28
Банком России стандартов БКБН осуществляется в рамках согласованного на
международном уровне графика их внедрения в полном объеме.
В наступившем 2017 году Банк России планирует реализовать
следующие базельские стандарты в части регулирования достаточности
капитала:
► требования к достаточности капитала в части долевых инвестиций банков в
инвестиционные фонды, предусматривающие применение нового подхода к
оценке вложений в фонды с учетом информации, раскрываемой управляющей
компанией о структуре конечных объектов вложений фонда;
► требования к достаточности капитала для покрытия риска на центральных
контрагентов , предусматривающие применение нового порядка расчета риска
по требованиям к центральному контрагенту;
► стандартизованный подход к оценке кредитного риска контрагента,
предусматривающий применение нового порядка оценки кредитного риска по
производным финансовым инструментам в целях расчета нормативов
достаточности капитала и риска концентрации.
Внедрение показателя финансового рычага (leverage) также осуществляется
Банком России в соответствии с графиком, установленным БКБН. В течение
2017 г. БКБН планирует разработать и опубликовать итоговую версию порядка
расчета показателя финансового рычага и ввести с 1 января 2018 г. его
обязательное использование в пруденциальных целях. В настоящее время
банки публично раскрывают информацию о значении показателя финансового
рычага и его компонентов по форме, предусмотренной в данных целях БКБН.
В дополнение к нормативу краткосрочной ликвидности (Liquidity
Coverage Ratio), применяемому в России с 1 января 2016 г. к системно
значимым кредитным организациям в качестве пруденциального норматива, с
2018 г. должен быть внедрен также норматив чистого стабильного
фондирования (Net Stable Funding Ratio, далее – НЧСФ), нацеленныйна
обеспечение здоровой структуры фондирования кредитной организации и
29
предотвращающий чрезмерную трансформацию краткосрочных, менее
стабильных источников ресурсной базы в долгосрочные активы.
Банк России планирует издать методику расчета НЧСФ и внедрить его в
режиме сбора отчетности в 2017 г., с 2018 г. – уже в качестве обязательного
норматива для системно значимых банков [17].
1.3 Методика анализа финансового состояния коммерческого банка
В настоящее время на практике применяются разнообразные методики
оценки финансового состояния банка, различающиеся между собой способами
значимости факторов, оказывающих влияние на функционирование
коммерческого банка, набором конкретных оценочных показателей и их
нормативных значений, а также системами обобщения полученных результатов
финансового анализа. Но все они опираются в основном на традиционные
методы анализа, к которым относятся: методы группировки, сравнения,
наглядного изображения, коэффициентов, а также ряд других экономико-
статистических методов. Рассмотрим более подробно каждый из них:
Метод группировки предполагает с помощью укрупнения определенных
показателей выдать более наблюдаемыми процессы, влияющие на
формирование банковского баланса. Систематизация таких данных баланса по
степени рискованности, ликвидности, стоимости, востребования, , и т.п.
помогает лучше разобраться в сущности анализируемых процессов и явлений.
Сам пользователь определяет наиболее значимые критерии для группировки.
Заметим, что публикуемые всеми российскими банками ежегодные балансовый
отчет и отчет о прибылях и убытках в средствах массовой информации, как раз
и есть сгруппированные по критериям, определенным Центробанком России,
банковский баланс и отчет о прибылях и убытках коммерческого банка.
Метод сравнения способен проанализировать причины и степень
влияния динамических изменений и отклонений по статьям на ликвидность
баланса и прибыльность, определить резервы увеличения доходности операций
банка. Анализ динамики банковского баланса в течение длительного
30
промежутка времени показывает (если имеются) диспропорции недостоверной
банковской документации, что позволяет исключить «непрозрачность» баланса.
Метод наглядного изображения говорит сам за себя и предполагает при
помощи графиков, таблиц, диаграмм представить динамику процессов
банковского баланса. Данный метод позволяет оперативно увидеть изменения
и определить направленность в структуре банковской отчетности..
Метод коэффициентов при помощи числовых расчетов разнообразных
коэффициентов, применяемых при анализе и сравнении их между собой,
помогает увидеть помимо качества изменений, происходящих в структуре
баланса, также их конкретные цифровые выражения. Данный метод наиболее
ценен при сравнении банковских балансов различных периодов и
организаций[19].
