76
инфляция может значительно уменьшить реальную стоимость
дебиторской задолженности, денежных средств.
На предприятии оборачиваемость дебиторской задолженности
снизилась, что вызвало дополнительное привлечение ресурсов. Следует
активизировать работу по истребованию задолженности от дебиторов и
пересмотреть структуру потенциальных покупателей, в будущем отчетном
периоде необходимо сокращать дебиторскую задолженность, а свободные
денежные средства направлять на погашение кредиторской задолженности.
Снижение выручки от реализации в 2019 г. на 3,0 млн. руб. привело к
снижению чистой прибыли, что отрицательно сказалось на финансовые
результаты этого года. При этом, отягчающим обстоятельством явилось очень
высокий уровень коммерческих затрат (прирост составил – 28%).
Рекомендуется, при невозможности увеличении цены, снижение
себестоимости товара. Предприятию следует направить усилия на
приобретение товара по более низким ценам, а также добиваться заключения
договоров с максимально долгими сроками расчетов. Одним из основных
направлений финансового оздоровления предприятия должен явится поиск
внутренних резервов по снижению коммерческих затрат предприятия.
Для привлечения дополнительных потребителей предлагается
произвести модернизацию АЗС с расширением ассортимента продукции. Так
как в настоящее время АЗС реализует моторное топливо только двух видов,
расширение номенклатуры реализуемой продукции и сопутствующих
товаров привлечет дополнительных покупателей, что, соответственно
повысит выручку предприятия от продажи. Установка при модернизации
современных топливораздаточных колонок позволит сократить не
контролируемый перерасход топлива при его отпуске. Кроме того, установка
современного оборудования позволит в реальном времени управлять
средствами удаленного администрирования, что позволит снизить часть
издержек, а также оперативно принимать решения либо о приобретении
топлива, либо о направлении средств на погашение обязательств
77
предприятия. При автоматизации АЗС загрузка данных о реализации может
автоматически переносится из сменных отчетов АЗС в бухгалтерскую
программу (программу административного учета), которые формируют
программы управления ТРК. Это позволяет избежать ввода документов по
реализации ГСМ вручную и многократно повысить оперативность и
эффективность управления автозаправочным комплексом, сократить расходы
организации на счетных работников. Также, при модернизации АЗС может
быть увеличен объем емкостей для хранения нефтепродуктов, что позволит
предприятию организовать дополнительный источник доходов от услуг по
хранению топлива, принадлежащего прочим контрагентам.
Для увеличения числа покупателей необходимо привлечь их внешним
видом АЗС, которое отличает станцию от конкурентов. Оформление должно
быть в первую очередь функциональным – указывать на все имеющиеся
услуги, равномерно светиться, быть контрастным, оптимальных размеров,
элегантным и привлекательным. Материалы внешнего оформления и
облицовки должны быть долговечными в агрессивной среде, ударопрочными,
стойкими к перепадам температур, негорючими. Всем этим требования
должны отвечать панели, используемые для облицовки и оформления АЗС.
Кроме того, можно использовать территорию автозаправочного комплекса
для размещение средств наружной рекламы и информации, что способствует
формированию цивилизованного рынка рекламы на АЗС и привлечению
внимания автовладельцев к товарам и услугам, предоставляемым
рекламодателями. Реклама на АЗС имеет ряд существенных преимуществ:
прежде всего, она является уникальной с точки зрения целевой группы. А для
рекламодателей это новая ниша на высококонкурентном рынке. Данный вид
деятельности может выступать как дополнительным источником дохода
общества. Этот вид деятельности может явится весьма перспективным, так
как на территории г.о. Тольятти на этот вид деятельности введен единый
вмененный налог, а, следовательно, доход от размещения рекламы не будет
облагаться единым налогом и доход по этому виду деятельности может быть
использован на нужды предприятия.
78
Предложенная модернизация производственных мощностей АЗС по
уровню вложенных средств и подготовительной работе может сравниться со
строительством новой АЗС, поскольку требует согласований и разрешений во
многих контролирующих и надзорных органах. При существующем
финансовом состоянии предприятия реконструкция может происходить
только за счет заемных средств. Дополнительные кредитные средства
приведут общество к еще большей финансовой зависимости. Собственникам
и руководству предприятия следует привлечь наиболее «дешевые» кредитные
средства. В тоже время, если предприятие не будет вкладывать средства в
модернизацию производства, затраты предприятия могут превысить выручку,
так как существуют затраты, которые не зависят от суммы выручки,
например, заработная плата сотрудников, платежи за потребленные
коммунальные услуги, услуги связи, земельный налог. При наличии
инфляции, доходов организации может не хватить для покрытия растущих
издержек. На примере АО «Самотлорнефтепромхим» можно говорить о
минимальном сроке проведения строительных работ, с тем, чтобы отдача
вложенных средств началась как можно скорее.
