43
основная тоже тенденция оценка динамики показателя, дополняет очищенная от стратегия случайных влияний и
других индивидуальных абсолютных особенностей периодов. С первым помощью баланс тренда формируются
выручку возможные говорит значения показателей в вложить будущем, запсибтрансгаз например, если анализа темп управляющей роста
валюты капитальному баланса заемном имеет тенденцию к текущей снижению, то это дебиторская свидетельствует о
сокращении средств текущей юганская деятельности предприятия, капитал хозяйственного года оборота, что
может наличие привести к двум критическому состоянию. платежный Анализ дней основан на расчете
отложенные относительных может отклонений показателей источников отчетности за ряд лет (активы периодов) от
уровня согласует базисного неоплаченной года (периода), для капитала которого все черты показатели принимаются за
100 финансовых процентов( также табл.6).
Таблица 6 - комиссионное Трендовый прибыли анализ бухгалтерского ликвидности баланса ООО «годах Запсибтрансгаз»,
тыс. руб.
Показатель
позволит Значение средствами показателя, тыс.руб.
активы Темп которые роста
2017г
2018доля г
2019коэффициент г
2018/2017
после
2019/2017
показатель Внеоборотные
активы
15 801 013
21 384 788
22 137 847
1,35
1,40
улучшения Оборотные
пасс активы
20 354 515
90 400 954
126 246 487
4,44
6,20
Собственный
денежные капитал
10 954 118
14 596 334
15 526 851
1,33
1,42
данный Долгосрочные
обязательства
12 545 584
17 036 957
17 675 104
1,36
1,41
коэффициент Краткосрочные
смотря обязательства
12 655 826
80 152 451
115 182 379
6,33
9,10
Валюта вызваны баланса
36 155 528
111 785 742
148 384 334
3,09
4,10
коэффициент Исходя из данных также таблицы, зависимость можно сделать процессе вывод о том, что основными темп роста
наименование всех влияние показателей увеличивается предприятию относительно коэффициентах базисного периода.
устойчивости Следовательно, все положение показатели будут годах иметь этап повышательный тренд. может Повышение
международным тренда краткосрочных ускорить обязательств не пассиве является положительной средств тенденцией,
денежные однако на фоне баланс роста чистые значений собственного первым капитала, один данная тенденция не
годов является оптимизации угрозой.
В связи с тем, что, за анализ неимением продаж необходимых данных, данным анализ был
году проведен всего по обязательства трем расходов годам (включая меньше базисный), нам он величина представляется
недостаточным для срочной объективного запсибтрансгаз прогнозирования на будущие валюта периоды.
44
оборотных Значительное влияние на есть финансовое изменения состояние предприятия структуре оказывает
можно величина чистых определение активов оплата предприятия, рассчитываемая по обусловлено данным
предприятие бухгалтерского баланса.
выявление Чистые задолженности активы представляют связано собой основная разность между сократить общей вычетом стоимостью
активов и анализ суммой эквиваленты задолженности.
Рассчитаем задачи чистые динамике активы для ООО «Запсибтрансгаз» по активов следующей
предприятия формуле:
ЧА = (ВОА+ОА) – (составе ДО+КО – структуру ДБП)
(1)
где ЧА – чистые источников активы,
ВОА – факторинг внеоборотные активы,
ОА – наименование оборотные согласует активы,
ДО – долгосрочные запсибтрансгаз обязательства,
КО – степени краткосрочные обязательства,
ДБП – части доходы баланс будущих периодов.
оформление Стоимость сумма чистых активов ООО «результатам Запсибтрансгаз»:
ЧА 2017факторинговых г = 10 954 118 тыс.руб.
ЧА 2018активы г = 14 596 334 имеет тыс.руб.
ЧА 2019г = 15 526 851 тыс. руб.
недостаток Сумма другой чистых активов вложенных должна активы быть не просто кредитам положительной, но и
зрения превышать уставный коэффициент капитал реализуемые организации. Как видно из поэтому предыдущих услуги расчетов,
чистые данном активы ООО «перейдем Запсибтрансгаз» превышают его состав уставный также капитал,
который по акты всем положение годам одинаков и предприятие составляет 1 903 051 можно тыс.руб., что
рассматривается как негативным положительный пуровск факт.
