47
Валовая прибыль общества в 2015 году составила 481113 тыс. руб., а в
2016 году 924974 тыс. руб., т.е. в 2016 году валовая прибыль была больше на
443861 тыс. руб. (924974-481113).
По статье «Коммерческие расходы» (код 2210) отражают расходы,
непосредственно связанные со сбытом продукции. Это могут быть затраты на
рекламу, хранение и перевозку товаров и готовой продукции.
Показатель данной статьи формируется как дебетовый оборот субсчета к
счету 90 «Себестоимость продаж» в корреспонденции с кредитом счета 44
«Расходы на продажу».
Коммерческие расходы в 2015 году составляли 23232 тыс. руб., а в 2016
году – 26994 тыс. руб. Откуда видно, что коммерческие расходы в 2016 году
увеличились на (26994-23232) 3762 тыс. руб.
Статья «Управленческие расходы» (код 2220) предназначена для отра-
жения общехозяйственных расходов.
Необходимость обособления коммерческих и управленческих расходов
определена ПБУ 4/99, в соответствии с которым под управленческими расхо-
дами понимаются расходы, не связанные непосредственно с производственным
процессом. К ним относятся заработная плата администрации, расходы на их
командировки, расходы на подготовку и переподготовку кадров, стоимость
канцелярских товаров и других материалов и инвентаря, используемых для
нужд управления. [19,41]
По данным отчета о финансовых результатах управленческие расходы в
2015 году составляли 69511 тыс. руб., а в 2016 году – 217920 тыс. руб. т.е.,
управленческие расходы в 2016 году увеличились на (217920-69511) 148409
тыс. руб., чем в 2015 году.
По статье «Прочие операционные расходы» отражаются расходы на
подготовку и переподготовку кадров, расходы по оплате информационных,
аудиторских и консультационных услуг, оплата услуг банка, убытки, штрафы,
пени и другие расходы. [29,30]
48
Прочие операционные расходы в 2015 году составляли 114496 тыс. руб.,
а в 2016 году – 160063 тыс. руб., т.е. в 2016 году операционные расходы увели-
чились на (160063-114496) 45567 тыс. руб., по сравнению с 2015 годом.
По статье «Прочие доходы» (код 2340), указываются прочие доходы ор-
ганизации. К таким доходам относятся: доходы от продажи основных средств,
нематериальных активов, материалов и других активов; поступления от сдачи
имущества в аренду и т.д.
Показатель данной статьи формируется как кредитовый оборот по суб-
счетам к счету 91 «Прочие доходы и расходы».
По данным отчета о финансовых результатах прочие доходы в 2015 году
составляли 79968 тыс. руб., а в 2016 году 71321 тыс. руб., т.е. прочие доходы в
2016 году уменьшились на (79968-71321) 8647 тыс. руб. по сравнению с 2015
годом.
Таким образом, прибыль от основной деятельности в 2015 году состави-
ла 353842 тыс. руб., а в 2016 году – 591318 тыс. руб., т.е. в 2016 году прибыль
от основной деятельности увеличилась на (591318-353842) 237476 тыс. руб.
По статье «Доходы от финансовой деятельности» (код 2310) показано,
что доходы в 2015 году составляли 21778 тыс. руб., а в 2016году – 63553 тыс.
руб., т.е. в 2016 году доходы от финансовой деятельности выросли на (63553-
21778) 41775 тыс. руб.
По статье «Прочие расходы» (код 2350) указано, что расходы по финан-
совой деятельности в 2015 году составляли 23972 тыс. руб., а в 2016 году
199270 тыс. руб., т.е. расходы в 2016 году были больше на (199270-23972)
175298 тыс. руб.
В ООО «KOMSAR» убытки от валютных курсовых разниц в 2015 году
составили 10392 тыс. руб., а в 2016 году 119124 тыс. руб., т.е. наблюдается
увеличение на (119124-10392) 108732 тыс. руб.
Прибыль (убыток) от общехозяйственной деятельности в 2015 году со-
ставляла 351648 тыс. руб., а в 2016 году – 455601 тыс. руб.
49
Таким образом, прибыль до уплаты налога на доходы составили 351648
тыс. руб. и 455601 тыс. руб. После уплаты налога на прибыль чистая прибыль
составила в 2015 году 172850 тыс. руб., а в 2016 году – 271978 тыс. руб.