Таким образом, по результатам проведенного анализа финансового
состояния, а также анализа вероятности банкротства, организации
необходимо: применять более рациональные управленческие решения в
управлении текущими активами, чистой прибылью, которая в настоящий
момент направляется только на выплату дивидендов учредителей и ничего не
остается на развитие предприятия; поднять уровень платежеспособности; по
возможности снизить себестоимость товаров; изменить политику
предприятия в отношениях с дебиторами; увеличить области сбыта, возможно
для этого потребуется модернизация самой АЗС.
79
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Цель анализа - подробная характеристика имущественного и
финансового потенциалов хозяйствующего субъекта, результатов его
деятельности в истекшем отчетном периоде, а также возможностей развития
объекта па перспективу.
В первой главе раскрываются значение, задачи, информационное
обеспечение проведения анализа финансового состояния предприятия,
отмечается разнообразие существующих методик анализа.
Анализ финансового состояния предприятия обеспечивает контроль не
только финансовой деятельности собственного предприятия, но и позволяет
на основе анализа бухгалтерской отчетности подобрать для сотрудничества
контрагентов, способных своевременно исполнять договорные обязательства,
обеспечивая тем самым непрерывный производственный процесс.
Анализ финансового состояния занимает центральное место в
контроле за хозяйственной жизнедеятельностью любого предприятия. В
зависимости от того кем проводится анализ финансовой отчетности,
различают внутренний и внешний анализ; а в зависимости от целей
проведения анализа выделяют экспресс-анализ и детализированный анализ
финансового состояния. Отечественными и зарубежными аналитиками были
разработаны различные методики анализа, направленные на достижение
различных целей анализа. В настоящее время пользователь может сам
определить более подходящую для анализа методику, так как большинство из
них повторяют и дополняют друг друга.
Для раскрытия содержания информации отчетности большое значение
имеет проведение предварительного анализа форм отчетности, т.е.
преобразование представленной отчетности в аналитическую.
К основным методам проведения анализа относятся оценка
имущественного положения, построение аналитического баланса-нетто,
вертикальный и горизонтальный анализ баланса, анализ качественных
80
сдвигов в имущественном положении, оценка ликвидности, оценка
финансовой устойчивости, анализ прибыли, анализ рентабельности, оценка
финансовой устойчивости, кредито- и платежеспособности.
Методика анализа финансовой отчетности организации должна
состоять из трех больших взаимосвязанных блоков:
анализа финансового положения и деловой активности;
анализа финансовых результатов;
оценки возможных перспектив развития организации.
Информационной базой исследования анализа бухгалтерской
(финансовой) отчетности являются бухгалтерский баланс и отчет о
финансовых результатах» за 2018, 2019 года.
В качестве законодательной и нормативной базы использовались:
Налоговый Кодекс, Федеральные законы, Приказы МФ РФ, Постановления
Правительства, Методические положения и Методические рекомендации.
Во второй главе проведена исследовательская работа по анализу
финансового состояния АО «Самотлорнефтепромхим»: приведены расчеты
финансовых коэффициентов платежеспособности, ликвидности,
рентабельности на основании которых сделаны выводы о финансовом
состоянии предприятия за 2017, 2018 и 2019 года. В ходе анализа были
сделаны следующие выводы по результатам финансово-хозяйственной
деятельности предприятия: в 2017 и 2018 годах АО
«Самотлорнефтепромхим» можно было отнести к организациям с
нормальным финансовым состоянием. В этот период финансовые показатели
в целом находятся очень близко к оптимальным, но по отдельным
коэффициентам допущено некоторое отставание. Несмотря на то, что
соотношение собственных и заемных источников финансирования, сдвинуто
в пользу заемного капитала, предприятие имело показатели ликвидности в
пределах установленных нормативами и было платежеспособным и
ликвидным.