Данная внеоборотных динамика завершается говорит о том, что в ходе сокращением своей денежных деятельности
предприятие не задолженность только не активов растратило первоначально коэффициент внесенные
сравнению собственниками средства, но и было обеспечила их если прирост.
Для формирования подробным более покупатели точного мнения о относитель финансовой данные устойчивости
предприятия рентабельность необходимо помощью провести анализ данным финансовых также коэффициентов.
45
Расчетный должна анализ мнению относительных показателей другой финансовой значительного устойчивости
или финансовых значение коэффициентов погашения представляет собой внеоборотных оценку отчетном состава и
структуры прочие источников перейдем средств предприятия и их увеличения использование. рентабельность Результатом
такого более анализа динамика должна стать расчет оценка дополняет независимости предприятия от финансовые внешних
тоже кредиторов.
Представим пасс данные показатель расчетов в виде оборотных таблицы( увеличит табл.7).
Таблица 7 – положительная Анализ результаты показателей финансовой текущие устойчивости ООО
«доли Запсибтрансгаз» за 2017-2019гг.
коэффициента Показатель
качестве
Нормативное
2017г
2018
сокращения
г
2019данный г
значение
акциз Коэффициент коэффициент капитализации
1,5
2,30
6,66
8,56
Коэффициент расходов обеспеченности
ремонт собственными источниками
0,1
анализ
-0,24
сравнению -0,08
-0,05
анализ финансирования
расходов Коэффициент финансовой
0,3 - 0,6
0,30
0,13
0,10
данные независимости
банк Коэффициент финансирования
>= 0,7
0,43
0,15
0,12
долгосрочные Коэффициент задачи финансовой
0,6 - 0,9
0,65
0,28
0,22
устойчивости
По независимости данным краткосрочным таблицы видно, что предприятия коэффициент приобретенным капитализации (плечо
активы финансового компания рычага) значительно пределах выше оплате нормативного значения. В темпу 2017 многие году
его значение оценка составило 2,3, а в источников 2019 году уже 8,6. недостаточно Данный суммы рост свидетельствует
о том, что компании предприятие если увеличивает с каждым прибыль годом коэффициенты долю заемных сравнительный средств,
виде участвующих в финансировании бязательства своей приобретенным деятельности. Такие бухгалтерский результаты
положительная снижают инвестиционную года привлекательность задолженности предприятия.
Коэффициент анализе обеспеченности исследуемый собственными оборотными положение средствами
увеличению меньше нормативного бухгалтерского значения таким (0,1), это говорит о том, что в дополнительной общей вычетом сумме
всех чистая источников капитал финансирования оборотного прочие капитала основными предприятия ООО
«Запсибтрансгаз» таблица собственный денежные капитал не участвует в друг финансировании
перед оборотных средств, что баланс может этом характеризовать деятельность отчета предприятия как
степени неустойчивую и неплатежеспособную и исследуемый свидетельствует о видим торможении
46
развития средства деятельности можно предприятия. Однако, не внедрение смотря на это, численность наблюдается
рост резервный данного оборотных показателя в 2019 наименование году он хранение составил -0,05 по отложенные сравнению с коэффициент 2017
годом кредиторской (-0,24). запасов Рост этого средств коэффициента занимающимся говорит об увеличении следует финансовой
индивидуальных устойчивости предприятия и об повлечь увеличении результаты собственного капитала
желания предприятия.
аналитические Также снижается обязательства коэффициент основной финансовой независимости (ухудшении автономии)
части предприятия. Если еще в краткосрочных 2017 региональный году коэффициент был смотря равен 0,3 , что коэффициент входит в
норму, то, более начиная с наблюдается 2018 года он соответствии равняется 0,1. Это смежных указывает на зависимость
финансирования предприятия от оборотные заемных источников положено финансирования.
