52
Помимо составления и контроля за соблюдением графика погашения де-
биторской задолженности, необходимо применять дифференцированный под-
ход при реализации продукции к каждому потребителю, а именно, предусмат-
ривать оптимальные формы расчетов.
Бюджет доходов и расходов – это прогнозный отчет о финансовых ре-
зультатах предприятия за определенный период. В данном бюджете отражают
финансовый результат работы организации, и включают в него данные по опе-
рациям, влияющим на прибыль предприятия.
Главная цель составления бюджета на предприятии – это разработка рас-
четной и органичной сметы доходов и расходов на определенный период, вы-
явление эффективности хозяйственной деятельности, установка лимитов на
основные статьи расходов. В результате составления бюджета становится
видно, какую прибыль получит данное предприятие при принятии определен-
ного плана развития.
Бюджет доходов и расходов позволяет не только оценить саму прибыль
предприятия, которую оно получило в результате финансово-хозяйственной
деятельности, но и увидеть, насколько выгодна деятельность организации и
какова рентабельность бизнеса. Финансовое планирование может быть дей-
ствительно эффективным только при верной оценке всех категорий доходов и
расходов, вносимых в бюджет.
Учитывая «злоупотребления» ООО «Прометей» кредитами, необходимо
заметить, что на предприятии не создана служба контроллинга.
Финансовый контроль – это всеобъемлющая система внутрихозяйствен-
ного контроля, включающего в себя следующие контрольные процедуры:
a) адекватное разделение обязанностей;
б) санкционирование;
в) документирование и учетные записи;
г) фактический контроль и оценка;
д) независимые проверки.
53
Активными участниками такой системы контроля должны выступать не
только работники специализированных служб ООО «Прометей» (бухгалтерия,
финансовый отдел, отдел сбыта), но также представители практически всех
линейных подразделений предприятия.
Основными задачами контроллинга в ООО «Прометей» должны быть:
- противодействие расхищению активов, их использованию в неподобаю-
щих целях, неправомерному уничтожению. Пример – контроль обоснованно-
сти скидок покупателю;
- контроль за платежами. Цель: обеспечение соответствия производимых
платежей интересам бизнес-единицы. Пример – контроль оплаты поставки;
- постатейный контроль исполнения бюджетов бизнес-единицы. Цель:
выявление причин план-фактных отклонений. Пример – контроль затрат на
производство;
- контроль деятельности центров ответственности. Цель: оценка успеш-
ности центров ответственности в достижении заданных им сводных финансо-
вых показателей деятельности. Пример – контроль за значением показателя
окупаемости инвестиций.
Система контроллинга представляет собой одну из фундаментальных ос-
нов успешного управления предприятием.
Базовая идея этой системы достаточно проста:
а) предприятие подразделяется на центры ответственности (ЦО), каж-
дому из которых вменяется ответственность за один из следующих сводных
финансовых показателей: затраты, доходы, прибыль или рентабельность акти-
вов;
б) устанавливается плановое (нормативное) значение вмененного показа-
теля;
в) замеряется его фактически достигнутое значение;
г) сопоставлением фактического значения с плановым оценивается сте-
пень успешности деятельности контролируемого ЦО и возглавляющего от-
дела.
54
Внедрение разработанной программы позволит увеличить собственные
средства предприятия, улучшить контроль за финансовой деятельностью и
укрепить финансово-хозяйственную деятельность предприятия в целом.
3.2 Экономическая эффективность предложенных мероприятий
В процессе разработки рекомендаций по стабилизационной программе
развития ООО «Прометей» было предложено введение скидок при предо-
плате.
Не исключено, что прибыль на полученные раньше средства будет
больше, чем размер предоставленной скидки. Для подтверждения или
опровержения данных предположений можно воспользоваться следующей
схемой расчета.
Допустим:
-текущий ежегодный объем продаж услуг в кредит составляет 30% от
всего объема реализации (возьмем за базу 2017 год):
55144х30% = 16543 тыс. руб.
- период погашения покупательской задолженности - 1 месяц;
-минимальная норма прибыли - 15%.
Решено предоставить 2% скидки при оплате в течение первых 10 дней
при общем сроке 30 дней. Предполагается, что 25% клиентов воспользуются
возможностью получить скидку. В связи с этим период погашения покупа-
тельской задолженности уменьшится до 0,4 месяца, при этом, оборачивае-
мость дебиторской задолженности увеличится с 12 оборотов (12 мес. / 1
мес.) до 30 оборотов (12 / 0,4).
