43
Отдельным потребителям, которые внесли предоплату в размере 20% от
стоимости заказанной мебели, рекомендовано предложить бесплатну
транспортировку заказа и сборку.
Благодаря дополнительному сервису, возможен прирост выручки на 4%.
Таким образом, изменение основных показателей после внедрения
рекомендованных мероприятий, будет иметь вид (таблица 3.3).
Таблица 3.3
Возможный эффект после внедрения рекомендованных мероприятий,
тыс.руб.
Следовательно, после внедрения рекомендованных мероприятий по
оптимизации работы с поставщиками, прогнозируемый эффект составит
1397376 тыс. руб.
Таким образом, на основании проведенного анализа финансового
состояния и деятельности предприятия было выявлено, что в капитале ООО
«Домашний Интерьер» преобладают заемные средства, которые не могут быть
быстро погашены за счет собственных средств предприятия. Для предприятия
характерен низкий уровень финансовой устойчивости ООО «Домашний
Интерьер», а также, если возникнут форс-мажорные обстоятельства,
предприятие не сможет погасить свои обязательства.
Для того, чтобы улучшить существующую ситуацию и минимизировать
риски последующего банкротства рекомендован ряд мероприятия: сдача в
аренду неиспользуемых основных средств, пересмотр сбытовой политики и
взаимоотношений с отдельными поставщиками и потребителями и т.п.
Расчеты подтверждают наличие экономии от внедрения данных
рекомендаций. Далее будут проведены расчеты того, как изменится
Показатели
Расчет
Сумма
Выручка
34934408
34934408
Увеличение выручки
34934408 х 1,04
36 331 784
Возможный эффект
36 331 784 – 34934408 = 1397376
44
финансовое состояние организации благодаря рекомендованным
мероприятиям.
3.2 Оценка эффективности предложенных мероприятий
На основании предварительных расчетов, стоит провести расчет
суммарного эффекта от рекомендаций (таблица 3.4).
Таблица 3.4
Суммарный экономический эффект после внедрения рекомендаций, тыс.руб.
Как видно из приведенной выше таблицы, суммарный эффект составит
1 397 436 тыс. руб.
Расходы на организации от внедрения рекомендованных мероприятия
составят:
- затраты на сдачу в аренду – 19850 руб.;
- изменение договорных взаимоотношений с поставщиками - 2,5% или
509506 тыс. руб.
Таким образом, суммарный прирост себестоимости составит 509526
тыс. руб.
Далее, необходимо провести подробный анализ изменения показателей
до и после внедрения рекомендованных мероприятий (таблица 3.5).
Показатель
Эффект
Подписание договора аренды на длительный
период времени на сдачу неиспользуемого
складского помещения сторонним организациям
59,21
Изменение взаимоотношений с поставщиками и
клиентами (предоставление дополнительных
скидок и сервиса)
1397376
Итого
1 397 436
45
Таблица 3.5
Динамика показателей работы предприятия до и после проведенных
мероприятий
Динамика показателей рассмотрена ниже (рисунок 3.1).
Рисунок 3.1 – Динамика показателей работы предприятия до и после
внедрения рекомендаций
Как видно из приведенных выше расчетов, прогнозируется увеличение
выручки и прибыли организации.
Себестоимость реализованной продукции также возрастет. Однако,
динамика роста выручки будет превышать динамику роста себестоимости, что
34934408
36 331 784
20380228
20 889 734
2760974
3 009 462
0
5000000
10000000
15000000
20000000
25000000
30000000
35000000
40000000
До мероприятий После мероприятий
Выручка, тыс. руб.
Себестоимость, тыс. руб.
Прибыль от продаж, тыс. руб.
Показатель
До
внедрения
рекомендаци
й, тыс.руб.
После
внедрения
рекомендаций
, тыс.руб.
Изменение
Абсолютное,
тыс. руб.
Относительное,
%
Выручка от реализации
продукции
34934408
36 331 784
1 397 376
4,0
Себестоимость
реализованной
продукции
20380228
20 889 734
509506
2,5
Прибыль от реализации
товаров
2760974
3 009 462
248488
9,0
Чистая прибыль
1028895
1 042 582
13687
1,3
46
является положительным обстоятельством.
Таким образом, посредством расчетов подтверждена прогнозируемая
положительная тенденция от рекомендаций.
Изменение рентабельности рассчитано далее (таблица 3.6).
Таблица 3.6
Сравнение показателей рентабельности до и после проведенных
мероприятий ООО «Домашний Интерьер»
Показатель
До внедрения
рекомендаций
После внедрения
рекомендаций
Изменение
ROS,%
2,95
2,87
-0,08
Фондоотдача, руб./руб.
