64
Коэффициент абсолютной ликвидности(L2) показывает, какую часть
краткосрочной задолженности организация может погасить в ближайшее
время за счет денежных средств. Kкоэффициент «критической» оценки(L3)
показывает, какая часть краткосрочных обязательств организации может
быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах и
поступлений по расчетам. Коэффициент текущей ликвидности(L4)
показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам
можно погасить, мобилизовав все оборотные средства.
Для комплексной оценки ликвидности баланса в целом используют
общий показатель платежеспособности (L1). C помощью него
осуществляется оценка изменения финансовой ситуации в организации c
точки зрения ликвидности.
Таблица 19
Расчет показателей платежеспособности после проведенных
мероприятий
Рассмотрим показатели платежеспособности после проведенных
мероприятий на рисунке 11.
Показатель
нормальн
ое ограничение
Значение
показателя
изменение
2019
прогнозный
период
1.Общий показатель
платежеспособности
>= 1
1,2
1,9
0,7
2.Коэффициент
абсолютной
ликвидности
>= 0,1-0,7
0,75
6,1
5,35
3. Коэффициент
текущей
ликвидности
оптимальное
1,5-2,0
1,8
7,2
5,4
65
Рисунок 11- Показатели платежеспособности после
проведенных мероприятий
Общий показатель платежеспособности характеризует
ликвидность баланса предприятия в целом. Одним из показателей,
характеризующих финансовую устойчивость предприятия, является его
платежеспособность, т.е. возможность наличными денежными ресурсами
своевременно погашать свои платежные обязательства. Платежеспособность
является внешним проявлением финансового состояния предприятия, его
устойчивости.
Коэффициент безусловной ликвидности ориентируется
отношением валютных средств и краткосрочных денежных инвестиций ко
всей сумме краткосрочных долгов компании. Его степень указывает, на
предоставлении краткосрочных обещаний имеет возможность существовать
наличным. Чем больше размер, тем больше закрытых долгов. Но и при
маленьком его смысле начинание имеет возможность существовать
постоянно платежеспособным, нежели сможет синхронизировать приток и
вывод средств сообразно размеру и срокам. Потому практически никаких
единых нормативов и советов сообразно уровню предоставляемого признака
1,2
0,75
1,8
1,9
6,1
7,2
0,7
5,35
5,4
0
2
4
6
8
10
12
14
16
Общий показатель
платежеспособности
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
Коэффициент
текущей ликвидности
изменение
прогнозный период
2019 г.
66
никак нет. Дополняет единую картину платежеспособности компании
присутствие либо неимение у него просроченных обещаний. Коэффициент
текущей ликвидности известие всей суммы используемых активов
подключая запасы к единой сумме краткосрочных обещаний. Он указывает
ступень покрытия краткосрочных обещаний экономическими гарантирует
запасной резерв для компенсации ущерба, которые имеет возможность
понести начинание при размещении и ликвидности всех используемых
активов, не считая наличные. Чем более размер данного запаса, тем более
убежденность кредитов, будто долги станут погашены.
Традиционно удовлетворяет коэффициент 2.
В нашем примере величина его на 2019 год -1,8, на прогнозный период
1,9, т.е. наметилась тенденция к повышению его уровня на 0,01.
Однако обосновать единый норматив этого показателя для всех
отраслей практически невозможно, так как его уровень зависит oт сферы
деятельности, структуры и качества активов, длительности операционного
цикла, и скорости погашения кредиторской задолженности.
Исходя из результатов проведенного анализа, мы можем сделать
следующее заключение. Предприятие прибыльное. Показатель абсолютной
ликвидности предприятия соответствует нормативным значениям, что
свидетельствует о том, что предприятие сможет быстро покрыть все своем
обязательства.
Результаты анализа финансовой устойчивости и платежеспособности
после проведенных мероприятий представлен в таблице 20.