Выгода от проведения политики предоставления скидок определя-
ется следующим образом (таб. 21):
Таблица 21
Расчет выгоды от предоставления скидок
55
Показатель
Расчет
Средний остаток на дебиторских счетах
при прежней ценовой политике
Объем продаж/оборачиваемость дебитор-
ской задолженности:
16543/12 =1378 тыс. руб.
Средний остаток на дебиторских счетах в
следствии изменения ценовой политики
16543/30 =551 тыс. руб.
Уменьшение суммы на дебиторских счетах
1378-551 =8237 тыс. руб.
Норма прибыли
15%
Прибыль
8237 х 15% =1235тыс. руб.
Скидка
0,02 х0,25 х16543 =82 тыс. руб.
Доход от проведения политики предостав-
ления скидки
=1153 тыс. руб.
Предложение скидок оправдывается в ситуации, если снижение цены
приводит к расширению продаж услуг, а структура затрат такова, что это от-
ражается на увеличении общей прибыли от реализации данной услуги. Дру-
гими словами, продукция высокоэластична и имеет достаточно высокую долю
постоянных затрат.
Сделаем сравнительную оценку ситуаций:
1. Предоставление скидки ради скорейшего притока денежных
средств;
2. Получение кредита без предоставления скидки.
Допустим
- инфляционный рост цен - в среднем 2% в месяц;
- договорной срок оплаты - 1 месяц;
- при оплате по факту отгрузки в начале месяца - скидка 3%;
- банковский процент по краткосрочному кредиту - 40% годовых;
- рентабельность альтернативных вложений капитала - 10% годовых.
Рассчитаем финансовый результат по двум указанным выше вари-
антам финансирования (таблица 22).
Таблица 22
56
Расчет финансового результата при сравнении предоставления скидки,
либо получения краткосрочного кредита
Показатель
Предоставление скидки
Кредит
Индекс цен
1,02
1,02
Коэффициент дисконтиро-
вания
0,98
0,98
Потери от скидки с каждой
1000 руб.
30
Потери инфляции с каждой
1000 руб.
1000-1000 х 0,98 =20
Доход от альтернативных
вложений капитала
(1000-30)х01х0,98=95,06
(1000х0,1)х0,98 =0,98
Оплата %, руб.
=33,33
Финансовый результат,
руб.
95,06-30=65,06
98-20-33,33=44,67
Как видно из расчета, при предоставлении скидки ООО «Прометей»
может получить доход больше, чем при использовании кредита.
Далее, рассчитаем выгоду, которую ООО «Прометей» может получить
при применении факторинга.
Далее, рассчитаем выгоду, которую ООО «Прометей» может получить
при применении факторинга.
Наибольшую дебиторскую задолженность предприятия составляет ООО
«Сириус». С данной компанией ООО «Прометей» заключило долгосрочный
договор, предприятие заказывает охранные услуги постоянно, но проблема в
том, что данная компания часто не соблюдает график оплаты, хоть и является
платежеспособным. В среднем данная компания не вовремя оплачивает по-
ставки на 30-60 дней.
Для решения этой проблемы на финансовом рынке существует такая
услуга, как факторинг. Это посредническая услуга, которую предоставляют
банки и факторинговые компании для производителей и поставщиков товаров
и услуг. Суть факторинга заключается в том, что происходит немедленный
выкуп части дебиторской задолженности.
Поставщик отправляет товар, у него возникает дебиторская задолжен-
ность, которую факторинговая компания выкупает за 60 – 90 % ее стоимости.
57
Затем, когда покупатель рассчитывается за покупку (уже не с поставщиком, а
с факторинговой компанией), производитель получает остальную часть
средств за исключением процента вознаграждения за услугу факторинга.
В результате, ООО «Прометей» получает оплату за услуги значительно
раньше, чем ООО «Сириус» готово заплатить.
Рассчитаем предположительную выгоду данного мероприятия.
Предположим, оказание услуг началось 1 апреля 2018 года месяца на
сумму 1500 тыс. руб.
