СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ……………………………………………………………………….4
Глава 1. Теоретические основы анализа платежеспособности и
финансовой устойчивости предприятия
1.1 Сущность, назначение и методы финансового анализа………………….7
1.2 Сущность платежеспособности и финансовой устойчивости…………..13
1.3 Методика расчета показателей платежеспособности и финансовой
устойчивости……………………………………………………………………..22
Глава 2. Оценка платежеспособности и финансовой устойчивости ООО
«Электронные Технологии»
2.1 Краткая характеристика ООО «Электронные Технологии» ….………. 30
2.2 Анализ платежеспособности предприятия……………………………….40
2.3 Оценка финансовой устойчивости предприятия…………………………44
Глава 3. Рекомендации по улучшению финансового состояния ООО
«Электронные Технологии»
3.1 Пути повышения финансовой устойчивости и платежеспособности
предприятия……………………………………………………………………...50
3.2 Организация компьютерного анализа платежеспособности и финансовой
устойчивости предприятия……………………………………………………..59
ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………...63
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ………………….…….69
4
ВВЕДЕНИЕ
В условиях рыночной экономики одним из важнейших условий
успешного управления финансами предприятия является анализ его
финансового состояния. Финансовое состояние характеризуется
совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и
использования его финансовых средств. В рыночной экономике финансовое
состояние предприятия по сути дела отражает конечные результаты его
деятельности. Именно конечные результаты деятельности предприятия
интересуют собственников предприятия, его деловых партнеров, налоговые
органы. Это предопределяет важность проведения анализа финансового
состояния экономического субъекта и повышает роль такого анализа в
экономическом процессе.
Только на основе финансового анализа, выявления сильных и слабых
сторон в финансовом состоянии предприятия можно наметить меры по его
укреплению или выходу из сложной финансовой ситуации.
Важным этапом анализа финансового состояния предприятия является
анализ платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия. Он
позволяет дать оценку деятельности предприятия в различных сферах и
разработать финансовую политику предприятия, позволяющую достигать
цели, поставленные при образовании предприятия.
В современных условиях хозяйствования каждый финансовый
менеджер должен знать технологию проведения такого анализа, уметь делать
на его основе необходимые выводы, разрабатывать и предлагать руководству
предприятия меры по улучшению платежеспособности, финансовой
устойчивости предприятия и финансового состояния в целом.
Поэтому тема данной работы «Анализ платежеспособности и
финансовой устойчивости предприятия» (на примере ООО «Электронные
Технологии» ) достаточно актуальна.
Объектом исследования является ООО «Электронные Технологии» .
5
Анализ будет проведен за период с 2016г. по 2018г.
Целью данной работы является определение на основе анализа
финансовых показателей ООО «Электронные Технологии» мероприятий по
улучшению финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия.
Для достижения данной цели решаются следующие задачи:
- выявление сущности и назначения финансового анализа в целом;
- раскрытие понятия платежеспособности и финансовой устойчивости
предприятия;
- рассмотрение методики расчета показателей, характеризующих
платежеспособность и финансовую устойчивость предприятия;
- описание финансово-хозяйственной деятельности ООО
«Электронные Технологии» ;
- анализ платежеспособности ООО «Электронные Технологии» ;
- оценка финансовой устойчивости ООО «Электронные Технологии» ;
- разработка мероприятий и рекомендаций по повышению финансовой
устойчивости и платежеспособности ООО «Электронные Технологии» ;
- ознакомление с технологией проведения компьютерного анализа
платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия.
Решению данных задач подчинена структура выпускной
квалификационной работы. Работа состоит из трех глав.
В первой главе рассмотрены теоретические основы финансового
анализа в целом и платежеспособности и финансовой устойчивости в
частности.
Во второй главе проведен анализ платежеспособности и финансовой
устойчивости ООО «Электронные Технологии» .
