирование
называют «портфельным».
Иными словами, портфельное инвестирование означает вложение средств
в совокупность ценных бумаг (акции, облигации, производные ценные бумаги и
др.). Задача портфельного инвестирования - получение ожидаемой доходности
при минимально допустимом риске.
Расчет доходности банка от повышения депозитной процентной ставки
на 1% представлен в таблице 22.
68
Таблица 22
Расчет доходности банка от размещения средств
в финансовых инструментах
Показатель
До
внедрения
После
внедрения
Изменение
(+,-)
1. Объем привлеченных в депозиты
средств физических лиц, млрд. руб.
342,3
354,3
12,0
2. Ставка резервирования, %
5
5
0
3. Сумма резервирования, млрд. руб.
(п. 1 * п. 3)
17,1
17,7
0,6
4. Средства для размещения, млрд. руб.
(п. 1 – п. 3)
325,2
336,6
11,4
5. Средний доход от размещения
ресурсов, %
12,1
12,6
0,4
6. Доход от размещения ресурсов, млрд.
руб. (п. 4 * п. 5)
39,4
42,2
2,8
7. Процентные доходы, млрд. руб.
302,7
314,7
12,0
8. Сумма активов, млрд. руб.
2 495,7
2 507,1
11,4
Таким образом, видно, что увеличение процентной ставки по депозитам
на 1% приведет к привлечению дополнительных ресурсов в размере 12 млрд.
руб., от последующего размещения которых АО «Альфа-Банк» получит
дополнительный доход в размере 2,8 млрд. руб.
Сумма активов банка увеличится на 11,4 млрд. руб., а процентные доходы
банка увеличатся на 12 млрд. руб.
С проблемой управления риском потери ликвидности коммерческий банк
сталкивается каждый день. Недооценка этого вопроса может в конечном итоге
привести к неплатежеспособности и даже краху кредитной организации. Для
российских коммерческих банков проблема анализа и управления риском потери
ликвидности осложняется нестабильностью финансовой ситуации в стране.
Следовательно, оценка и управление риском ликвидности является важной
составляющей в риск-менеджменте банка.
Таким образом, управление риском ликвидности — это сложный процесс,
состоящий из нескольких поэтапных действий. Основная задача здесь
заключается в достижении оптимального равновесия между активами и
пассивами банка в разрезе сроков и валют. Это необходимо для поддержания
стабильности и эффективности платежной системы как отдельного банка, так и
устойчивости всей банковской системы.
69
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Ликвидность является одной из важнейших качественных характеристик
деятельности банка, которая свидетельствует о его надежности и стабильности.
Ликвидность является динамичным показателем, т.е. показателем, который
отражает способность банка отвечать по обязательствам, как в настоящем, так и
в будущем – краткосрочная, среднесрочная, долгосрочная ликвидность.
Платежеспособность банка означает способность проводить расчет и
отвечать по обязательствам клиентов в полном объеме в установленные сроки на
конкретный момент, определенную дату. Понятие платежеспособности является
более узким, чем понятие ликвидности, поскольку платежеспособность является
статическим показателем деятельности банка.
Критерием ликвидности банка является сопряженность всех его активов
и пассивов по срокам и суммам и способность обеспечить себя ликвидными
активами при возникновении несоответствия. Критерием платежеспособности
выступает достаточность на определенную дату средств на корреспондентском
счете для выполнения платежей.
АО «Альфа-Банк» является универсальным банком, осуществляющим
деятельность во всех секторах российского финансового рынка.
Анализ основных экономических показателей позволил сделать вывод,
основные показатели деятельности АО «Альфа-Банк» за анализируемый период
увеличились. Чистая прибыль за 2018г. составила 42,6 млрд. руб., которая
увеличилась в 8 раз по сравнению с 2017г. Существенный рост прибыли
обеспечен такими источниками как увеличение процентных и комиссионных
доходов.
Анализ актива баланса АО «Альфа-Банк» по степени ликвидности
позволил сделать вывод, что доля ликвидных активов составляет 25%, активы с
избирательной будущей ликвидностью (активы, размещенные на срок)
70
составляют 68%, неликвидные активы составляют 6,5%. Таким образом, степень
риска будет увеличиваться настолько, насколько менее ликвидными будут
активы, то есть будет возникать угроза потенциального потерь при превращении
активов в денежные средства.
