93
Общая рентабельность увеличивается в прогнозном периоде
практически в 3 раза, что является положительным моментов в деятельности
исследуемой организации.
Увеличение коэффициента рентабельности собственного капитала до
44,6%, что в 2 раза больше, чем в 2022г., свидетельствует об эффективность
использования капитала, инвестированного собственниками исследуемой
организации.
Коэффициент валовой рентабельности в прогнозном периоде по
сравнению с 2022г. также увеличился и составил 26%.
Наглядно значение и динамика коэффициентов рентабельности
изображены на рисунке 3.4.
Рис. 3.4 Динамика показателей рентабельности предприятия ООО
«Волшебный дом¬ до и после внедрения предложенных мероприятий, %
Проведя анализ, следует сделать вывод, что все показатели
рентабельности ООО «Волшебный дом¬ после внедрения предложенных
мероприятий возрастают, укрепляя финансовое состояния управляющей
компании.
Таким образом, реализация предложенных мероприятий по
6,5
8,7
5,8
5,3
6,6
18,1
18,3
20,2
15,1
18,6
14,9
18,6
44,6
26,0
0,0 10,0 20,0 30,0 40,0 50,0
Рентабельность продукции
Рентабельность продаж
Экономическая рентабельность активов
Чистая рентабельность
Общая рентабельность
Рентабельность собственного капитала
Валовая рентабельность
Прогнозный период Отчетный период
94
укреплению финансового состояния ООО «Волшебный дом¬ положительно
скажется на деятельности всего предприятия.
Далее целесообразно рассчитать вероятность наступления банкротства
при реализации предложенных мероприятий (таблица 3.12).
Таблица 3.12
Результаты анализа показателей банкротства предприятия
№
Наименование
показателя
Значения
Финансовое положение
Отчетный
период
Прогнозный
период
Отчетный
период
Прогнозный
период
1
Коэффициент Бивера
0,69
1,29
группа I -
нормальное
группа I -
нормальное
2
Коэффициент текущей
ликвидности
1,19
1,7
группа II -
неустойчивое
группа II -
неустойчивое
3
Экономическая
рентабельность
4,6
18,6
группа I -
неустойчивое
группа I -
нормальное
4
Финансовый леверидж
(рычаг)
68,7
37
группа II -
неустойчивое
группа II -
нормальное
5
Коэффициент
обеспеченности
оборотных активов
собственными
оборотными
средствами
0,14
0,4
группа II -
неустойчивое
группа II -
нормальное
Таким образом, реализовав антикризисные мероприятия предприятию
ООО «Волшебный дом¬ удалось нормализовать свое финансовое состояние.
Однако стоит отметить, что все же коэффициент текущей ликвидности не
соответствует норме. Руководству управляющей компании необходимо
дальше продолжить работу по увеличению оборотных средств и снижению
кредиторской задолженности управляющей компании.
Далее необходимо рассчитать экономическую эффективность от
предложенных мероприятий.
Эффективность от мероприятий рассчитывается по следующей
формуле:
Эффективность = прирост чистой прибыли/ общая сумма затрат *100%
95
= 2535,6/1634*100% = 143%
Срок окупаемости рассчитывается по формуле:
Ср= общая сумма затрат / прирост чистой прибыли = 1634/2535,6= 7,7
месяца.
Таким образом, экономический эффект от реализации предложенных
мероприятий составит 2535,6 тыс. руб., эффективность проекта – 143% и
срок окупаемости составит 7,7 месяца.
На заключительном этапе необходимо подытожить все
рекомендованные мероприятия и ожидаемый результат от их внедрения.
Полученные результаты оформлены в таблице 3.13.
Таблица 3.13
Ожидаемый результат от внедрения мероприятий по укреплению
финансового состояния ООО «Волшебный дом¬
Согласно всем представленным результатам можно сделать вывод, что,
реализация мероприятий по укреплению финансового состояния ООО
«Волшебный дом¬ положительно скажется на основных финансовых
показателях фирмы. Все показатели, характеризующие рентабельность,
ликвидности и финансовой устойчивости имеют положительную динамику и
свидетельствуют о том, что компания после внедрения предложенных
мероприятий будет работать эффективнее, чем раньше.
№
п/п
Недостаток в деятельности компании
Полученный результат
1
Рост себестоимости
Снижение себестоимости на 2049,9
тыс. руб.
2
Снижение текущей ликвидности
Увеличение показателя на 0,6
3
Низкая финансовая устойчивость
Рост всех коэффициентов
4
Предрасположенность к банкротству
Нормализация финансового состояния
96
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Финансовое состояния предприятия представляет собой сложное
явление, характеризующее экономическую деятельность фирмы и
определяющее ее конкурентоспособность среди других аналогичных
компаний. Финансовое состояние также определяет деловые возможности
предприятия, а также гарантирует финансовые интересы не только самой
организации, но и ее клиентов, партнеров и покупателей
Объектом исследования при написании выпускной квалификационной
работы была управляющая компания ООО «Волшебный дом¬.
