35
большие риски, чем долгосрочная кредиторская задолженность. Тенденция
роста доли долгосрочной дебиторской задолженности непосредственно
приводит к сокращению финансовой устойчивости организации и уменьшению
ликвидности активов.
Следующим шагом анализа дебиторской задолженности является
группировка обязательств по срокам образования на краткосрочную – до 12
месяцев и долгосрочную – свыше 12 месяцев. В результате данного анализа
необходимо определить долю долгосрочной дебиторской задолженности и
стремиться к ее сокращению, т. к. с увеличением срока, как известно,
вероятность возврата платежа уменьшается. Необходимо вместе с анализом
дебиторской задолженности по сроку образования обратить внимание на
группировку по времени возврата. Для данного анализа группировку можно
проводить так: до 1 месяца; от 1 до 2 месяцев; от 2 до 3 месяцев; свыше 3
месяцев. Для получения необходимых данных организация выбирает критерии
выбора периодов.
Третьим шагом анализа дебиторской задолженности будет расчет
коэффициента оборачиваемости, который показывает, сколько раз за период
организация получила оплату от покупателя в размере среднего остатка
неоплаченной задолженности. Снижение данного коэффициента говорит о
сокращении вероятности получения оплаты. Чем ниже оборачиваемость
дебиторской задолженности, тем больше будет расти потребность организации
в оборотном капитале для расширения объема реализации. Показатель периода
погашения дебиторской задолженности характеризует процесс движения
денежных средств по времени, в течение которого организация, реализовав
свою продукцию, ожидает денежные поступления. Характеристика показателя
представлена на рисунке 4.
Из рисунка видно, что чем выше период погашения задолженности, тем
дольше организация будет ожидать получение платежа. Это негативный
показатель. Поэтому необходимо достигать снижения этого показателя, что
36
позволит иметь необходимую сумму денежных средств и значительно снизит
риск возникновения безнадежных долгов.
Рис. 4. Период погашения дебиторской задолженности.
Удельный вес сомнительной задолженности в общем объеме
дебиторской задолженности является следующим показателем,
характеризующим качество дебиторской задолженности. Рост данного
показателя – тревожный звонок для финансового состояния организации из-за
снижения ликвидности дебиторов. Зная показатель доли дебиторской
задолженности в общем объеме оборотных активов, можно говорить о
ликвидности оборотных активов. Рост значения этого показателя
рассматривается как негативное явление, так как выражает, что все большая
доля оборотных активов временно отвлекается из оборота и не вовлечена в
бизнес-процесс.
И завершающим шагом анализа дебиторской задолженности становится
определение соотношения дебиторской и кредиторской задолженности.
Период погашения дебиторской задолженности
Увеличение показателя
Уменьшение показателя
дебиторской задолженности
Положительная ситуация, когда
организация становится менее
зависимой от внешних источников
финансирования
Возможное ухудшение
взаимоотношений с клиентами
Неосмотрительная кредитная политика
организации по отношению к клиентам
Наступление неплатежеспособности
Слишком высокие темпы наращивания
объема продаж
Создает угрозу финансовой
устойчивости и вызывает потребность в
дополнительном финансировании
37
Считается, что равенство дебиторской и кредиторской задолженностей
наиболее оптимальный вариант, так как кредиторская задолженность
одновременно выступает в роли источника финансирования дебиторской
задолженности.[7, с.89]
В меньшей степени благоприятная ситуация связана с наличием
пассивного сальдо, то есть кредиторской задолженности, которое
рассматривается в качестве своеобразного дополнительного источника
финансирования, хотя и не вполне надежного. Еще менее благоприятная
ситуация обусловлена существованием активного сальдо, то есть дебиторской
задолженности, которое может быть охарактеризовано как своеобразное
дополнительное отвлечение средств из оборота.[40, с.278]
Цель анализа кредиторской задолженности состоит в формировании
экономически обоснованной оценки ее состояния и степени влияния на
финансовую устойчивость компании, а также в выявлении возможности
увеличения за счет нее средств, находящихся в обороте, без потери
организацией своей платежеспособности и ликвидности.[37, с.45]
Способ анализа кредиторской задолженности идентичен анализу
дебиторской задолженности. И проводится он на основании данных
аналитического учета расчетов с поставщиками и прочими кредиторами.