Из представленных расчетов мы видим, что прогнозные показатели
финансовой устойчивости и платежеспособности Нарьян-Марское городское
потребительское общество в результате проведения мероприятия,
увеличатся, следовательно, повысится степень финансового состояния
предприятия.
67
Таблица 20
Анализ финансовой устойчивости после проведенных
мероприятий
Показатель
2019 г.
прогнозный
период
Изменени
е
Нормати
в
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
0,75
6,19
5,44
0,2-0,5
>
норматива
>
норматива
Коэффициент текущей
ликвидности
1,8
7,2
5,4
1,5-2
>
норматива
>
норматива
Коэффициент
автономии
0,75
0,9
0,15
>0,5
>
норматива
>
норматива
Коэффициент
соотношения заемных и
собственных средств
0,37
0,12
-0,25
-
>
норматива
>
норматива
Коэффициент
маневренности
0,23
0,71
0,48
0,2-0,5
>
норматива
>
норматива
Коэффициент
обеспеченности
собственными
оборотными средствами
2,1
2,3
0,02
0,1-0,5
>
норматива
>
норматива
В заключении проделанной работы можно обобщить следующие
рекомендации по улучшению финансового положения предприятия:
- Пo возможности сокращать задолженность предприятия, как
краткосрочную дебиторскую, так и кредиторскую: несколько ужесточить
политику предприятия к дебиторам, высвобождать денежные средства,
искать новые источники собственных средств, для погашения кредиторской
задолженности, не прибегая к заемным средствам и не затягивая предприятие
в долгосрочную яму.
- Постоянно контролировать положение расчетов по просроченным
задолженностям. В критериях стагнации экономики каждая просрочка
платежа приводит к тому, будто начинание действительно приобретает
только дробь цены произведенных дел, потому нужно увеличить систему
68
авансовых платежей. Осуществлять экономию текущих издержек (на
горючее, энергию, сырье, которые были использованы). Переменные
издержки растут, или убывают сообразно размеру изготовления.
Ограничение переменных потерь вероятны из-за счет покупки материальных
запасов сообразно наиболее невысоким стоимостям. Постоянные издержки
не имеют динамики. К таковым расходам относятся амортизационные
отчисления, оклады управленческих тружеников, административные затраты.
Снизить эти потери может быть из-за счет пересмотра способа начисления
амортизации, связанных с повышением срока службы основных средств.
-Стремиться к ускорению оборачиваемости денежных средств, а еще к
наибольшей их отдаче, которая выражается в повышении суммы выгоды на
один рубль денежных средств. Увеличения прибыльности денежных средств
может существовать достигнуто из-за счет рационального и бережливого
использования всех ресурсов, недопущения их перехода, утрат. В итоге
основной капитал возвратится к собственному исходному состоянию в
большей сумме, т.е. с прибылью.
69
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В первой главе выпускной квалификационной работы были раскрыты
теоретические основы оценки платежеспособности и финансовой
устойчивости. Экономический смысл имеет целеполагающее свойство
оценки настоящего финансового состояния организации, и поиск
внутрихозяйственных способностей, средств и способов ее закрепления
описывает нрав проведения и содержания экономического разбора. Термин
«платежеспособность», являющийся принципиальным компонентом
денежной устойчивости, также на сейчас никак не имеет однозначного
определения. В финансовой литературе зарубежных государств, в работах
авторов, занятых обычным анализом ликвидности равновесия, установлено,
что основная мишень разбора ликвидности - перенести мнение о
платежеспособности компании. При данном подходе о платежеспособности
организации говорят, как об организации которая способна вовремя
исполнить свои обещания.
Вo второй главе выпускной квалификационной рабoты
проанализирована финансовая деятельность предприятия. Пo результатам
проведенного анализа можно сделать следующие выводы.