Чистая прибыль в 2016 году была больше на (271978-172850) 99128 тыс.
руб. по сравнению с 2015 годом.
ГЛАВА 3. СРАВНИТЕЛЬНЫЙ БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС
ООО «KOMSAR» И ЭКСПРЕСС-АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО
СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ
50
В балансе хозяйствующего субъекта средства размещены по составу и
источникам формирования средств.
Размещение и использование средств отражено в активе, источники
формирования (собственный капитал и обязательства) отражены в пассиве.
Бухгалтерский баланс, используемый для проведения финансового анализа, не
обладает в достаточной степени свойствами, необходимыми для анализа,
вследствие чего возникает необходимость в формировании аналитического ба-
ланса. [26,42]
Уплотненный аналитический баланс-нетто формируют путем агрегиро-
вания однородных по своему составу элементов балансовых статей в необхо-
димых аналитических разрезах.
Аналитический баланс характеризуется тем, что сводит воедино и си-
стематизирует те расчеты и прикидки, которые осуществляет аналитик при
первоначальном знакомстве с балансом.
Сравнительный аналитический баланс включает показатели горизон-
тального и вертикального анализа.
В ходе горизонтального анализа определяется изменение разных статей
баланса за анализируемый период (абсолютное и относительное отклонение). В
ходе вертикального анализа определяется удельный вес статей баланса.
3.1 Аналитическая группировка статей актива и пассива ООО «KOMSAR»
Для общей оценки динамики финансового состояния необходимо сгруп-
пировать статьи баланса в отдельные [4,12] группы:
- по признаку ликвидности – статьи актива и
- по срочности обязательств – статьи пассива.
Аналитическая группировка статей актива представлена в таблице 2.
Таблица 2
Аналитическая группировка статей актива
Группировки
статей актива
баланса
Наличие средств
Структура имущества, %
2015
год
2016
год
Измене-
ние
2015
год
2016
год
Из-
ме-
51
нение
1. Имущество
предприятия
(валюта балан-
са)
1601022
3220563
+1619541
100
100
-
1.1. Иммобили-
зованные сред-
ства (внеобо-
ротные акти-
вы)
195358
282097
+86739
12,2
8,8
-3,4
1.2. Мобильные
(оборотные те-
кущие активы)
средства
1405664
2938466
+1532802
87,8
91,2
+3,4
1.2.1. Запасы и
затраты
695444
1676777
+1057872
49,5
59,0
+9,5
1.2.2. Дебитор-
ская задол-
женность
73900
69246
-4714
5,2
2,6
-2,6
2. Денежные
средства и
593320
1048253
+454933
42,3
35,67
-6,63
Краткосрочные
ценные бумаги
43000
80000
3,0
2,73
-0,27
Аналитическая группировка статей пассива отражена в таблице 3.
Таблица 3
Аналитическая группировка статей пассива
Группировки
статей пассива
баланса
Наличие источников
Структура источников
финансирования, %
2015
год
2016
год
Измене-
ние
2015
год
2016
год
Изме-
нение
в %
1. Источники
формирования
имущества:
1597027
3216171
+1619144
100
100
-
1.1. Собствен-
ный капитал
261222
508026
+246804
16,35
15,79
-0,56
1.2. Заемный
капитал
36224
800000
+763776
2,25
24,89
+22,64
1.2.1. Долго-
срочные пас-
сивы (кредиты
и займы)
-
-
-
-
-
-
1.2.2. Кратко-
срочные пас-
сивы (кредиты
и займы)
-
93000
93000
-
2,89
+2,89
Продолжение таблицы 3
1.2.3. Креди-
торская задол-
женность
1299581
1815145
+515564
81,40
56,43
-24,97
52
Аналитическая группировка актива баланса. Общая стоимость имуще-
ства равна валюте (итогу) баланса – сумме строк 190 «Итог по разделу 1» и 290
«Итог по разделу 2» - строка 300 «Баланс». [42,44]
Стоимость внеоборотных (иммобилизованных) активов равна итогу раз-
дела 1 актива баланса.
Стоимость оборотных (мобильных, текущих) активов равна итогу разде-
ла 2 за минусом строки 216 «Расходы будущих периодов».
Стоимость материальных оборотных (мобильных) средств – запасы и за-
траты – равна сумме строк 210 «Запасы». 220 «Налог на добавленную стои-
мость по приобретенным ценностям» за минусом строки 216.