20,7
21,5
0,80
R
ОБА
,%
12,93
13,10
0,17
Оборачиваемость оборотных
активов
4,4
4,6
0,20
Коэффициент затрат
0,14
0,14
0,0
Рентабельность активов
0,10
0,10
0,0
Таким образом, по большинству показателей прогнозируется
положительный рост.
Исключение составляет показатель ROS, который незначительно
уменьшится 0,08%.
Фондоотдача вырастет 0,8 руб./ руб.
R
ОБА
– покажет рост на 0,17%.
Скорость оборота оборотных активов вырастет на 0,2.
Таким образом, стоит отметить, что деловая активность исследуемой
организации существенно повысится.
Стоит вести речь об эффективности предложенных рекомендаций для
исследуемого предприятия.
Далее, необходимо проанализировать вероятность банкротства ООО
«Домашний Интерьер» по модели Z-счета Альтмана (таблица 3.7).
47
Таблица 3.7
Прогноз вероятности банкротства ООО «Домашний Интерьер» по модели Z-
счета Альтмана
Показатель
Расчет
2020 г.
Прогноз
2021 г.
Отклонение
Х1
СОС / А
0,78
0,78
0
Х2
Чп / А
0,09
0,09
0
Х3
Пн / А
0,12
0,12
0
Х4
СК / ЗК
-0,01
-0,01
0
Х5
Вн / А
3,0
3,12
0,12
Z-счет
1,2*X1 + 1,4*X2 + 3,3*X3 + 0,6*X4 +
1,0*X5
4,43
4,57
1,4
Уровень показателя Z-счета в прогнозируемом периоде увеличится на
1,4, что говорит о снижении вероятности банкротства предприятия.
Прогноз вероятности банкротства ООО «Домашний Интерьер» по
системе У. Бивера представлена в таблице 3.8.
Таблица 3.8
Прогноз вероятности банкротства ООО «Домашний Интерьер» по модели У.
Бивера
Показатель
Расчет
Возможное банкротство
2020 г.
Прогноз
2021 г.
2020 г.
Прогноз 2021 г.
Коэффициент Бивера
0,09
0,09
5 лет до банкротства
5 лет до банкротства
ROA, %
0,09
0,09
Благоприятно
Благоприятно
Финансовый рычаг
1,01
1,01
1 год до банкротства
1 год до банкротства
Коэффициент
покрытия активов
собственными
оборотными
средствами
-0,23
-0,23
1 год до банкротства
1 год до банкротства
Коэффициент
текущей ликвидности
0,77
0,77
1 год до банкротства
1 год до банкротства
По У. Биверу риск банкротства анализируемого предприятия не
усилится. После проведенных расчетов, сделаны прогнозы в среднесрочной
перспективе – на 2021, 2022 и 2023 годы – с использованием линейного тренда
(таблица 3.9).
48
Таблица 3.9
Систематизация исходных данных для составления прогноза прибыли от
продаж с использованием метода линейного тренда
Расчет линии тренда будет иметь вид.
Стоит учесть, что рост будет происходить по прямой.
.
10
taay
t
+=
(1)
Для того, чтобы рассчитать параметры а
0
и а
1
, необходимо решить
систему нормальных уравнений:
=+
=+
.
;
2
10
10
yttata
ytana
, (2)
Далее в таблице 3.10 приведены расчеты сумм: ∑, ∑t, ∑t
2
,∑yt.
Обозначение лет последовательно будет такое - 1, 2, 3 (n=3).
Таблица 3.10
Расчетные данные для определения параметров уравнения тренда
Решение системных уравнений такое:
Период
Баланс доходов и расходов (выручка - себестоимость), тыс. руб.
2018 г.
1348276
2019 г.
2215978
2020 г.
1357441
Год
Баланс доходов и расходов,
тыс. руб. y
i
Условное
обозначение
времени, t
t
2
y·t
2018
1348276
1
1
1348276
2019
2215978
2
4
4431956
2020
1357441
3
9
4072323
∑
4921695
6
14
9852555
49
=+
=+
.
;
2
10
10
yttata
ytana
а
а
а
а
а
а
а
а
а
а
а
а
а
1
= 4582,5
а
0
= 1631400
Отсюда искомое уравнение тренда . Для 2021
года t = 1; следовательно, = 1635982,5 тыс. руб.
Для 2022 года t = 2, следовательно, =
1640565,0 тыс. руб.
Для 2023 года t=3, следовательно, * 3 =
1645147,5 тыс.руб.
Полученные данные, отобразим графически (рисунок 3.2).
Рисунок 3.2 – Прогноз динамики прибыли от продаж ООО «Домашний
Интерьер» на 2021-2023 гг., руб.
1635982,5
1640565
1645147,5
1630000
1632000
1634000
1636000
1638000
1640000
1642000
1644000
1646000
2021 2022 2023
Прогнозная динамика
прибыли от продаж, тыс.