впоследствии Коэффициент финансирования зависимость ниже результатам порогового значения денежных (0,43 и 0,15 и
бухгалтерский 0,12), это означает, что активы предприятию движение необходимо принимать коэффициент меры по таблица выходу
из текущего обеспеченности положения.
ликвидность Значение коэффициента других финансовой таблица устойчивости в 2017 валюта году
рыночных находится в пределах активы нормы платежный (0,65). Однако в положение 2018 этот году происходит
этом уменьшение средствами этого показателя на 0,37, а в валовая 2019 ископаемых году еще на 0,06. Снижение
определение данного каждым показателя снижает входит возможность внедрение предприятия своевременно
финансовых расплачиваться по также своим обязательствам в вложенных краткосрочном потенциал периоде и повышает
балансу риск цель банкротства.
Значение чтобы коэффициента ликвидность ниже нормы который означает приобретенным снижение финансовой
краткосрочные независимости коэффициентах предприятия.
Анализ помощью финансовых доля коэффициентов должен капитала быть компании дополнен оценкой
темпу достаточности средними источников финансирования для этого формирования информация запасов.
Обобщающим деловой показателем течение финансовой независимости займов является
финансовой излишек или недостаток таким источников ликвидности средств для формирования представляется запасов,
стоимость который определяется в считает виде устойчивости разницы величины коэффициент источников налог средств и
величины налог запасов.
По растительности данным бухгалтерского недостатке баланса, кредитам общая величина один запасов
стоимостной предприятия в 2017, степени 2018 и показателей 2019 годах обязательства равна 10 126 534, 57 234 851 и 63 567
871 этот тыс.руб. соответственно.
47
Для дополняет характеристики предприятия источников формирования внимание запасов и материалах затрат
используются каждой несколько сравнению показателей, которые избыточные отражают рпрочие азличные виды
более источников( дней табл.8).
Таблица 8 – капитал Показатели значение источников формирования данный запасов и собственными затрат ООО
«Запсибтрансгаз», 2017-2019активам гг., оборотные тыс.руб.
Наименование
2017оформление г
2018
роста
г
2019г
независимости
показателя
евро
Наличие собственных
-4 846 895
-6 788 454
-6 610 996
анализа
оборотных
было
средств
Функционирующий
7 698 689
10 248 503
11 064 108
разность капитал
запасов
Общая величина
капитале источников результаты формирования
20 354 515
90400954
126 246 487
денежные
запасов и
показатель
затрат
Из данных годов таблицы финансовых следует, что величина если собственных когда оборотных
средств способствующая является договор отрицательной. Также принятыми значение капитал величины собственных
конце оборотных структуре средств предприятия капитала снижается с оценке каждым годом, что отложенные может устоявшихся быть
связано с значение сокращением расчетах долгосрочных обязательств. текущим Тенденция к агрессивной снижению
собственных тому оборотных независимости средств является предприятия негативным капитал фактором,
характеризующим капитал финансово-хозяйственную кредитам деятельность ООО
«Запсибтрансгаз».
увеличилась Однако характеристика величина собственных и предприятия долгосрочных следует заемных источников
итого формирования задолженность запасов (функционирующий группу капитал) распоряжении тоже растет (в перед 2019 приобретенным году
больше на 3 365 419 баланс тыс.руб, чем в продажа 2017 году).
завершается Данным период трем показателям других наличия предприятие источников формирования дней запасов
избыточные соответствуют три показателя сравнению обеспеченности наиболее запасов источниками (общая табл.9).
предприятия Таблица 9 – Показатели запсибтрансгаз обеспеченности данным запасов источниками ООО
«году Запсибтрансгаз» за 2017-2019число гг., тыс.руб.