Основными задачами анализа обозначены следующие:
определение структуры кредиторской задолженности в разрезе
кредиторов и оценка динамики общей величины;
определение суммы просроченной кредиторской задолженности,
выявление причин образования;
оценка негативных последствий, возникших в результате образования
просроченной кредиторской задолженности.
Структурно-динамический анализ кредиторской задолженности
организации подразумевает проведение горизонтального, то есть
динамического и вертикального, то есть структурного анализа. По показателям
отчета Бухгалтерского баланса (раздел V, строка 1520) нужно составить
38
аналитическую таблицу, в которой рассчитать абсолютные и относительные
изменения отдельных видов обязательств, а также изменения их
структуры.[20, с.228]
На основании рассмотренного материала, теоретических и
методологических аспектов было определено следующее. В основе
кредиторской и дебиторской задолженности, лежит разрыв во времени между
сделкой и ее оплатой. При дебиторской задолженности у коммерческой
организации есть должники, а в случае кредиторской задолженности
должником выступает сама организация. С одной стороны, отсутствие
дебиторской задолженности свидетельствует об осторожности организации, так
как есть риск неоплаты. При этом организация лишает себя в перспективе от
возможного дохода от добросовестных деловых партнеров. Относительно
кредиторской задолженности, выяснилось, что ее высокий уровень указывает
на возможные вопросы организации, требующие внимательного рассмотрения
и принятия решения, а отсутствие таковой иллюстрирует успешность и
окупаемость бизнеса собственными силами. Поскольку кредиторская
задолженность является привлечением стороннего капитала, нужно
использовать шанс развиваться за счет внешних инвестиций. Следовательно,
значение имеет не само наличие, а объем и соотношение дебиторской и
кредиторской задолженности.
При правильном управлении задолженностью и воспользовавшись
вышеизложенными рекомендациями, организация может значительно
поправить свое финансовое состояние и конкурентоспособность в условиях
рыночных отношений. Главное, грамотно оценить и проанализировать
финансовые показатели состояния коммерческой организации и применить
наиболее подходящие для себя методы. Для более полной оценки финансового
положения организации важно провести анализ состояния, динамики и
структуры дебиторской и кредиторской задолженности.
39
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ
ЗАДОЛЖЕННОСТИ В ООО «Эскада»
2.1. Организационно-экономическая характеристика предприятия
ООО «Эскада»
Общество с ограниченной ответственностью ООО «Эскада» образовано
21 марта 2015 года и внесено в Единый Государственный Реестр Юридических
Лиц согласно нормам Гражданского кодекса РФ и Федеральным законом «Об
обществах с ограниченной ответственностью».
Юридический адрес организации ООО «Эскада»: Россия, Самарская
область, г. Самара, ул. Аэродромная, 45, офис 35.
ООО «Эскада» создано на неопределенный срок и является
полноправным субъектом хозяйственной деятельности и гражданского права.
Организация имеет самостоятельный баланс, круглую печать,
содержащую полное наименование на русском языке и бланки со своим
наименованием.
ООО «Эскада» имеет право открывать любые банковские счета на
территории России и за рубежом, и в рублях, и в иностранной валюте. Для
осуществления своей хозяйственной деятельности компания открыла рублевый
расчетный счет в банке РФ в г. Самара.
Организация является собственником имущества и денежных средств и
самостоятельно отвечает по всем своим обязательствам, принадлежащим ей
имуществом. Уставный капитал Общества состоит из двух долей и составляет
10 000 рублей, именно в этих пределах участники общества отвечают по
обязательствам. Учредителями являются физические лица. Общество имеет
частную форму собственности. В Уставе определены общие положения, цель и
предмет деятельности, полномочия организации, уставный капитал, участники
общества, управление обществом, хозяйственная деятельность, а также порядок
реорганизации и ликвидации.