руб.
Линейная (Прогнозная
динамика прибыли от
продаж, тыс. руб.)
50
Данные графика свидетельствуют о том, что в среднесрочной
перспективе планируется прирост прибыли благодаря рекомендованным
мероприятиям.
Вместе с тем, не все проблемы будут решены в краткосрочном периоде.
Уровень текущей финансовой устойчивости существенно не изменится
это будет связано с тем, что собственный капитал организации не будет
преобладать в общей структуре капитала.
Однако, в долгосрочной перспективе благодаря слаженным действиям
специалистов предприятия и разработке последующих аналогичных
рекомендаций ситуация может быть выравнена и улучшена.
При условии ориентации финансовой политики на профилактику
кризисных состояний предприятие имеет потенциал устойчивого развития.
Таким образом, на основании проведенного анализа финансового
состояния и деятельности предприятия было выявлено, что в капитале ООО
«Домашний Интерьер» преобладают заемные средства, которые не могут быть
быстро погашены за счет собственных средств предприятия. Для предприятия
характерен низкий уровень финансовой устойчивости ООО «Домашний
Интерьер», а также, если возникнут форс-мажорные обстоятельства,
предприятие не сможет погасить свои обязательства.
Для увеличения объема продаж товаров, работ и услуг, необходимо
комплексно подойти к текущей политике взаимодействия с клиентами ООО
«Домашний Интерьер».
Основные направления для этого:
- предоставление дополнительных скидок отдельным категориям
клиентов анализируемой организации;
- проведение стимулирующих рекламных мероприятий;
- пересмотр политики ценообразования в сторону уменьшения и т.п.
Также, помимо этого, стоит рассмотреть возможность реализации либо
сдачи в аренду основных фондов, которые не используются по назначению
длительный период времени.
51
Расчеты подтверждают наличие экономии от внедрения данных
рекомендаций.
На основании проведенных расчетов, прогнозируется следующее
изменение показателей:
- выручка от реализации продукции возрастет на 4%;
- себестоимость реализованной продукции увеличится на 2,5%;
- прибыль от реализации товаров вырастет на 9,0%;
- чистая прибыль покажет рост на 1,3%.
Динамика роста выручки будет превышать динамику роста
себестоимости, что является положительным обстоятельством.
Помимо этого, фондоотдача вырастет 0,8 руб./ руб. RОБА – покажет
рост на 0,17%. Скорость оборота оборотных активов вырастет на 0,2. Таким
образом, стоит отметить, что деловая активность исследуемой организации
существенно повысится.
Вероятность банкротства для предприятия не увеличится. В
среднесрочной перспективе (на ближайшие 3 года) прогнозируется прирост
прибыли благодаря рекомендованным мероприятиям.
Вместе с тем, не все проблемы будут решены в краткосрочном периоде.
Уровень текущей финансовой устойчивости существенно не изменится
это будет связано с тем, что собственный капитал организации не будет
преобладать в общей структуре капитала.
Однако, в долгосрочной перспективе благодаря слаженным действиям
специалистов предприятия и разработке последующих аналогичных
рекомендаций ситуация может быть выравнена и улучшена.
52
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Финансовое состояние организации представляет собой важнейшую
экономическую категорию, посредством которой определяется наличие у
конкретного предприятия собственных финансовых ресурсов, а также
возможность их эффективно инвестировать для развития предприятия.
На уровень финансового состояния организации оказывает
непосредственное влияние совокупность факторов внешней и внутренней
среды. Посредством проводимого анализа и оценивания направлений
функционирования субъекта хозяйствования, определяется наличие слабых
сторон, проблем и рисков в деятельности конкретного предприятия.
Когда возникает ситуация, при которой отмечается ухудшение
финансового состояние конкретного предприятия, то в данном случае
субъекты, которые относятся к внутренним пользователям, должны
сформировать мероприятия, минимизирующие либо ликвидирующие
возникшие проблемы.
Посредством проводимой оценки финансового состояния организации
можно не только отследить динамику рынка, на котором функционирует
исследуемое предприятие, но и эффективно спрогнозировать свою
деятельность в долгосрочной перспективе. Качественный финансовый анализ
помогает определить наиболее результативные направления для роста
собственного капитала, формировать эффективные управленческие решения,
а также позволяет повысить производительность работников и мотивировать
их должным образом. Оценка финансового состояния позволит
минимизировать финансовые риски для каждого конкретного предприятия.
Анализ финансового состояния включает в себя комплексный подход по
оценке финансовой и бухгалтерской документации. Оценка финансового
состояния предприятия представляет собой анализ платежеспособности и
ликвидности предприятия, коэффициентов оборачиваемости, активов и