средств Наименование оптимизировать показателя
2017г
2018коэффициент г
2019
структуру
г
Излишек (заданных недостаток)
денежные собственных оборотных
-14 973 429
-64 023 305
-70 178 867
денежных средств
капитальному Излишек (недостаток)
сократится собственных и активов долгосрочных
-2 427 845
-46 986 348
-52 503 763
48
заемных этом источников
коэффициент Излишек (недостаток) дней общей
основным величины источников
10 227 981
33 166 103
62 678 616
долгосрочных формирования году запасов
Используя сибуртюменьгаз данные положено таблицы 9, анализ году финансовой исследуемый устойчивости по
величине влияние излишка( автономных недостатка) собственных чистые оборотных отразятся средств выявил, что
смотря финансовое некоторые состояние ООО «Запсибтрансгаз» предприятию можно желательно характеризовать как
недостаточно валюта устойчивое. улучшения Также стоит финансового отметить, что все три краткосрочных показателя
покрытия недостатка собственными устойчивости оборотными средствами предприятия ухудшили рост свои значения.
составе Внешним резервный проявлением финансовой предприятия устойчивости целях предприятия является
его капитала платежеспособность и таким ликвидность активов.
Для эффективность оценки заемных ликвидности бухгалтерского определение баланса тенденций сгруппируем активы
оптимизации бухгалтерского понимаются баланса по степени их выводы ликвидности, а финансового пассивы по степени
показателя срочности число исполнения обязательств (наличие табл.10, 11).
однако Таблица 10 - Анализ коэффициент ликвидности расходов баланса ООО «Запсибтрансгаз» за 2017-
2018ковалев гг., коэффициент тыс.руб.
Акт
Пас
сив
Платежный формирования излишек (+)
2017первым г
2018г
2017задолженности г
2018анализа г
или недостаток (-)
ив
2017агрессивной г
2018согласует г
А1
818 778
2 301 739
П1
11 727 722
26 754 862
-1 482 961
-24 453 123
А2
8 782 059
23 999 410
П2
0
52 318 727
-15 217 351
-28 319 317
А3
10 753 678
64 099 805
П3
12 545 584
17 036 957
-53 346 127
47 062 848
А4
15 801 013
21 384 788
П4
11 882 222
15 675 196
-5 583 775
5 709 592
Таблица 11 - увеличилась Анализ отложенные ликвидности баланса ООО «цель Запсибтрансгаз» за 2018-
2019проверим гг., тыс.руб.
Акт
счет Пасс
темпах Платежный излишек (+)
2019активы г
2018сильно г
2019г
2018увеличился г
или балансовых недостаток (-)
ив
ив
2019г
2018запсибтрансгаз г
А1
2 104 197
2 301 739
П1
22 978 377
26 754 862
капитала -197 542
-24 453 123
А2
55 461 876
23 999 410
П2
90 989 389
52 318 727
31 462 466
-28 319 317
А3
68 680 414
64 099 805
П3
17 675 104
17 036 957
4 580 609
47 062 848
А4
22 137 847
21 384 788
П4
16 741 464
15 675 196
753 059
5 709 592
Баланс оптимальное считается здесь абсолютно ликвидным, чего если уровня выполняются следующие
анализ неравенства:
А1 >= П1,
49
А2 >= П2,
А3 >= П3,
А4 <= П4.
противоречивую Данные предыдущих таблица таблиц и внеоборотных диаграмм свидетельствуют о том, что
общей указанные оценка неравенства за исследуемый заемный период рентабельность частично не выполняются,
оборотных следовательно, кадрового можно сделать степени вывод о том, что году ликвидность бухгалтерского
услуги баланса ООО «краткосрочные Запсибтрансгаз» отличается от ковалев абсолютной и финансовое является
недостаточной.
По банк результатам комиссионном проведенного анализа невыполнение ликвидности отрицательный баланса предприятия
плюсы следует, что по значение итогам 2017 и оборотного 2018 снижают годов из четырех коэффициент соотношений баланс активов по
степени задолженность ликвидности и постоянный обязательств по сроку анализ погашения доля выполняется одно, а
по основными итогам статистической 2019 года – два.
У ООО «бухгалтерского Запсибтрансгаз» настоящее наблюдается нехватка показателей высоколиквидных
зависят активов для погашения финансовых наиболее связи срочных обязательств. По пассив итогам роста 2019 года
эффективность разница дней составляет 197 542 тыс.руб.
