СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ .............................................................................................................. 5
1.Теоритические аспекты анализа финансового состояния организации ......... 9
1.1Сущность понятия финансового состояния предприятия ............................. 9
1.2Цели и задачи анализа финансового состояния предприятия ..................... 13
1.3Бухгалтерский баланс как информационная база анализа финансового
состояния предприятия и оценка вероятности его банкротства ...................... 16
1.4 Методика анализа финансового состояния предприятия ........................... 22
2.Технико-экономическая характериски ООО «Студия уюта» ...................... 31
2.1Характеристика предприятия.......................................................................... 31
2.2Анализ рентабельности и деловой активности ООО «Студия уюта» ........ 43
2.3Анализ финансовой устойчивости ООО «Студия уюта» ............................ 53
2.4Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «Студия уюта» ............ 61
3. Пути укрепления финансового состояния ООО «Студия уюта» ................ 69
3.1Мероприятия по укреплению финансового состояния предприятия ......... 69
3.1.1Повышение эффективности управления дебиторской и кредиторской
задолженностью предприятия ............................................................................. 69
3.1.2Оптимизация управленческих затрат предприятия ................................... 78
3.2Эффективность предложенных мероприятий ............................................... 81
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ..................................................................................................... 86
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ ........................................... 90
ПРИЛОЖЕНИЯ .................................................................................................... 94
4
ВВЕДЕНИЕ
Одним из основных показателей благополучности предприятий следует
считать его финансовое состояние, которое, по сути, отражает конечные
результаты деятельности, является важнейшей характеристикой его деловой
активности и надежности, дает характеристику финансовой конкурентоспо-
собности, платежеспособности, кредитоспособности, информацию о выпол-
нении обязательств перед государством и другими хозяйствующими на
рынке субъектами.
Финансовое состояние - это комплексное понятие, характеризующееся
системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование
финансовых ресурсов субъекта хозяйствования. В условиях кризиса, задачи
анализа финансового состояния предприятий несколько отличаются от задач
анализа функционирующего предприятия в нормальных условиях. Основное
различие заключается в том, что финансовое состояние кризисного предп-
риятия следует рассматривать не с позиции констатации случившихся
событий, а с позиции оценки результатов и наличия у предприятия способ-
ности функционировать в будущем. Это связано с тем, что кризисные прояв-
ления требуют их устранения путем кардинальных мероприятий от
реструктуризации до ликвидации и продажи. Поэтому анализ финансового
состояния в условиях кризиса направлен на оценку эффективности исполь-
зования ресурсов предприятием; оценку стоимости имущественного состоя-
ния предприятия, а также структуры и источников формирования имущества;
оценку направлений использования финансовых ресурсов; определение
показателей финансовой устойчивости и автономности предприятия; оценку
платежеспособности предприятия.
Проблема грамотного и эффективного управления финансовым состоя-
нием является наиболее актуальной на современном этапе развития
экономики России. Многие предприятия стремятся максимизировать при-
быль в краткосрочном периоде и не осуществляют финансовых вложений в
5
развитие производства. Это происходит отчасти из-за недостатка экономичес-
ких знаний руководства предприятий, отчасти из-за нестабильности экономи-
ческой ситуации в стране. Механизм эффективного управления финансовым
состоянием должен способствовать повышению эффективности производства
и стимулировать его развитие. На большинстве российских предприятий
данному и наиболее важному аспекту уделяется недостаточное внимание.
Финансовое состояние является важнейшим индикатором определения
эффективности функционирования организации. С помощью анализа
финансового состояния руководство компании может определить, насколько
эффективно функционирует предприятие, где его проблемные зоны.
Внешние пользователи при анализе финансового состояния интересую-
щей их организации могут определить целесообразность вложения инвес-
тиций в ту или иную компанию. Для самой компании наличие устойчивого
финансового состояния и его укрепления является целью функционирования,
поскольку, с одной стороны, финансовый результат обеспечивает финансовые
интересы собственников, а, с другой стороны, именно из собственных
средств при устойчивом финансовом состоянии формируются источники для
дальнейшего развития компании, расширения ее деятельности.
