2
СОДЕРЖАНИЕ
Введение…………………..…………………………………………………..
3
Глава 1. Теоретические основы проведения финансового анализа на
современном российском предприятии ……………………………………
6
1.1. Финансовый анализ – эффективный инструмент для оценки
экономического развития компании ……...................................................
6
1.2. Центральные моменты процедуры финансового анализа ……….….....
10
1.3. Сравнение различных методик проведения финансового анализа ……
24
Глава 2. Проведение финансового анализа предприятия на примере ООО
«Гвард-Информ»……………………………………………………………..
30
2.1. Технико-экономическая характеристика ООО «Гвард-Информ»……...
30
2.2. Анализ и оценка финансового состояния ООО «Гвард-
Информ»……………………………………….............................................
38
2.3. Анализ ликвидности и платежеспособности ООО «Гвард-
Информ».……………………………………………………………………….
43
Глава 3. Разработка мероприятий по улучшению финансового состояния
ООО «Гвард-Информ»………………………………………………………
50
3.1. Формирование мероприятий по повышению платежеспособности
предприятия ……………………………………………………………………
50
3.2. Оценка финансовых результатов деятельности ООО «Гвард-
Информ», рекомендации по улучшению его финансового состояния …….
58
3.3. Моделирование финансовой деятельности в IT компании…………….
64
Заключение…………………………………………………………………….
72
Список литературы……………………………………………………………
74
Приложения……………………………………………………………………
77
3
ВВЕДЕНИЕ
Финансовое положение организации характеризуется обеспеченностью
финансовыми ресурсами, необходимыми для нормального функционирования. А
также их эффективным размещением и целесообразным использованием,
финансовыми взаимоотношениями с другими юридическими и физическими
лицами, платеже- и кредитоспособностью, финансовой устойчивостью.
В связи с бурным развитием рыночной экономики в нашей стране,
появлением новых организационно-правовых форм, реформацией
законодательства, в частности в области бухгалтерского учета возникла
объективная необходимость не только в грамотном составлении
бухгалтерской отчетности, но и в ее анализе. Анализ финансовой отчетности
позволяет правильно оценить экономическое состояние анализируемого
хозяйствующего субъекта, а это невозможно без знания основных терминов
и понятий финансового анализа, методологии аналитических расчетов,
особенностей различных видов отчетности.
1
Проведение финансового анализа — это способность своевременно
выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности, находить резервы
улучшения финансового состояния организации. Чтобы развиваться в
условиях рыночной экономики и не допустить банкротства, нужно знать, как
управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и
источникам образования, какой процент должны занимать собственные средст-
ва, а какой — заемные. Нужно знать и такие понятия рыночной экономики, как
платежеспособность, финансовая устойчивость, деловая активность,
рентабельность, ликвидность и др. Управление финансами предусматривает
их анализ. Финансовый анализ - это составная часть экономического
анализа. Бухгалтерская (финансовая) отчетность является источником
1
Чеглакова, С. Г. Анализ финансовой отчетности : учебное пособие для студентов по направлению
«Экономика» и специальности «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» / С. Г. Чеглакова. – М. : Дело и Сервис,
2013. – 287
4
информации об имущественном положении и финансовых результатах
деятельности хозяйствующих субъектов.
2
Министерство финансов РФ приняло Концепцию развития
бухгалтерского учета и отчетности в РФ на среднесрочную перспективу, в
которой отметило основные направления развития бухгалтерского учета.
Комплексная оценка финансового состояния предприятия основывается на
системе финансовых коэффициентов, характеризующих структуру источников
формирования капитала и его размещения, равновесие между активами и
пассивами (обязательствами) предприятия, эффективность и интенсивность ис-
пользования капитала, ликвидность и качество активов, его инвестиционную
привлекательность и т.д. Основная цель финансового анализа - получение
небольшого числа ключевых параметров, дающих объективную и точную
картину финансового состояния предприятия, изменений в структуре
активов и пассивов, его прибылей и убытков, в расчетах с дебиторами и
кредиторами. При этом аналитика и управляющего могут интересовать как
текущее финансовое состояние предприятия, так и его проекция на
ближайшую или более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры
финансового состояния. Данной теме посвящена моя выпускная
квалификационная работа.
