74
труда и др.), которые будут способствовать экономии заработной платы, сырья,
материалов, энергии.
На снижение себестоимости произведенных работ и услуг
положительно повлиял тот факт, что предприятию удалось избежать
увеличения удельного веса постоянных затрат, но и уменьшить их удельный вес
в структуре себестоимости товарной продукции отчетного периода.
Резервами снижения себестоимости также являются статьи
калькуляционные, по которым достигнута экономия.
3.2 Основные мероприятия по оптимизации расходов
Для снижения затрат предприятия, и особенно в условиях кризиса,
необходимы ужесточение процедур авторизации расходов, мотивирование
персонала на снижение затрат и сокращение издержек, не связанных с основной
деятельностью компании. В рамках перечисленных направлений деятельности
нужно выполнить следующие процедуры.
1. Формирование бюджета компании. Планирование затрат и передача
полномочий по их управлению менеджерам подразделений позволят
значительно снизить издержки компании. Если на момент наступления
финансового кризиса бюджетирование не велось, можно порекомендовать
ограничиться составлением мастер-бюджета (прогнозный баланс, БДДС и
БДиР), бюджетов ключевых производственных подразделений, а также
сформировать бюджеты дебиторской и кредиторской задолженностей и
движения сырья и материалов. Это позволит оптимизировать движение
денежных потоков и удержать за траты на заданном уровне.
2. Горизонтальная и вертикальная интеграция. Горизонтальная
интеграция предполагает поиск возможностей осуществления закупок
совместно с другим покупателем. Увеличение объемов закупки позволит
получить так называемые объемные скидки. Вертикальная интеграция
подразумевает более тесную работу с поставщиками ключевых наименований
75
сырья и материалов (своевременное исполнение договорных обязательств,
финансовая прозрачность и т.д.).
3. Анализ возможностей передачи на аутсорсинг дорогостоящих
процессов. Следует оценить, какие компоненты выгодно производить
самостоятельно, а какие дешевле закупать у других производителей. Например,
большинство предприятий, имеющих свои котельные, передали их в
собственность администраций городов, поскольку содержание и обслуживание
обходились слишком дорого.
4. Внедрение новых форм расчетов с контрагентами. Многие
предприятия перешли на новый уровень осуществления расчетов, особенно в
период кризиса, к которым относятся: векселя, бартерные сделки, банковские
карты и пр.
5. Ужесточение контроля всех видов издержек. Замечено, что, когда
компания, к примеру, начинает регистрировать исходящие междугородные
звонки сотрудников, общее количество звонков снижается за счет уменьшения
разговоров по личным вопросам.
6. Оптимизация технологических процессов. Вопросы оптимизации
могут быть решены при обсуждении технологии производства и качества
выпускаемой продукции финансовым директором и директором по
производству. На одном из предприятий отходы производства были
значительно сокращены только благодаря постоянному контролю работы
персонала и ужесточению производственной дисциплины. Проблема
заключалась в неаккуратном обращении рабочих с сырьем
7. Сокращение издержек на оплату труда. Следует разработать
бонусные схемы для персонала компании и мотивировать его на снижение
издержек. За основу может быть принята схема, при которой часть
сэкономленных затрат выплачивается сотруднику. Необходимо также
пересмотреть организационную структуру на предмет исключения лишних
уровней управления.
Самой распространенной ошибкой для всех предприятий, действующих
76
в условиях экономического кризиса, это конечно же, желание увеличить
поступления денежных средств, и принимая единственное верное решения по
их мнению – это повышение цен на свои товары, работы и услуги. В некоторых
случаях, по мнению экономистов, это было бы оправдано, если только,
учитывать тот факт, что предприятие заранее произвела мониторинг рынка,
выяснило возможность увеличения цен на отдельным сегментам, но в иных
случаях, это неоправданный и необдуманный шаг.
Увеличение объемов реализуемых товаров, работ и услуг, должно быть
осуществлено только в том случае, когда на предприятии согласовало с
партнерами все условия увеличения цен или объемов продаж.
В таких условиях возможно использование следующих мероприятий,
которые связаны с увеличением доходов, и к ним относятся:
1. Маркетинговые исследования рынка.
