25
Каждый интегральный компонент, в свою очередь, делится на более
мелкие составляющие, которые оцениваются по пятибалльной шкале. А
далее составляется сводная характеристика каждой группы надежности в
зависимости от состояния всех ее компонентов.
К системам, построенным на основе коэффициентного анализа,
относится BaKred System (BAKIS), применяемая с 1997 года Центральным
банком Германии. Основная цель - быстрая оценка финансового состояния
кредитной организации, обнаружение изменений в динамике кредитного,
рыночного и риска ликвидности, а также выявление общих тенденций в
финансовом секторе экономики. При исследовании рассчитывается 47
коэффициентов [12, с. 135-136].
Система RATE, применяется Банком Англии для оценки финансовой
устойчивости банков с 1997 года, включает 3 взаимосвязанных блока: оценку
риска (Risk Assessment), инструменты надзора (Tools) и оценку
эффективности применения инструментов надзора (Evaluation). Оценка риска
осуществляется на основе показателей, которые отражают категории риска
банковского бизнеса и адекватность контроля за рисками. Следующий этап
заключается в разработке специфических для каждого кредитного института
инструментов надзора, программ и подходов с целью наиболее эффективного
осуществления надзорных функций. Оценка эффективности применения
инструментов надзора - заключение о работе на всем протяжении надзорного
периода, о сдвигах, произошедших за это время в деятельности кредитного
института [1, с. 92-93].
Оценка банка по применяемой в Нидерландах с 1999 года системе
RAST (Risk Analysis Support Tool) используется для оценки уровня рисков,
принимаемых на себя банком, и состоит из четырех основных этапов: общее
описание и финансовый анализ организации на основе имеющейся
отчетности и результатов последних исследований на местах; разделение
организации на крупные управленческие подразделения и виды
26
деятельности; оценка рисков и управления отдельными подразделениями;
агрегирование показателей и составление отчетов [13, с. 7].
По методике FIMS (Financial Institutions Monitoring System) оценка
деятельности банка осуществляется в два этапа. На первом этапе (рейтинг
FIMS) рассчитывается более 30-ти коэффициентов и дается оценка текущему
состоянию банка. На втором этапе (категория риска FIMS) проводится
долгосрочная оценка прогнозируемого состояния банка, в основе которой
лежит определение вероятности провала банка на протяжении последующих
двух лет [11, c. 94-95].
Система поддержки банковского анализа SAABA, разработанная
Французской банковской комиссией состоит из трех диагностических
модулей. Первый из них – модуль количественного анализа – исследует
кредитный портфель банка и вычисляет вероятность невозвращения
различных типов кредитов. Второй модуль исследует качество владельцев
акций банка (включая готовность этих юридических и физических лиц
поддерживать кредитное учреждение). Третий модуль на основе
рейтинговых данных, результатов исследований на местах и сведений по
рынкам диагностирует качество управления банком, внутренний контроль и
ликвидность. Используя информацию, полученную по всем трем модулям,
система вырабатывает синтетический диагноз банка, в том числе дает оценку
его надежности (по пятибалльной шкале) [13, с. 12].
Основным недостатком зарубежных методик оценки финансового
положения банка является то, что действующие методики позволяют
достоверно оценить только текущее финансовое положение банка.
Основным источником информации для анализа устойчивости банка
является публикуемая отчетность, во всех рассмотренных моделях
используются количественные показатели, в то время как качественные
присутствуют не во всех, что приводит к неполноценной оценке
деятельности банка.
27
Однако несмотря на большое разнообразие методик оценки
финансовой устойчивости, до сих пор не создана модель, которая позволила
бы адекватно оценивать финансовую устойчивость коммерческого банка.
Рассмотрим основные традиционные методы анализа финансового
состояния, применяемые в нашей стране.
1. Метод группировок.
