33
5,92
10,13
12,13
0
2
4
6
8
10
12
14
2020 2021 2022
Показатель
финансовой
зависимости
Рисунок 2.6 – Динамика показателя финансовой зависимости ООО
«Профтекс¬ за 2020-2022 гг., (пп.)
- показатель маневренности (таблица 2.4).
Таблица 2.4
Показатель маневренности за 2020-2022 гг.
Наименование
Норматив
2020 год
2021 год
2022 год
Отклонение
(+, -)
Показатель
маневренности
Более 0,5-
0,7
0,98
0,85
1,00
0,02
Из таблицы видно, что показатель увеличился за 2022 год и в
сравнении с 2020-м годом и с 2021-м годом. Показатель соответствует норме.
Стоит отметить, что, если показатель превышает 0,7 пп. это означает
индикатор самой высокой адаптированности исследуемой организации ООО
«Профтекс¬ к принятию соответствующих решений менеджментом (рисунок
2.7).
34
0,98
0,85
1
0,75
0,8
0,85
0,9
0,95
1
2020 2021 2022
Показатель
маневренности
Рисунок 2.7 – Динамика показателя маневренности ООО «Профтекс¬ за
2020-2022 гг., (пп.)
- показатель оборачиваемости исследуемой организации ООО
«Профтекс¬:
2020 год: 206299 / 0,5 х (2924 +6960) = 41,74.
2021 год: 244511 / 0,5 х (6960 + 13818) = 23,54.
2022 год: 303225 / 0,5 х (13818 + 17843) = 19,15.
Показатель в исследуемой организации ООО «Профтекс¬ показатель
стал ниже за 2022 год по сравнению с 2020-м годом на 22,59 пп. Наблюдается
снижение показателя и за 2021-2022 гг. на 4,39 пп.
Но показатель не критичен для предприятия на конец 2022 года
(рисунок 2.8).
35
41,74
23,54
19,15
0
5
10
15
20
25
30
35
40
45
2020 2021 2022
Показатель
оборачиваемости
Рисунок 2.8 – Динамика показателя оборачиваемости ООО «Профтекс¬ за
2020-2022 гг., (пп.)
- показатель рентабельности собственного капитала исследуемой
организации ООО «Профтекс¬:
2020 год: 3772 / 6960 х 100%= 54,20%.
2021 год: 6858 / 13818 х 100%= 49,63%.
2022 год: 3812 / 17843 х 100%= 21,36%.
Рентабельность капитала заметно снизилась за 2022 год. На 32,84% в
сравнении с 2020-м годом за 2022 год и на 28,27% в сравнении с 2021-м
годом. Но при норме 10-15% показатель выше за весь период, что
положительно характеризует предприятие.
Это также означает, что предприятие ООО «Профтекс¬ рентабельно на
конец 2022 года (рисунок 2.9).
36
54,2
49,63
21,36
0
10
20
30
40
50
60
2020 2021 2022
Показатель
рентабельности
Рисунок 2.9 – Динамика показателя рентабельности ООО «Профтекс¬ за
2020-2022 гг., (%)
Таким образом, ООО «Профтекс¬ на конец 2022 года в не достаточной
степени автономна с точки зрения совокупного капитала и совокупных
активов, организация не стремиться нарастить объем собственных средств
для обеспечения хозяйственной деятельности, показатель маневренности
показал индикатор самой высокой адаптированности организации к
принятию соответствующих решений менеджментом, показатель
оборачиваемости соответствует нормативу, показатель рентабельности
показал, что организация рентабельна. Рентабельность капитала заметно
снизилась за 2022 год. На 32,84% в сравнении с 2020-м годом за 2022 год и
на 28,27% в сравнении с 2021-м годом. Но при норме 10-15% показатель
выше за весь период, что положительно характеризует предприятие.
Проведена оценка эффективности использования капитала
предприятия и его интенсивности.
37
2.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия
Для анализа финансовой устойчивости рассмотрим следующие
показатели:
- показатель обеспеченности запасами (рисунок 2.10):
1,21
1,24
1,25
1,19
1,2
1,21
1,22
1,23
1,24
1,25
2020 2021 2022
Показатель
обеспеченности
запасами
Рисунок 2.10 – Динамика показателя обеспеченности запасами
ООО «Профтекс¬ за 2020-2022 гг., (пп.)
Расчет показателя представлен в таблице 2.5.
Таблица 2.5
Показатель обеспеченности запасами за 2020-2022 гг.
Наименование
Норматив
2020 год
2021 год
2022 год
Отклонение
(+, -)
Показатель
обеспеченности
запасами
0,6-0,8
1,21
1,24
1,25
0,04
38
Из таблицы наглядно видно, что показатель увеличился за 2022 год.
Так, за 2022 год в сравнении с 2020-м годом показатель вырос на 0,04
пп. Заметно его увеличение и в сравнении с 2021-м годом на 0,01 пп.
При норме, показатель значительно ее превышает. Рост показателя
хорошо характеризует финансовую устойчивость предприятия.
