34
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ЛИКВИДНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ НА
ПРИМЕРЕ ООО «ИМПЕРИЯ»
2.1 Организационно-экономическая характеристика исследуемого
предприятия
Общество с ограниченной ответственностью «Империя» создано 15
января 2000 г. Юридический адрес предприятия – г. Санкт-Петербург, переулок
Энгельса.
ООО «Империя» стало одним из первых компаний в Санкт-Петербурге,
которое начало поставку продуктов питания непосредственно заказчику. Рост
заказов привел к тому, что в 2004 году компания открыла собственный автопарк.
Все средства доставки продуктов соответственно оборудованы и отвечают
санитарным нормам.
Успехи компании, достигнутые благодаря качеству поставляемых
продуктов и сервису, позволили открыть второй офис в 2007 году. Изучая спрос
клиентов, общество постепенно стало расширять свой ассортимент в
направлении бакалеи, замороженных продуктов, мяса, рыбы и молочной
продукции. Вследствие чего изменялось и улучшалось техническое оснащение
склада для хранения новых видов продуктов.
Дальнейшие успехи и лидирующие позиции позволили ООО «Империя»
реализовать еще несколько проектов. Одним из них был проект «"100%+1" Бутик
Настоящих Продуктов», стартовавший в 2013 году. ООО «Империя» является
одной из первых компаний, поставляющих продукты премиум класса на дом или
в офис.
В 2014 году было положено начало проекту «Империя Корзин».
Подарочные корзины, наполненные фруктами высшего качества, и
оформленные лучшими дизайнерами стали беспроигрышными подарками на
любой праздник или торжественное событие.
В начала 2015 года компания «Империя» отпраздновала открытие второго
большого склада со всем необходимым холодильным оборудованием.
35
Масштабы работы, объемы поставок и количество проектов удивляют
своими высокими показателями.
ООО «Империя» уже более 18 лет осуществляет комплексные поставки
продуктов питания (фруктов и овощей оптом, мяса, куры, рыбы, бакалеи и др.) в
сегменте сферы услуг индустрии гостеприимства (общественного питания,
ресторанного и гостиничного хозяйства).
Общество предлагает продукты питания ресторанам и кафе, детским
садам и школам, больницам и столовым. В ассортименте постоянно находится
более 1250 постоянно востребованных продуктов питания высокого качества.
ООО «Империя» работает только с лучшими производителями, занявшими свое
место на рынке, прямые договоры дают возможность предложить продукты
питания в широком ассортименте, отличного качества и по разумным ценам.
ООО «Империя» уверенно растет и развивается благодаря
индивидуальному подходу в работе с каждым клиентом, высокому качеству
предлагаемых товаров, использованию новейшего оборудования для хранения
продуктов питания и слаженной логистике. Четкий и отлаженный механизм
взаимодействия служб общества и наличие собственного парка автомобилей
позволяют осуществить своевременную доставку в удобное для клиента время,
полного заказа, надлежащего качества.
Правовое положение ООО «Империя», порядок его реорганизации и
ликвидации, а также права и обязанности участников определяются
Гражданским кодексом РФ, Федеральным законом «Об обществах с
ограниченной ответственностью, прочими федеральными законами и
правовыми актами РФ, а также Уставом.
Целью деятельности общества является получение прибыли путем
организации сбыта товаров народного потребления. Предметом деятельности
ООО «Империя» является крупнооптовая и мелкооптовая торговля продуктами
питания. Данный вид деятельности осуществляется в соответствии с
действующим законодательством Российской Федерации. Остальными видами
деятельности, перечень которых определяется специальными федеральными
36
законами, общество может заниматься только при получении специального
разрешения (лицензии).
Органами управления ООО «Империя» являются: общее собрание
участников, Совет директоров и единоличный исполнительный орган
(Генеральный Директор). Общество имеет ревизора. Общее собрание
участников является высшим органом управления ООО «Империя». К его
компетенции относятся такие вопросы, как внесение изменений и дополнений в
Устав, утверждение годовых отчетов, избрание и утверждение ревизора и
аудитора, принятие решения о совершении крупных сделок и др.