Поэтому актуальность темы анализа финансового состояния органи-
зации и повышения эффективности ее функционирования является актуаль-
ной в настоящий момент времени, в период финансово-экономических
потрясений в экономике.
В современной литературе тема анализа финансового состояния
представлена достаточно широко. Ее рассматривают многие ученые: А.Д.
Шеремет, Г.В. Савицкая, М.И. Баканов, М.В. Вахрушина и многие другие.
Методики анализа финансового состояния предприятий постоянно совершен-
ствуются и дополняются современными учеными.
Объект исследования: показатели финансово - хозяйственной деятель-
ности ООО «Студия уюта».
Предмет исследования: финансовое состояние ООО «Студия уюта».
6
Цель работы: анализ финансового состояния предприятия и разработка
рекомендации по его укреплению.
Задачи работы:
- раскрыть сущность понятия финансового состояния предприятия;
- описать цели и задачи анализа финансового состояния предприятия;
- изучить бухгалтерский баланс как информационную базу анализа
финансового состояния предприятия и оценка вероятности его банкротства;
- описать методику анализа финансового состояния предприятия;
- изложить краткую характеристику;
- рассчитать коэффициенты рентабельности и деловой активности ООО
«Студия уюта»;
- провести анализ финансовой устойчивости ООО «Студия уюта»;
- провести анализ ликвидности и платежеспособности ООО «Студия
уюта»;
- изложить мероприятия по укреплению финансового состояния предп-
риятия;
- описать эффективность предложенных мероприятий.
Решением поставленных задач базируется на гипотезе о том, что
информационной базой ВКР является отёчность ООО «Студия уюта».
Методологическая база настоящего исследования состоит из методов и
принципов формальной и диалектической логики. Применяются методы
анализа, сравнения, толкования, а также принципы объективности, полноты,
непротиворечивости, достаточного основания и другие.
Структура работы состоит из введения, основной части состоящей из
трех глав (в первой главе изложены теоретические аспекты финансового
состояния организации, вторая глава посвящена оценке финансового
состояния ООО «Студия уюта», в третей главе приводятся рекомендации по
укреплению финансового состояния ООО «Студия уюта»), заключения, в
котором сгруппированы выводы, и списка использованной литературы, в
7
котором представлен библиографический аппарат и других источников,
приложений проведённого исследования.
Практическая значимость ВКР состоит в том, что полученные резуль-
таты по итогам анализа финансового состояния ООО «Студия уюта» можно
использовать в практике функционирования, как исследуемого предприятия,
так и других схожих с ним по масштабам и видам деятельности предприятий
Работа изложена на 92 стр. машинописного текста, проиллюстрирована
16 таблицами и 25 рисунками. Библиографический список представлен 48
источниками литературы.
8
1.Теоритические аспекты анализа финансового состояния организации
1.1Сущность понятия финансового состояния предприятия
В условиях рыночной экономики у хозяйствующего субъекта возни-
кает полная материальная ответственность за свои действия, что определяет
возникновение особенности управления финансовыми ресурсами: требуется
проведение глубокого анализа финансового состояния как своего предприя-
тия, так и предприятий, которые относятся к числу деловых партнеров и
конкурентов. Результаты анализа финансового состояния предприятия
показывают конкретные направления для проведения последующей работы,
позволяют получить ответ о важнейших способах улучшения финансового
состояния предприятия в определенный период его деятельности.
1
В современных условиях хозяйствования условием активной деятель-
ности и залогом устойчивого положения предприятия является его финан-
совое состояние.
2
Анализируя особенности существующих рыночных отношений в РФ,
можно отметить характерные для нее особенности, а именно: усиление
конкуренции, проведение технологических изменений в производственном
процессе, компьютеризация обработки экономической и финансовой инфор-
мации, непрерывные нововведения в налоговом законодательстве, изменение
процентных ставок и курсов валют на фоне продолжающейся инфляции. В
этих условиях перед руководством предприятия возникает множество
вопросов в области стратегического финансового развития, организации и
эффективного управления финансовыми ресурсами, определения факторов,
способствующих обеспечению финансовой устойчивости, на основе прове-
дения анализа финансового состояния предприятия.
