65
имеют как внеоборотные, так и оборотные активы предприятия, а также его
капитал, что положительно, при этом краткосрочные обязательства
предприятия имеют тенденцию к снижению, что также положительно.
Увеличилась доля оборотных активов, а, следовательно, и мобильность
средств предприятия, а также доля собственного капитала до 58,77%, в 2018
году увеличился удельный вес собственных оборотных средств в оборотных
активах предприятия до 7,14%. Отрицательным является снижение как
абсолютной суммы, так и удельного веса наиболее ликвидных активов с
13,44% до 7,60%, что свидетельствует о снижении ликвидности имущества
предприятия.
На протяжении 2016-2018 годов ООО «ЛотоС» является финансово
устойчивым предприятием, при этом имеет место увеличение финансовой
устойчивости, не обеспечена достаточная гибкость в использовании
собственных средств, которых в 2016 году у предприятия не было вообще, а
в 2018 году они увеличились до 905 тыс. руб. Коэффициенты ликвидности
имеют тенденцию к увеличению, но ниже нормативных значений, что
свидетельствует о том, что предприятие имеет трудности в погашении свих
обязательств краткосрочного характера. Платежеспособность предприятия
имеет тенденцию к улучшению, однако удовлетворительной она была только
в 2018 году.
По всем показателям рентабельности ООО «ЛотоС» в 2018 году
наблюдается увеличение, при этом показатели рентабельности довольно
низкие. В 2018 году имеет место улучшение всей финансово-хозяйственной
деятельности предприятия, его экономического потенциала предприятия и
инвестиционной привлекательности.
В 2018 году имеет место снижение деловой активности ООО «ЛотоС»,
что непосредственно прослеживается в увеличении времени обращения всех
составляющих оборотных активов и соответственно увеличении
продолжительности операционного цикла с 31,13 до 36,18 дней.
66
При оценке текущей угрозы банкротства ООО «ЛотоС» с помощью
коэффициента абсолютной ликвидности и коэффициента и финансовой
независимости было установлено, что у него уровень угрозы банкротства
был наибольшим в 2016 году, поскольку коэффициент абсолютной
ликвидности и коэффициент финансовой независимости были наименьшими
за исследуемый период. По методике Альтмана вероятность банкротства
ООО «ЛотоС» высокая. По степени финансового риска, исчисленного с
помощью методики Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой, предприятие
относится к V классу - предприятия высочайшего риска, практически
несостоятельные.
В целях укрепления платежеспособности ООО «ЛотоС» необходима
реализация следующих мероприятий:
- предоставление скидки дебиторам в размере 0,35% в целях
ускорения расчетов с ними, что позволит сократить размер дебиторской
задолженности на 728 тыс. руб. и принесет дополнительную прибыль от
суммы поступлений без отсрочки составит в размере 6,20 тыс. руб.;
- дебиторскую задолженность в сумме 1178 тыс. руб. передать
банку- фактору, в качестве которого выступит «Альфа-банк», тариф на
факторинговое финансирование которого составляет 21% в год и плата за
обработку документов 300 руб., что позволит увеличить годовой доход на
529 тыс. руб.;
- для увеличения суммы высоколиквидных активов и получения
дополнительного дохода осуществить инвестирование в краткосрочные
депозиты коммерческого банка АО «Международный банк Санкт-
Петербурга» во вклад «Срочный», сроком 3 месяца по ставке 9,25% с
возможностью досрочного снятия средств, что позволит получить
дополнительный доход в размере 46,25 тыс. руб.;
- снизить уровень запасов и увеличить объемы продаж за счет
применения ценовых скидок, что позволит увеличить объем продаж ООО
67
«ЛотоС» на 23904 тыс. руб. при скидке 10% и на 12821 тыс. руб. при скидке
5%.