Организационная структура строится на основе выделения различных
составляющих. На рисунке 5 приведена схема построения организационной
структуры ООО «Империя», основанная на реализации необходимых функций.
Организационная структура фирмы – линейно-функциональная. В
условиях ООО «Империя» линейно-функциональная организационная
структура позволяет соблюсти принцип единоначалия, способствует быстроте
реакции в ответ на прямые указания. Налицо ясно выраженная ответственность
и единство распорядительства.
Рисунок 5 - Организационная структура ООО «Империя»
ГЕНЕРАЛЬНЫЙ ДИРЕКТОР
ИСПОЛНИТЕЛЬНЫЙ
ДИРЕКТОР
ЗАМЕСТИТЕЛЬ
ПО СЛУЖБЕ
БЕЗОПАСНОСТИ
СЕКРЕТАРЬ
ДИСПЕТЧЕР
ОПЕРАТОР
ГЛАВНЫЙ
БУХГАЛТЕР
ОТДЕЛ
БУХГАЛТЕРИИ
СЛУЖБА
ДОСТАВКИ
КОММЕРЧЕСКИЙ
ДИРЕКТОР
МАРКЕТОЛОГ
ТОРГОВЫЕ
ПРЕДСТАВИТЕЛИ
ПРОДАВЦЫ
СКЛАД
37
Основные технико-экономические показатели, характеризующие
финансово - хозяйственную деятельность ООО «Империя» в 2016–2018 гг.,
приведены в таблице 2.
Таблица 2
Основные технико-экономические показатели деятельности
ООО «Империя» за 2016–2018 гг., тыс. руб.
Показатели
2016
год
2017
год
2018
год
2017 г.
к 2016 г.
2018 г.
к 2016 г.
2018 г.
к 2017 г.
Абс.
Изм.,
+/-,
Темп
роста
, %
Абс.
Изм.,
+/-,
Темп
роста,
%
Абс.
Изм.,
+/-,
Темп
роста
, %
Объем
реализации
товаров
37858
45568
51761
+7710
120.37
+13903
136.72
+6193
113.59
Себестоимость
товаров
35690
41474
40972
+5784
116.21
+5282
114.80
-502
98.79
Прибыль от
реализации
товаров
2168
4094
10789
+1926
188.84
+8621
497.65
+6695
263.53
Чистая
прибыль
691
3251
7714
+2560
470.48
+7023
1116.35
+4463
237.28
Затраты на
1руб. объема
реализации,
0.94
0.91
0.79
-0.03
96.81
-0.15
84.04
-0.12
86.81
Рентабельност
ь продаж, %
5.73
8.98
20.84
+3.25
156.72
+15.11
363.70
+11.86
232.07
Рентабельност
ь организации,
%
1.83
7.13
14.90
+5.30
389.62
+13.07
814.21
+7.77
208.98
Среднегодовая
стоимость
имущества
29517
32289
37581
+2772
109.39
+8064
127.32
+5292
116.39
Среднегодовая
стоимость
основных
средств
10089
10694
9181
+605
106.00
-908
91.00
+1513
85.85
Среднегодовая
стоимость
оборотных
активов
17215
20128
27037
+2913
116.92
+9822
157.05
+6909
134.33
Рентабельност
ь активов, %
2.34
10.07
20.53
+7.73
430.34
+18.19
877.35
+10.46
203.87
Фондоотдача,
руб.
3.75
4.26
5.64
+0.51
113.60
+1.89
150.40
+1.38
132.39
Коэффициент
оборачиваемос
ти оборотного
капитала
2.20
2.26
1.91
+0.06
102.73
-0.29
86.82
-0.35
84.51
38
Окончание
Период
оборачиваемос
ти оборотного
капитала, дни
165.91
161.5
191.1
-4.41
97.34
+25.19
115.18
+29.6
118.33
Среднегодовая
стоимость
собственного
капитала
26372
27256
31792
+884
103.35
+5420
120.55
+4536
116.64
Среднесписочн
ая численность
персонала
68
70
63
-2
102.94
-5
92.64
-7
90.0
Выработка на
1 работающего
556.74
650.97
821.6
+
94.23
116.93
+264.86
147.57
+
170.63
126.21
Среднемесячна
я заработная
плата одного
работника, руб.