Этот метод позволяет систематизировать данные баланса и других
форм отчетности, сделать их более приемлемыми для анализа, выделить
критерии анализа, а также степень детализации группировок на основе
банковских счетов второго порядка, аналитических внебалансовых счетов
актива и пассива баланса в зависимости от целей проводимой аналитической
работы.
2. Метод коэффициентов.
Метод позволяет выявить количественную взаимосвязь между
различными группировками, т.е. определить удельный вес групп счетов
(отдельных счетов, статей) в общем объеме актива (пассива) или в
соответствующем разделе.
Активные счета, сгруппированные по видам операций, срокам,
экономическому содержанию, сопоставляются с аналогичными
группировками пассивных счетов.
Метод коэффициентов используется для контроля ликвидности,
определения достаточности капитала, качества активов, доходности и
прибыльности. Косвенным путем, по величинам коэффициентов, выявляются
уровень деловой активности банка и уровень управления. Немаловажную
роль метод коэффициентов приобретает для комплексной оценки (рейтинга)
степени надежности банка.
3. Метод сравнения.
Применение данного метода предусматривает определение причин и
степени воздействия динамических изменений (по отдельным счетам и по
группам счетов) на коэффициенты и показатели, характеризующие
28
финансовое состояние банка. Количественная оценка влияния изменения
различных факторов на финансовое состояние банка осуществляется путем
создания собственных факторных моделей или использования широко
распространенных методов факторного анализа ¾ подстановок, цепных
подстановок, долевого участия. Кроме того, метод сравнения можно
использовать как для внутрибанковского анализа, так и для сопоставления
двух и более банков, причем, чем шире круг сравниваемых банков, тем более
вероятна реальная оценка эффективности и степени надежности данного
банка. Определение весомости того или иного показателя позволяет
построить рейтинговую систему оценки банка.
4. Графический метод.
Одним из наиболее наглядных и эффективных методов анализа
является графический. При рассмотрении результатов анализа он позволяет
комплексно (визуально) оценить, например, динамику отдельных
показателей (линейные графики) и происходящие структурные изменения
(секторные диаграммы).
Источники информации.
В силу ряда обстоятельств, в частности, недоступности первичной
бухгалтерской документации, устаревшей схемы построения плана счетов,
отсутствия во многих банках системного подхода к организации базы данных
аналитической информации, недостаточной развитости финансового рынка
для оценки рисков и других причин предлагаемая описательная модель для
анализа финансового состояния банка построена на использовании данных
следующих форм внешней бухгалтерской отчетности:
- баланса коммерческого банка (форма № 1);
- отчета о финансовых результатов (форма № 2);
- публикуемой отчетности: балансовый отчет, отчет о прибылях и
убытках (письмо ЦБ РФ от 22.12.94 г. № 132).
Используя информацию, содержащуюся в перечисленных формах,
можно с достаточной степенью точности определить эффективность
29
деятельности и надежность любого банка.
Оценка финансового положения банка устанавливает правила и
процедуры оценки финансового положения кредитных организаций путем
проведения анализа финансовой и нефинансовой информации на конкретную
дату с учетом динамических изменений.
Данный алгоритм предполагает наличие следующих составляющих:
-список информации и источники ее получения, содержащие сведения,
необходимые для анализа финансового положения кредитной организации;
-описание процедуры анализа финансового состояния кредитной
организации;
-порядок классификации кредитных сделок, определения категории
качества с учетом финансового положения кредитной организации и
качества обслуживания долга.
Профессиональное суждение (оценка кредитного риска) выносится по
результатам комплексного анализа деятельности банка с учетом ее
финансового положения, качества обслуживания долга по кредитным
сделкам, а также всей имеющейся информации о любых рисках, которые
несет сделка с кредитной организацией.
Профессиональное суждение оформляется и хранится в электронном
виде в течение установленного банком срока (как правило, рекомендуемый
срок составляет три года) на закрытом сетевом ресурсе банка. Доступ к
ресурсу предоставляется в соответствии с внутренними нормативными
положениями банка об информационной системе.