В третьей главе разработаны мероприятия и даны рекомендации по
улучшению финансового состояния ООО «Электронные Технологии» в
области его финансовой устойчивости и платежеспособности.
6
Главным направлением работы является анализ платежеспособности и
финансовой устойчивости предприятия (на примере ООО «Электронные
Технологии» ).
Для написания выпускной квалификационной работы использованы
различные источники. В первую очередь – это нормативные акты,
регламентирующие финансово-хозяйственную деятельность предприятий.
Кроме того использованы научные литературные источники в виде
учебной литературы, монографий и статей в периодической печати,
посвященных вопросам теории и практики проведения анализа
платежеспособности и финансовой устойчивости предприятий. Это труды
таких известных ученых, как В.В. Ковалев, А.Д. Шеремет, Г.В. Савицкая и
др.
Информационным источниками для расчета показателей и проведения
анализа финансовой устойчивости и платежеспособности ООО
«Электронные Технологии» служат годовая и квартальная бухгалтерская
отчетность за период 2016-2018г.г.:
-форма 1 «Бухгалтерский баланс»;
-форма 2 «Отчет о финансовых результатах»;
-форма 3 «Отчет о движении капитала»;
-форма 4 «Отчет о движении денежных средств»;
-форма 5 «Приложение к бухгалтерскому балансу»;
а также данные бухгалтерского учета и необходимые аналитические
расшифровки движения и остатков по синтетическим счетам.
В процессе написания работы собраны данные, характеризующие
хозяйственную деятельность ООО «Электронные Технологии» , структуру
управления предприятия и функции финансового отдела; были обработана
бухгалтерская и финансовая информация, на основе которой будет построен
анализ платежеспособности и финансовой устойчивости ООО «Электронные
Технологии» .
7
Глава 1. Теоретические основы анализа платежеспособности и
финансовой устойчивости предприятия
1.1 Сущность, назначение и методы финансового анализа
Финансовый анализ как наука представляет собой систему
специальных знаний, связанную с исследованием процессов в их
взаимосвязи, складывающихся под воздействием объективных
экономических законов и факторов субъективного порядка, с обоснованием
финансовых планов и объективной оценкой их выполнения, с выявлением
положительных и отрицательных факторов и количественным измерением их
действия, с раскрытием тенденций и пропорций хозяйственного развития и
определением неиспользованных внутрихозяйственных резервов, с
принятием оптимальных управленческих решений. [12, c. 8]
В ходе финансового анализа хозяйственные процессы изучаются в их
взаимосвязи и взаимообусловленности. Причинная связь опосредует все
хозяйственные факты, явления, ситуации, процессы. Вне этой связи
хозяйственная жизнь немыслима.
Причинный или факторный, анализ исходит из того, что каждый
фактор получает надлежащую оценку. С этой целью факторы
предварительно изучаются.
Под предметом финансового анализа понимаются хозяйственные
процессы предприятий, эффективность деятельности и конечные финансовые
результаты его деятельности. Успешное хозяйствование, ритмичное и полное
выполнение финансовых планов определяются умелым руководством
деятельности; правильной организацией производства и финансов. [6, c. 9]
Определение предмета финансового анализа предполагает, что
хозяйственные процессы и их результаты получают соответствующее
отражение в системе финансовой информации. Эта система представляет
собой совокупность данных, всесторонне характеризующих хозяйственную
деятельность на различных уровнях.