оценивают Далее оборотные проведем расчет финансовым коэффициентов явилось платежеспособности
исследуемого наличие предприятия( течение табл.12).
Таблица 12 – направленного Анализ которые платежеспособности ООО «Запсибтрансгаз» за
2017-2019кредиторской гг., капитальному тыс.руб.
Отклонение
основная Показатель
заключается Норматив
2017г
2018недостаток г
2019итогу г
2018г
от
2017поскольку г
2019зависимости г
от
2018г
средствами Коэффициент
поэтому абсолютной
>=0,2
0,07
0,03
0,02
кредиторская -0,04
затрат -0,01
ликвидности
обеспеченности Коэффициент
компания 0,5-0,8
критической
0,82
0,33
0,50
эффективность -0,49
0,17
устойчивости желательно 1
оценки
данным Коэффициент
реализует текущей
других ликвидности
1-2
1,74
1,14
1,11
-0,6
-0,03
50
резервный Коэффициент
маневренности
оборотного
темпу капитала
качестве 0,2-0,5
1,25
5,66
5.59
4,41
году -0.07
настоящее Доля
оборотных
>= 0,5
0,56
0,81
0,85
0,25
0,04
средствами средств в
комиссионное активах
Обеспеченность
судоходные собственными
>= 1,1
величина -0,24
-0,08
запсибтрансгаз -0,05
0,16
0,03
могут средствами
Данные обязательства таблицы предложение позволяют сделать отклоняющиеся следующие оборотного выводы: коэффициент
запсибтрансгаз абсолютной дополнительные ликвидности ООО «Запсибтрансгаз» средств гораздо статистической меньше нормативного
отложенные значения собственного (0,2), что указывает на таблица неспособность более предприятия погасить все
заемном краткосрочные года долги за счет большей наиболее которые ликвидных средств в факторингового анализируемом
автономных периоде. В 2018-2019 собственный годах период данный коэффициент торможении равен 0,03 и 0,02
допустимо соответственно, это говорит о том, что за более данный вертикальный период времени финансовых денежных
можно средств не достаточно для оборота погашения темпы обязательств предприятия, приобретенным можно
увеличение погасить только 3 и 2 данным процента.
предприятию Коэффициент критической анализ оценки в покупатель 2017 году неравенства находится в продать пределах
нормы и улучшения равен 0,82. расходов Однако в 2018 коэффициент году он автономный уменьшился на 0,49 и составил 0,33,
а в определение 2019 выручку году 0,50. Значение налог ниже результатам нормы указывает на первая недостаток у
сравнению предприятия денежных дополнительные средств для средними немедленного погашения либо текущих
необходимо обязательств.
Коэффициент предприятия текущей затраты ликвидности в 2017-2019 спрогнозируем годах исходя соответствует
нормативному этапом значению. капитал Следовательно, предприятие денежные способно торможении погашать все
свои других краткосрочные этап обязательства по расчетам и капитале кредитам за конце счет только
запсибтрансгаз оборотных маневренности активов. Необходимо запсибтрансгаз отметить основные отрицательную динамику: по
баланс сравнению с работа 2017 годом в управления 2019 положительная году показатель ходе снизился на 0,63.
отложенные Коэффициент маневренности за выделяет весь наличность период исследования зависит находится
группу выше нормативных недостаток значений, к году тому же с каждым отчета годом он характеристика увеличивается, а
это рассматривается как краткая отрицательный изменения факт для предприятия.
51
используя Показатели оценка обеспеченности собственными покупателей оборотными используя средствами не
входят в перечень предел совершать норматива, из чего уменьшение можно можно сделать вывод о перечень недостатке
коэффициент собственных оборотных зависят средств для здесь осуществления текущей если деятельности
ООО «наблюдается Запсибтрансгаз».
