42
Таблица 19
расчет расчет бивера
Система показателей У. Бивера
Показатель
Алгоритм
расчета
Вероятность банкротства
Группа 1:
шансы
банкротства
отсутствуют
Группа 2: за
пять лет до
вероятного
банкротства
Группа 3: За
один год до
возможности
банкротства
1. Коэффициент
Бивера
ЧП+А/ ЗК
0,4–0,45
0,17
-0,15
2. Коэффициент
текущей
ликвидности
ОА/ТО
2<К т.л.<=3,2
1<К т.л.<=2
К т.л.<=1
3. Финансовая
рентабельность
активов
ЧП /
Активы*100%
6–8 и более
4–6
-22
4. Финансовый
леверидж
ЗК /
Пассивы*100%
<=37
40–50
>=80
5. Коэффициент
покрытия активов
собственными
оборотными
средствами
СК-ВОА/ОА
>=0,4
0,1–0,3
<0,06 (или
отрицательная
величина)
Полученные данные отражены в таблице 20.
Исходя их полученных при расчете показателей, можно сделать вывод,
что для ООО «ПроБиоТех» характерно кризисное финансовое положение.
Состояние банкротства может возникнуть через один год. Возможность
риска банкротства на базе пятифакторной модели Альтмана.
Таблица 20
бивера расчет расчет
Показатели Бивера
Показатель
2015 г.
группа
2016г.
группа
2017 г.
группа
1. Коэффициент Бивера
0,02
2
0,12
2
0,08
2
2. Коэффициент
текущей ликвидности
1
3
0,88
3
0,71
3
3. Финансовая
рентабельность активов
0,46
3
8,1
1
0,81
3
4. Финансовый
леверидж
99,25
3
91,51
3
96,51
3
5. Коэффициент
покрытия активов
собственными
оборотными
средствами
-0,49
3
-0,148
3
-0,40
3
43
Представленная модель обладает следующим видом:[8]
Z=1,2Х1+1,4Х2+3,3Х3+0,6Х4+0,999Х5, (5)
Шансы возникновения состояния банкротства на основании модели
Альтмана отражены в таблице 21.
Таблица 21
Диагностика банкротства на основе модели Альтмана
Период
Значение
Шансы возникновения
банкротства
2015 год
5,84
Очень низкие
2016год
18,32
Очень низкие
2017 год
2,15
Высокие
По данным таблицы 21 можно сделать вывод, что вероятность
возникновения банкротства для исследуемого предприятия за период 2015-
2016 гг. очень низкая, а 2017 год отличается высокой вероятностью
возникновения банкротства по причине снижения выручки от реализации.
Ниже представлена четырехфакторная математическая модель
прогноза банкротства:
R=8,38×К1+1,0×К2+0,054×К3+0,63×К4, (6)
В таблице 22 представлена вероятность банкротства для исследуемого
предприятия на основании четырехфакторной модели.
Таблица 22
Четырехфакторная
показатели расчет система
модель прогнозирования банкротства
Период
Значение R
Шансы возникновения
банкротства
2015 год
0,87
Минимальные
2016 год
0,19
Средние
2017 год
-1,98
Максимальные
По данным таблицы 22 можно прийти к выводу, что возможность
банкротства для ООО «ПроБиоТех» к окончанию 2017 году является
наибольшей.
Выводы по второй главе
товарно возросло более
Период операционного цикла
денежного число возрастания
возрастает, за счет
гг таблице он
возрастания
Т
е
л
я
м
и
о
п
р
е
д
е
л
е
н
н
ы
е
и
ф
и
н
а
н
с
о
в
о
г
о
а
н
а
л
и
з
а
44
продолжительности дебиторской
активов период кредиторской
задолженности и срока запасов.
активов показателям повышение
Период денежного цикла
дней был время
на время 2015-2016 гг.
дней оборота развития
был равен 7 дням, а в
2016
представлены снизился деятельности
году он снизился
нужно скорость активов
на 3 дня.
Предпосылкой
которые среднее снизился
понижения длительности денежного
был дебиторской оборота
цикла является
повышение
наглядно данный отражает
продолжительности оборота кредиторской
дням скорость организации
задолженности.
Как следует, в процессе проведенного изучения финансовых итогов
деятельности и деловой активности ООО «ПроБиоТех» было установлено,
что характеристики оборачиваемости на время 2015-2017 гг. понижаются,
продолжительность оборота запасов, дебиторской и кредиторской
задолженности растут. Большего значения характеристики рентабельности
достигнули в 2016 году из-за получения более высочайшей чистой прибыли.
В 2017 году характеристики рентабельности характеризуются резким
понижением, из-за понижения показателя выручки от реализации.
45
ГЛАВА 3. РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ПО
СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «ПРОБИОТЕХ»
3.1 Мероприятия по совершенствованию деятельности организации
ООО «ПроБиоТех»
Эффективность анализируемой продаж организации ООО «ПРОБИОТЕХ»
можно повышать скольким посредством внедрения мероприятий в прибыль проблемных фондоотдача
областях деятельности данной.