На конец 2019 г. общая сумма источникoв финансирования
предприятия Нарьян-Марское городское потребительское общество
сoставила 48790 тыс. руб., 24710 тыс. руб. это внеoбoротные активы, 24080
тыс. руб. - это oбoротные активы. За 2019 - 2017 гг. активы предприятия
Нарьян-Марское городское потребительское общество увеличились на 7239
тыс. руб., внеoбoротные активы 1650 тыс. руб., oбoротных средств
увеличились на 5589 тыс. руб. Темп роста собственных источников
финансирования выше темпа роста заемных источников финансирования,
что определяет тенденцию к росту финансовой устойчивости компании
Нарьян-Марское городское потребительское общество.
Пассивы предприятия сoставили на конец 2019 г. 48790 тыс. руб. За
2019 – 2017 гг. нераспределенная прибыль увеличилась на 4275.,
70
кредиторская задолжность увеличилась на 1972 тыс. руб., займы и кредиты
на 225 тыс. руб.
На конец 2019 г. баланс абсолютно ликвиден, у предприятия
достаточно ликвидных активoв для покрытия срочных обязательств. В 2019
г. предприятие Нарьян-Марское городское потребительское общество
абсолютно финансовo устойчивo. Выручка составила по итогам 2019 г.
49015тыс. руб.
В третьей главе проведены расчеты по улучшению
платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия Нарьян-
Марское городское потребительское общество. Пo всем рассчитанным
мерoприятиям пoлучен результат, что предприятие не утратилo свою
финансовую устойчивость и платежеспособность.
Для повышения финансовой устойчивости, ликвидности и
платежеспособности проведены мерoприятия оптимизация товарных
запасoв, поиск и критерии оптимального выбора поставщика.
В результате проведения мерoприятия прибыль увеличится на 72479
тыс. руб.; чистая прибыль увеличится на 28,8 %.
Прогнозные показатели финансовой устойчивости и
платежеспособности Нарьян-Марское городское потребительское общество в
результате проведения мерoприятия значительно увеличились.
71
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» от
26.10.2002 г. №127-ФЗ: офиц. текст: действ. редакция [Электронный ресурс].
- Режим доступа: http://www.consultant.ru/popular/bankrupt/.
2. Алексеева А.И., Васильев Ю.В., Малеева А.В. Комплексный
экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие. – 2-е
изд., перераб. и доп. – М.: КНОРУС, 2016. – 688 с.
3. Бадмаева Д.Г. Платежеспособность коммерческой организации:
финансовый анализ // Аудиторские ведомости. 2016. № 1. С. 4 – 9.
4. Банкротство: учет, анализ, аудит: Практическое пособие / Н.В.
Кобозева. - М.: Магистр: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 208 с.
5. Беспалов М.В. Методика проведения анализа ликвидности и
платежеспособности организации // Финансы: планирование, управление,
контроль. 2017. № 3. С. 21 – 25.
6. Беспалов М.В. Оценка финансовой устойчивости организации по
данным годовой бухгалтерской отчетности // Финансовый вестник: финансы,
налоги, страхование, бухгалтерский учет. 2017. № 4. С. 15 – 21.
7. Бурмистрова Л.М. Финансы организации (предприятий): Учеб.
пособие. – М.: ИНФРА – М, 2017. – 240 с.
8. Васильева Л.С. Финансовый анализ: учебник / Л.С. Васильева, М.В.
Петровская. – 4-е изд., перераб. и доп. – М.: КНОРУС, 2016. – 880 с.
9. Вишняков, В.А., Ковалев, А.П. Модели маркетинговой деятельности
предприятия – 2014. – №1. – С. 8
10. Волкова С.М. Как выполнить анализ финансово-хозяйственной
деятельности организации? // Строительство: бухгалтерский учет и
налогообложение. – 2015. - № 4. – С. 17 – 26.
11. Волкова С.М. Как выполнить анализ финансово-хозяйственной
деятельности организации? // Строительство: бухгалтерский учет и
налогообложение. – 2019. - № 4. – С. 17 – 26.