7514
8871
9573
+
1357
118.06
+2059
127.40
+702
107.91
Капиталовоор
уженность
персонала
434.1
461.3
596.5
+
27.2
106.3
+162.4
137.4
+135.2
129.3
Как видно из приведенных данных, эффективность финансово-
хозяйственной деятельности ООО «Империя» увеличивается.
Объем продаж товаров в 2018 г. увеличился по сравнению с прошлым
годом на 6193 тыс. руб., или на 13.59%. Увеличилась как прибыль от продажи
товаров (на 6695 тыс. руб., или на 163.53%), так и чистая прибыль (на 4463 тыс.
руб., или на 137.28%). Рентабельность продаж также имеет тенденцию к росту –
с 5.73% в 2016 г. до 20.84% в 2018 г. Рентабельность организации в 2018 г.
составила 14.90%, что на 7.77 процентных пункта выше, чем в прошлом году.
Затраты на 1 рубль продаж снизились с 0.91 руб. в 2016 году до 0.79 руб. в 2018 г.
Среднегодовая стоимость имущества в 2018 г. составила 37581 тыс. руб.,
что на 5292 тыс. руб. (на 16.39%) больше аналогичного показателя 2017 года и
на 8064 тыс. руб. (на 27.32%) больше значения 2016 г.
Среднегодовая стоимость основных средств в 2018 г. снизилась по
сравнению с прошлым годом на 1513 тыс. руб. (на 14.15%) и по сравнению с
2016 г. – на 908 тыс. руб. (на 9.00%). Снижение стоимости основных средств
произошло по причине их износа. Среднегодовая стоимость оборотных активов
увеличивается, что свидетельствует о росте мобильности имущества
39
ООО «Империя» и оценивается положительно. В 2018 г. стоимость оборотных
активов составила 27037 тыс. руб., что больше аналогичного показателя
прошлого года на 6909 тыс. руб., или на 34.33%.
Стоимость собственного капитала ООО «Империя» также имеет
тенденцию к росту. В 2018 г. данный показатель составил 31792 тыс. руб.,
увеличившись по сравнению с прошлым годом на 4536 тыс. руб. (на 16.64%).
Темп роста собственного капитала незначительно превышает темп роста всего
капитала ООО «Империя», что свидетельствует об укреплении финансового
состояния анализируемого предприятия и оценивается положительно.
Эффективность использования имущества предприятия повышается. Так,
рентабельность активов увеличилась с 2.34% в 2016 г. до 20.53% в 2018 г.
Фондоотдача в 2018 г. составила 5.64 руб., что на 1.38 руб. (на 32.39%) больше,
чем в прошлом году. Отрицательной оценки заслуживает замедление
оборачиваемости оборотного капитала. Период его оборачиваемости в 2018 г.
увеличился по сравнению с прошлым годом на 29.6 дней и составил 191.10 дней.
Среднесписочная численность персонала ООО «Империя» снизилась с
70 чел. в 2017 г. до 63 чел. в 2018 г. Производительность труда в 2018 г. по
сравнению с прошлым годом увеличилась на 170.63 тыс. руб. в расчете на одного
работающего (на 26.21%). Среднемесячная заработная плата увеличилась
меньшими темпами (на 7.91%), что свидетельствует об экономически
обоснованной организации оплаты труда на предприятии.
По итогам анализа можно сделать вывод, что ООО «Империя» –
относительно крупное предприятие, оно развивается и расширяется. Это
подтверждается ростом рентабельности, производительности труда,
увеличением стоимости имущества и собственного капитала. Актуальными
проблемами для ООО «Империя» в настоящее время является замедление
оборачиваемости капитала и существенный износ основных производственных
фондов.