В бумажном виде за подписью начальника ответственного
подразделения (как правило, департамента риск-менеджмента)
профессиональное суждение предоставляется по запросам заинтересованных
подразделений банка. [14, С. 85]
Алгоритм выполняется ответственными подразделениями банка,
участвующими в процессах мониторинга и оценки рисков и (или)
мониторинга и учета элементов расчетной базы для целей учета рисковых
30
операций и их резервирования. Ответственность за соблюдение норм,
установленных алгоритмом, несут руководители подразделений-участников.
Основанием для проведения первоначальной оценки финансового
состояния кредитной организации является служебная записка, направленная
в электронном виде от бизнес-подразделения в соответствии с
внутрибанковским регламентом взаимодействия подразделений. [16, С. 25]
Вместе со служебной запиской бизнес-подразделение представляет на
электронный почтовый адрес уполномоченного сотрудника департамента
риск-менеджмента банка набор отчетности кредитной организации в
электронном виде, необходимый и достаточный для проведения оценки
финансового состояния. Отсутствие/непредставление достаточного
количества информации (отчетности) является основанием для отказа от
проведения анализа кредитной организации.
Основаниями для проведения регулярного (периодического)
мониторинга финансового состояния кредитной организации являются
установление лимитов на проведение операций с данной кредитной
организацией и (или) открытие счетов ностро в кредитной организации.
Оценка осуществляется уполномоченным подразделением департамента
риск-менеджмента банка ежемесячно на основании представленной
кредитной организацией финансовой отчетности, а также по мере появления
дополнительной информации, которая может оказать влияние на уровень ее
финансового состояния.
Процедура оценки финансового состояния кредитной организации
включает в себя:
-анализ нефинансовой информации;
-определение предварительной оценки финансового состояния на
основе финансовых критериев;
-определение окончательной оценки финансового состояния с учетом
дополнительных финансовых и нефинансовых критериев.
Заключительным этапом является формирование предварительного
31
аналитического заключения или профессионального суждения об оценке
финансового состояния кредитной организации в случае появления на
балансе элементов расчетной базы (открытой позиции по финансовому
активу, подверженному кредитному риску).
Бухгалтерский подход оценки финансового состояния банка
Анализ проводится строго на основе финансовой отчетности по
формализованной схеме расчета коэффициентов и определения итогового
балла (рейтинга).
Примером такого подхода служит рейтинг надежности банков,
составляемый журналом «Деньги». Непосредственная оценка надежности
банков проводится на основе упрощенного варианта методики,
разработанной группой экспертов под руководством В. Кромонова.
В качестве критериев надежности в методике используются шесть
коэффициентов:
· генеральный коэффициент надежности (К1);
· коэффициент мгновенной ликвидности (К2);
· кросс-коэффициент (К3);
· генеральный коэффициент ликвидности (К4);
· коэффициент защищенности капитала (К5);
· коэффициент фондовой капитализации прибыли (К6).
Генеральный коэффициент надежности К1 характеризует степень
обеспеченности рискованных вложений банка его собственным капиталом, за
счет которого будут погашаться возможные убытки в случае невозврата того
или иного работающего актива:
К1= К/АР
где
К - собственный капитал банка;
АР - размер работающих (рискованных) активов.
Коэффициент мгновенной ликвидности К2 показывает, использует ли
банк деньги клиентов в качестве собственных кредитных ресурсов, и если
32
использует, то в какой мере клиенты могут претендовать на получение
процентов по остаткам на расчетных текущих счетах и насколько их
платежные поручения обеспечены возможностью банка быстро проводить
свои платежи. Коэффициент представляет наибольший интерес для клиентов,
находящихся на расчетном и кассовом обслуживании. Он равен отношению
ликвидных активов банка к его обязательствам «до востребования»: [12, С.
