12
Рисунок 1
Порядок формирования чистой прибыли предприятия
Кроме того многие предприятия могут получать прибыль не только
от основного вида своей деятельности (от реализации продукции, работ,
услуг), но и из других источников. Таким образом, можно сказать, что
прибыль компании формируется в результате ее деятельности, которая, как
правило, ведется в нескольких направлениях. Зачастую именно разнообразие
видов деятельности предприятия обеспечивают стабильность получения того
или иного уровня прибыли. Каждый вид деятельности несет неравный вклад
в общую прибыль организации. Показателями эффективности каждого из
видов деятельности является соответствующий вклад в общую прибыль
компании.
Доходы от основного вида деятельности (выручки от продаж)
Коммерческие и управленческие расходы
Валовая прибыль
Себестоимость продукции, работ, услуг (расходы)
Прибыль от продаж (от реализации работ, услуг)
Прочие расходы
Прочие доходы
Прибыль до налогообложения
Налог на прибыль
Чистая прибыль
13
Но далеко не все предприятия дифференцируют свою деятельность.
Существует множество предприятий, специализирующихся всего на одном
или максимум двух-трех взаимозаменяемых видах продуктов. В данном
случае следует использовать и другие методические подходы для
максимизации прибыли
12
.
Подводя итог вышесказанному, можно заключить, что, финансовый
результат определяется как прирост или уменьшение стоимости имущества
при постоянном капитале на начало и конец отчетного периода. В целом
финансовый результат является итоговым качественным показателем
деятельности организации, который характеризуют его уровень
организационно-экономического развития в целом.
Кроме абсолютных показателей в системе показателей финансовых
результатов можно выделить относительные показатели эффективности
использования, например, к ним относят рентабельность. Высокий уровень
рентабельности означает высокий уровень эффективности хозяйственности.
Эти показатели находятся в прямо пропорциональной зависимости друг от
друга
13
. Чем выше показатель рентабельности, тем выше соответственно и
эффективность хозяйственности.
Показатели рентабельности более полно отражают конечные
результаты хозяйствования. Их величина показывает соотношение эффекта с
наличными или использованными ресурсами.
Рентабельность производства является одним из главных показателей,
характеризующих экономическое и финансовое состояние предприятия. Это
обуславливает повышенное внимание к анализу динамики уровня
рентабельности
14
.
12
Толпегина О.А., Толпегина Н.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности. – М.: Юрайт, 2013. – С. 467.
13
Петров А.С. Организация учета финансовых результатов деятельности предприятия
// Таврический научный обозреватель. 2016. №5(10) - С. 322 – 323.
14
Коршунов В.В. Экономика организации (предприятия). М.: Юрайт, 2016. 408 с.
14
Именно поэтому поиск резервов увеличения прибыли и
рентабельности являются одной из основных задач в любой сфере бизнеса.
1.2 Задачи и информационная для база анализа финансовых результатов
организации
Как мы уже было сказано выше, анализ финансовых результатов
предприятия имеет очень большое значение. Одной из наиболее актуальных
задач анализа финансовых результатов можно считать выявление резервов
повышения массы получаемой прибыли и уровня рентабельности. В ходе
анализа следует оценить ряд показателей, к основным из них относят: оценка
выполнения плана по прибыли по итогам работы за каждый квартал и в
целом за год, определение положительных и отрицательных факторы,
повлиявших на размеры полученной прибыли. После выявления причин
возникновения отрицательных факторов предприятию следует разработать
ряд мероприятий по устранению выявленных недостатков.
Законодательной базой определения доходов и расходов предприятия
является Налоговый Кодекс РФ
15
. В нем содержатся основные требования к
определению доходов и расходов, их классификации, порядку признания и
оценке.
Связующим звеном между первичными документами и налоговыми
расчетами выступают налоговые регистры. Понятие налоговых регистров
введено положениями главы 25 Налогового Кодекса РФ. Кроме функции
связующего звена налоговые регистры структурируют бухгалтерскую
информацию, что используется не только для упрощения налоговых
расчётов, но и проведения дальнейшей аналитики.
Основным источником аналитической информации при анализе
финансового состояния организации является ее бухгалтерская (финансовая)
отчетность. Поступающая информация должна быть именно о тех
направлениях деятельности и с той детализацией, которая нужна аналитику.
15
Налоговый кодекс Российской Федерации. - М.: Эксмо, 2017. - 624 c.
15
Бухгалтерская отчетность:
- Бухгалтерский баланс (форма № 1).
- Отчет о финансовых результатах (форма № 2).
В процессе проведения финансового анализа используются не только
формы бухгалтерской отчетности. Анализируются данные управленческого
учета, выборочные учетные данные, статистическую отчетность,
нормативно-плановую информацию.
