54
Далее перейдем к оценке эффективности 2-го мероприятия.
Как говорилось ранее, улучшение структуры активов будет произведено
за счет реструктуризации внеоборотных активов, а именно основных средств.
Для компании не мало важно продать те единицы техники, которые не
используются в текущей деятельности и требуют ремонта, поскольку они
совершенно не приносят прибыли, а наоборот занимают место, которое может
использовано. Проанализировав список основных средств организации
(представлен в приложении В) было выделено наличие у организации 11
автомобилей, в то время как в штате числится всего 3 личных водителя.
Исходя из этого факты, целесообразно продать 7 автомобилей, а также один
из трех экскаватора-погрузчика, поскольку организации с запасом хватает
двух типов данной техники даже при полной загрузке на обьектах. Доходы,
планируемые получить от реализации данных активов представлены в таблице
3.2:
Таблица 3.2
Доходы от реализации основных средств
Наименование
Стоимость ( руб.)
MERCEDES-BENZ MAYBACH S 450
черный
8 885 941
Экскаватор JCBJS160NLC
(JCBJSDKJ1776922) 50ХО 0394
7 724 418
MERCEDES-BENZ GLE 350D 4MATIC В
555 ВР 150
8 069 241
CHEVROLET EXPRESS G 1500 AWD А
669 ММ150
6 528 017
КИА Спортейдж К 797 НС 90 ( бывш.128
ОР 190)
652 313
SKODA RAPID VIN
XW8AG2NH8LK119082 X 036 ХК 750
591 666
НИССАН АЛМЕРА КЛАССИК А 360 АК
190
453 134
Итого
32 904 730
55
Реализация основных средств, список которых представлен в таблице
3.2 должна принести организации прибыль в размере 32.9 млн рублей.
Следующий шаг – сдача в аренду помещений, не задействованных
организацией. В список недвижимости входит офисное помещение,
парковочные места на территории склада и комнаты в общежитии
организации. Прибыль от реализации данного мероприятия представлена
ниже в таблице 3.3:
Таблица 3.3
Расчет предполагаемой выручки и чистой прибыли от аренды
недвижимости для ООО «РИВИТ», в руб.
Выручка в
месяц
Выручка в год
Чистая
прибыль в
месяц
Чистая
прибыль в
год
Аренда машиномест
320 000
3 600 000
100 000
1 200 000
Аренда офисных
помещений :
360 000
3 840 000
105 000
1 260 000
Аренда комнат в
общежитии :
300 000
3 600 000
90 000
1 080 000
Итого :
980 000
11 040 000
295 000
3 540 000
Таким образом табл. 3.3 свидетельствует, что компания ООО «РИВИТ»
может получать дополнительный годовой доход в размере 3 540 000 рублей и
тем самым вкладывая его в основную деятельность для увеличения как
оборотных активов, что очень необходимо как было отмечено ранее, так и для
погашения кредиторской задолженности, что тоже не мало важно. Такой
дополнительный доход предприятия может достичь без единого рубля
вложений и это только от аренды свободной недвижимости.
Далее в таблице 3.4 приведены расчеты по инвестициям в постройку
автомойки на территории фитнес-клуба «СССР», о которой говорилось ранее.
56
Данная автомойка будет рассчитана на 3 поста, объект должен быть построен
за 2 месяца:
Таблица 3.4
Расчет предполагаемых капиталовложений и ожидаемой чистой
прибыли от постройки автомойки.
Строительство автомойки
1800 тыс. руб.
Ожидаемая чистая прибыль в
месяц
250 тыс. руб.
Срок окупаемости без учета
дискотирвоания
8 мес.
Таким образом срок окупаемости проекта составит 8 месяцев, учитывая
2 месяца стройки, к концу года чистая прибыль от данной автомойки 500 тыс.
рублей.
Проведение выше перечисленных действий позволит организации
получить 36,944 млн. рублей, которые будут направлена на реструктуризацию
активов, что должно привести к следующим результатам, представленными на
рисунке 3.3:
Рисунок 3.3 – Прогнозируемая структура активов ООО «РИВИТ»
Таким образом, произойдет увеличение активов организации на 4 млн.
рублей, а структура активов примет следующий вид: внеоборотные активы
займут 56,3%, доля оборотных активов составит 43,7%. Данное мероприятие
0
50
100
150
200
2021г 2022 (Прогноз)
Прогнозируемая структура активов ООО
"РИВИТ", млн. руб.
Обротные активы Внеоборотные активы
57
позволит организации улучшить свое финансовое положение за счет
мобилизации структуры в сторону более ликвидных активов, однако этих
мероприятий недостаточно для того, чтобы считать структуру организации
оптимальной. Однако при продолжении подобных мероприятий
новообразованным департаментом финансов, положении организации
возможно значительно улучшить, ведь резервы у организации имеются.