Анализ актива баланса АО «Альфа-Банк» по степени доходности
позволил сделать вывод, что среди активов наибольший удельный вес
принадлежал активам, приносящим доход. На протяжении трех лет доля активов,
приносящих доход, постепенно увеличивалась, это является положительной
тенденцией и свидетельствует об улучшении управления активами банка.
Собственные средства – брутто занимают 10% от пассива баланса. В
структуре пассива преобладают привлеченные средства.
К срочным обязательствам (то есть средства, привлеченные на
установленный срок) относят счета, по которым привлекаются самые дорогие
ресурсы для банка, и тут стоит отметить, что относительно иных групп пассивов
данные является более устойчивыми. Данная группа пассивов за 2018г.
увеличилась в абсолютном выражении по отношению к 2017г.
Обязательные нормативы ликвидности:
1) Показатель мгновенной ликвидности банка (Н2);
2) Показатель текущей ликвидности банка (Н3);
3) Показатель долгосрочной ликвидности банка (Н4).
Анализ обязательных нормативов ликвидности банка показал, что банк
выполняет условия нормативов Банка России. Другими словами, у банка
отсутствует риск потери ликвидности в течение операционного дня, 1 месяца и
календарного года. В связи с понижением коэффициента мгновенной
ликвидности, необходимо обратить внимание на источники заемных средств.
Коэффициент соотношения высоколиквидных активов и привлеченных
средств за 2018г. показывает 13% привлеченных средств банк сможет погасить
за счет высоколиквидных активов. Минимальное значение показателя согласно
Указанию ЦБ РФ должно составлять 3%.
71
Оценка ликвидности и структуры обязательств банка показал, что
обязательства до востребования составляют 44% от привлеченных средств.
Обобщающий результат по группе показателей характеризует состояние
ликвидности банка как удовлетворительное, при этом за 2018г. оно улучшилось.
Обобщающий результат по группе показателей оценки ликвидности за 2018г.
составил 2,24, следовательно, финансовая устойчивость банка АО «Альфа-Банк»
признается удовлетворительной.
Чистый разрыв ликвидности от года и выше принимает положительное
значение по всему периоду, что характеризует банк абсолютно ликвидным в
долгосрочной перспективе. Общий чистый разрыв ликвидности на 01.01.2019г.
равен 261,4 млрд. руб., что больше на 33,9 млрд. руб. чем в 2017г.
Проведенный анализ показывает избыток ликвидности у банка.
Наиболее важная проблема состоит в избыточном удельном весе привлеченных
средств и недостаточном объеме собственных средств в сумме общих пассивов.
К основным субъектам управления ликвидностью, АО «Альфа-Банк»
относятся: совет директоров и правление, комитет по управлению активами и
пассивами (КУАП), казначейство, департамент по управлению рисками.
Предлагается усовершенствовать организационную структуру по
управлению ликвидностью банка, а именно кроме вышеперечисленных
подразделений, которые осуществляю управление ликвидностью банка,
дополнить еще следующими подразделениями - финансовый блок,
подразделения корпоративного и розничного бизнеса, службы внутреннего
аудита и внутреннего контроля.
Также в работе разработан минимальный перечень внутренних
нормативных документов, которые, должны быть разработаны в банке для
обеспечения процесса управления активами и пассивами банка.
Экономический эффект от проведения мероприятия по
совершенствованию системы управления ликвидностью банка составит 294,96
тыс. руб.
В целях снижения риска ликвидности АО «Альфа-Банк» применяется
72
множество методов.
Причины избыточной ликвидности: высокий кредитный риск, снижение
объемов кредитования, нехватка возможностей применения ликвидности.
Способы снижения избытка ликвидности:
1. Выкуп собственных долговых обязательств, выпущенных под
высокую ставку, улучшит структуру балансовых задолженностей банка.
2. Повышение активности банков на валютном и фондовом рынках –
благодаря этому деньги не будут «залеживаться», и объем операций вырастет.
3. Поиск новых перспективных сегментов рынка.
Предлагается разместить свободные средства банка в финансовых
инструментах. Финансовые инструменты - это различные формы финансовых
обязательств, как долгосрочного, так и краткосрочного характера, которые
являются предметом купли и продажи на финансовом рынке. Значительную
долю во вложениях в финансовые инструменты занимают инвестиции в ценные
бумаги. От размещения средств банк получит дополнительный доход в размере
2,8 млрд. руб. Сумма активов банка увеличится на 11,4 млрд. руб., а процентные
доходы банка увеличатся на 12 млрд. руб.