Целью работы является проведение анализа и оценки финансового
положения ООО «Гвард-Информ». Для достижения указанной цели были
поставлены и решены следующие задачи:
- изучить основные методические положения проведения финансового
анализа ;
- дать характеристику общей оценки финансового состояния предприятия;
- рассмотреть анализ рентабельности предприятия;
2
Шеремет, А. Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности : учебное пособие для студентов,
обучающихся по специальности «Бухгалтерский учет, анализ и аудит» / А. Д. Шеремет. – М. : ИНФРА-М,
2015. – 255 с.
5
- оценить финансовое положение организации с помощью коэффициентного
анализа;
- разработать мероприятия по улучшению финансового состояния
предприятия.
Объектом исследования является финансово-хозяйственная
деятельность ООО «Гвард-Информ».
Предметом исследования является бухгалтерская отчетность
финансово-хозяйственной деятельности предприятия за 2017-2018 г.г.
Теоретической основой для написания выпускной квалификационной
работы послужили законодательные акты, отдельные нормы законов, труды
отечественных и зарубежных экономистов публикации периодической
печати, а также Интернет-ресурсов. В них проводятся исследования и
анализы финансовой отчетности для оценки финансового положения
предприятия. Описываются соответствующие методы экономического
анализа и рекомендации по улучшению финансового положения
организаций. В выпускной квалификационной работе использовались
следующие методы экономического анализа: горизонтальный, вертикальный,
коэффициентный, экспресс-диагностика финансового состояния.
6
Глава 1. Теоретические основы проведения финансового анализа на
современном российском предприятии
1.1. Финансовый анализ – эффективный инструмент для оценки
экономического развития компании
В современных экономических условиях анализ финансовой
отчетности в 2018 году станет особо актуальным, так он дает возможность
оценить экономическое развитие субъекта и выявить возможные проблемы.
Анализ бухгалтерской и финансовой отчетности в 2018 году выступает
основным инструментом, при помощи которого осуществляется управление
финансово-хозяйственной деятельностью, прогнозируются конкретные
показатели, выбирается объект для вложения инвестиций. В данной работе
раскрываются особенности анализа, рассматриваются основные методы и
перечень задач, которые решаются при помощи данного инструмента.
Что представляет собой анализ?
Анализ финансовой отчетности за 2018 год – это совокупность методов
исследования, при помощи которых изучаемый объект раскладывается на
составляющие элементы.
3
В экономике анализ применяется для изучения
сущности финансов, оценки деятельности субъекта и повышения
эффективности управления его ресурсами. Руководство любого
хозяйствующего субъекта обязано понимать необходимость проведения в
2018 году анализа бухгалтерской отчетности, в штате сотрудников должны
быть квалифицированные специалисты, способные исследовать основные
показатели хозяйственно-экономической деятельности.
Основная цель изучения бухгалтерской отчетности – своевременное
выявление проблем, поиск резервов для улучшения материального
положения фирмы.
4
Финансовый анализ финансовой отчетности в 2018 году
осуществляется при помощи данных, взятых из бухгалтерской и налоговой
3
Мельник, М. В., Герасимова Е. Б. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учеб.
пособие. – М.: Инфра-М, 2014
4
Киров, А.В. Финансы предприятий: учебник / А.В. Киров, И.В. Леванович. – М.: Инфра-М, 2014
7
отчетности. Информация, полученная в результате исследования, нужна не
только владельцу бизнеса, но и инвесторам, которым необходимо принять
решение о целесообразности вложения денежных средств в конкретный
проект.