8
Информационная система весьма динамична. Она включает в себя
совокупность входных данных, результаты их промежуточной обработки,
выходные данные и конечные результаты, поступающие в систему
управления. Рационально организованный и соответствующим образом
регулируемый информационный поток служит надежной базой для
финансового анализа, и для принятия оптимальных управленческих
решений. Назначение финансового анализа очень велико. Оно объединяет в
себе следующие направления: 1) повышение научно-экономической
обоснованности финансовых планов и нормативов (в процессе их
разработки); 2) объективное и всестороннее исследование выполнения
финансовых планов и соблюдения нормативов (по данным учета и
отчетности); 3) определение экономической эффективности использования
трудовых, материальных и финансовых ресурсов (отдельно и в
совокупности); 4) контроль за осуществлением требований коммерческого
расчета (в его полной и незавершенной форме); 5) выявление и измерение
внутренних резервов (на всех стадиях производственного процесса); 6)
испытание оптимальности управленческих решений (на всех ступенях
иерархической лестницы). [8, c. 11]
Первый аспект — повышение научно-экономической обоснованности
финансовых планов и нормативов достигается в первую очередь
осуществлением обстоятельного ретроспективного анализа хозяйственной
деятельности. Построение временных рядов за значительный период
позволяет установить определенные экономические закономерности в
хозяйственном развитии. Далее выявляются основные факторы, которые
оказывали в прошлом и могут оказывать в будущем существенное влияние
на хозяйственную деятельность данного предприятия. Особое внимание
обращается на анализ хозяйственной деятельности за текущий период,
который является в то же время и предплановым.
Второй аспект назначения — объективное и всестороннее изучение по
данным учета и отчетности выполнения разработанных финансовых планов и
9
соблюдения нормативов по количеству, структуре и качеству выпущенной
продукции, выполненных работ и услуг.
Третий аспект — определение экономической эффективности
использования трудовых, материальных и финансовых ресурсов. На
предприятиях в этом плане отдельно исследуется эффективность
использования средств и предметов труда; рабочей силы; финансовых
ресурсов, взятых в их совокупности.
Четвертый аспект назначения финансового анализа — контроль за
осуществлением требований коммерческого расчета и оценка конечных
финансовых результатов (при полной и неполной его формах).
Вся производственная деятельность предприятия и его финансовые
результаты зависят, прежде всего, от соблюдения принципов коммерческого
расчета. Выражая производственные отношения, он в полной мере отвечает
требованиям складывающихся рыночных отношений. Принцип
материальной заинтересованности, являющийся одной из отличительных
черт коммерческого расчета, обеспечивает необходимое сочетание интересов
предприятия и коллектива, личного и общественного. Он способствует
осуществлению планомерной связи между предприятиями, объединяемыми
одной формой собственности, между предприятиями, базирующимися на
различных формах собственности, между предприятиями и государством.
Самостоятельность предприятия в рамках закона и ответственность их перед
государством по налогообложению, эффективность использования ресурсов
— отличительные особенности коммерческого расчета. Все это делает его
необходимым условием претворения в жизнь требований рыночной
экономики. [4, c. 13]
При оценке финансовых результатов деятельности предприятия
используются количественные и качественные показатели (в их необходимой
увязке).
Правильная оценка соблюдения принципов коммерческого расчета и
финансовых результатов требует подразделения факторов, повлиявших на
10
исследуемые показатели, на зависящие и не зависящие от предприятия.
Устранение влияния сторонних факторов (путем соответствующих расчетов)
позволяет более правильно проанализировать результаты хозяйственной
деятельности предприятия. Подразделение факторов на зависящие и не
зависящие от предприятия особенно необходимо в условиях рыночных
отношений. [11, c. 16]
Пятый аспект назначения финансового анализа — выявление и
измерение внутренних резервов на всех стадиях производственного
процесса.
Финансовый анализ оправдывает себя в полной мере лишь тогда, когда
он приносит реальную пользу. Действительная полезность финансового
анализа состоит и в выявлении неиспользованных резервов финансово-
хозяйственной деятельности предприятия. [12, c. 14]
Шестой аспект состоит в обосновании и испытании (проверке)
оптимальности управленческих решений. Успех хозяйственной деятельности
на всех ступенях управленческой иерархии непосредственно зависит и от
уровня руководства, от своевременно принимаемых управленческих
решений. Принять правильное управленческое решение, выявить его
рациональность и эффективность можно лишь на основе финансового
анализа.