С проблемой управления риском потери ликвидности коммерческий банк
сталкивается каждый день. Недооценка этого вопроса может в конечном итоге
привести к неплатежеспособности и даже краху кредитной организации.
Таким образом, обеспечение оптимального уровня ликвидности является
постоянной проблемой в управлении банком и всегда направлено на увеличение
его прибыльности. При этом более эффективным путем поддержания
необходимого уровня ликвидности является скоординированное управление
активами и пассивами банка.
73
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. Федеральный закон от 02.12.1990 № 395-1 «О банках и банковской
деятельности» (ред. от 03.08.2019)
2. Указание Банка России от 11.06.2014 № 3277-У «О методиках оценки
финансовой устойчивости банка в целях признания ее достаточной для участия
в системе страхования вкладов»
3. Указание Банка России от 03.04.2017 № 4336-У «Об оценке
экономического положения банков»
4. Инструкция Банка России от 03.12.2012 № 139-И «Об обязательных
нормативах банков» (ред. от 13.02.2019)
5. Абдукаримова Л.Г., Абдукаримов Ф.В. Факторы и риски ликвидности в
банковском секторе РФ // Социально-экономические явления и процессы. – 2016.
– Т. 11. – № 8. – С. 5-10.
6. Бачалова А.В., Видеркер Н.В. Особенности управления риском
ликвидности в коммерческом банке // Экономика и управление: проблемы,
решения. – 2015. – Т. 1. – № 10. – С. 105-108.
7. Бачалова А.В. Управление риском ликвидности // Экономика и
управление: проблемы, решения. – 2015. – Т. 1. – № 3. – С. 34-36.
8. Бектурдиева Р.А. Оценка ликвидности коммерческих банков //
Проблемы науки. – 2018. – № 1 (25). – С. 36-39.
9. Головачев М.В. Активные операции банков и риск ликвидности //
Вестник молодых ученых Самарского государственного экономического
университета. 2014. – № 2 (30). – С. 52-58.
10. Джаксыбекова Г.Н., Сигаев Е.А. Стратегическое управление активами
и пассивами банков // Статистика, учет и аудит. 2017. – Т. 3. – № 66. – С. 36-45.
11. Ермоленко А.А., Османова А.Э.К., Кучмаева О.В. Анализ риска
ликвидности банка «Альфа-Банк» // Инновационные технологии в науке и
образовании. – 2016. – № 1-2 (5). – С. 181-186.
12. Завьялова Е.Н. Факторы, влияющие на ликвидность коммерческого
74
банка // Экономика и управление в XXI веке: тенденции развития. – 2015. – №
25. – С. 173-178.
13. Звонова Е.А. Деньги, кредит, банки: учебник и практикум для
бакалавров / Е.А. Звонова, В.Д. Топчий; под общ. ред. Е.А. Звоновой. – М.:
Издательство Юрайт, 2016. – 455 с.
14. Зотова Е.В., Дворецкая Т.В. Методика оценки ликвидности и
платежеспособности банка // Studium. – 2016. – № 1 (38). – С. 5.
15. Зудина Л.В., Даниловских Т.Е. Анализ ликвидности и доходности
коммерческого банка как основа оценки качества его активов // Международный
журнал прикладных и фундаментальных исследований. – 2015. – № 7-2. – С. 289-
292.
16. Карпович А.И. Стратегия управления активами и пассивами банка //
Актуальные научные исследования в современном мире. – 2016. – № 8-1 (16). –
С. 107-111.
17. Киризлеева А.С. Эффективное управление активами и пассивами банка
с целью повышения их надежности // Менеджмент и бизнес-
администрирование. 2016. – № 3. – С. 105-114.
18. Костерина Т.М. Банковское дело: учебное пособие. – М.: Юрайт, 2017.
– 332 с.
19. Кузнецова В.В., Ларина О.И., Бычков В.П. Банковское дело.
Практикум: учебное пособие. – М.: КноРус, 2016. – 264 с.
20. Лаврушин О.И. Банковское дело: учебное пособие. - 10-е изд., перераб.
и доп. – М.: КноРус, 2013. – 800 с.
21. Ловчикова Е.И., Матвеев В.В. Риск снижения ликвидности активов //
Вестник сельского развития и социальной политики. – 2017. – № 3 (15). – С. 69-
70.
22. Лукина В.Ф. Современное состояние ликвидности российских
коммерческих банков и методы ее поддержания // Наука, техника и
образование. – 2016. – № 1 (19). – С. 115-117.
23. Мамонова И.Д. Банковские операции: учебное пособие / Под ред.