В данном случае, при осуществлении исследовательских мероприятий,
предприятие должно исходить из необходимости определения возможностей
рынка, и также от возможностей предприятия, при необходимости увеличивать
объемы производства продукции, работ или услуг.
Кроме того, немаловажное значение приобретает и способность предприятия
Выявить предпочтения своих потребителей. Определить тот ассортимент
товаров, работ и услуг, которые пользуются наибольшим спросом на рынке. Это
даст возможность предприятию, не производить тот товар, который относится
к залежалым товарам, и не пользуется успехом, то есть является так
называемым «балластом», и это приведет к тому что предприятию удастся
оптимизировать часть непроизводительных затрат
2. Выделение группы товаров, приносящих компании наибольшую
прибыль. Как было сказано выше, для того чтобы предприятие не производило
товары приносящие больше затрат чем доходов, необходимо провести АВС –
анализ, и при использовать современные подходы при проведении такого
анализа. Эта разновидность анализа основана на том, что менеджерам
устанавливают различный процент доходности на разный товар, пользующийся
77
различным спросом у потребителей, и чем больше он продаст товара, тем
больше у него будет процент дохода собственного, т е такая разновидность
мотивации труда.
3. Пересмотр ассортиментной и ценовой политик компании.
Необходимо рассматривать ассортимент производимой продукции, его
ценовую политику с тем чтобы определить максимальный размер его
доходности и точку безубыточности товара. Такую ранжировку товара
необходимо произвести по каждому виду товара, для того, чтобы потом можно
было бы сопоставить с полученными доходами за предыдущие периоды. При
этом объемы продаж также должны быть сопоставимыми, чтобы еще можно
было пересмотреть и ценовую политику. Если как фактор она оказывала
существенное влияние на объемы продаж и на поступление денежных средств
за нее. В некоторых случаях предприятие принимает единственное верное
решение о снятии такого товара с продаж.
4. Оптимизация денежных потоков. Неоднократно уже
обговаривались моменты, когда в условиях кризиса увеличивать денежные
потоки за счет повышения цен на свои товары, неэффективная мера. В период
выработки мероприятий для антикризисного управления, оптимизация
денежных потоков, является единственным верным шагом в данном случае.
При этом, экономистам, необходимо применять такие распространенные
процедуры, как сверка аналитических балансов движения денежных средств, с
учетом их остатков на начало и конец отчетного периода. Такая процедура
является очень распространенной, так как позволяет предприятиям
контролировать потоки неэффективного использования денежных средств
организации.
5. Структурирование дебиторов по срокам платежа. Для того, чтобы
иметь возможность осуществлять постоянный контроль за своими
покупателями, не допуская при этом роста дебиторской задолженности
необоснованной, принято ранжировать покупателей по срокам образования
дебиторской задолженности. Каждая группа созданная группа дебиторов, в
78
которую входили бы дебиторы со сроком погашения задолженности до 15 дней,
либо следующая группа со сроком действия до 20 дней и так далее. После этого,
при наличии достаточного персонала, во главе каждой группы дебиторов
назначить менеджера, который бы проверял условия выполнения взятых на себя
обязательств, и принимал бы срочные меры по устранению неплатежей. В
некоторых случаях целесообразно использовать бонусную систему
осуществления платежей, когда для своевременного взыскании задолженности,
предлагает покупателю скидки о суммы полученных товаров, но при ускорении
процесса погашения задолженности.
Дополнительным явлением будет составление такого документа как
«Реестр платежных документов», который будет фиксировать платежи и в
конечно итоге расставлять приоритеты, и при каждом удобном случае,
обсуждать с менеджерами результаты такой проверки и учета, особенно при
выявлении при просроченных документов по платежам. Таким образом
менеджеры, при сравнении реестра с денежными поступлениями, смогут
определить кассовые разрывы в поступлении денежных средств, и принимать
необходимые меры для пополнении недостающих средств организации.
Еще одним направлением в деятельности организации по увеличению
притоков денежных средств, это увеличение поступления средств как результат
прочих доходов организации.