Как мы выяснили ранее, анализ финансового состояния коммерческого
банка проводится на основе оценки его отчетности и основным
информационным источником является бухгалтерская финансовая отчетность.
Бухгалтерский баланс и отчет о финансовых результатах представляют собой
основные источники информации для анализа состава и структуры активов
организации и его капитала, а также расчета таких показателей, как
эффективности деятельности организации, ликвидность, доходность, степень
риска отдельных операций банка и их источники. В бухгалтерском балансе
отражаются на 3 последовательных отчетных даты информационные данные по
состоянию имущества, собственного капитала и обязательств перед третьими
лицами.
Банковские балансы строятся по унифицированной форме, с
соблюдением оперативности, конкретности и солидности, но детализация
операций ограничена коммерческой тайной, необходимой для коммерческих
банков, работающих в условиях «жесткой» конкуренции. Оперативность
баланса выражается в его ежедневном составлении. Конкретность - в
представлении информации о наличии денежных средств в коммерческом
банке и платежеспособности его клиентов, кредитных ресурсах и их
31
размещении, надежности и устойчивости самого банка. Солидность
банковского баланса обеспечивается достоверностью сведений,
подтвержденной аудиторскими проверками. Как правило, в балансах
коммерческих банков не отмечены убыточные и сомнительные операции,
страховые резервы, идущие на возмещение этих операций. Тем не менее,
обязательным условием является достоверность и наглядность баланса, для
соблюдения «здоровой» конкурентоспособности банков и доверие к ним[20].
Необходимо помнить, что каждый из субъектов рынка: Центральный
банк, коммерческие банки, другие кредитные и финансовые учреждения,
аудиторские фирмы, различные органы власти, организации и физические лица
преследуют собственные цели при оценке финансового состояния банков. Но
общей целью анализа для всех субъектов остается исследование
эффективности деятельности и надежности рассматриваемого коммерческого
банка. Так и ЦБ РФ, без углубленного анализа финансового состояния
коммерческих банков не сможет обеспечить как контрольные и регулирующие
функции, так и надежность банковской системы в целом.
Экономическая работа в банке наряду с определением класса
кредитоспособности предприятий-клиентов банка, проведением анализа
состояния учета и отчетности, состояния заключенных договоров обязательно
включает анализ финансового состояния банка, на основе которого
осуществляются:
• принятие управленческих решений;
• координация деятельности различных подразделений и служб;
• объективная оценка результатов деятельности и перспектив развития;
• определение надежности и финансовой устойчивости банка-партнера,
клиента, корреспонденты[18].
Согласно выше сказанного можно подразделить информацию,
полученную в результате анализа финансового состояния, на предназначенную
для внутренних и для внешних пользователей. Естественно каждый банк и
«заинтересованные лица» используют различные инструментарии для оценки
32
финансового состояния коммерческого банка. Под инструментарием мы
понимаем систему способов оценки финансовой состояния банка. Все
разнообразие инструментариев считаем возможным, подразделить на несколько
следующих групп[19].
К первой категории целесообразно отнести методики анализа
финансового состояния, которые базируются на анализе однородных групп и
коэффициентном анализе. Обычно при коэффициентном анализе
рассматривается попадание числового значения рассчитываемого показателя в
установленный норматив (интервал), определяемый эмпирически. При анализе
однородных групп соответственно сравнение осуществляется с
«родственными» исследуемого банка кредитными организациями.
Другую категорию методик можно выделить как методики рейтинговых
систем. Обычно, как отмечалось ранее, такие оценки проводят независимые
рейтинговые агентства и оценка осуществляется по определенному набору
составляющих банковской деятельности и в итоге проведенного исследования
кредитные организации ранжируются в соответствии с полученными
результатами. Также, в настоящее время на практике имеют место
статистические модели, согласно которых происходит оценка банков с позиции
вероятности наступления дефолта на основании ретроспективных данных о
дефолтах других банков. В итоге по полученным результатам, происходит
ранжирование рассматриваемых банков в зависимости от поставленной цели.
Еще можно выделить группу, представляющую имитационные модели,
согласно которой представляется модель вероятности банкротства
коммерческого банка.