Величина дебиторской задолженности (включая авансы) равна сумме
строк 230 «Долгосрочная дебиторская задолженность», 240 «Краткосрочная де-
биторская задолженность».
Величина денежных средств и краткосрочных финансовых вложений
равна сумме строк 250 «Краткосрочные финансовые вложения», 260 «Денеж-
ные средства».
Аналитическая группировка пассива баланса. Стоимость собственного
капитала (капитал и резервы) равна разделу 3 пассива баланса и сумме строк
630 «Задолженность участникам (учредителям) по выплате доходов», 640 «До-
ходы будущих периодов», 650 «Резервы предстоящих расходов» за минусом
строки 216.
Величина заемного капитала равна сумме разделов 4 «Долгосрочные
обязательства» и 5 «Краткосрочные обязательства» пассива без строк 630, 640,
650.
Величина долгосрочных обязательств (пассивов) – кредиты и займы,
предназначенные для формирования внеоборотных активов (как правило), –
равна разделу 4 (стр. 510 «Займы и кредиты», 520 «Прочие долгосрочные
обязательства»).
53
Величина краткосрочных кредитов и займов, предназначенных, в основ-
ном, для формирования оборотных активов, равняется стр. 610 «Займы и кре-
диты» раздела 5 «Краткосрочные обязательства».
Величина кредиторской задолженности равна строкам 620 «Кредитор-
ская задолженность», 660 «Прочие краткосрочные обязательства».
«Задолженность участникам по выплате доходов», «Доходы будущих
периодов», «Резерв предстоящих расходов» показывают задолженность хозяй-
ствующего субъекта самому себе, поэтому при анализе суммы по этим строкам
необходимо прибавить к собственному капиталу.
При построении аналитического баланса необходимо «Расходы будущих
периодов» исключать из «Запасов» и соответственно на эту сумму уменьшится
валюта баланса. В пассиве на эту сумму необходимо уменьшить «Собственный
капитал» (капитал и резервы). При наличии убытков необходимо общую сумму
капитала (валюта баланса) уменьшить на величину убытков. Одновременно на
ту же сумму в пассиве уменьшить «Собственный капитал» или валюту баланса.
3.2 Экспресс-анализ финансового состояния предприятия
А) Роль и значение экспресс-анализа предприятия.
Экспресс-анализ проводится с целью быстрого ознакомления с финан-
совой отчетностью и создания первого впечатления о финансовом состоянии
организации. Чтобы быстро получить первую информацию, экспресс-анализ
финансового состояния может провести любой руководитель. Как правило,
впоследствии отчетность отдают специалистам для получения более проверен-
ных и точных результатов. [29,30]
Иногда требуется составить мнение о финансовом состоянии организа-
ции очень быстро, без привлечения специалистов и, не производя сложные рас-
четы. В таком случае можно при помощи непосредственных оценок и простых
сравнений провести экспресс-анализ финансовой отчетности.
Самыми распространенными и открытыми источниками информации о
54
финансовом состоянии организации являются формы бухгалтерской отчет-
ности, а именно «Бухгалтерский баланс» и «Отчет о финансовых результатах».
На первом этапе проводится визуальная проверка достоверности отчет-
ности. Достоверность отчетности очень важный элемент анализа, поскольку
погрешности в финансовой отчетности автоматически вносят погрешность в
результаты анализа. Проверяется правильность и ясность заполнения, наличие
всех необходимых реквизитов, включая подписи ответственных лиц, наличие
необходимых дополнительных форм и приложений, арифметическая проверка
всех итогов и т.д. Хорошим свидетельством достоверности бухгалтерской от-
четности является наличие положительного аудиторского заключения.
На втором этапе изучается пояснительная записка к отчету, оценка
условий, в которых функционировало предприятие в отчетном периоде, тен-
денции основных показателей деятельности, качественные изменения в имуще-
ственном и финансовом положении предприятия, а также ознакомление с ауди-
торским заключением, то есть идет ознакомление со всеми имеющимися ис-
точниками информации.
Третий этап – экономическое чтение и анализ бухгалтерского баланса –
основной формы в экспресс-анализе. Опытный аналитик даже при беглом «чте-
нии» баланса, применяя только элементарные приемы анализа для выявления
взаимосвязи между показателями, изменений в составе средств и их источниках
может получить для себя довольно определенную картину о текущем финансо-
вом состоянии предприятия, устойчивости его положения и перспективах.