У каждого предприятия, есть та часть оборудования, которое не
используется, и при этом оно находится на предприятии, и требует постоянного
ухода, то есть предприятие, производит просто расходы по обслуживанию
основных средств, которые, по сути не приносят предприятию никакого дохода,
и в данном случае. Вполне аргументировано встает вопрос, о переводе на
консервацию часть оборудования, а другую часть продать и получить за нее
денежные средства, либо рассмотреть возможность передачи в аренду.
Вместе с тем, все перечисленные мероприятия, не являются панацей от
всех бед на предприятии, а особенно при оптимизации денежных потоков. Еще
одним немаловажным фактором в этом случае является использование
79
потоков денежных средств поступающих на предприятия в результате
осуществления инвестиционной деятельности. Это означает, что для
предприятия нецелесообразно осуществление инвестиций, в процесс кризисных
явлений, и с этой целью, для сокращения возможных потерь, необходимо
принимать следующие меры:
1. в срочном порядке приостанавливать все разработанные раннее
мероприятия по осуществлению инвестиций, носящие долгосрочный характер,
с целью сократить возможные убытки в будущем;
2. если на предприятии были утверждены такие объекты по которым
останавливать финансирование инвестиционных проектов невозможно, тогда
необходимо принимать меры по составлению графиков инвестирования
средств, чтобы ни коем случае не создавать кассовые разрывы в
финансировании утвержденных проектов.
Кроме того, для того чтобы осуществлять процесс непрерывного управления
активами, необходимо провести их реструктуризацию, которая сыграет важную
роль в осуществлении процесса управления предприятием в период
антикризисного управления на предприятии.
Реструктуризация, относится к тем процессам, которыми управлять, означает
исследовать все стороны деятельности предприятия, и только после этого
принимать решения кардинального изменения, в имуществе предприятия,
причем эти изменения ни в коем случае не должны касаться жизнедеятельности
коммерческого предприятия. Вся деятельность его направлена на увеличение
доходности и стабильности в будущие периоды.
Кроме того, если разговор идет о реструктуризации, то это должно
касаться и возможности повышения ликвидности средств организации,
другими словами, процесс реструктуризации должен определить возможности
снижения неликвидных средств организации, которые своим наличием, и
отсутствием возможностей приносить доход, снижают вместе с тем доходность
экономического субъекта.
Для решения всех перечисленных проблем, необходимо применять
80
следующие мероприятия по их устранению:
списание с баланса предприятия всех объектов основных средств, которые
не могут быть переданы на консервацию, либо не могут быть переданы в
аренду, либо это объекты которые можно перевести в состав активов
предназначенных для продажи;
согласование с руководством предприятия возможностей о сокращении
некоторых подразделений на предприятии, которые осуществляют
нерентабельную работу, либо является слишком развернутой структурой, и
некоторые сотрудники выполняют одинаковую работу;
рассмотреть вопросы о привлечении заемных источников финансирования
расходов, что позволит предприятию разработать новые виды продукции,
рассмотреть возможность осуществления новых видов деятельности;
снизить непроизводительные потери в работе предприятия, за счет
сокращения потерь от брака и простоев;
совершенствовать механизм управления предприятием с использованием
совершенной технологии, и с увеличением процесс управления
производственными процессами;
внедрение новых служб по осуществлению контроля на местах
осуществления производственной деятельности, с целью недопущения
перерасходам материальных ценностей, и хищения ценностей.
возможности привлечения инвестиций со стороны, от иностранных или
отечественных инвесторов;
использования новых маркетинговых технологий и прочие мероприятия,
аналогичного характера.
В конечном итоге, можно рассматривать, что все мероприятии которые
были предложены для преодоления кризиса, будут учтены, и эффективно
использованы, и как следствие предприятие восстановит свою репутацию на
рынке, повысит доходность и тем самым укрепит сове положение на рынке, а
также необходимым условием валяется повышение платежеспособности за
счет прироста денежных потоков организации.
81
Для осуществления финансового оздоровления предприятия,
необходимо разработать определенные процедуры, так называемые
реанимационные процедуры, которые смогут привести предприятие к тем
доходам, которые расширят возможности предприятия.