105]
К2 = ЛА / ОВ
где ЛА -ликвидные активы;
ОВ - обязательства «до востребования.
Кросс-коэффициент К3 определяет отношение всех обязательств банка
к выданным кредитам
К3 = СО / АР
где СО - суммарные обязательства банка.
Генеральный коэффициент ликвидности К4 характеризует
обеспеченность средств, доверенных банку клиентами, ликвидными
активами, недвижимостью и ценностями, иными словами, ¾ способность
банка при невозврате выданных займов удовлетворять требования
кредиторов в минимальный срок. Коэффициент равен отношению ликвидных
активов и защищенного капитала к суммарным обязательствам банка:
К4= (ЛА + ЗК) / СО
где ЗК - защищенный капитал.
Коэффициент защищенности капитала К5 определяет, насколько банк
учитывает инфляционные процессы и какую долю своих активов размещает
в недвижимость, ценности и оборудование. Этот коэффициент может
использоваться как косвенный показатель основательности банка ¾ банки,
рассчитанные на кратковременный срок деятельности, обычно не
вкладывают средства в свое развитие. Коэффициент равен отношению
защищенного капитала к собственному:
К5 = ЗК/К
33
Коэффициент фондовой капитализации прибыли К6 выражает
отношение собственных ресурсов банка к взносам учредителей. Наряду с
эффективностью работы он характеризует независимость банка от отдельных
учредителей. Этот коэффициент определяется следующим образом:
К6 = К/УФ
где УФ ¾ уставный фонд: (сч.010), дооценка валютных вкладов
учредителей (сч.019п-а). Кроме упомянутых коэффициентов для всех банков
был применен «Фильтр Кромонова» ¾ коэффициент, равный отношению
общего размера капитала банка к положительной его части. Все банки с
коэффициентом менее 0,1 из рейтинга исключаются.
Для составления общей формулы надежности экспертами было введено
понятие оптимального банка. Оптимальным с точки зрения надежности
считается банк, у которого объем выданных кредитов не превышает
собственный капитал; средства на расчетных счетах его клиентов полностью
обеспечены ликвидными активами; риску подвергается не более трети всех
доверенных ему средств; совокупные обязательства банка покрываются
ликвидными активами, недвижимостью и ценностями; капитал инвестирован
в недвижимость и ценности; сумма, направленная на развитие, втрое
превышает взносы учредителей. [17, С. 28]
При этом коэффициенты будут иметь следующие значения : К1=1;
К2=1; К3=3; К4=1; К5=1; К6=3.
Перед определением итогового балла каждому коэффициенту
присваивают удельный вес в соответствии со значимостью для клиентов (с
точки зрения авторов методики).
Итоговый балл надежности рассчитывают по формуле
N = K1/1*45 +K2/1 * 20+ K3/3 *10+ K4/1* 15+ K5/ 1*5 +K6/3+5
Банк считается достаточно надежным, если итоговый балл превышает
40-50, а если он меньше 30-25, то надежность банка находится под вопросом.
Недостаток данного метода заключается в невозможности корректно
провести всесторонний анализ финансового состояния банка (из-за
34
несовершенства бухгалтерского учета и форм финансовой отчетности).
Кроме того, он не учитывает качественных оценок деятельности, которые не
отражены в балансе, но серьезно влияют на состояние банка.
Обобщая все вышесказанное, можно сделать вывод, что анализ
финансового состояния коммерческого банка - процедура довольно
многогранная и чрезвычайно информативная. Приемлемость и адекватность
результатов, их значимость, а также достижение поставленных перед
исследователем задач во многом зависит от того, какие методы, приемы, а
также в каком их сочетании планируется использовать.
В настоящее время большинство экономистов склоняются к тому, что
весь комплекс инструментов финансового анализа следует применять не
обособленно, а преимущественно в системе, именно таким образом
формируются полноценные методики анализа финансового состояния. [13, С.
47]