40
Целью создания и деятельности компании ООО «Эскада»
удовлетворение потребностей регионального рынка товарами и услугами и
получение прибыли. Помимо основной деятельности организация может
осуществлять любые виды деятельности, не противоречащие законодательству
России. Основным видом деятельности общества ООО «Эскада» согласно
Общероссийскому классификатору видов экономической деятельности
(ОКВЭД) является: код 46.90, вид Торговля оптовая неспециализированная.
Прибыль ООО «Эскада» подлежит налогообложению в порядке,
установленном законодательством России. Чистая прибыль, оставшаяся после
уплаты обязательных налогов и платежей в бюджет, остается и используется
организацией по своему усмотрению. Решение о распределении чистой
прибыли принимают учредители.
ООО «Эскада» в случае необходимости может провести реорганизацию
согласно нормам законодательства России. Реорганизация может быть такой,
как: слияние, присоединение, разделение, выделение или преобразование.
ООО «Эскада» является официальным дистрибьютором компании
ООО «Алиаксис инфраструктура и промышленность», то есть организацией,
осуществляющей оптовую закупку и распространяющей определенные товары
крупной фирмы-производителя с целью последующего их сбыта на
региональных рынках. Компания ООО «Алиаксис инфраструктура и
промышленность» - это глобальная отраслевая группа объединяющая лучшие
производственные бренды - Aliaxis Utilities & Industry. В настоящее время
компания стала крупнейшим мировым производителем трубопроводных систем
в строительстве, промышленности и ЖКХ, по праву находясь на вершине
качества продукции. Группа Aliaxis мировой лидер в производстве и поставках
премиальных систем транспортировки сред из пластиковых материалов,
использующихся в частном и коммерческом строительстве, а также
промышленности и гражданской инфраструктур. В арсенале компании
продукция из различных материалов: трубы, запорная арматура из ПВХ,
ХПВХ, ПЭ, полипропилен ПП, АБС, ПВДФ, техническая керамика, химические
41
насосы из устойчивых компонентов. Бренды, представляемые компанией: FIP,
FRIATEC, SED, STRAUB.
Помимо выполнения функции торгового посредника, организация ООО
«Эскада» оказывает услуги по монтажу и наладке оборудования, а также
проводит обучение по эксплуатации установленного оборудования. Деловыми
партнерами организации являются в основном промышленные
производственные предприятия.
Структура предприятия и его подразделений определяется
предприятием самостоятельно. Организация относится к числу представителей
малого бизнеса. Общество образовано сравнительно недавно и проходит путь
становления и укрепления позиций на региональном рынке. Организационная
структура управления компанией представлена на рисунке 5.
Рис.5. Организационная структура управления в рамках функции
учета и анализа дебиторской и кредиторской задолженности ООО
«Эскада»
Компанией выбрана простая организационная структура в соответствии
с ее возрастом, текущими целями деятельности в настоящее время, а также
условиям внешних факторов.
Руководство текущей деятельностью ООО «Эскада» осуществляется
директором. Руководитель организации совмещает должность главного
бухгалтера и выполняет трудовые обязанности, предусмотренные
квалификационной характеристикой. Коммерческий директор ведет работу по
закупкам и реализации продукции, а также совмещает другие обязанности. Оба
являются и сотрудниками и учредителями одновременно.