Срок погашения составляет 21 день, ставка 12% годовых и предполо-
жим, что покупатель не рассчитался через 21 день. Стандартный размер фи-
нансирования 95% от суммы поставки. Комиссия за пользование денежными
средствами составит (1500 тыс. руб. х 95% х 12%) / 365 дней х 21 день = 983
рубля, то есть, ООО «Прометей» заплатит банку 983 руб. с данной услуги. В
среднем % инфляции в 2018 году составил 2,4%.
Банк перечисляет ООО «Прометей» 95% от суммы услуги -1500 тыс.
руб. х 95% =1425 тыс. руб.
Потери ООО «Прометей» составляют: 75 тыс. руб. + комиссия 983 руб.
=75983 руб.
Инфляция составит за 3 месяца (среднегодовая инфляция в 2017 году
2,4%) , т. е. 1 июля 1500 тыс. руб. уже учетом инфляции стоят 1394571,2 руб.
В итоге, ООО «Прометей» банку заплатит 75983 руб., а в процессе ин-
фляции потеряет 105428,7 руб., разница составляет 29445,7 руб.
Годовые нормы амортизации непосредственно влияют на величину
амортизационных отчислений, а, следовательно, и на объем финансовых ре-
сурсов.
Рассмотрим, как в ООО «Прометей» начисляется амортизация на при-
мере приобретенного в 2017 году автомобиля, стоимостью 600 000 рублей. Со-
гласно классификации основных средств, включаемых в амортизационные от-
числения, автомобиль относится к IV амортизационной группе - срок полез-
ного использования 5 лет.
58
Норма амортизации: 100:5= 20% (Таблица 23).
Таблица 23
Расчет показателей годовой и месячной суммы амортизации в ООО
«Прометей»
Год
Остаточная стои-
мость на начало
года, руб.
Норма амор-
тизации
Годовая сумма
амортизации,
руб.
Месячная
сумма амор-
тизации, руб.
Остаточная
стоимость на
конец года,
руб.
1
2
3
4
4
6
1-й
600 000
20
120000
10000
480000
2-й
480000
20
120000
10000
360000
3-й
360000
20
120000
10000
240000
4-й
240000
20
120000
10000
120000
5-й
120000
20
120000
10000
-
При расчете суммы годовой амортизации первоначальная стоимость
умножается на норму амортизации, для расчета месячной амортизации полу-
ченный результат делят на 12 месяцев. Для получения остаточной стоимости
на конец года из остаточной стоимости на начало года вычитают годовую
сумму амортизации.
Необходимо отметить, что для ООО «Прометей» расчет амортизации
всех основных средств линейным методом не является оптимальным. На пред-
приятии числится много оборудования и механизмов, которые участвуют
непосредственно в производстве продукции.
Рассмотрим для примера принятый к учету автопогрузчик, если бы
амортизация рассчитывалась способом чисел лет срока полезного использова-
ния (таблица 24).
Таблица 24
Расчет показателей годовой и месячной суммы амортизации при спо-
собе чисел лет срока полезного использования в ООО «Прометей»
Г
од
Первона-
чальная сто-
имость, руб.
Остаточ-
ная стои-
мость на
начало года,
руб.
Годовое
соотношение
Го-
довая
сумма
аморти-
зации,
руб.
Месяч-
ная сумма
амортиза-
ции, руб.
Оста-
точная сто-
имость на
конец года,
руб.
59
1-й
600000
600000
5/15
200000
16666,67
400000
2-й
600000
400000
4/15
160000
13333,33
240000
3-й
600000
240000
3/15
120000
10000
120000
4-й
600000
120000
2/15
80000
6666,6
40000
5-й
600000
40000
1/15
40000
3333,3
0
1. Сумма чисел лет срока полезного использования:
1+2+3+4+5 = 15.
При двух методах естественно общая сумма амортизации получается
одинаковой, но разница во времени. Можно сказать, что ООО «Прометей» по-
лучит бесплатный кредит от государства и высвободит финансовые ресурсы.
Способ чисел лет срока полезного использования является самым вы-
годным для минимизации платежей по налогу на прибыль. Достигается мак-
симальное снижение остаточной стоимости основных средств, в пределах воз-
можностей, предоставляемых законодательством, а так же он позволяет в пер-
вые два года эксплуатации списать наибольшую часть стоимости актива, а
значит, может оказаться более близким к реальной стоимости объекта основ-
ных средств на конкретный момент времени.