Совокупность показателей, используемых при экспресс-анализе не-
большая. Специалист должен выбрать только те показатели, которые могут
дать дополнительную информацию после анализа на предыдущих этапах.
Следует иметь в виду, что экономический потенциал предприятия скла-
дывается из двух составляющих: имущественное положение предприятия и его
финансовое положение. Эти стороны взаимосвязаны – нерациональная струк-
тура имущества, его некачественный состав могут привести к ухудшению фи-
нансового положения и наоборот. Так, например, изношенность оборудования,
55
несвоевременная его замена могут повлечь за собой срывы в выполнении про-
изводственной программы. Неоправданное омертвление средств в производ-
ственных запасах, дебиторской задолженности может сказаться на своевремен-
ности текущих платежей, а неоправданный рост заемных средств – привести к
необходимости сократить имущество предприятия для расчетов с кредиторами.
Высокая доля собственных средств обычно рассматривается как положительная
характеристика финансового положения предприятия, однако, данный показа-
тель может, например, являться следствием нежелания или неумения использо-
вать банковские кредиты, что нельзя считать целесообразным, поскольку, та-
ким образом ограничиваются возможности финансирования хозяйственной де-
ятельности, что в свою очередь приводит к искусственному сдерживанию роста
объемов производства и прибыли. [37,39]
Результативность финансово-хозяйственной деятельности предприятия
в отчетном периоде может оцениваться по различным направлениям. Основ-
ными направлениями являются: прибыльность, динамичность развития, эффек-
тивность использования ресурсов и рыночная активность. Важно добавить, что
для экспресс-анализа контроль за показателями должен выполняться в динами-
ке, кроме того, необходимо сопоставлять темпы изменения этих показателей.
Также необходимо обратить внимание на то, что для корректности простран-
ственно-временного анализа следует учитывать сопоставимость алгоритмов
расчета аналитических коэффициентов.
Иногда не требуется общего впечатления о финансовом состоянии орга-
низации, а нужен ответ на конкретный локальный вопрос, для чего бывает до-
статочно диагностики. Поэтому многие путают и отождествляют диагностику и
экспресс-анализ.
Экспресс – диагностика включает в себя один или совокупность показа-
телей, вытекающих из расчетов, базирующихся на информационной открыто-
сти, с целью получения ответа на поставленный вопрос.
Для диагностики требуется:
1) определить цель анализа, то есть поставить вопрос, на который хочет-
56
ся получить ответ;
2) выбрать показатели, позволяющие дать ответ на поставленный во-
прос. Показатели должны легко рассчитываться, т.е. быть максимально про-
стыми;
3) определить критериальные значения показателей. Обычно критерии
завышают для того, чтобы не пропустить требуемую область значений;
4) определить финансовый отчет, по которому будет производиться рас-
чет. Периоды подготовки отчетов и расчета показателей должны совпадать. От-
четность должна быть легко доступной.
Например, одним из наиболее востребованных вопросов диагностики в
Российской Федерации за последние пятнадцать лет, был вопрос определения
платежеспособности организации. Несмотря на активную работу специалистов,
только на государственном уровне было законодательно определено две систе-
мы диагностики неплатежеспособности предприятий и организаций.
Платежеспособность – это способность организации своевременно и в
полном объеме отвечать по своим обязательствам.
В качестве заемных средств (обязательств) выступают кредиты банков и
различные займы, задолженность перед другими организациями – кредиторами,
задолженность перед бюджетом, задолженность перед внебюджетными фонда-
ми, задолженность по оплате труда и др. [5,23]
Средством для погашения долгов в первую очередь являются денежные
средства организации, находящиеся на ее банковских счетах или в кассе.
Потенциальным средством являются оборотные активы, которые при
нормальном кругообороте средств должны обратиться в денежную наличность
в течение производственного цикла. К ним, в первую очередь, относятся деби-
торская задолженность и запасы товарно-материальных ценностей.
Таким образом, погашение задолженности обеспечивается всеми обо-
ротными активами. Однако если организация направит все средства на погаше-
ние долгов, то может остановиться производственная деятельность. Поэтому
платежеспособными считаются те организация, у которых оборотные средства