Проведя анализ финансового состояния ООО «Волшебный дом¬ можно
сделать следующие выводы. Организация является прибыльной и показатели
чистой прибыли ежегодно увеличиваются. В 2022г. данный показатель
увеличится на 88 тыс. руб., а в 2022г. еще на 368тыс. руб. и составил 1396
тыс. руб.
Затраты на 1 рублю выручки увеличились и составили 0,82 руб. в конце
отчетного периода, что говорит о неэффективном использовании расходов.
Анализ баланса на момент оценки указывает на нормальное
экономическое состояние предприятия. Валюта баланса увеличилась на 9% в
2021г. и на 6% в 2022г. Это является положительным фактом.
За 2021 год произошло увеличение практически всех статей
бухгалтерского баланса ООО «Волшебный дом¬ (за исключением основных
средств и добавочного капитала, значение которых уменьшилось). Однако в
2022 году положительная динамика многих статей сменилась на
отрицательную. Так, снижение на 854 тыс. руб. продемонстрировали
денежные средства и на 294 тыс. руб. дебиторская задолженность.
Положительным моментом является погашение долгосрочного кредита
в 2022г. в сумме 323 тыс. руб., а также увеличение нераспределенной
прибыли, что свидетельствует об эффективности деятельности ООО
97
«Волшебный дом¬. Рост данного показателя в 2021г. составил 32,1%, а в
2022г.- 29,4%.
Совместное рассмотрение структуры активов и пассивов позволяет
сделать вывод, что в течение всех 3 лет у предприятия существуют большая
доля дебиторской и кредиторской задолженности. В 2022г. удельный вес
дебиторской задолженности составил 67,7% всех активов фирмы, а
кредиторской задолженности 65,7 всех пассивов.
Стоимость заемного капитала исследуемой организации на протяжении
всего периода практически в 2 раза превышает собственный капитал. В 2022
году соотношение собственного и заемного капитала составило 33% к 67%.
Проведя анализ рентабельности, следует сделать вывод, что
управляющая компания ООО «Волшебный дом¬ за весь рассматриваемый
период является рентабельной. Все рассчитанные коэффициенты имеют
положительные значения, однако, показатели рентабельности продаж и
валовой рентабельности в 2022г. снизились. Рентабельность продаж
уменьшилась на 4,2 в 2022г., а валовая рентабельность - на 1,6.
В 2022г. большинство коэффициентов оборачиваемости либо
снизились, либо остались на своем уровне (кроме денежных средств), что
отрицательно сказывается на деловой активности предприятия.
Анализируя соотношение групп по активу и пассиву можно сказать,
что 2022 году соблюдаются три неравенства, баланс исследуемой
организации к концу анализируемого периода можно назвать практически
ликвидным. Как показывает анализ показателей ликвидности,
платежеспособность предприятия средняя. ООО «Волшебный дом¬ сможет
частично рассчитаться с кредиторами без ущерба для своей деятельности.
Абсолютно все показатели ликвидности снижаются в динамике, что
впоследствии может привести к нехватке финансовых ресурсов у
управляющей компании ООО «Волшебный дом¬ для погашения своих
долгов.
98
Важным моментом является постепенное уменьшение коэффициента
текущей ликвидности, в 2020г. он составлял 1,2, а к концу 2022г. снизился на
5,9 и составил 1,12, что свидетельствует о значительных финансовых
трудностях компании.
За анализируемый период предприятие было финансово неустойчиво и
зависимо от внешних источников финансирования. Все коэффициенты
финансовой устойчивости не соответствуют норме. Так, коэффициент
обеспеченности собственными оборотными средствами у ООО «Волшебный
дом¬ достаточно низок. В 2021г. данный показатель составил 0,15, в 2021г. –
0,14, а в 2022г. - 0,1. У ООО Волшебный дом¬ не хватает собственных
оборотных средств для обеспечения финансовой устойчивости предприятия.
Неустойчивое финансовое состояние, напрямую связано с нарушением
платежеспособности, при котором, тем не менее, сохраняется возможность
восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных
средств и увеличения собственных оборотных средств.
Также согласно проведенному анализу предрасположенности к
банкротству, можно сказать, что предприятие имеет неустойчивое
финансовое состояние, если не предпринять соответствующие меры в
течении 5 лет предприятию может грозить банкротство.
Таким образом, согласно проведенному анализу финансового
состояния ООО «Волшебный дом¬, необходимо выделить основные
проблемы, с которыми столкнулась управляющая компания:
1. Рост себестоимости. Отрицательным моментом является
превышение темпов роста себестоимости на конец исследуемого периода над
темпами роста выручки. Такое соотношение привело к уменьшению валовой
прибыли, а также прибыли от продаж в 2022 году.
2. Коэффициент текущей ликвидности снижается в динамике и
приближается к единице, что впоследствии приводит к нехватке финансовых
ресурсов у управляющей компании ООО «Волшебный дом¬ для погашения
своих долгов.
99
3. Низкая финансовая устойчивость. Исследуемой организации не
хватает собственного капитала для обеспечения своей текущей деятельности.