Теоретической базой экономического анализа финансовых
результатов деятельности предприятия является принятая для всех
предприятий независимо от формы собственности, единая модель
хозяйственного механизма предприятия, основанная на налогообложении
прибыли в условиях рыночных отношений (рисунок 2), которая является
моделью формирования и распределения финансовых результатов.
Модель, представленная на рисунке 2, отражает присущее всем
предприятиям целей деятельности, единство показателей фактических
результатов, единство процессов формирования и распределения прибыли,
единство системы налогообложения
16
.
В процессе построения системы информационного обеспечения
анализа и управления прибылью в управленческом учете формируются
показатели:
- отражающие объем деятельности, сумму и состав затрат, сумму и
состав получаемых доходов;
- нормативно-справочные показатели. Основу этой системы
показателей составляют различные нормы и нормативы, разработанные в
рамках самого предприятия – нормативы затрат времени, нормативы
удельных расходов сырья и материалов и т.д.
16
Коршунов В.В. Экономика организации (предприятия). М.: Юрайт, 2016. – С. 312.
16
Рисунок 2
Модель формирования и распределения финансовых
результатов деятельности организации
Источники информации, на основании которых проводится анализ и
формируется управленческое решение традиционно принято разделять на
внутренние и внешние.
Анализ финансовых результатов организации предполагает
рассмотрение его показателей на внутреннем и внешнем уровнях
17
.
Уровень внутреннего анализа характеризуется процессом
исследования механизма формирования, размещения и использования
капитала с целью поиска резервов укрепления финансового состояния,
повышения доходности и наращивания собственного капитала субъекта
хозяйствования.
Уровень внешнего анализа предполагает процесс исследования
финансового состояния субъекта хозяйствования с целью прогнозирования
степени риска инвестирования капитала и показателей его доходности
18
.
17
Савицкая Г.В., Анализ хозяйственной деятельности предприятия:
Учебник./Г.В.Савицкая. – М., Инфра-М, 2015. – С.- 164.
17
Внутренними факторами, влияющими на развитие организации
являются:
- грамотный выбор организационно правовой формы;
- состав и структура выпускаемой продукции;
- принадлежность органами к определенной отрасти производства;
- состояние активов и финансовых ресурсов, включая запасы и
резервы, их состав и структуру;
- размер собственных оборотных средств и оплаченного уставного
капитала;
- величина, структура, динамика издержек по сравнению с денежными
доходами;
- управление текущими активами. Для этого необходимо держать на
счетах предприятия лишь минимально необходимую сумму ликвидных
средств, которая нужна для текущей оперативной деятельности;
- достаточная обеспеченность кадрового состава, обладающего
необходимой квалификацией.
К внешним факторам относят:
- уровень, динамика, колебания платежеспособного спроса и уровень
доходов потребителей;
- налоговая, кредитная, финансовая, учетная, инвестиционная
политика государства (уровень ставки рефинансирования, установленной
Банком России, налоговые ставки);
- состояние конкуренции на рынке;
- наличие в составе контрагентов организаций, которые сознательно
отказываются от исполнения свои финансовых обязательств;
- наличие в составе контрагентов организаций, подвергшихся
банкротству;
- уровень ликвидности хозяйствующих партнеров;
18
Матвеева М. А. Определение инвестиционной привлекательности предприятия путем
анализа его финансового состояния // Проблемы современной экономики. 2012. № 47. -
С.206-207.
18
- законодательные акты всех уровней, регулирующие контроль
деятельности предприятия;
- внешнеэкономические связи;
- общая стабильность государства, геополитическая обстановка, фаза
экономического цикла, в которой на данный момент находится экономика
страны в целом;
- финансовая и экономическая стабильность. Данный фактор
напрямую зависит от общей политической стабильности страны. В
современной России фактор общей финансовой и экономической
стабильности, из за своих частых колебаний, значительно влияет на
предпринимательскую деятельность;
- запретительный или стимулирующий характер государственного
регулирования экономики, отношение государства к предпринимательской
деятельности, отношения собственности. Меры по защите потребителей и
предпринимателей так же рассматриваются при расчете финансовой
устойчивости предприятия
19
.
Отдельное упоминание, как один из наиболее неблагоприятных
факторов, который имеет непосредственное влияние на финансовое
положение российских предприятий, в настоящий момент заслуживает
понятие инфляции. Понятие инфляции может быть сформулировано
различным образом. В целом, инфляция выражается в обесценивании
денежных средств и снижении покупательной способности населения. В
процессе инфляции денежные средства снижают свою реальную стоимость,
то есть на тоже количество денежных средств со временем можно
приобрести меньшее количество материальных ценностей. Такие факторы
как уровень безработицы и инфляции, колебание уровня цен, курса валют во
многом влияют на устойчивость экономической системы страны и отдельных
предприятий, в частности
20
.