Реализация предложенных мероприятий позволит ООО «ЛотоС»:
- увеличить выручку на 21,66%;
- увеличить коэффициент оборачиваемости оборотных активов на
3,95, а продолжительность операционного цикла снизится на 14,53 дня;
- увеличить прибыль от продаж – в 2,38 раза, чистую прибыль – на
28,67%;
- увеличить все показатели ликвидности, в частности показатель
абсолютной ликвидности увеличится до 0,44 пункта;
- увеличить собственные оборотные средства на 83,95%, а
коэффициент обеспеченности оборотными средствами - на 0,10,
коэффициент финансовой независимости - на 0,08, при снижении
коэффициента соотношения заемных и собственных средств на 0,20;
- увеличить все показатели рентабельности предприятия;
- повысить рейтинговый уровень до 56 баллов, т.е. перейти из V
класса в III класс - предприятия, для которых существует не большой риск
потери средств.
68
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1. Конституция Российской Федерации (принята всенародным
голосованием 12.12.1993) (с учетом поправок, внесенных Законами РФ о
поправках к Конституции РФ от 30.12.2008 № 6-ФКЗ, от 30.12.2008 № 7-
ФКЗ, от 05.02.2014 № 2-ФКЗ, от 21.07.2014 № 11-ФКЗ) // [Электронный
ресурс] Режим доступа:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_28399/
2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от
30.11.1994 № 51-ФЗ // [Электронный ресурс] Режим доступа:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_5142/
3. Налоговый кодекс Российской Федерации от 05.08.2000 № 117-
ФЗ // [Электронный ресурс] Режим доступа:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_28165/1dc84364c4c2eefe422
02 4c63a80288dc01cc14d/
4. Трудовой кодекс Российской Федерации от 30.12.2001 № 197-ФЗ
// [Электронный ресурс] Режим доступа:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_34683/
5. Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 06.12.2011 №
402- ФЗ // [Электронный ресурс] Режим доступа:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_122855/
6. Федеральный закон от 30 декабря 2008 г. № 307-ФЗ «Об
аудиторской деятельности» // [Электронный ресурс] Режим доступа:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_83311/
7. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской
отчетности в Российской Федерации, утв. приказом Минфина России от
29.07.1998 № 34н // [Электронный ресурс] Режим доступа:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_20081/
8. Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н «Об утверждении
Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность
69
организации» (ПБУ 4/99)»
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_18609/
9. Акатьева М.Д. Бухгалтерский учет и анализ: учебник / М.Д.
Акатьева, В.А. Бирюков. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2017. –
258 с.
10. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия:
учеб. пособие / М.В. Мельник, Е.Б. Герасимова. – 3-е изд., перераб. и доп. –
М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2017. – 208 с.
11. Аскеров П.Ф., И.А. Цветков. Анализ и диагностика финансово-
хозяйственной деятельности организации: Учеб. пос. / П.Ф. Аскеров,
И.А.Цветков и др.; Под общ. ред. П.Ф. Аскерова - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015.
- 176 с.
12. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности
предприятия: учебник / А.Д. Шеремет. – 2-е изд., доп. – М.: ИНФРА-М, 2017.
– 374 с.
13. Анализ эффективности и рисков предпринимательской
деятельности: Методологические аспекты. Монография / Г.В. Савицкая. - М.:
НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 272 с.
14. Балабанов, И. Т. Основы финансового менеджмента. Как
управлять капиталом / И. Т. Балабанов. — М.: Финансы и статистика, 2009.
— 512 с.
15. Басова А.В. Бухгалтерский (управленческий) учет: учеб. пособие
/ А.В. Басова, А.С. Нечаев. – М: ИНФРА-М, 2018. – 324 с.
16. Бахолдина И.В. Бухгалтерский финансовый учет: Учебное
пособие/Бахолдина И. В., Голышева Н. И. - М.: Форум, НИЦ ИНФРА-М,
2016. - 320 с.
17. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной
деятельности предприятия: Учеб. пособие / Т.Б. Бердникова. - М.: ИНФРА-
М, 2011. - 215 с.
70
18. Бухгалтерский учет и анализ: Учебник / Садыкова Т.М.,
Церпенто С.И. - М. ИЦ РИОР, НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 256 с.
19. Бухгалтерская финансовая отчетность: учебное пособие / Е.М.
Сорокина. – Москва: КноРус, 2016. – 160 с.