Основным мероприятием снизится является анализируемый увеличение деловой экономическом активности
предприятия или повышение предприятие оборачиваемости форм оборотных средств один, а главное
дебиторской коэффициент задолженности прогноза.
Противодействовать увеличению определение дебиторской задолженности в
анализируемой динамика организации организации ООО «ПРОБИОТЕХ» можно несколькими
способами, маневренности например прибыль:
производить начисление которая пеней на просроченные дни неуплаты;
учебных делать условиях рассылку предупреждений таблица почтой об уплате, каждый звонить сумма
заказчикам продукции;
продаж более активно участвовать в уменьшения судебных данной разбирательствах по поводу общая
неуплаты исполненных заказов;
низкая произвести прибыль изменения в договоре по запасы условиям оплаты и ввести
признать положение снизится о 50 % предоплаты работ оценки и услуг;
выставлять основной счета использованием заказчикам сразу отдельные после заключения договора;
юридическое отслеживать выручки все оплаты дебиторской подтверждения задолженности;
составлять следующем графики планомерное оплаты и управлять управлением движением денежных
средств;
полной предоставлять капитала скидки, если прибыли компания – заказчик мобильные будет общая делать
предоплату по таблица заказу согласно уровню себестоимость инфляции сравнению.
46
Для улучшения финансовой заемных деятельности анализируемой организации
ООО «ПРОБИОТЕХ» можно порекомендовать анализ следующие мероприятия,
которые оценки представлены отдача ниже в таблице валовым 23.
Таблица 23
Мероприятия, прибыль направленные отдельные на повышение финансовой устойчивости,
отдача рекомендованные организации ООО «ПРОБИОТЕХ»
На период конец отчетного 2017 суммарное года скольким в анализируемой организации снижению ООО
«ПРОБИОТЕХ» сравнению существует имеет нераспределенная прибыль в наличия размере 50880
тысяч увеличения рублей инвестиционную.
Согласно действующему высвобождению Уставу предприятия, оно годах может данным
инвестировать часть прибыль этой суммы конкретно по отношению решению проблемных общего собрания абсолютной
участников Общества.
Для начальник краткосрочного дополнительным размещения средств нормативное анализируемой организации
ООО «ПРОБИОТЕХ» предлагается выбрать инвестирование годы в
краткосрочные депозиты точную коммерческого бухгалтер банка.
Рассмотрим суммарное следующие условия инвестирования доля нераспределенной представлена
прибыли.
47
Таблица 24
Регламент анализе управления дебиторской запас задолженностью определить в
ООО «ПРОБИОТЕХ»
Сумма определять инвестирования – 50000 тыс. р., разность срок экономической инвестирования - 3 месяца
(90 характеристики дней).
Далее необходимо веса рассмотреть этому предлагаемые условия таблице по
краткосрочному размещению качества вкладов торговой, которые установлены анализ несколькими
кредитными учреждениями.
48
индекс Таблица показатели 25
Тарифы банков литературы по краткосрочному размещению системы вкладов только
Таким образом, представленной проанализировав данные таблицы 28 в трендовый представленной задолженности
работе, можно общество сделать вывод, что собственных наиболее рентабельность выгодные условия
увеличению анализируемой организации ООО «ПРОБИОТЕХ» по срочным депозитам организации
для юридических лиц предлагает «снижение Восточный таким Экспресс Банк».
С целью совершенствования процедуры оценки финансового
положения предприятия, рекомендуется применение методики интегральной
оценки финансового положения:
1. Среди важнейших направлений оценки важное место занимают
платежеспособность и финансовая независимость организации.
2. Чтобы оценить уровень платежеспособности необходимо
использовать конкретные показатели: коэффициент текущей ликвидности,
коэффициент быстрой ликвидности, а также коэффициент абсолютной
ликвидности. С целью оценки финансовой независимости компании следует
49
применять-таки показатели, как коэффициент автономии, коэффициент
финансовой устойчивости и коэффициент маневренности собственного
капитала.
3. Расчет для всех коэффициентов критической, то есть нормативной
величины.
4. Выявление весомости конкретных коэффициентов.
Баланс компании содержит в себе два объекта, которые не приносят
дохода: строения мастерских и склад ТНП. Как следует, данные объекты
представляют собой некоторый баласт на балансе организации, от которого
нужно своевременно избавиться.
В
вида лимит edu
течении последних двух
процентов применяемые сервис
лет здания мастерских
различать соглашении сведений
не производят
никакой
дату можно покупателям
продукции,но на балансе исследуемой компании они продолжают
числиться, при всем этом налоговые платежи за него также уплачиваются.
Восстановительная цена этих зданий на 2017 год равна 116310 тысяч рублей,
цена имущества этих зданий составляет - 119 845 тысяч рублей. Для того,
чтобы снять с баланса излишний груз, следует, сформировав дочернее
предприятие, сдать ему в аренду данные строения и склад ТНП.
Объект налогообложения содержит в себе основные средства,
нематериальные активы, запасы и издержки, которые находятся на балансе
организации. Налогооблагаемая база для исчисления налога на имущество –
это среднегодовая стоимость имущества организации за отчетный период.
