94
Создание резерва не предусматривает его использование в случае
неудовлетворительной работы организации. Необходимо проводить оценку и
мониторинг текущих расходов резерва, для того что бы обеспечить наличие
средств для покрытия будущих рисков.
С помощью такого способа снижения рисков, как имитирование можно
добиться более эффективного управления ликвидностью, заемной
политикой, и так же дебиторской задолженностью. Имитирование может
применяться в совершенно разных сферах. С точки зрения ООО «Астория»
система финансовых нормативов, обеспечивающих лимитирования
концентрации рисков должна включать:
максимальный размер дебиторской задолженности,
представляемой одному покупателю;
максимальный период формирования дебиторской
задолженности в денежные средства;
предельный размер кредиторской задолженности;
минимальный размер высоколиквидных активов [15, 22, 33].
Как мы уже выяснили ранее в этой главе, ООО «Астория» применяет
метод диверсификации для снижения некоторых рисков. Однако
предприятие не использует все возможности этого метода. В случае ООО
«Астория», где присутствуют небольшие риски ликвидности,
целесообразным будет увеличить масштабы финансовой деятельности, при
этом, применив к ней метод диверсификации. В таком случае увеличение, к
примеру, краткосрочных финансовых вложений, приведет к росту
ликвидности, а их диверсификация к снижению риска.
Так же анализ разных видов договоров показал, что условия, на
которых они заключаются, достаточно нейтральны, стандартны и сильно
обобщены. Включение дополнительных пунктов в контракты с
контрагентами могут быть использованы для минимизации разного рода
рисков. Варианты дополнительных пунктов могут носить следующий
характер:
95
требование от покупателей и других контрагентов разного вида
гарантий;
требование компенсации вследствие вероятных финансовых
потерь за счет системы штрафных санкций;
по определенным наиболее рискованным договорам требовать
дополнительных премий за риск [20, с.55].
Итак, в данной части главы 3 был проведен анализ имеющейся системы
контроля рисков на предприятии ООО «Астория». По мнению автора, на
данный момент система риск-менеджмента в рассматриваемой организации
неразвита, а те инструменты, которые применяются в ходе деятельности
недостаточно эффективны. Поэтому были предложены альтернативные
методы для контроля и минимизации рисков. Применение одного из методов
- это нецелесообразный рост затрат, однако при комплексном использовании
описанных выше методов можно достигнуть оптимального уровня снижения
риска без больших затрат.
96
Заключение
Риск – это действие, выполняемое в условиях выбора (в ситуации
выбора в надежде на счастливый исход), когда в случае неудачи существует
возможность (степень опасности) оказаться в худшем положении, чем до
выбора (чем в случае не совершения этого действия). Это определение
является наиболее полным и отражающим содержание риска.
Риски в значительной степени зависят от внешних факторов. Для
эффективного управления рисками важно, чтобы все возможные факторы,
оказывающие влияние на общий уровень финансового риска, были
выявлены, идентифицированы, проанализированы и ранжированы по
важности.
Управление риском – одна из важнейших функций на предприятии. Ее
можно охарактеризовать как совокупность методов, приемов и мероприятий,
позволяющих в определенной степени прогнозировать наступление
рисковых событий и принимать меры к исключению или снижению
отрицательных последствий наступления таких событий.
В совокупности стратегия и приемы образуют своеобразный механизм
управления риском, т.е. риск-менеджмент.
В данном исследовании целью исследования было выявление и анализ
финансовых рисков при помощи финансово-экономических показателей
предприятия ООО «Астория». Кроме того, работа была нацелена на оценку
системы управления рисками данной организации и на поиск вариантов ее
улучшения. В результате исследования поставленная цель была выполнена и
раскрыта в трех главах данной работы.
Во второй части работы первым шагом стал анализ активов и пассивов,
а также доходов, расходов, финансовых результатов и коэффициентов,
которые с ними связанны Оценка активов и пассивов показала, что у
предприятия большая дебиторская задолженность, что характерно для
деятельности ООО «Астория», также предприятие в следствие нехватки
97
собственных средств повысило заемные, использовав банковские услуги.
Была выявлена тенденция роста показателей рентабельности и деловой
активности ООО «Астория», что говорит об эффективном использовании
средств. По сравнению с 2015 годом в 2017 году на предприятии
наблюдалось повышение деловой активности. Далее на основе абсолютных и
относительных показателей ликвидности и финансовой устойчивости был
проведен анализ рисков этих показателей. Оценка риска банкротства была
проведена двумя способами: при помощи MDA-моделей (модель Альтмана
для компаний, чьи акции не обращаются на фондовой бирже; Таффлера;
Сайфуллина – Кадыкова и ИГЭА) и lоgit-моделей (модель Альтмана-Сабато,
М.В Евстропова и С.А. Хайдаршиной).
Также целью было проанализировать имеющуюся систему риск-
менеджмента в компании. Исходя из анализа, можно сказать, что такой вид
менеджмента на предприятии не используется. Руководство ООО «Астория»
прибегает лишь к методу диверсификации риска в некоторых направлениях.