19
Зуб А. Т. Стратегический менеджмент: учебник / А. Т. Зуб. — 4-е изд., перераб. и
доп. — М.: Юрайт, 2013. – С.28.
20
Жукова И.О., Жариков Р.В. Оценка и влияние финансовых результатов малого
бизнеса на региональную экономику // ЭКОНОМИНФО. 2016. №26. – С. 73 – 77.
19
Рисунок 3
Факторы, влияющие на финансовую устойчивость организации
На рисунке 3 мы видим влияние перечисленных выше факторов на
финансовую устойчивость, которая также зависит и от стадии ожидаемого
цикла, на которой в анализируемом периоде находится предприятие.
Значительным фактором, влияющим на устойчивость организации является
профессиональная подготовка менеджеров и других финансовых
специалистов, работающих на предприятии, от их квалификации и
мастерства, их способности учитывать изменения внутренней и внешней
среды, умении быстро реагировать на эти изменения и находить новые
подходы к ведению бизнеса в постоянно меняющихся условиях.
20
Все эти факторы различным образом влияют на деятельность
организации. В совокупности негативное влияние внешних и внутренних
факторов может значительно ослабить финансовую устойчивость
предприятия, что приведет к понижению платежеспособности предприятия.
В особенности это заметно, когда влияние внутренних факторов дополняется
взаимодействием внешних, а так же наоборот. Однако, грамотное управление
организацией позволяет использовать взаимосвязь всей совокупности
факторов для благотворного воздействия на финансовое положение
организации, и в том числе на ее финансовую устойчивость и
платежеспособность.
21
При анализе финансовых результатов перед предприятием ставятся
следующие задачи:
- выявление резервов увеличения суммы прибыли и уровня
рентабельности и прогнозирование их величины;
- анализ и оценка качества прибыли;
- определение влияния различных факторов на финансовые
результаты;
- оценка работы предприятия по использованию возможностей
увеличения прибыли и рентабельности;
- разработка рекомендаций по наиболее эффективному
использованию прибыли с учетом перспектив развития предприятия.
Основной целью анализа финансового состояния организации
является объективная и обоснованная оценка ее текущего и перспективного
финансового состояния
22
.
В современных условиях, самостоятельность предприятий и
организаций в принятии и реализации управленческих решений повышается,
вследствие чего, повышается и степень их экономической и юридической
21
Данилова Н.Л. Сущность и проблемы анализа финансовой устойчивости
коммерческого предприятия // Концепт. 2014. №02. – С. 1-5.
22
Зимин Н.Е. Анализ и диагностика финансового состояния предприятий: Учебное
пособие / Н.Е. Зимин.– М.: ИКФ «ЭКМОС», 2013. – С.157.
21
ответственности за результаты финансово-хозяйственной деятельности.
Коммерческие предприятия несут полную финансовую ответственность за
результаты своей деятельности. Этим и обусловлена возрастающая роль
финансового анализа в жизни организаций. Финансовое состояние
организации отражает конечные результаты ее деятельности,
характеризующиеся определенной совокупностью показателей
23
.
1.3 Методика оценки финансовых результатов предприятия
Анализ финансовых результатов, как способ управления, является
основой для принятия грамотных, актуальных, экономически обоснованных
управленческих решений. В современных рыночных условиях экономики,
экономический анализ в первую очередь направлен на повышение
результатов функционирования предприятия.
24
В настоящее время существует несколько методик анализа
финансовых результатов. Тут, как и во многих других областях знаний, нет
единого мнения исследователей и аналитиков. Шеремет А.Д. приводит
методику факторного анализа чистой прибыли предприятия. Основу
факторного анализа составляет наиболее простая модель факторного анализа
изменения чистой прибыли
25
.
И. А. Бланк, анализируя финансовые механизмы управления
формированием операционной прибыли, характеризует балансовую
(совокупную) прибыль как «один из важнейших результатов финансовой
деятельности предприятия». Совокупная прибыль представляет собой сумму
следующих видов прибыли предприятия:
- прибыли от реализации продукции (или операционной прибыли);
- прибыли от реализации имущества;
23
Колачева Н.В., Быкова Н.Н. Финансовый результат предприятия как объект оценки и
анализа // Вестник НГИЭИ. 2015. - № 17. - С. 29-32.
24
Дроздов О.А. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия //
Международный журнал экспериментального образования. 2010. — № 11. – С. 60 – 61.
25
Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. М.: Инфра-М, 2013. – С. 265-264.