81
По итогам 2019 г. предприятие можно отнести к классу организаций с
неустойчивым финансовым состоянием. Структура капитала стала
неудовлетворительной, а платежеспособность сдвинулась на нижнюю
границу допустимых значений. Прибыль за этот год была незначительной, что
и способствовало ухудшению финансового состояния предприятия.
В третьей главе был проведен анализ деловой активности и
вероятности банкротства.
Уменьшение коэффициентов деловой активности говорит о снижении
эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
Увеличение ряда коэффициентов оборачиваемости не является
положительным результатом финансовой деятельности, так как говорит об
увеличении сроков оборота, а следовательно о сокращении количества
оборотов в отчетном периоде наиболее ликвидных активов: денежных
средств, материально-производственных запасов и дебиторской
задолженности.
Проведенный анализ вероятности банкротства, говорит о не
совершенстве методик. Анализ с помощью системы показателей Бивера, а
также по методам утвержденным Методическими положениями по оценке
финансового состояния предприятий, говорит о том, что в 2019 г. данная
организация перестала являться платежеспособной и в том случае, если
руководство предприятия не примет срочные меры, то велика вероятность
банкротства. Этим данным противоречит двухфакторная модель вероятности
банкротства, по результатам которой видно, что предприятие не находится на
грани банкротства.
По результатам проведенного анализа финансового состояния, а также
анализа вероятности банкротства, организации были предложены
рекомендации направленные на решения выявленных проблем. Обществу
необходимо:
применять более рациональные управленческие решения в
управлении текущими активами, чистой прибылью, которая в настоящий
82
момент направляется только на выплату дивидендов учредителей и
ничего не остается на развитие предприятия;
поднять уровень платежеспособности, что позволит погасить
кредиторскую задолженность и избежать возможного банкротства;
по возможности снизить себестоимость товаров, то есть найти
внутренние резервы направленные на уменьшение коммерческих затрат;
изменить политику предприятия в отношениях с дебиторами;
увеличить области сбыта, расширить круг покупателей привлекая
их удобными формами расчета, увеличить номенклатуру реализуемой
продукции, модернизировать саму АЗС, установив современные
топливораздаточные колонки и сделав более привлекательное оформление.
Внедрение предложенных рекомендаций на предприятии АО
«Самотлорнефтепромхим» позволит улучшить финансовое состояние,
повысить рентабельность продаж, обеспечить своевременное покрытие
кредиторской задолженности, увеличить ликвидность предприятия,
оптимизировать условия труда, усовершенствовать контроль и учет
продукции, расчетов с дебиторами.
Таким образом, основная цель и поставленные задачи, данной работы
достигнуты.
83
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. «Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая)» от
30.11.1994 N 51-ФЗ (принят ГД ФС РФ 21.10.1994)
2. «Трудовой кодекс Российской Федерации» от 30.12.2001 N 197-ФЗ
(принят ГД ФС РФ 21.12.2001)
3. «Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая)» от
31.07.1998 N 146-ФЗ (принят ГД ФС РФ 16.07.1998)
4. «Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая)» от
05.08.2000 N 117-ФЗ (принят ГД ФС РФ 19.07.2000)
5. Федеральный закон от 21.11.1996 N 129-ФЗ «О бухгалтерском учете»
(принят ГД ФС РФ 23.02.1996)
6. Федеральный закон от 08.02.1998 N 14-ФЗ «Об обществах с
ограниченной ответственностью» (принят ГД ФС РФ 14.01.1998)
7. Федеральный закон от 26.10.2002 N 127-ФЗ «О несостоятельности
(банкротстве)» (принят ГД ФС РФ 27.09.2002)
8. Федеральный закон от 24.07.2007 N 209-ФЗ «О развитии малого и
среднего предпринимательства в Российской Федерации» (принят ГД ФС РФ
06.07.2007)
9. Федеральный закон от 30.12.2016 N 307-ФЗ «Об аудиторской
деятельности» (принят ГД ФС РФ 24.12.2016)
10. Постановление Правительства РФ от 25.06.2003 N 367 «Об
утверждении Правил проведения арбитражным управляющим финансового
анализа»
11. Постановление Правительства РФ от 27.12.2004 N 855 «Об