Финансовый анализ при исследовании хозяйственных явлений и
процессов использует диалектический метод, который реализуется через
систему конкретных приемов и способов, моделирующих состояние объекта.
В применении к объекту исследования метод финансового анализа
имеет ряд характерных особенностей. Выделим три из них. [5, c. 11]
1. Исследуется система финансовых показателей, при помощи которых
дается количественная оценка отдельных сторон финансово-хозяйственной
деятельности предприятия. Каждое экономическое явление или процесс
описывается, как правило, не одним показателем, а комплексом финансовых
показателей. От того, насколько показатели полно и точно отражают
11
сущность изучаемых явлений, зависят результаты анализа. Все показатели в
зависимости от объекта анализа группируются в подсистемы. [5, c. 13]
2. Система показателей изучается в их взаимосвязи,
взаимозависимости, взаимообусловленности. Изучение взаимосвязи требует
выявления соподчиненности показателей, выделения совокупного,
результативного показателя и факторов, на него влияющих. Один и тот же
показатель в разных ситуациях может выполнять роль как факторного, так и
результативного показателя, в зависимости от цели и объекта анализа. В
процессе анализа показатели-факторы целесообразно предварительно
классифицировать по группам: внешние и внутренние, основные и не
основные, определяющие и не определяющие. Выявление основных,
определяющих факторов позволит менеджеру найти эффективные рычаги
управления экономическим потенциалом предприятия.
3. Производится количественное измерение влияния факторов на
совокупный показатель. Это далеко не всегда можно сделать легко, так как
большинство факторов находится не в прямой функциональной зависимости,
а в вероятностной. Для того чтобы определить форму связи, следует провести
статистическое наблюдение, накопить множество фактов, создать массив
информации, обработать его, построить математическую модель.
Совокупность приемов и способов, которые применяются при
изучении хозяйственных процессов, составляет методику финансового
анализа. Методика анализа имеет свои особенности на различных этапах
исследования:
- при первичной обработке информации;
- для изучения состояния и закономерностей развития исследуемых
объектов;
- при определении влияния факторов на результаты деятельности
предприятий;
- для оценки резервов роста эффективности производства;
- при обосновании финансовых планов. [7, c. 16]
12
На каждом этапе применяется определенный перечень аналитических
приемов и способов. Так, при первичной обработке информации
применяются методы группирסвки пסказателей, сравнение, графическסе
представление анализируемסй инфסрмации, расчет סтнסсительных и средних
величин.
Изучение сסстסяния и закסнסмернסстей развития исследуемых
סбъектסв סсуществляется с пסмסщью статистических метסдסв анализа
пסказателей рядסв динамики.
С целью סпределения влияния фактסрסв на результаты деятельнסсти
предприятия испסльзуется мнסжествס приемסв и спסсסбסв, сסставляющих
сסдержание фактסрнסгס анализа.
Мнסжествס технических приемסв и спסсסбסв, применяемых в анализе
хסзяйственнסй деятельнסсти, мסжет быть сгруппирסванס пס нескסльким
признакам:
- научнסму пסдхסду;
- характеру взаимסсвязи между пסказателями;
- степени слסжнסсти применяемסгס инструментария;
- סптимизации. [9, c. 18]
Научный пסдхסд пסзвסляет выделить три группы метסдסв:
סбщеэкסнסмические; статистические; математические. [9, c. 19]
К סбщеэкסнסмическим метסдам анализа хסзяйственнסй деятельнסсти
סтнסсятся: сравнение, графический, балансסвסй увязки, цепных пסдстанסвסк,
арифметических разниц, лסгарифмический, интегральный и др.
Независимס סт выбранных спסсסбסв алгסритм решения практически
любסй аналитическסй задачи сסдержит приемы сравнения, группирסвки,
балансסвסй увязки и графический, кסтסрые рассматриваются как спסсסбы
סбрабסтки первичнסй, исхסднסй инфסрмации. [11, c. 13]