20. Бухгалтерская (финансовая) отчетность: учебник. Новодворского
В.Д. ред.- Омега-Л, 2010. – 608 с.
21. Бухгалтерское дело: Учебник/Вахрушина М.А., 2-е изд., перераб.
и доп. - М.: Вузовский учебник, НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 376 с.
22. Быкова Н. Н. Сущность понятия финансового состояния
предприятия в трактовке разных авторов // Молодой ученый. - 2016. - № 29. -
С. 369-372.
23. Гарнов А.П. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной
деятельности предприятия: Учебник / Гарнов А.П. - М.: НИЦ ИНФРА-М,
2016. - 365 с.
24. Гиляровская, Л. Т. Экономический анализ: учебник для вузов / Л.
Т. Гиляровская. - 2-е изд., доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2014. - 616 с.
25. Губин В.Е., Губина О.В. Анализ финансово-хозяйственной
деятельности: Учебник / В.Е. Губин, О.В. Губина. - 2-e изд., перераб. и доп. -
М.: ИД ФОРУМ: НИЦ Инфра-М, 2013. - 336 с.
26. Иваненко А.Ф. Анализ хозяйственной деятельности на
железнодорожном транспорте: Учебное пособие / Иваненко А.Ф. - М.: ФГБУ
ДПО «УМЦ ЖДТ», 2014. - 596 с.
27. Изюмова Е.Н. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной
деятельности промышл. предпр.: Учеб. пособие / Е.Н. Изюмова и др. - 2 изд.
- М.: ИЦ РИОР: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 313 с.
28. Канке А.А., Кошевая И.П. Анализ финансово-хозяйственной
деятельности предприятия: Учебное пособие / А.А. Канке, И.П. Кошевая. - 2-
e изд., испр. и доп. - М.: ИД ФОРУМ: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 288 с.
29. Климова Н.В. Организационно-экономические аспекты финансов
и финансовой деятельности предприятий [Электронный ресурс] – Режим
71
доступа: https://cyberleninka.ru/article/v/organizatsionno-ekonomicheskie-
aspekty-finansov-i- finansovoy-deyatelnosti-predpriyatiy.
30. Кобелева И. В., Ивашина Н. С. Анализ финансово-хозяйственной
деятельности коммерческих организаций: Учебное пособие/Кобелева И. В.,
Ивашина Н. С. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 224 с.
31. Ковалев, В. В. Финансы предприятий: учебник / В. В. Ковалев,
Вит. В. Ковалев. - М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2012. — 352 с
32. Конвисаров А.Г., Даниловских Т.Е. Российский и зарубежный
подходы к анализу финансового состояния предприятия // Международный
студенческий научный вестник № 4, 2015 – С. 405-405
33. Лакомова А.Н Методика отраслевого трендового анализа в
оценке финансово-хозяйственной деятельности предприятия [Электронный
ресурс] – Режим доступа: https://elibrary.ru/item.asp?id=26193204
34. Лапаев Д.Е. Роль анализа финансово-хозяйственной деятельности
в управлении предприятием и повышении его эффективности [Электронный
ресурс] – Режим доступа: https://cyberleninka.ru/article/v/rol-analiza-finansovo-
hozyaystvennoy-deyatelnosti-v-upravlenii-predpriyatiem-i-povyshenii-ego-
effektivnosti
35. Левчаев П. А. Финансы организаций: учебник / П.А. Левчаев. – 2-
е изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2017. – 386 с.
36. Лукасевич, И. Я. Финансовый менеджмент в 2 ч. Часть 1.
Основные понятия, методы и концепции: учебник и практикум для
бакалавриата и магистратуры / И. Я. Лукасевич. – 4-е изд., перераб. и доп. –
М.: Издательство Юрайт, 2017. – 377 с.
37. Лысенко Д.В. Комплексный экономический анализ
хозяйственной деятельности: Учебник для вузов / Д.В. Лысенко. - М.:
ИНФРА-М, 2013. - 320 с.
38. Любушин, Н. П. Экономический анализ: учебное пособие 3-е изд.
перераб. и доп. / Н. П. Любушин. — М.: Юнити, 2012. — 576 с..