Директор ООО «Эскада»:
Директор
Коммерческий директор
Бухгалтерия
42
осуществляет руководство компанией;
совмещая обязанности главного бухгалтера, осуществляет учет
средств организации и хозяйственных операций с материальными и денежными
ресурсами, проводит управление по планированию и экономическому
стимулированию в организации, повышению производительности труда,
выявлению и использованию производственных резервов улучшению
организации бизнес-процессов в том числе по труду и заработной плате;
осуществляет учет средств организации и хозяйственных операций с
материальными и денежными ресурсами, устанавливает результаты финансово-
хозяйственной деятельности предприятия, так же ведет кадровый учет
сотрудников;
выполняет функции отдела охраны труда и техники безопасности:
обеспечивает надзор и контроль за соблюдением требований охраны труда в
соответствии с положениями Трудового Кодекса и иных нормативных актов,
регулирующих взаимоотношения в области охраны труда; несёт
ответственность за выполнение требований техники безопасности на рабочих
местах предприятия, обучение обслуживающего персонала безопасным
методам работы;
Коммерческий директор:
исполняет функции работника склада и отвечает за размещение и
сохранность товара и инвентаря, рациональное использование помещений,
оформление и сдачу приходно-расходной документации, контроль за
состоянием помещений, исправностью противопожарных систем, обеспечение
своевременного ремонта складских помещений, инвентаря и оборудования,
организация погрузки и разгрузки, участие в проведении учетных мероприятий;
исполняет работу отдела продаж, несет ответственность за
выполнение плана, информирует компанию о рыночной ситуации,
контролирует выполнения задач, поставленных руководителем компании,
введет оценку результатов продаж и главное ищет способы развития компании.
43
Продажа продукции, выполнение работ и предоставление услуг
осуществляется по ценам и тарифам, устанавливаемым компанией
самостоятельно.
Важнейшей экономической характеристикой любого субъекта
хозяйственной деятельности является его финансовое положение. Для оценки в
данной работе будут рассмотрены основные технико-экономические
показатели деятельности организации и показатели финансовой устойчивости
за 2017-2018 г.г.
Бухгалтерская отчетность представленная: «Бухгалтерский баланс» и
«Отчет о прибылях и убытках» - Приложение 1 и 2.
Для анализа финансового состояния ООО «Эскада» требуется
рассмотреть показатели структуры баланса, динамики и структурной динамики
вложений и источников средств организации, то есть провести вертикальный и
горизонтальный анализ актива и пассива баланса в таблицах 3 и 4 (в
Приложении) [13, с.361].
Динамика актива баланса ООО «Эскада» представлена на рисунке 6.
Рис. 6. Динамика актива баланса ООО «Эскада» за 2017-2018 г.г.
Анализируя сравнительный баланс актива ООО «Эскада» можно
сказать, что в 2018 году произошло уменьшение имущества организации за
1388 1388
752
830
3488
292
750
139
0
500
1000
1500
2000
2500
3000
3500
4000
2017 год 2018 год
Внеоборотные активы Запасы
и затраты Дебиторская
задолженност
ь
Денежные
средства и
ценные
бумаги
44
счет уменьшения оборотных активов, в частности, дебиторской задолженности
и денежных средств, однако, запасы и внеоборотные активы организации
увеличились.
Далее будет проанализирован пассив баланса в таблице 4 (Приложение)
и представлена динамика на рисунке 7.
Рис. 7. Динамика и структура пассива баланса ООО «Эскада» за
2017-2018 г.г.
Из данных таблицы 4 и рисунка 7, следует, что уменьшение валюты
баланса в 2018 году по сравнению с 2017 годом произошло из-за уменьшения
кредиторской задолженности, в то время как собственный капитал организации
увеличился.
Предварительное рассмотрение сравнительного баланса уже на
начальном этапе анализа позволяет установить следующие тенденции:
уменьшилась общая сумма средств организации;
величина запасов увеличилась на 78 тыс. руб., или на 10,37%;
сумма денежных средств организации уменьшилась;
величина внеоборотных активов увеличилась;
величина собственного капитала увеличилась на 535 тыс. руб., или на
221,07%.
242
777
4748
1871
0
1000
2000
3000
4000
5000
6000
2017 год 2018 год
Собственный капитал Кредиторская задолженность