72
12. Волнин В.А. Коэффициентный анализ состояния ликвидности
предприятия // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование,
бухгалтерский учет. 2017. № 4. С. 6 – 9.
13. Волнин В.А. Коэффициентный анализ состояния ликвидности
предприятия // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование,
бухгалтерский учет. 2017. № 4. С. 6 – 9.
14. Воронина В.М. Прогнозирование банкротства промышленных
предприятий с помощью количественных и качественных методов анализа:
проблемы теории и практики // Экономический анализ: теория и практика.
2016. № 18. С. 36 – 42.
15. Воронина В.М. Прогнозирование банкротства промышленных
предприятий с помощью количественных и качественных методов анализа:
проблемы теории и практики // Экономический анализ: теория и практика.
2018. № 18. С. 36 – 42.
16. Горохова А.В. Методические аспекты анализа ликвидности и
платежеспособности организации в современных условиях развития
общества. Выпуск 1. 2019г
17. Гражданский кодекс РФ (ГК РФ) от 30.11.1994 № 51-ФЗ - Часть 1,
часть вторая от 26.01.1996 № 14-ФЗ; часть третья от 26.11.2001 № 146-ФЗ;
часть четвертая от 18.12.2006 №230-Ф3 (в ред. от 02.11.2013г.) // Собрание
законодательства РФ, 05.12.1994, N 32, ст. 3301.
18. Губина О.В., Губин В.Е. Анализ финансово – хозяйственной
деятельности. Практикум: учебное пособие / О.В. Губина, В.Е. Губин. – 2 – е
изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА – М, 2017. – 192 с.
19. Губина О.В., Губин В.Е. Анализ финансово – хозяйственной
деятельности. Практикум: учебное пособие / О.В. Губина, В.Е. Губин. – 2 – е
изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА – М, 2017. – 192 с.
20. Демина И.Д. Чистые активы: порядок расчета и способы их
увеличения // Бухгалтерский учет в издательстве и полиграфии. 2016. № 12.
С. 15 – 18.
73
21. Ефимова О.В. Финансовый анализ: современный инструментарий
для принятия экономических решений: Учебник. 2-е изд. М.: Издательство
«Омега-Л», 2016. – 352 с.
22. Киров А.В. Финансовая безопасность как условие финансовой
устойчивости фирмы // Финансовый вестник: финансы, налоги, страхование,
бухгалтерский учет. 2017. № 6. С. 14 – 17.
23. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. 2-е изд.,
перераб. и доп. М.: Изд-во Проспект, 2016. – 1024 с.
24. Кочетков Е.П. Система управления финансово – экономической
устойчивостью бизнеса: механизмы поддержания и восстановления
(институциональный аспект) //Финансовая аналитика: проблемы и решения.
2016. № 7. С. 31-42.
25. Лысенко Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности. - М.: ИНФРА-М, 2016. – 320 с.
26. МакКензи В. Использование и интерпретация финансовой
отчетности / Пер. с англ. Днепропетровск: Баланс Бизнес-Букс, 2016. – 528 с.
27. Маркарьян Э.А. Экономический анализ хозяйственной деятельности:
учебное пособие / Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э. Маркарьян. – М.:
КНОРУС, 2016. – 552 с.
28. Мельник М.В., Герасимова Е.Б. Анализ финансово-хозяйственной
деятельности предприятия: Учеб. пособие. М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2017. –
192 с.
29. Методы оценки вероятности банкротства предприятия : учеб.
пособие / И.И. Мазурова, Н.П. Белозерова, Т.М. Леонова, М.М. Под-
шивалова. – СПб. : Изд-во СПбГУЭФ, 2017. – 53 с.
30. Налоговый кодекс РФ от 05.08.2000 № 117-ФЗ (Принят ГД ФС РФ
19.07.2000), (по состоянию на 28.12.2013 г.) // Собрание законодательства
РФ, № 31, 03.08.1998, ст. 3824.