Перечень задач, которые решает исследование отчетной документации
- Оценка структуры активов компании и источников ее создания.
- Общая оценка экономического состояния фирмы и изучение ее рыночной
устойчивости.
- Поиск резервов для улучшения материального состояния субъекта.
- Проведение расчетов с целью выявления источников получения прибыли и
обеспечения платежеспособности юридического лица.
- Прогнозирование возможных результатов осуществления хозяйственной
деятельности с учетом реальных условий рыночной среды.
- Поиск путей для предотвращения банкротства.
5
Изучение бухгалтерской документации
Основным источником информации для расчета показателей является
бухгалтерская отчетность, характеризующая финансовое положение фирмы в
денежной оценке за отчетный период. В ней отображается состояние
активов, собственного капитала, долговых обязательств, материальных
запасов и инвестиций. Изучив годовой отчет за 2018 год для финансового
анализа, специалисты смогут установить состояние субъекта и выявить
скрытые проблемы.
Анализ бухгалтерской отчетности в 2018 г. дает возможность оценить
размещение активов, эффективность вложения инвестиций, а также
определить способности руководства в плане развития бизнеса и увеличения
прибыли. Изучение бухгалтерского баланса помогает решить такие задачи
анализа финансовой отчетности в 2018 году: оценить состояние имущества
компаний, проанализировать ликвидность разных групп активов и их
5
Фомин, В.П., Татаровский, Ю.А. Формирование и анализ показателей финансового состояния организации
// Международный бухгалтерский учет. – 2014
8
взаимосвязь с пассивами, исследовать источники формирования активов,
оценить возможность наращивания собственного капитала.
Ликвидность баланса является основным показателем, который
применяется для определения степени покрытия кредитных обязательств
активами. Этот показатель отображает скорость возврата денежных средств,
вложенных в покупку активов. Анализ финансовой отчетности в 2018 году и
статей затрат поможет рассчитать этот показатель. Ликвидность баланса
анализируется путем сравнения размеров денежных ресурсов по активам с
обязательствами по пассивам, в зависимости от полученных результатов
выделяют четыре группы активов:
- наиболее ликвидные (денежные средства);
- быстро реализуемые (дебиторская задолженность, выплаты по которой
будут получены в течение года);
- медленно реализуемые (оборотные активы);
- трудно реализуемые (все активы, входящие в первый раздел баланса).
6
Оценка отчета о финансовых результатах
Анализ финансового отчета в 2018 г. нужен для изучения состояния
фирмы на данное время. Он поможет определить возможные показатели
финансовых результатов и оценить эффективность управленческих решений
за прошедшие отчетные периоды (2015-2018 годы). Анализ отчета о
финансовых результатах в 2018 году позволит судить об уровне
экономической эффективности предпринимательской деятельности
юридических лиц.
Благодаря расчету коэффициентов на основе отчетов специалисты
смогут получить ключевые характеристики материального состояния любых
организаций на данный момент времени и определить приоритетные
направления их развития. Предпринимателям следует уделять больше
внимания анализу налоговых отчетов за 2018 год, так как подобные меры
6
Анализ финансовой отчетности: Учеб. пособие / О.В. Ефимова [и др.]. – М.: Омега-Л, 2015
9
помогут найти выход из сложной ситуации. Разберемся с тем, как проводить
анализ бухгалтерской отчетности в 2018 году.
Методики, которые используются для изучения отчетности
- Чтение бухгалтерской отчетной документации (данная методика анализа
финансовой отчетности за 2018 год позволит ознакомиться с финансовым
положением компаний).
- Количественные методы.
- Горизонтальный и вертикальный анализ финансовой отчетности в 2018 г.
- Метод абсолютных и средних величин.
- Качественные методы: оценки экспертов, расчет аналитических показателей
и др.
- Прогнозный анализ финансовой отчетности предприятия в 2018 году.