В состав обычно таких реанимационных процедур включают:
реализацию тех активов, которые возможно реализовать быстро, с
получением денежных средств за них, с целью увеличения притока денежных
средств организации;
при наличии таких возможностей, сдать в аренду земли, оборудование,
транспортные средства, которые за определенный период времени не
используются, и предприятия только терпит убытки, содержав такие активы;
сократить, или полностью списать те активы, которые относятся к
нерентабельным или полностью убыточным активам;
оптимизировать косвенные расходы на предприятии, в данном случае
рассматривается возможность снижения или сокращения
общепроизводственных расходов или расходов на содержание и эксплуатацию
оборудовании, так как именно данные расходы приводят к необоснованному
увеличению себестоимости продукции, и в конечном счете к снижению
доходов предприятия;
определить оптимальную структуру производства и производственных
подразделений. Сократить ненужные, а иногда лишние подразделений, которые
также увеличивают расходы предприятия;
рассмотреть возможности изменения ассортимента продукции, расширение
его, расширение с учетом требований потребителя или его предпочтений.
Процедуры финансовой реабилитации исходят из стратегии
экономии и включают следующие меры:
управление затратами, разработку программы снижения себестоимости;
улучшение управления дебиторской задолженностью;
обеспечение расчетов в срок;
реструктуризацию кредиторской задолженности (рассрочка, продажа,
82
обмен);
дробление имущественного комплекса на отдельные предприятия, часть из
них подводится под банкротство;
реализацию медленно– и труднореализуемых активов, эффективность
использования которых мала (включая ценные бумаги);
поиск новых источников капитала, привлечение средств на долгосрочной
основе;
приобретение, аренду, лизинг нового высокопроизводительного
оборудования;
управление ассортиментом: выделение продукции, выпуск которой
абсолютно убыточен и бесперспективен; продукции, рентабельность которой
снижается;
перепрофилирование, диверсификацию сфер деятельности;
освобождение от объектов социальной и непроизводственной сферы;
оптимизацию основных производственных фондов, организационных и
финансовых структур;
переподготовку кадров, наем нового персонала.
Процедуры финансового развития включают следующие меры:
ввод новых мощностей, освоение новых технологий;
поиск новых источников вложения капитала и обеспечение их эффективного
использования;
создание информационной системы.
Конкретные пути выхода предприятия из кризисной финансовой
ситуации зависят от причин его несостоятельности. Поскольку большинство
предприятий разоряется по вине неэффективной государственной политики, то
одним из путей финансового оздоровления предприятий должна быть
государственная поддержка несостоятельных субъектов хозяйствования. Но
ввиду дефицита государственного бюджета рассчитывать на эту помощь могут
не все предприятия.
С целью сокращения дефицита собственного оборотного капитала
83
акционерное предприятие может попытаться пополнить его за счет выпуска и
размещения новых акций и облигаций. Однако при этом надо иметь в виду, что
выпуск новых акций и облигаций может привести к падению их курса и это
тоже может стать причиной банкротства. Поэтому в западных странах часто
прибегают к выпуску конвертируемых облигаций с фиксированным процентом
дохода и возможностью их обмена на акции предприятия.
Один из путей предотвращения банкротства акционерных предприятий
- уменьшение или полный отказ от выплаты дивидендов по акциям при
условии, что удастся убедить акционеров в реальности программы финансового
оздоровления и повышения дивидендных выплат в будущем.
Важным источником финансового оздоровления предприятия является
факторинг, т.е. уступка банку или факторинговой компании права на
востребование дебиторской задолженности, или договор-цессия, по которому
предприятие уступает свое требование к дебиторам банку в качестве обеспече-
ния возврата кредита.
Одним из эффективных методов обновления материально-
технической базы предприятия является лизинг, который не требует полной
единовременной оплаты арендуемого имущества и служит одним из видов
инвестирования. Использование ускоренной амортизации по лизинговым
операциям позволяет оперативно обновлять оборудование и вести техническое
перевооружение производства.
Привлечение кредитов под прибыльные проекты, способные принести
предприятию высокий доход, также является одним из резервов финансового
оздоровления предприятия. Этому же способствует и диверсификация
производства по основным направлениям хозяйственной деятельности, когда
вынужденные потери по одним направлениям покрываются прибылью от
других.
Уменьшить дефицит собственного капитала можно за счет ускорения
его оборачиваемости путем сокращения сроков строительства,
производственно-коммерческого цикла, сверхнормативных остатков запасов,