2.2 Оценка ликвидности предприятия на основе абсолютных показателей
40
С целью предварительной оценки ликвидности ООО «Империя»
необходимо провести анализ основных показателей баланса за 2018 г.
Анализ следует начинать с оценки структуры и динамики активов
ООО «Империя» (таблица 3).
Таблица 3
Структура и динамика активов ООО «Империя» тыс. руб.
Показатели
На
01.01.2018 г.
На
31.12.2018 г.
Изменение за
год
Сумма,
тыс.
руб.
Уд.
вес,
%
Сумма,
тыс.
руб.
Уд.
вес,
%
+/-,
тыс.
руб.
темп
роста,
%
Основные средства
10994
31.3
7367
18.3
-3627
67.0
Незавершенное
строительство
1228
3.5
1219
3.1
-9
99.3
Долгосрочные
финансовые вложения
24
0.1
24
0.1
-
100.0
Отложенные налоговые
активы
12
0.1
219
0.5
+207
1825.0
Итого внеоборотных
активов
12258
35.0
8829
22.0
-3429
72.0
Запасы
11091
31.7
11665
29.1
+574
105.2
в т. ч.: сырье,
материалы и другие
аналогичные ценности
25
0.1
32
0.1
+7
128.0
товары для
перепродажи
10778
30.8
11238
28.0
+460
104.3
расходы будущих
периодов
288
0.8
395
0.9
+107
137.2
НДС по приобретенным
ценностям
12
0.1
1
0.1
-11
8.3
Дебиторская
задолженность
(платежи ожидаемые
ожидаются более чем
через 12 месяцев после
отчетной даты)
1068
3.0
1171
2.8
+103
109.6
Дебиторская
задолженность
(платежи ожидаемые в
течение 12 месяцев
после отчетной даты)
238
0.7
563
1.4
+325
236.6
Денежные средства
10344
29.5
17921
44.6
+7577
173.3
Итого оборотных
активов
22753
65.0
31321
78.0
+8568
137.7
Всего активов
35011
100.0
40150
100.0
+5139
114.7
Как видно из приведенных данных, на конец 2018 г. стоимость имущества
ООО «Империя» составила 40150 тыс. руб., что на 5139 тыс. руб. (на 14.7%)
41
больше значения 2016 г. Оборотные активы по состоянию на 1 января 2019 г.
составили 31321 тыс. руб. По сравнению с началом года их объем увеличился на
8568 тыс. руб., или на 37.7%. Внеоборотные активы на конец 2018 г. составили
8829 тыс. руб., их размер в течение 2018 г. снизился на 3429 тыс. руб., или на
28.0%.
Наиболее существенно в абсолютном выражении в 2018 г. увеличился
такой вид активов, как денежные средства (на 7577 тыс. руб., или на 73.3%).
Товарные запасы на конец 2018 г. составили 11238 тыс. руб., увеличившись на
574 тыс. руб. или на 5.2% по сравнению с началом 2018 г. В течение 2018 г.
увеличилась как долгосрочная дебиторская задолженность (на 103 тыс. руб., или
на 9.6%), так и краткосрочная (на 325 тыс. руб., или на 136.6%).
В структуре активов ООО «Империя» наибольший удельный вес
занимают оборотные активы, при этом он имеет тенденцию к росту (с 65.0% на
начало 2018 г. до 78.0% в конце 2018 г.). При этом удельный вес внеоборотных
активов снижается с 35.0% на начало 2018 г. до 22.0% на конец исследуемого
периода. Основную часть оборотных активов ООО «Империя» занимают
денежные средства (44.6% активов в конце 2018 г.) и товары (28.1% активов в
конце 2018 г.). Удельный вес краткосрочной дебиторской задолженности
увеличился с 0.7% на 1 января 2018 г. до 1.4% на конец 2018 г.
Финансовое состояние организации сильно зависит от того, какими
средствами (капиталом) оно располагает и от структуры этих вложений. Капитал
- это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для
осуществления своей деятельности с целью получения прибыли. Анализ
структуры и движения собственного капитала осуществляется на основе формы
№ 3 «Отчет об изменениях капитала» годовой бухгалтерской отчетности.