3
Понятие финансового состояния определяется системой показателей,
отражающих наличие, эффективность размещения и использования финан-
1
Бердникова Л.Ф. Ключевые показатели финансового анализа бухгалтерской отчетности. -Пермь: Меркурий, 2015. -11с.
2
Быкова Н. Н. Сущность понятия финансового состояния предприятия в трактовке разных авторов // Молодой ученый. -2016. -№29. -С.
69
3
Чуев И.Н. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности -М.: Дашков и К, 2016. -47с.
9
совых ресурсов. Оно характеризуется состоянием финансовых ресурсов,
которое позволяет предприятию свободно маневрировать денежными средст-
вами, осуществлять на основе эффективного использования этих ресурсов
обеспечение бесперебойного производственного процесса, а также процессов
реализации, расширения ассортимента и обновления продукции
4
.
Наиболее важной из экономических проблем в современных рыночных
условиях является определение границ финансового состояния предприятия,
так как недостаточное устойчивое финансовое положение может способство-
вать возникновению проблемы по исчерпанию у предприятия средств для
развития производственного процесса, его неплатежеспособности и, в конеч-
ном итоге, может привести к банкротству. Наличие «избыточной» устойчи-
вости может препятствовать развитию производства, утяжеляя затраты
предприятия излишними резервами и запасами.
Понятие «устойчивое финансовое состояние» предприятия многогран-
но, оно включает в себя оценку различных сторон деятельности предприятия.
Рассмотрим понятие финансового состояния предприятия в трактовке
отдельных авторов.
5
Вопросами финансового состояния предприятия занимались многие
ученые-экономисты. Среди них можно выделить таких авторов, как как: А.
И. Ковалев А. Д. Шеремет, М. И. Баканов, Р. С. Сайфулин, В.В. Бочаров и др.
Во-первых, под финансовым состоянием понимается описание разме-
щения средств предприятия и их динамика в воспроизводственном процессе,
которая отражает способность предприятия к развитию в долгосрочном
периоде. Так, например, под финансовым состоянием, согласно суждениям
Бочарова В. В. , понимается система показателей, которые отражают
способность погасить долговые обязательства предприятия
6
. Следовательно,
финансовая деятельность должна охватывать формирование, движение и
4
Артюхова А.В. Анализ финансового состояния предприятия: сущность и необходимость проведения // Молодой ученый. -2015. -№11.
-С. 76
5
Пономаренко М. А. Отождествление и разделение понятий «анализ финансового состояния предприятия» и «оценка финансового
состояния предприятия» // Актуальные вопросы экономических наук, 2016. -С. 31
6
Бочаров В. В. Финансовый анализ: краткий курс. -Спб.: Питер, 2015. -67с.
10
обеспечение сохранности имущества предприятия, контроль по его использо-
ванию. Финансовое состояние предприятия - это результат взаимодействия
элементов системы его финансовых отношений.
По мнению А. Д. Шеремета под финансовым состоянием предприятия
понимается характеристика состава и размещения средств, структуры их
источников, скорости оборота капитала, способности предприятия своевре-
менно погашать свои обязательства, а также других факторов.
7
С позиций Г.В. Савицкой финансовое состояние предприятия - это
экономическая категория, которая отражает процесс состояния капитала в
его кругообороте и способность предприятия развиваться в определенный
период времени.
8
Следует отметить, что в отдельных понятиях особый акцент делается
на планово-контрольный аспект. Например, Бердникова Л. Ф. подчеркивает,
что «Финансовое состояние предприятия характеризуется размещением и
использованием средств, пополнением собственными средствами за счет
величины прибыли, а также других источников, с учетом плана, скоростью
оборачиваемости основных и оборотных средств».
9
Во-вторых, финансовое состояние предприятия является составной
частью экономического потенциала предприятия, с помощью которой отра-
жаются его финансовые результаты.
Например, В.В. Ковалев считает, что основой анализа финансового
состояния является экономический потенциал предприятия и его постоянно
происходящие изменения с течением времени. При этом, экономический
потенциал, по мнению автора, представляет собой способность предприятия
по достижению поставленных перед ним целей, используя, при этом,
имеющиеся в его распоряжении совокупность материальных, трудовых и
финансовых ресурсов.