В ходе реализации этого мероприятия, налогооблагаемая база для
исчисления налога на имущество компании снизится на сумму цены
строения и оборудования, которое там располагается. Из данного получается,
что организация сохранит деньги, потому, что налогооблагаемая база
снизится в этом году на 119 845 тыс. руб.
Реализация объектов строительства, также складского помещения,
которое сейчас не употребляется, предоставит возможность получения
дохода суммой 2 118 тысяч рублей.
В процессе
водителей чаще системе
расчета показателей платежеспособности,
комплексным текущем excel
ликвидности
50
оборотного капитала (
хотелось прироста ликвидации
средств) необходимо использовать
отношения периоде вести
дебиторскую
задолженность и запасы. В
дом савицкой активное
соответствии с тем насколько
имеет следствии выбранной
быстро они
превращаются в
существующих специально помощью
наличные денежные средства,
выше сократился получении
можно определить финансо-
вое
план поддержания нормативными
положение организации, а также
характеризовало некоторыми разработать
уровень его платежеспособности. С
подкровельной числу трудоемкой
этой
же целью
которого другом системе
рассчитывают показатель оборотности
нормами ответственность отводится
счетов дебиторов,
определяемую в
стремиться отсрочка долгосрочную
виде отношения выручки
высочайший показателем высоколиквидных
от реализации к сумме
установленный борисова наибольшей
задолженности. Например, за
встречается разработки баласт
отчетный период счета
полиуретанового наличности наибольшего
дебиторов находились в
обороте 2,3
стандарт владельцы продукта
раза. Чем выше
говорит уменьшить необходимой
значение данного показателя,
определено маржинального уровне
тем быстрее
дебиторская
участнику пребывания задержек
задолженность превратится в наличные
стандарт обществах союз
денежные средства.
Процедура организации расчетов с покупателями обязана быть изучена
в особенности кропотливо, ведь конкретно от этого зависит размер
реализуемой продукции, состояние дебиторской задолженности, а также
наличные деньги.
В ООО «ПроБиоТех» действует система безналичных расчетов, формы,
процедуры и сроки которой должны соответствовать действующему
российскому законодательству. Платежные обязанности организации перед
кредиторами, также иными предприятиями и их объединениями, и своим
персоналом нужно производить вовремя и полностью. Кроме этого
принципиально погашать обязанности должников и собственных служащих
перед предприятием.
На начальном шаге, ООО «ПроБиоТех» следует заняться реализацией
объектов незавершенного строительства, в связи с тем, что это предприятие
понижает свою производственную деятельность. Реализация объектов
незавершенного строительства предоставит возможность получения дохода
суммой 2 118 тысяч рублей.
В качестве одного
башкирский покрываются ко
из мероприятий, которое
втором очень превышают
может быть предложено
разных запасов кт
для совершенствования финансовой
зонам особенностей получение
устойчивости организации, необходимо
мероприятием достигнутые годом
выделить обеспечение обоснованного
подвергается всесторонне эф
роста величины запасов и
почувствовали банковским набранной
затрат. Для
нормальной
вложения беспристрастное легко
производственной деятельности и сбыта
налоги запланированного всеми
продукции запасы
необходимо
выполнения представленная использования
оптимизировать. Существование меньших
документов динамику объединить
по размеру, но
издержек высвобождены пор
более
51
мобильных запасов
слесарей совокупности цикл
означает, что меньшая
возникновение низкой являются
сумма наличных денег
уменьшатся повлияло износа
организации находится в составе
потерь непогашенным удалось
запасов. Наличие существенных
баласт индивидуальных чем
запасов
указывает на
экономического аккумулирования изучается
снижение активности организации
сбора обязательством изучение
по отношению к
производству и
научно заливают недостатком
реализации продукции.
В качестве еще 1-го направления улучшения финансового положения
организации стоит отметить более активное внедрение векселей в процессе
погашении дебиторской и кредиторской задолженностей.
Прибыль от существующих в наличии у организации короткосрочных
денежных вложений на конец периода следует отчасти направить на
погашение задолженностей по кредитам. Это позволит понизить сумму
кредиторской задолженности.
В целях улучшения состояния дебиторской и кредиторской
задолженности рекомендуется:
- постоянно рассматривать соотношение дебиторской и кредиторской
задолженностей. Значительное превышение дебиторской задолженности
становится предпосылкой формирования угрозы для финансовой
устойчивости организации, что в свою очередь делает надобность
привлечения дополнительных источников выделения финансовых средств;
- по возможности стремиться к повышению числа заказчиков в целях
понижения риска неуплаты монопольным заказчиком;
- производить контроль состояния расчетов по просроченным
задолженностям. В критериях инфляции неважно какая отсрочка платежа
становится причиной для того, что компания реально получает лишь некую
часть от цены реализованных работ. Поэтому следует ориентироваться на
расширение системы авансовых платежей;
- вовремя определять ненужные виды дебиторской и кредиторской
задолженности, к числу которых нужно относить просроченный долг перед
продавцами, кредиторский долг по имеющимся претензиям,
сверхнормативную задолженность по устойчивым видам пассивов, продукты
отгруженные, но не оплаченные в срок, продавцы и покупатели по