Следует проанализировать структуру и динамику капитала
ООО «Империя» в 2018 г. (таблица 4).
Таблица 4
Структура и динамика капитала ООО «Империя» тыс. руб.
42
Показатели
На
01.01.2018 г.
На
31.12.2018 г.
Изменение за
год
Сумма,
тыс.
руб.
Уд.
вес,
%
Сумма,
тыс.
руб.
Уд.
вес,
%
+/-,
тыс.
руб.
темп
роста,
%
Уставный капитал
1121
3.2
1121
2.8
-
100.0
Добавочный
капитал
17020
48.6
14110
35.1
-2910
82.9
Резервный капитал
78
0.2
78
0.2
-
100.0
Нераспределенная
прибыль
(непокрытый
убыток)
10075
28.8
19981
49.8
+9906
198.3
Итого собственный
капитал
28294
80.8
35290
87.9
+6996
124.7
Отложенные
налоговые
обязательства
143
0.4
143
0.4
-
100.0
Итого
долгосрочных
обязательств
143
0.4
143
0.4
-
100.0
Кредиторская
задолженность
6552
18.7
4696
11.6
-1856
171.7
в том числе:
поставщики и
подрядчики
191
0.5
180
0.4
-11
94.2
задолженность
перед персоналом
организации
1472
4.2
1867
4.7
+395
126.8
задолженность
перед
государственными
внебюджетными
фондами
456
1.3
647
1.6
+191
141.9
задолженность по
налогам и сборам
1111
3.2
509
1.2
-602
45.8
прочие кредиторы
3322
9.5
1493
3.7
-1829
44.9
Задолженность
перед участниками
по выплате доходов
22
0.1
21
0.1
-1
95.5
Итого
краткосрочных
обязательств
6574
18.8
4717
11.7
-1857
71.8
Всего пассивов
35011
100.0
40150
100.0
+5139
114.7
Как видно из таблицы 4, капитал ООО «Империя» на конец исследуемого
периода составил 40150 тыс. руб., в течение 2018 г. он увеличился на 5139 тыс.
руб., или на 14.7%.
43
Наибольший удельный вес в структуре капитала ООО «Империя»
занимает собственный капитал, он увеличился с 80.8% в начале 2018 г. до 87.9%
в конце года.
Удельный вес краткосрочных обязательств ООО «Империя» имеет
тенденцию к снижению – с 18.8% на начало 2018 г. до 11.7% на конец 2018 г.
Большая часть кредиторской задолженности ООО «Империя» приходится на
задолженность персоналу. На конец 2018 г. ее размер составил 1867 тыс. руб.,
или 4.7% всего капитала.
Краткосрочные обязательства в течение 2018 г. сократились на 1857 тыс.
руб. (на 28.2%). Собственный капитал ООО « Империя» в течение 2018 г.
увеличился на 6996 тыс. руб. или на 24.7% и составил 35290 тыс. руб.
Следовательно, повышается финансовая устойчивость ООО «Империя» и
снижается зависимость данного предприятия от заемного капитала.
Следует выяснить, является ли баланс ООО «Империя» положительным:
1. имущество предприятия на конец 2018 г. возросло по сравнению с началом
года на 5139 тыс. руб., или на 14.7% (признак положительного баланса);
2. темп прироста оборотных активов составил 37.7%, что выше, чем темп
прироста внеоборотных активов (-28.0%) (признак положительного баланса);
3. собственный капитал превышает заемный, темпы его роста выше, чем темпы
роста заемного капитала (24.7% и (–27.8%) соответственно) (признак
положительного баланса);
4. собственные средства больше оборотных активов (признак положительного
баланса);
5. темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности примерно
одинаковы (признак положительного баланса).
Как видно из вышеприведенных данных, выполняются все пять
требований. Следовательно, баланс ООО «Империя» можно назвать полностью
положительным.
Основным признаком ликвидности служит формальное превышение (в
стоимостной оценке) оборотных активов над краткосрочными пассивами. Чем