утверждении Временных правил проверки арбитражным управляющим
наличия признаков фиктивного и преднамеренного банкротства»
12. Приказ Минфина РФ от 29.07.1998 N 34н «Об утверждении
Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в
Российской Федерации» (Зарегистрировано в Минюсте РФ 27.08.1998 N 1598)
84
13. Приказ Минфина РФ от 09.12.1998 N 60н (ред. от 30.12.1999) «Об
утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учетная политика
организации» ПБУ 1/98» (Зарегистрировано в Минюсте РФ 31.12.1998 N 1673)
14. Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 N 32н «Об утверждении
Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» ПБУ 9/99»
(Зарегистрировано в Минюсте РФ 31.05.1999 N 1791)
15. Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 N 33н «Об утверждении
Положения по бухгалтерскому учету «Расходы организации» ПБУ 10/99»
(Зарегистрировано в Минюсте РФ 31.05.1999 N 1790)
16. Приказ Минэкономики РФ от 01.10.1997 N 118 «Об утверждении
Методических рекомендаций по реформе предприятий (организаций)»
19. Приказ Минфина РФ от 22.07.2003 N 67н «О формах бухгалтерской
отчетности организаций» (не действует)
20. Приказ Минфина РФ от 02.07.2018 N 66н "О формах
бухгалтерской отчетности организаций" (Зарегистрировано в Минюсте РФ
02.08.2018 N 18023)
21. Распоряжение ФУДН при Госкомимуществе РФ от 12.08.1994 N
31-р (ред. от 12.09.1994) «Об утверждении Методических положений по
оценке финансового состояния предприятий и установлению
неудовлетворительной структуры баланса»
22. Анализ хозяйственной деятельности: учеб. Пособие/ [Бариленко
В.И. и др.]; под ред. В.И. Бариленко. — М.: Издательство «Омега-Л», 2017.
—414 с.: ил., табл. — (Высшее финансовое образование)
23. Бочкова, С. В. Анализ финансовой отчетности [Электронный
ресурс] / С. В. Бочкова. — Электрон. текстовые данные. — Саратов :
Вузовское образование, 2017. — 292 c. — 2227-8397. — Режим доступа:
http://www.iprbookshop.ru/47665.html
24. Вакуленко Т.Г., Фомина Л.Ф. Анализ бухгалтерской (финансовой)
отчетности для принятия управленческих решений. – М.: Издательский дом
Герда, 2017. – 455 с. 16.
25. Васильева Л.С. Финансовый анализ: учебник / Л.С. Васильева,
85
М.В. Петровская. — М.: КНОРУС, 2018. — 544 а ISBN 5-85971-241-3
26. Воронина В.М. Прогнозирование банкротства промышленных
предприятий с помощью количественных и качественных методов анализа:
проблемы теории и практики, - статья: «Экономический анализ: теория и
практика», 2017, N 18
27. Глазунов М.И. Оценка финансовой устойчивости коммерческой
организации на основе данных бухгалтерского баланса, - статья:
«Экономический анализ: теория и практика», 2017, N 21
28. Гогина Г.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности (конспект лекций). – Самара, 2017 г
29. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности:
Учебное пособие. – 2-е изд. – М.: Издательство «Дело и Сервис», 2018. – 336
с.
30. Дягель О.Ю., Энгельгардт Е.О. Диагностика вероятности
банкротства организаций: сущность, задачи и сравнительная характеристика
методов, - статья: «Экономический анализ: теория и практика», 2017, N 13
31. Ефимова О. В., Мельник М. В.. Анализ финансовой отчетности:
учеб. пособие для студентов 2-е изд., испр. и доп. - М.: Изд-во ОМЕГА-Л, 2018.
- 408 с.
32. Канке А.А., Кошевая И.П. Анализ финансово-хозяйственной
деятельности предприятия: Учебное пособие. – 2-е изд., испр. и доп. – М.: ИД
«ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2017. – 288 с. – (Профессиональное образование).
33. Климова Н.В. Экономический анализ: история и перспективы
развития, - статья: «Экономический анализ: теория и практика», 2017, N 23
34. Ковалев В.В., Ковалев В.В. Финансовая отчетность.Анализ
финансовой отчетности (основы балансоведения) Учебное пособие. 2-е изд.,
перераб. и доп. М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2018. - 432 с.
35. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности: Учебное пособие / А.И.Алексеева, Ю.В.Васильев, А.В.,
Малеева, Л.И.Ушвицкий. - М.: Финансы и статистика, 2018. - 672с.
36. Комплексный экономический анализ хозяйственной