- показатель финансового левериджа (рисунок 2.11):
1,21
1,24
1,25
1,19
1,2
1,21
1,22
1,23
1,24
1,25
2020 2021 2022
Показатель
финансового
левериджа
Рисунок 2.11 – Динамика показателя финансового левериджа
ООО «Профтекс¬ за 2020-2022 гг., (пп.)
Расчет показателя представлен в таблице 2.6.
39
Таблица 2.6
Показатель финансового левериджа за 2020-2022 гг.
Наименование
Норматив
2020 год
2021 год
2022 год
Отклонение
(+, -)
Показатель
финансового
левериджа
Менее или
равно 1
1,21
1,24
1,25
0,04
Из таблицы наглядно видно, что показатель увеличился за 2022 год.
Так, за 2022 год в сравнении с 2020-м годом показатель вырос на 0,04
пп. Заметно его увеличение и в сравнении с 2021-м годом на 0,01 пп.
Показатель выше нормы, а это означает, что предприятие зависит от
заемных средств. Это может увеличить его риски при кризисе или
экономической нестабильности.
-показатель финансовой устойчивости (рисунок 2.12):
0,14
0,09
0,08
0
0,02
0,04
0,06
0,08
0,1
0,12
0,14
2020 2021 2022
Показатель
финансовой
устойчивости
Рисунок 2.12 – Динамика показателя финансовой устойчивости
ООО «Профтекс¬ за 2020-2022 гг., (пп.)
40
Расчет показателя представлен в таблице 2.7.
Таблица 2.7
Показатель финансовой устойчивости за 2020-2022 гг.
Наименование
Норматив
2020 год
2021 год
2022 год
Отклонение
(+, -)
Показатель
финансовой
устойчивости
Не менее
0,75
0,14
0,09
0,08
-0,06
Из таблицы наглядно видно, что показатель уменьшился за 2022 год.
Так, за 2022 год в сравнении с 2020-м годом показатель уменьшился на
0,06 пп. Заметно его уменьшение и в сравнении с 2021-м годом на 0,01 пп.
Это означает, что организация пока еще не финансово устойчива.
Таким образом, на конец 2022 года ООО «Профтекс¬ обеспечено в
значительной мере запасами, что подтверждает финансовую устойчивость
организации. Предприятию ООО «Профтекс¬ пока не хватает только
собственных средств для своего развития, поэтому на конец 2022 года
предприятие зависимо от заемных средств. Финансовая устойчивость на
конец 2022 года составила всего 0,08 пп. Поэтому, предприятие финансово
пока не устойчиво.
В Приложениях 3-5 представлена бухгалтерская (финансовая)
отчетность предприятия ООО «Профтекс¬ за 2020-2022 гг.
По итогам работы над второй главой исследования можно сделать
следующие выводы: предприятие ООО «Профтекс¬ работает ежегодно
лучше, это видно по выручке, которая увеличивается ежегодно. Всего
выручка увеличилась за исследуемый период на 46,98%. Хотя и наблюдается
уменьшение чистой прибыли предприятия за 2022 год, но все же
предприятие работает именно с прибылью, без убытка, что является
положительным моментов в его деятельности. Уменьшение чистой прибыли
за 2022 год в сравнении с 2021 годом с 6858 тыс. руб. и до 3812 тыс. руб.
41
обосновано тем, что за 2022 год значительно увеличились у предприятия его
прочие расходы.
Анализ имущественного положения предприятия и структуры капитала
показал, что в составе актива преобладают оборотные активы, этот актив
является более востребованным для организации. Стоит отметить, что в
составе пассива бухгалтерского баланса заемные средства значительно
превышают капитал организации, а это является риском банкротства для
ООО «Профтекс¬.
ООО «Профтекс¬ на конец 2022 года в не достаточной степени
автономна с точки зрения совокупного капитала и совокупных активов,
показатель автономии составил 0,08 пп. Но организация не стремиться
нарастить объем собственных средств для обеспечения хозяйственной
деятельности, показатель финансовой зависимости составил 12,13 пп.
Показатель маневренности показал индикатор самой высокой
адаптированности организации к принятию соответствующих решений
менеджментом, показатель маневренности составил 1,00 пп. Показатель
оборачиваемости соответствует нормативу, показатель составил 19,15 пп.
Показатель рентабельности показал, что организация рентабельна,
показатель составил 21,36%.
На конец 2022 года ООО «Профтекс¬ обеспечено в значительной мере
запасами, что подтверждает финансовую устойчивость организации,
показатель составил 1,25 пп. Так, за 2022 год в сравнении с 2020-м годом
показатель вырос на 0,04 пп. Заметно его увеличение и в сравнении с 2021-м
годом на 0,01 пп. При норме, показатель значительно ее превышает. Рост
показателя хорошо характеризует финансовую устойчивость предприятия.
Но организация зависит от заемных средств, что может увеличить ее
риски в период экономической нестабильности или кризисов, показатель
финансового левериджа составил 1,25 пп. Показатель финансовой
42
устойчивости составил на конец 2022 года всего 0,08 пп., это означает, что
организация пока еще не финансово устойчива.
Таким образом, финансовое состояние организации нельзя назвать
стабильным и устойчивым.