10
7
Шеремет А. Д. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. - М.: ИНФРА-М, 2014. -57с.
8
Савицкая Г. В. Экономический анализ. –М.: НИЦ ИНФРА-М, 2014. -141 с.
9
Бердникова Л. Ф. Финансовый анализ: понятие и основные методы // Молодой ученый. -2014. -№ 1. -С. 33
10
Ковалев А. И. Анализ финансового состояния предприятия . -М.: Центр экономики и маркетинга, 2015. -45с.
11
Экономический потенциал рассматривают, как правило, с двух сторон:
со стороны имущественного положения и финансового состояния.
Имущественное положение должно характеризоваться размером, сос-
тоянием и составом активов, которыми владеет и распоряжается предприя-
тие. Имущественное положение изменятся с течением времени под влиянием
действия различных факторов, из которых одним из главных является
достижение за истекший период финансовых результатов. Финансовое сос-
тояние, как правило, определяется достигнутыми за отчетный период
финансовыми результатами, которые отражены в отчете о финансовых
результатах, а также описывается отдельными статьями баланса, в том числе
соотношениями между ними. Поэтому, с точки зрения краткосрочной перс-
пективы при оценке финансового состояния предприятия имеют в виду
ликвидность и платежеспособность предприятия, с точки зрения долгосроч-
ного плана - его финансовую устойчивость.
В-третьих, при использовании учетно-аналитического подхода к
анализу финансового состояния применяют совокупность показателей фи-
нансовой отчетности предприятия.
Таким образом, Л.Т. Гиляровская под анализом финансового состояния
предприятия понимает часть финансового анализа, которая характеризуется
наличием показателей, представленных в бухгалтерском балансе на конкрет-
ную дату в виде остатков по соответствующим счетам или их комплексу.
Характеристика финансового состояния предприятия в обобщенном виде
представлена изменениями с точки зрения размещения средств и источников
их покрытия (собственными или заемными средствами) за анализируемый
период.
11
В-четвертых, под финансовым состоянием предприятия понимают
инвестиционную привлекательность предприятия, характеристику его конку-
рентоспособности на финансовом рынке.
11
Гиляровская, Л.Т. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности - М.: Проспект, 2011. -76с.
12
Например, Донцова Л.В. под финансовым состоянием предприятия
понимает его платежеспособность и кредитоспособность, то есть финансо-
вую конкурентоспособность, использование капитала и финансовых ресур-
сов, выполнение по отношению к государству и другим хозяйствующим
субъектам обязательств.
12
Н.П. Любушиным представлено понятие финансового состояния, как
способности предприятия проводить финансирование своей деятельности.
Финансовое состояние характеризуется наличием финансовых ресурсов,
которые необходимы для нормального функционирования предприятия,
целесообразностью их размещения и эффективностью использования,
наличием финансовых взаимоотношений с другими контрагентами, а также
наличием платеже- и кредитоспособности, финансовой устойчивости.
13
Проводя сравнение и анализ содержания определений, приведенных
вышеуказанными авторами, можно сделать вывод, что под финансовым
состоянием предприятия следует понимать реальную и потенциальную
финансовую состоятельность предприятия, а также возможность обеспече-
ния определенного уровня финансирования текущей деятельности. Количест-
венно оно может измеряться системой показателей, на основании которых
осуществляется анализ финансового состояния предприятия.
Для проведения объективного анализа финансового состояния предп-
риятия необходимо иметь сочетание двух составляющих:
- цель проведения анализа;
- систему показателей для проведения анализа финансового состояния
предприятия.
14
На основании данных составляющих анализа финансового состояния
предприятия, возможно, не только определить основные факторы, которые
влияют на финансово-хозяйственное состояние предприятия, но и оценить
12
Донцова Л.В. Внедрение эффективных технологий управления для улучшения финансового состояния предприятия // Актуальные
вопросы развития современного общества. -2014. -№ 5. -С. 40
13
Любушкин, И.П. Анализ финансового состояния организации. – М: ЭКСМО – 2016. –74с.
14
Артюхова А.В. Анализ финансового состояния предприятия: сущность и необходимость проведения // Молодой ученый. -2015. -№
11. -75с.