- Диалектические способы исследования отчетной документации: изучение
динамики протекающих хозяйственных процессов, определение
положительных и отрицательных факторов, изучение причин роста или
снижения размеров прибыли.
Определение рисков на ранних этапах – инструмент, который поможет
избежать краха компании
Несвоевременный анализ бухгалтерской отчетности предприятия в
2018 году приведет к потере позиций на рынке, снижению прибыли и даже
банкротству. Финансовый риск – это возможное возникновение сложной
ситуации, в результате чего организация понесет существенные потери.
Учитывая сложную экономическую ситуацию в стране, руководители
компаний стремятся провести анализ финансовых рисков отчетов в 2018 году
и устранить их на ранних этапах.
7
Вероятность возникновения неблагоприятных ситуаций можно легко
рассчитать, взяв за основу данные бухгалтерской отчетности. При помощи
формул проводят анализ финансовой отчетности в 2018 году: определяют
риск потери платежеспособности и финансовой активности, опасную
7
Банк, В. Р. Финансовый анализ: Учеб. пособие / В.Р. Банк, А.В, Тарскина. – М.: Проспект, 2017
10
структуру активов и пассивов. Кроме того, рассчитываются показатели
ликвидности компаний, позволяющие отнести их к одной из групп:
- абсолютная ликвидность;
- допустимая ликвидность;
- нарушенная ликвидность;
- кризисная ликвидность.
Технологически процесс не стоит на месте, и сейчас разрабатывается
программное обеспечение, автоматически выполняющее составление и
анализ бухгалтерской отчетности в 2018 году и определяющее возможные
риски. Эти методы должны изучить и владельцы компаний. Больше
информации можно узнать в специализированных книгах и журналах по
анализу финансовой отчетности за 2018 год.
1.2. Центральные моменты процедуры финансового анализа
Для того, чтобы анализ финансового состояния компании был проведен
правильно и принес максимально эффективный результат, стоит разобраться
с ключевыми особенностями его проведения в каждой отдельной ситуации.
Задачи рассмотрения
Есть несколько задач, которые выполняются за счет проведения такого
анализа:
- Своевременное обнаружение и исключение всевозможных недостатков,
присутствующих в финансовой деятельности организации, а также поиск
резервов, которые позволят улучшить финансовое состояние компании и ее
платежеспособность.
- Предсказывание возможных результатов в ближайшем будущем, а также
определение экономической рентабельности организации в соответствии с ее
реальными условиями хозяйственной деятельности.
11
- Разработка определенных мероприятий, которые позволят более
эффективно использовать финансовые ресурсы и укреплять финансовое
состояние компании.
8
При этом стоит отметить, что для оценки финансового состояния
компании и ее устойчивости учитывается достаточно большое количество
параметров.
Цели и методика
Одним из наиболее важных приемов – это анализ финансовой
отчетности с последующим изучением всех абсолютных величин, которые в
ней указаны. При этом стоит отметить тот факт, что, несмотря на свою
значимость, эти данные недостаточны, так как только на их основе нельзя
определить динамику основных показателей, а также уточнить место
компании среди своих конкурентов, что является особенно важным в
условиях современного рынка.
Обеспечивается за счет:
- построения сравнительных таблиц с последующим определением
относительного и абсолютного отклонений;
- учет исчислений показателей за определенный промежуток времени к
конечному показателю в процентах;
- учет исчислений относительных отклонений относительно базисного года в
процентах.
Помимо абсолютных показателей, которые непосредственно относятся
к разным элементам финансового состояния, могут также использоваться и
финансовые коэффициенты, то есть относительные показатели,
распределяющиеся на коэффициенты координации и распределения.
Последние используются при необходимости определения того,
насколько сильно определенный показатель влияет на итог своей группы, и
используются они в основном только в процессе проведения
8
Мельник, М. В., Герасимова Е. Б. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия: Учеб.
пособие. – М.: Инфра-М, 2014