Однако для того, чтобы система функционировала эффективно
использования одного метода недостаточно. Исходя из этого, были
предложены альтернативные методы по контролю рисков: методы
самострахования, лимитрования, составления рейтинга контрагентов и пр.
Более подробно был рассмотрен самый популярный способ контроля
рисков— страхование. Автором работы были рассмотрены два вида
страхования: дебиторской задолженности и объектов собственности.
Проведён анализ наиболее выгодных для ООО «Астория» предложений
страхования. Подведя итоги по этой части, было решено, что страхование
дебиторской задолженности слишком затратно и неэффективно, так как
возможно применение альтернативных методов контроля рисков невыплат. С
точки зрения страхования объектов собственности, то автор пришел к
выводу, что организация не может повлиять на внешние факторы риска,
которые могут нанести ущерб рассматриваемой техники, поэтому
применение инструмента страхования в этом случае будет целесообразно.
98
Также для создания должной системы риск-менеджмента в ООО
«Астория» было предложено организовать новую должность в лице риск-
менеджера. В третьей главе подробно описаны должностные инструкции и
обязанности нового потенциального сотрудника.
В целом, можно сделать вывод, что при использовании всех
рекомендаций ООО «Астория» может увеличить свою прибыль и улучшить
финансовое положение на рынке.
99
Список использованной литературы
1. Федеральный закон от 06.12.2011 N 402-ФЗ (ред. от 23.05.2016)
"О бухгалтерском учете"
2. Приказ Минфина от 06.07.1999г. №43н «Об утверждении
Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность
организации» (ПБУ 4/99)
3. Приказ Минфина от 29.07.1998г. №34н «Об утверждении
Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в
Российской Федерации»
4. Анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие / В.И.
Бориленко. – М.: Издательство «Омега-Л», 2013. – 414 с.
5. Балабанов И.Т. Финансовый анализ и планирование
хозяйственного субъекта. - 2-е изд. – М.: Финансы и статистика, 2013. – 324
с.
6. Баскакова О.В., Сейко Л.Ф. Экономика предприятия
(организации): Учебник / М.: Издательство – торговая корпорация «Дашкова
и К», 2013. – 372с.
7. Большаков П. П. Международные стандарты формирования и
распределения прибыли предприятия. М., 2015. 302 с.
8. Бухгалтерский финансовый учет: учебник / Под общ. редакцией
С.М. Бычков. – М.: Изд-во Эксмо, 2014. – 528 с.
9. Вагазова Г.Р., Лукьянова Е.С. Сущность финансовых результатов
деятельности предприятия // Молодой ученый. – 2015. - №11. – 32 с.
10. Вещунова Н.Л. Финансовый анализ хозяйственной деятельности
предприятия: учебник / Н.Л. Вещунова, Л.Ф. Фомина. – М.: ТК Велби, Изд-
во Проспект, 2013. – 672 с.
11. Вещунова Н.Л. Финансовый анализ хозяйственной деятельности
предприятия // Главбух. - 2014. - № 4 – 78 С.
100
12. Гелета И.В., Захарченко И.Э. Пути повышения
конкурентоспособности предприятия// Гуманитарные научные исследования.
2015. № 7-2 (47). 153 С.
13. Гиляровская Л.Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости
коммерческого предприятия. - Спб.: Питер, 2014. – 256 с.
14. Головко Н.А. Учет финансовых результатов // Главбух. - 2013. -
№ 7 – 51 С.
15. Грузинов В. П. Экономика предприятия / В. П. Грузинов, В. Д.
Грибов. – М., 2013. – 407 с.
16. Демчук О.В., Сушко Н.А. Экономика рыбного хозяйства: учебное
пособие. – Симферополь: ДИАЙПИ, 2013. – 311 с.
17. Дружиловская Т.Ю. Показатели доходов, расходов и финансовых
результатов в учете и отчетности: теоретический и практический аспекты //
Бухгалтерский учет. - 2014. - № 5. 67 С.
18. Зорин А.Л. Справочник экономиста в формулах и примерах. – М.:
Профессиональное издательство, 2013. – 336 с.
19. Кирюшина И. Учетная политика как средство защиты // Новая
бухгалтерия. – 2014. - № 2. – 78 С.
20. Клочкова Е. Н., Кузнецов В.И., Платонова Т. Е. Экономика
предприятия / М.: Юрайт, 2014. – 448 с.
21. Когденко В.Г. Экономический анализ. – М.: Юнити-Дана, 2013. –
246 с.
22. Козлова Е.П. Финансовый анализ хозяйственной деятельности
предприятия. – М.: Финансы и статистика, 2014. – 752 с.
23. Козлова Е.П. Финансовый анализ деятельности предприятия. –
М.: Финансы и статистика, 2014. – 720 с.
24. Колесов А.Б. Финансовый анализ хозяйственной деятельности
предприятия // Практическая бухгалтерия. – 2013. – № 9. – 55 С.
25. Кондраков Н.П. Бухгалтерский (финансовый, управленческий)
учет. - М.: ТК Велби Проспект, 2013. - 248 с.