Как было сказано выше, в настоящее время существует множество
методик анализа финансового состояния коммерческих банков и единой
объективно обоснованной системной классификации научного инструментария
оценки финансовой состояния банка в научной литературе нет. Так
наибольшую популярность получил метод экспресс-анализа основанный на
методе финансовых коэффициентов, который помогает формализовать процесс
33
анализа. До недавнего времени большей популярностью пользовался
“открытый” метод дистанционного экспресс-анализа В.Кромонова (с понятным
математическим содержанием и возможностью самостоятельного
использования), представляющий сумму взвешенных показателей, способных
оценить надежность кредитной организации. Со временем были также
предложены различные способы адаптации американского варианта «СAMEL».
Среди “закрытых” (с неопубликованным математическим содержанием)
выделяется метод ИЦ “Рейтинг”. Одной из первых отечественных книг с
подробным рассмотрением финансового анализа коммерческого банка была
работа E.Б.Ширинской, затем работа И.А.Аргунова, также интересна книга
Г.С.Пановой, учитывающая зарубежный опыт, отдельного внимания
заслуживают работы И.В.Ларионовой, Л.Т. Гиляровской.
Довольно подробно описаны практикующиеся методы анализа банков
на сайтах mbk-centre.com, finrisk.ru. Одними из первых в создания
автоматизированных систем оценки финансового состояния коммерческого
банка была компания ИНЭК, которая по сей день предлагает собственные
программы и методики анализа финансового состояния банков. Стоит обратить
внимание также на методику И.Амелина консалтинговой компании «Амелин и
партнеры».
Существует опубликованная методика Европейского Трастового банка,
Методика ЦБ РФ. Под эгидой Европейского Трастового Банка и Финансовой
Академии при правительстве РФ создан «банковский клуб аналитиков»,
который организует ежегодные семинары, посвященные проблемам финансово-
аналитической работы в коммерческих банках.
К примеру, обязательная для исполнения всеми коммерческими банками
РФ методика Центрального банка РФ базируется на коэффициентном анализе.
Предлагаемые указанной методикой способы основываются на оценке рисков,
регулируемых Банком России, и ориентированы на проведение комплексной
оценки финансового состояния банка на основе отчетности.
34
Основная цель проведения финансового анализа состоит в выявлении у
коммерческого банка проблем на возможно более ранних стадиях их
формирования. Итоги анализа используются при выборе режима надзора,
принятия решения о целесообразности проведения инспекционных проверок
банков и определении их тематики, а также характера применяемых к банкам
мер надзорного реагирования.
Таким образом, в результате анализа решается задача отображения
достоверной картины текущего финансового положения коммерческого банка,
актуальных тенденций его изменения и перспективного прогноза на
ближайший год, даже при возможном возникновении неблагоприятного
изменения внешней среды..
В рамках данной методики используются следующие системы
показателей, сгруппированные в аналитические пакеты по указанным
направлениям финансового анализа:
• Структурный анализ балансового отчета.
• Структурный анализ отчета о прибылях и убытках. Коммерческая
эффективность (рентабельность) деятельности банка и его отдельных операций.
• Анализ достаточности капитала.
• Анализ риска ликвидности.
В современных условиях успешная реализация целей и задача
управления банком в значительной мере зависит от эффективного
использования информационных ресурсов. Повышение уровня системного
обеспечения управления банком приводит к увеличению оперативности и
адекватности процесса принятия управленческих решений, уменьшения потерь
от реализации рисков, следствием чего является рост показателей
эффективности деятельности и стабильности финансового состояния банка.
Финансовая устойчивость и ее содержание в деятельности кредитного
учреждения раскрывается с помощью основных показателей, в первую очередь,
через объем и структуру собственных средств, уровень доходности и
прибыльности, норму прибыли на собственный капитал, соблюдение
35
установленных показателей ликвидности; мультипликативную эффективность
собственного капитала; объем созданной добавленной стоимости.
Важным показателем, характеризующим финансовый результат,
является чистая прибыль коммерческого банка (прибыль, остающаяся в
распоряжении банка), представляющая собой конечный финансовый результат
его деятельности, то есть остаток доходов банка после покрытия всех расходов,
связанных с банковской деятельностью, уплаты налогов и отчислений в
различные фонды. Но прибыль как абсолютный показатель не позволяет
провести качественного анализа и дать оценки уровню управления банковской
деятельности. Для этого необходимо использовать относительные показатели
прибыльности (рентабельности). Основные показатели эффективности
деятельности банка представлены в Приложении 2.