Полученные активы рекомендуется направить в денежные средства,
часть направить в финансовые вложения, для повышения коэффициентов
платежеспособности организации. Исходя из этого, структура оборотных
активов организации должна принять следующий вид, представленный на
таблице 3.5:
Таблица 3.5
Структура оборотных активов организации ООО «РИВИТ» после
проведения мероприятия.
ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
2 021
Прогноз
Запасы
32 566
32 566
НДС по приобретенным ценностям
1 848
1 848
Дебиторская задолженность
20 270
20 270
Финансовые вложения
4 000
11 388
Денежные средства и денежные эквиваленты
2 631
32 186
Прочие оборотные активы
5 093
5 093
Опираясь на данные табл. 3.5 мы можем сделать вывод, что теперь на
запасы и денежные средства будет приходится около 62% оборотных активов,
что сделает баланс более ликвидным.
Далее перейдем к оценке эффективности мероприятия 3. Данное
мероприятие рекомендуется выполнять в совокупности со 2-м, поскольку
проведение 2-го мероприятия высвободит необходимую ликвидность для
погашения части кредиторской задолженности.
58
Основой проблемой, влияющей на показатели ликвидности баланса, а
также платежеспособности организации выявленной в ходе анализа стала
большая доля кредиторской задолженности. Исходя из этого, в рамках 3-го
мероприятия предполагается снижение кредиторской задолженности за счет
резервов, высвобожденных в рамках 2-го мероприятия.
Для сокращения кредиторской задолженности планируется реализовать
30% запасов организации, получить около 10% дебиторской задолженности за
счет предоставления выгодных долгосрочных условий, а также направить
28,186 млн. рублей полученных при реализации основных средств. Таким
образом финальная сумма и структура источников для погашения
дебиторской задолженности представлена на рисунке 3.4:
Рисунок 3.4 –Структура источников финансирования мероприятия
Таким образом организация сможет направить 39,983 млн. рублей на
погашение своей кредиторской задолженности. Выплатив всю полученную
сумму кредиторам кредиторская задолженности ООО «РИВИТ» примет
следующий вид, представленный на рисунке 3.5:
24%
5%
71%
Структура источников финансирования
мероприятия №3
Запасы
Дебиторская
задолженность
Денежные средства и
денежные
эквиваленты
59
Рисунок 3.5 –Прогнозируемая кредиторская и дебиторская
задолженность, млн. руб.
Исходя из данных представленных на рисунке, мы видим, что
кредиторская задолженность в рамках реализуемого мероприятия сократиться
на 58% или 40 млн. рублей, а дебиторская задолженность уменьшиться только
2 млн. рублей или 10%. Это в свою очередь повлияет на ряд показателей
платежеспособности организации и ее финансовой устойчивости.
Подведем итоги проведенных мероприятий и их влияние на показатели
организации. Для начала рассмотрим показатели платежеспособности,
представленные ниже в таблице 3.6
Таблица 3.6
Показатели платежеспособности ООО «РИВИТ» после проведенных
мероприятий.
Показатель
Прогнозные
значения
1
2
Коэффициент текущей ликвидности
1,82
Норматив
1,5
Коэффициент быстрой ликвидности
1,05
Норматив
1
20,27
18,24
68,94
28,96
2021
Прогноз
Прогнозируемые результаты проведения
мероприятия
Дебиторская задолженность Кредиторская задолженность
60
Продолжение таблицы 3.6
1
2
Коэффициент абсолютной ликвидности
0,480
Норматив
0,2
Коэффициент общей ликвидности баланса
1,82
Норматив
1,5
Коэффициент общей платежеспособности
1,05
Норматив
2
Коэффициент обеспеченности текущей
деятельности собственными оборотными
средствами
0,47
Норматив
0,1
Собственные оборотные средства
31327
Соотношение краткосрочной дебиторской и
краткосрочной кредиторской задолженности
0,6298
Норматив
1
По итогам 2021г. ни один из показателей платежеспособности
организации не находился в пределах нормативного значения, однако по
итогам проведенных мероприятий прогнозируется что все 8 анализируемых
показателей покажут улучшение, а 6 из них войдут в нормативные значения.
Наиболее важными улучшения являются показателя наличия у организации
собственных оборотных средств, с -5,6 млн. до 31,3 млн. рублей, а также
показателя общей ликвидности. Таким образом, мы видим, что за счет
реализации предложенных мероприятий, организация с легкостью сможет
улучшить свои показатели платежеспособности, тем самым практически
исключив риски банкротства, а также повысив свою привлекательность для
потенциальных кредиторов.