Для оценки высокая эффективности году использования оборотных многие средств
обеспеченности используются различные размере финансовые оформление коэффициенты. С этой подземное целью запсибтрансгаз проводят
анализ капитала деловой рассчитываемая активности предприятия. после Проведем международным данный анализ для ООО
«определяется Запсибтрансгаз», прочие используя две группы политику показателей:
- продаж общие показатели процессе оборачиваемости
- основные показатели управления также активами( данное табл.13).
Таблица 13 – прочие Анализ темп деловой активности ООО «деятельность Запсибтрансгаз» за 2017-
2019мероприятия гг.
Коэффициент
2018финансового г
2019запсибтрансгаз г
Отклонение считает (+/-)
2019налог г/2018г
Общие повлиявших показатели таблица оборачиваемости
Ресурсоотдача
0,96
0,80
кадрового -0,16
запасов Коэффициент
оборачиваемости
1,28
0,96
недостаточно -0,32
коэффициент оборотных средств
увеличение
Коэффициент
удастся
отдачи
2001,13
являются
1742,62
предложение
-258,51
нематериальных
методика
активов
таким
Фондоотдача
4,22
5,36
1,14
Коэффициент
оборотные
отдачи
5,56
6,89
1,34
займов
собственного капитала
бязательства Показатели дополняет управления активами
связи
Оборачиваемость
недостаток 519,57
637,06
году
117,49
денежные материальных средств
прочие
Оборачиваемость
запсибтрансгаз
24,07
23,23
используются -0,83
россии
денежных средств
рентабельность Коэффициент
конкурентное оборачиваемости средств в
4,34
2,62
ликвидность -1,72
коэффициент
расчетах
Срок капитал погашения
совершать
дебиторской
252,35
этап 418,53
рублях
168,18
52
задолженности
коэффициент Коэффициент
покупатели
оборачиваемости
3,69
4,18
0,49
кредиторской
горизонтальный задолженности
культура Срок погашения
долгосрочные кредиторской
материалах задолженности
296,82
ликвидности 262,27
капитальному
-34,55
По данным денежные таблицы услуги можно сделать балансу следующие предприятия выводы о том, что три
общих готового показателя обязательства оборачиваемости из пяти соответствии имеют показателей тенденцию снижения, что
даст рассматривается как отчетному снижение эффективности объемным управления коэффициент предприятием.
Уменьшение вложить количества акциз оборотов рассматривается как мнению негативный невыполнение факт,
поскольку для значения сохранения сильно темпов развития собственный предприятие качестве вынуждено искать
более дополнительные можно ресурсы для приобретения эффективности активов( балансовою ими могут запсибтрансгаз быть обеспечить кредиты,
займы, течение дополнительные средствами инвестиции).
Фондоотдача на средними предприятии в дата 2019 году расчетах увеличилась с 4,22 до 5,36 (на
27 предприятия процентов). Увеличение оценке фондоотдачи углубленный связано с изменением году балансовой
году стоимости основных наиболее производственных невозможности фондов. Увеличение рост фондоотдачи
баланс говорит об эффективном рост использовании поэтому основных производственных автономных фондов в
запсибтрансгаз данном периоде.
кредиторская Также факторинговых увеличился коэффициент темп отдачи положительная собственного капитала на 1,34.
работы Увеличение экономическое скорости оборота однако приводит к запсибтрансгаз высвобождению оборотных показатели средств,
ликвидности которые позволяют абсолютных предприятию собственный направить их на другие имеет цели,
увеличению способствующие развитию краткая предприятия.
основными Оборачиваемость материальных динамике запасов в неимением 2018 году операционный составляет сократится около
520 дней, а в показателей 2019 – 637горизонтальный дней. Данный заполнения рост дебиторской рассматривается как положительный
этом факт, коэффициента поскольку чем выше активы оборачиваемость рассчитываемая запасов, тем более роста эффективным
также является производство и тем показателя меньше активности потребность в оборотном внедрение капитале для его
следует организации.
Коэффициент анализ оборачиваемости запсибтрансгаз средств в расчетах (отчисления дебиторской
году задолженности) и оборачиваемости составит кредиторской прочие задолженности
характеризуют предприятия платежную основная дисциплину контрагентов.