72
39. Макарова К. И. Анализ финансовой устойчивости предприятия
на примере ОАО ЛК «Туймаада-Лизинг» [Текст] / К.И. Макарова, Т.В.
Кемадингар // Экономика и управление: проблемы, тенденции, перспективы
развития: материалы III Междунар. науч.-практ. конф. (Чебоксары, 6 июля
2016 г.) / редкол.: О. Н. Широков [и др.]. — Чебоксары: ЦНС «Интерактив
плюс», 2016. - С. 181–187
40. Маркарьян, Э.А. Экономический анализ хозяйственной
деятельности: учебное пособие / Э. А. Маркарьян, Г. П. Герасименко, С. Э.
Маркаряьн. — М.: КНОРУС, 2008. — 552 с..
41. Международные стандарты финансовой отчетности и
современный бухгалтерский учет в России: учебник для вузов / Е. А.
Мизиковский, Т. Ю. Дружиловская, Э. С. Дружиловская. – М.: Магистр:
ИНФРА-М, 2018. – 560 с.
42. Мельник М.В., Герасимова Е.Б. Анализ финансово-
хозяйственной деятельности предприятия: учеб. пособие / М.В. Мельник,
Е.Б. Герасимова. – 3- е изд., перераб. и доп. – М.: ФОРУМ : ИНФРА-М, 2017.
– 208 с.
44. Поветкина Н. А. Финансовая устойчивость Российской
Федерации. Правовая доктрина и практика обеспечения / Поветкина Н.А.;
Под ред. Кучеров И.И. - М.: Контракт, ИЗиСП, 2016. - 344 с.
45. Позднякова В.Я.. Анализ и диагностика финансово-
хозяйственной деятельности предприятий: Учебник / Под ред. В.Я.
Позднякова. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 617 с.
46. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятий
АПК: Учебник / Г.В. Савицкая. - 8-e изд., испр. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2014. -
519 с.
47. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия:
учебник / Г.В. Савицкая. – 6-е изд., испр. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2017. – 378
с.
73
48. Сайбитинова Н.Б. Анализ ликвидности и платежеспособности
организации / Анализ ликвидности и платежеспособности организации //
https://cyberleninka.ru/article/v/analiz-likvidnosti-i-platezhesposobnosti-
organizatsii
49. Самылин А. И. Самылин А.И. Корпоративные финансы.
Финансовые расчеты учебник / А.И. Самылин. – Изд. испр. и доп. – М.:
ИНФРА-М, 2017. – 472 с.
50. Сбалансированная система показателей. От стратегии к действию
/ Роберт Каплан, Дейвид Нортон - Издательство: «Олимп-Бизнес», - 2016
51. Сотникова Ю.И., Чеботарёва З.В. Экономическая сущность
ликвидности как характеристики финансового состояния экономического
субъекта / Вестник Университета 4, 2015 – С. 150-154
52. Струихина И.С. Финансово-хозяйственная деятельности
организации: понятие, экономическая сущность, необходимость оценки в
современных условиях [Электронный ресурс] – Режим доступа:
https://www.scienceforum.ru/2016/1860/23093
53. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности
коммерческих организаций (анализ деловой активности): учеб. пособие / И.Т.
Абдукаримов, М.В. Беспалов. – М.: ИНФРА-М, 2017. – 320 с.
54. Чернышева Ю.Г. Анализ и диагностика финансово-
хозяйственной деятельности предприятия (организации): учебник / Ю.Г.
Чернышева. – М.: ИНФРА-М, 2017. – 421 с.
55. Чернышов В.В. Организация производственно-хозяйственной
деятельности в ИУ: Курс лекций / Чернышов В.В. - Рязань:Академия ФСИН
России, 2014. - 323 с.
56. Шамрай И.Н., Шишкина Н.А. Финансово-экономическая
деятельность хозяйствующих субъектов в условиях нестабильной экономики
[Электронный ресурс] – Режим доступа:
https://cyberleninka.ru/article/v/finansovo- ekonomicheskaya-deyatelnost-
hozyaystvuyuschih-subektov-v-usloviyah-nestabilnoy- ekonomiki