В практическом применении отсутствует какой-либо единый показатель,
характеризующий рентабельность работы банка. Обычно используют
показатели рентабельности активов и рентабельности капитала.
Коэффициент рентабельности капитала показывает прибыльность операций
банка и рассчитывается по следующей формуле:
ROE(return on equity)=(NI/E)*(360/t)*100,
где:
NI – балансовая прибыль (net income),
Е – капитал банка,
t – период наблюдения (дней) с начала года.
Данное значение указывает акционерам на отдачу капитала банка.
Коэффициент рентабельности активов рассчитывается по формуле:
ROA=(NI/Anet)*(360/t)*100
где:
NI – балансовая прибыль (net income),
Anet – чистые активы банка,
t – период наблюдения (дней) с начала года.
36
Высокое значение коэффициента говорит об эффективном
использование активов банка, но также может указывать на высокую
рискованность операций.
Указанные показатели оценивают насколько действенно банк
привлекает и размещает полученные ресурсы. Низкие значения рентабельности
(ниже средних значений по банковской системе) могут быть связаны с
недостаточной величиной клиентской базы или с консервативной
инвестиционной политикой банка. Высокое значение рентабельности может
быть следствием большой доли дешевой клиентской базы, удачных
спекулятивных операций, размещения активов в высокоприбыльные операции.
Не существует единственного нормативного значения рассмотренных
показателей. Необходимо анализировать их в динамике, то есть, сопоставляя
значение различных годов за период исследования. Кроме этого, стоит
сравнить значения показателей со значениями прямых конкурентов (которые
имеют одинаковый размер по сумме активов или дохода).
Чем выше показатель, тем более эффективным является весь процесс
управления, так как показатели рентабельности активов и капитала
формируются под влиянием всей деятельности компании.
Ни для кого не секрет, что обязательства вкладчиков коммерческого банка в
случае нехватки активов при банкротстве должны исполняться за счет капитала
банка. По сути, собственный капитал коммерческого банка является для
вкладчиков банка неким гарантом возврата своих вкладов. В этой связи для
регулирования банковской системы и обеспечения устойчивости финансовой
системы ЦБ разработал систему обязательных нормативов, которые должны
соблюдать все кредитные организации. В случае выявления сильных
отклонений от нормативных значений коммерческому банку грозят штрафные
санкции, запрет на проведение операций и даже отзыв лицензии.
Одним из важных показателей надежности банка является нормативы
достаточности собственных средств банка - это группа нормативов Н1.
37
Норматив достаточности капитала (Н1) отражает способность кредитной
организации возмещать финансовые убытки за свой счет, не используя методы,
которые могли бы нанести урон благосостоянию клиентов.
Существует три вида нормативов, регулирующие капитал банка:
- норматив достаточности базового капитала Н 1.1,
- норматив достаточности основного капитала Н 1.2,
- норматив достаточности собственных средств (капитала) банка Н 1.0.
Формула для расчета у всех нормативов схожая и на первый взгляд
выглядит сложно и - это отношение размера капитала банка и активов,
скорректированных определенным образом. (Точную формула расчета и
поправочные коэффициенты указаны в инструкции Банка России 139-И.
Нормативы по большинству банков доступны на сайте ЦБ в 135 форме
отчетности кредитных организаций).
Разница в расчетах показателей H1.1 и H1.2 заключается в том, что в
первом случае при расчете используются показатели для базового капитала, а
во втором случае для основного.
Согласно методике Банка России весь собственный капитал кредитной
организации состоит из суммы основного капитала и дополнительного
капитала. В свою очередь основной капитал (так же его называют капитал
первого уровня) является суммой базового капитала и добавочного капитала.
Таким образом, основной капитал отличается от базового на величину
добавочного капитала. К добавочному капиталу относятся привилегированные
акции и эмиссионный доход от их размещения, а также бессрочные
субординированные кредиты.
Норматив достаточности собственных средств (Н1.0) в целом по
банковской системе РФ на 1 декабря 2015 года составил 12,9 % (минимально
требуемое значение на тот момент - 10 %). С 1 января 2016 г. ЦБ (Указание
Банка России от 30 ноября 2015 г. N 3855-У о внесении изменений в пункт 2.2
Инструкции Банка России от 3 декабря 2012 года № 139-И «Об обязательных
нормативах банков») в рамках внедрения Базель-III понизил требования к