Далее рассмотрим показатели финансовой устойчивости,
представленные на таблице 3.7:
61
Таблица 3.7
Показатели финансовой устойчивости ООО «РИВИТ» после
проведенных мероприятий.
Показатель
Прогнозные
значения
Коэффициент финансовой независимости
0,84
Норматив
0,60
Коэффициент финансового левериджа (капитализации)
2,60
Норматив
1,00
Коэффициент обеспеченности собственными источниками
финансирования
0,49
Норматив
0,10
Коэффициент финансовой устойчивости (покрытия
инвестиций)
0,84
Норматив
0,60
Коэффициент маневренности собственного капитала
0,19
Норматив
0,20
Коэффициент концентрации привлеченного капитала
0,16
Норматив
0,50
Коэффициент финансовой независимости в части
формирования запасов и затрат
0,76
Норматив
0,5
По итогам 2021г. только 2 показателя из 7 анализируемых находились в
рамках норматива. Предприятие нельзя было считать финансово устойчивым,
так как существовали серьезные риски банкротства. Проведение
предложенных мероприятий позволит организации улучшить все 7
показателей, 6 из которых будут превышать нормативные значения и один
будет находиться практически в рамках норматива. Тут наиболее важным
улучшением будет повышение показателя финансовой независимости
организации, а также коэффициента обеспеченности собственными
источниками финансирования.
62
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В текущих реалиях экономической ситуации на Российских рынках и
повышенной конкурентности во многих отраслях для анализа
платежеспособности и ликвидности предприятия, важная роль отводится
повышению эффективности производства, конкурентоспособности
продукции и услуг на основе внедрения достижений научно-технического
прогресса, эффективных форм хозяйствования и управления производством,
преодоления бесхозяйственности, активизации предпринимательства,
инициативы. Все это позволяет изучить и оценить обеспеченность
предприятия и его структурных подразделений собственными оборотными
средствами в целом, а также по отдельным подразделениям, определить
показатели платежеспособности и ликвидности предприятия.
Дипломная работа выполнена для освоения анализа
платежеспособности и ликвидности и путей их укрепления на предприятии
ООО «РИВИТ», для приобретения практических навыков анализа финансовой
деятельности предприятия, необходимых в практической работе.
Целью дипломной работы являлось изучить понятия
«платежеспособность» и «ликвидность» финансово – хозяйственной
деятельности предприятия, проанализировать ликвидность и
платежеспособность ООО «РИВИТ» и разработать рекомендации по
укреплению платежеспособности и ликвидности, на основе выявленных
резервов.
Для достижения поставленной цели в данной работе решены следующие
задачи:
- раскрыто значение и сущность понятия платежеспособности и
ликвидности предприятия;
- на основе приведенных данных (баланса организации ООО «РИВИТ»)
произведен расчет: коэффициента абсолютной ликвидности, коэффициент
быстрой ликвидности, коэффициента текущей ликвидности (покрытия),
коэффициента обеспеченности оборотных активов собственными средствами,
63
коэффициент общей ликвидности баланса, коэффициент общей
платежеспособности, а также некоторые показатели финансовой
устойчивости;
- предложены мероприятия по укреплению платежеспособности и
ликвидности организации.
Практическая значимость работы заключается в том, что разработанные
рекомендации на основе выявленных резервов, позволят укрепить
платежеспособность и ликвидность предприятия.
Анализ платежеспособности и ликвидности ООО «РИВИТ»,
проведенный во второй главе данной дипломной работы, показал, что:
1) Коэффициенты не соответствуют нормативным значениям;
2) Баланс предприятия не ликвиден;
3) Коэффициент общей платежеспособности входит в рамки
нормативного значения и имеет тенденцию к росту;
4) Отсутствуют собственные оборотные средства;
5) Оборотные активы формируются на 100% за счет заемных средств;
6) Коэффициенты финансовой устойчивости входят в рамки
нормативных значениях, что свидетельствует об отсутствие тенденции ООО
«РИВИТ» к банкротству.
В целом коэффициенты ликвидности свидетельствуют о достаточно
плохой платежеспособности предприятия, платежеспособность организации –
низкая. Оно не имеет в достаточном размере оборотных средств. Такое
предприятие близко к состоянию неплатежеспособности, вследствие чего оно
в ближайшее время не сможет выполнить свои обязательства перед
кредиторами.
С целью улучшения финансового состояния предприятия
предлагается следующее:
- создание полноценного финансового отдела для анализа финансового
состояния компании;
- улучшение структуры активов организации;