Прогнозный отчет о финансовых результатах на первый год работы с
учетом применения предложенных методов финансового оздоровления пред-
приятияпредставлены в табл.23. Рост величины чистой прибыли в результате
проведения предложенных мероприятий составит 77%, обеспечив дополни-
тельную выручку в размере 34189 тыс. руб.
Таблица 25
Прогноз финансовых результатов деятельности ООО «Прометей», тыс.
руб.
Наименование показателя
2017 г.
Прогноз
Изменение
тыс. руб.
%
Выручка
55144
62156
34189
112,71
Себестоимость продаж
35802
36504
702
1,9
Валовая прибыль
19342
25652
6210
132,62
Коммерческие расходы
9856
9930
74
100,75
Прибыль/убыток от продаж
9486
15722
6236
165,73
60
Проценты к получению
143
143
-
-
Проценты к уплате
1457
1350
107
92,65
Прочие расходы
510
950
440
186,27
Чистая прибыль/убыток
7062
12565
5503
177,8
Рентабельность продаж, %
13,89
41,67
27,78
в 2,8 раз
В прогнозном периоде рост выручки составит 12,71%, валовая прибыль
увеличится на 32,62%, прибыль от продаж на 65,73%, в итоге, чистая прибыль
возрастет на 77,8%, рентабельность продаж возрастет в 2,8 раз.
Основной целью предложенных мероприятий, является увеличение ак-
тивов ООО «Прометей» за счет увеличения собственных оборотных средств.
Составим прогноз бухгалтерского баланса с учетом сокращения дебитор-
ской задолженности и табл.24, исследуем изменение показателей финансовой
устойчивости.
Таблица 26
Прогноз бухгалтерского баланса ООО «Прометей», тыс. руб.
Статья баланса
2017 г.
Прогноз
Изменение.
Абс. тыс.
руб.
Темп
приро-
ста,%
1Внеоборотные активы
4764
4764
-
-
Основные средства
4764
4764
-
-
2.Оборотные активы
16570
14054
в 2,8 раз
Запасы
7803
8135
332
104,25
Дебиторская задолженность
4133
1820
-2313
44,03
Финансовые вложения (за исключе-
нием денежных эквивалентов)
4500
5200
700
115,55
Денежные средства (распределение
чистой прибыли)
134
609
475
в 4,8 раз
Баланс
21334
25528
4194
119,68
3Капитал и резервы
Уставной капитал
31
31
-
-
Нераспределенная прибыль (чистая
прибыль)
5329
13533
8204
в 2,5
раза
Долгосрочные обязательства
12955
10205
-2750
57,54
Заемные средства
12955
10205
-2750
57,54
5. Краткосрочные обязательства
3019
1859
4179
61,57
Заемные средства
870
-
-870
100
Кредиторская задолженность (сни-
жение за счет возврата денежных
2149
1859
-290
86,5
61
средств от дебиторской задолженно-
сти)
6. Баланс
21334
25528
4194
119,68
В прогнозном балансе оборотные активы увеличиваются в 2,8 раз, запасы
в 4,25 раз, дебиторская задолженность снизилась на 55,97%.
Таблица 27
Группировка активов ООО «Прометей» по степени ликвидности
Показатели
2017
прогноз
2017%
Прогноз%
Наиболее ликвидные активы (А1)
4634
8563
21,72
42,56
Быстро реализуемые активы (А2)
4133
8697
819,37
21,53
Медленно реализуемые активы (А3)
7803
5657
36,57
28,56
Труднореализуемые активы (A4)
4764
2641
22,33
11,25
Баланс
21334
25528
100
100
Наиболее ликвидные активы возрастают с 21,72% до 45,56%, быстроре-
ализуемые активы с 19,37% до 21,53%.
Таблица 28
Расчет коэффициентов платежеспособности и финансовой устойчивости
Наименование показателя
Нормативное значение
2017г.
Прогноз
Отклоне-
ние
Коэффициент обеспечен-
ности собственными сред-
ствами
более или равно 0,1
0,04
0,9
0,86
Коэффициент маневренно-
сти функционального ка-
питала
Положительная дина-
мика
0,58
0,8
0,22
Коэффициент автономии
(независимости)
от 0,5 до 0,7
0,14
0,6
0,46
Коэффициент обеспечен-
ности оборотных активов
собственными оборотными
средствами
Больше 0,1
-0,01
0,75
0,76
Коэффициент маневренно-
сти собственного капитала
от 0,5-0,7
-0,1
0,4
0,5