4. Предприятие имеет предрасположенность к банкротству,
необходимо принять антикризисные меры для предотвращения банкротства
исследуемого предприятия.
С учётом выявленных проблем для укрепления финансового состояния
предлагается провести мероприятия по реализации маркетинговой
деятельности, передачи части имущества многоквартирных домов под
установку автоматических аппаратов по очистке и продажи воды, по
расторжению договора с клининговой компанией, по формированию
резервного фонда.
После внедрения мероприятий по укреплению финансового состояния
чистая прибыль ООО «Волшебный дом¬ увеличится на 2535,6 тыс. руб. или
181,6% и составит в прогнозном периоде 3931,6 тыс. руб. Дебиторская
задолженность уменьшилась на 40% и составила 9992,4 тыс. руб.
Кредиторская задолженность уменьшится на 8661,6 тыс. руб. и составит
7480,4 тыс. руб.
Оборотные активы уменьшатся на 26,1% за счет сокращения
дебиторской задолженности, собственный капитал увеличится на 3931,6 тыс.
руб. и составит 12055,6 тыс. руб. Заемный капитал ООО «Волшебный дом¬ в
прогнозном периоде уменьшится и составит 7799,4 тыс. руб.
Таким образом, экономический эффект от реализации предложенных
мероприятий составит 2535,6 тыс. руб., эффективность проекта – 143% и
срок окупаемости составит 7,7 месяца.
На основании полученных результатов были рассчитаны показатели
ликвидности, финансовой устойчивости и рентабельности.
Все коэффициенты ликвидности соответствуют норме, только
коэффициент текущей ликвидности не достигает оптимального значения,
однако стоит отметить заметную положительную динамику этого показателя,
100
после реализации предложенных мероприятий он увеличился на 54,5% и
составит 1,7 при норме 2.
Согласно прогнозу показателей финансовой устойчивости только один
коэффициент капитализации не соответствует норме, хотя и близок к ней (0,6
при норме 0,5). Остальные показатели входят в нормативное значение. Таким
образом, предложенные мероприятия положительно скажутся на
коэффициентах финансовой устойчивости предприятия.
Полученные результаты анализа ликвидности, финансовой
устойчивости и рентабельности говорят о положительном эффекте от
предложенных мероприятий. У исследуемой организации после внедрения
мероприятия появится достаточное количество устойчивых источников
финансирования, что положительно повлияет на финансовую устойчивость
ООО «Волшебный дом¬. Согласно проведенной прогнозной оценке
вероятности банкротства можно сказать, что реализовав антикризисные
мероприятия предприятию ООО «Волшебный дом¬ удалось нормализовать
свое финансовое состояние. Однако стоит отметить, что все же коэффициент
текущей ликвидности не соответствует норме. Руководству управляющей
компании необходимо дальше продолжить работу по увеличению оборотных
средств и снижению кредиторской задолженности управляющей компании.
Таким образом, внедрение рекомендаций по укреплению финансового
состояния управляющей компании ООО «Волшебный дом¬ приведет к
положительным результатам, существенно улучшив ее финансовую
стабильность и эффективность деятельности.
101
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
Нормативные правовые акты
1. «Жилищный кодекс Российской Федерации¬ от 29.12.2004 N 188-
ФЗ (ред. от 14.11.2023) – КонсультантПлюс
https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_51057/
2. Федеральный закон «Об обществах с ограниченной
ответственностью¬ от 08.02.1998 N 14-ФЗ (ред. от 13.06.2023) –
КонсультантПлюс https://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_17819/.
3. Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 N 43н (ред. от 08.11.2010, с
изм. от 29.01.2018) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету
"Бухгалтерская отчетность организации¬ (ПБУ 4/99)¬.
4. Приказ Минфина России от 29.07.1998 N 34н (ред. от 11.04.2018)
«Об утверждении Положения по ведению бухгалтерского учета и
бухгалтерской отчетности в Российской Федерации¬ (Зарегистрировано в
Минюсте России 27.08.1998 N 1598).
Учебники, монографии, диссертации, статьи
5. Актуальные проблемы экономики и финансов в условиях кризиса
и санкций : сборник статей / ; под общ. ред. О. Н. Янины, Коллектив авторов.
— Москва : Русайнс, 2023. — 158 с.
6. Антикризисное управление: теория и практика. : учебник / А. Н.
Ряховская, С. Е. Кован, Н. Г. Акулова [и др.] ; под ред. А. Н. Ряховской, С. Е.
Кована. — Москва : КноРус, 2022. — 378 с. — ISBN 978-5-406-09454-9. —
URL: https://book.ru/book/943813 (дата обращения: 16.11.2023). — Текст :
электронный.
7. Арутюнян Ю.И. Комплексный экономический анализ
деятельности фирмы : учеб. пособие / Ю.И. Арутюнян, Е.А. Шибанихин ;
Кубан. гос. аграр. ун-т им. И.Т. Трубилина. – Краснодар : КубГАУ, 2021. –
173 с. – Библиогр.: с. 166-170.