52
свои обязательства. Более того отрицательная величина в течении
анализируемого периода, реального собственного капитала
свидетельствует, что Общество находится на грани банкротства.
Для получения количественных характеристик финансовой
устойчивости будут рассчитаны относительные коэффициенты,
характеризующие финансовую устойчивость, это:
- Коэффициент финансовой независимости (автономии, концентрации
собственного капитала) - рассчитывается как отношение собственных
источников к итогу баланса и показывает, какая часть имущества
организации сформирована за счет собственных средств:
балансаВалюта
капиталй
Собственны
- Коэффициент финансовой устойчивости – рассчитывается как
отношение устойчивых пассивов - собственных средств и долгосрочных
займов и кредитов, к итогу баланса; показывает, какая часть имущества
организации сформирована за счет перманентного капитала (капитала,
приравненного к собственному):
балансаВалюта
займыикредитыыеДолгосрочнкапиталйСобственны +
- Коэффициент финансирования - рассчитывается как отношение
собственных источников к заемным и показывает размер собственных
средств, приходящихся на единицу заемных источников:
капиталЗаемный
капиталйСобственны
- Коэффициент капитализации (финансовой активности, финансового
риска, плечо финансового рычага) – рассчитывается как соотношение
заемных и собственных средств и показывает размер заемных средств,
приходящихся на единицу собственных:
капиталйСобственны
капиталЗаемный
53
Выше перечисленные коэффициенты будут представлены в таблице 4.
Таблица 9 - Показатели финансовой устойчивости ОАО
«Поднятая целина»
Показатели
2016г.
2017г.
2018г.
Изменение +,-
2017/
2016
2018/
2017
2018/
2016
Коэффициент финансовой
независимости
-0,034
-0,22
-0,39
+0,25
+0,17
+0,36
Коэффициент финансовой
устойчивости
-0,034
-0,22
-0,39
+0,25
+0,17
+0,36
Коэффициент
финансирования
-0,33
-0,18
-0,28
-0,15
+0,10
-0,05
Коэффициент
капитализации
101
91
77
-10
-14
-24
Данные таблицы 9 показали, что на протяжении анализируемого
периода в ОАО «Поднятая целина» основные показатели финансовой
устойчивости имеют отрицательные значения, их динамика
положительная, что свидетельствует о высокой и растущей зависимости
финансирования деятельности Общества от заемных средств. Собственных
средств у Общества нет не только для обеспечения оборотных активов, но
и обеспечения внеоборотных активов. Полученные значения
свидетельствуют о полной зависимости финансирования активов
Общества от заемных источников, причем не долгосрочных, которые
могли пойти на развитие производства, а краткосрочных, для
осуществления текущей деятельности, это означает, что Общество
полностью зависит от внешних кредиторов и в любой момент при
предъявлении ими требований к оплате не будет иметь возможности
оплатить свои обязательства.
В целом можно сделать вывод, что ОАО «Поднятая целина»
находится в кризисном финансовом положении, характеризующееся на
протяжении трех анализируемых лет, неудовлетворительной структурой
баланса, отсутствием прибыли и ростом убыточности, с полной
зависимостью от краткосрочных заемных средств, то есть практически на
грани банкротства.
54
Одним из показателей вероятности скорого банкротства организации
является Z-счет Альтмана, который рассчитывается по следующей
формуле (применительно к ОАО «Поднятая целина» взята 4-факторная
модель для частных непроизводственных компаний):
Z-счет = 6,56T
1
+ 3,26T
2
+ 6,72T
3
+ 1,05T
4
Таблица 10 - Анализ вероятности банкротства Z-счет
Альтмана ОАО «Поднятая целина»
Коэф-т
Расчет
Значение
на
31.12.2018
Множитель
Произведение
(гр. 3 х гр. 4)
T
1
Отношение оборотного
капитала к величине
всех активов
-0,89 6,56 -5,87
T
2
Отношение
нераспределенной
прибыли к величине
всех активов
-0,49 3,26 -1,61
T
3
Отношение EBIT к
величине всех активов
-0,46 6,72 -3,08
T
4
Отношение
собственного капитала
к
заемному
0 1,05 0
Z-счет Альтмана:
-10,56
Данные таблицы 10 показали, что предполагаемая вероятность
банкротства в зависимости от значения Z-счета Альтмана составляет:
- 1.1 и менее – высокая вероятность банкротства;
- от 1.1 до 2.6 – средняя вероятность банкротства;
- от 2.6 и выше – низкая вероятность банкротства.
Для ОАО «Поднятая целина» значение Z-счета по состоянию на конец
2018 года составило -10,56. Такое значение показателя говорит о высокой
вероятности банкротства ОАО «Поднятая целина». Несмотря на
полученный результат следует отметить, что Z-счет Альтмана позволяет
очень условно оценить вероятность банкротства организации, и
окончательный вывод следует делать по результатам более глубокого
анализа.
55
Другой методикой диагностики возможного банкротства
предприятий, адаптированной для условий российской экономики,
является модель Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова. Данная пятифакторная
модель выглядит следующим образом:
R = 2К
1
+ 0,1К
2
+ 0,08К
3
+ 0,45К
4
+ К
5
Таблица 11 - Анализ вероятности банкротства ОАО
«Поднятая целина» по модели Р.С. Сайфуллина и Г.Г. Кадыкова
Коэф-т
Расчет
Значение
на
31.12.2018
Множитель
Произведение
(гр. 3 х гр. 4)
К
1
Коэффициент
обеспеченности
собственными средствами
-1,8 2 -3,61
К
2
Коэффициент текущей
ликвидности
0,36 0,1 0,04
К
3
Коэффициент
оборачиваемости активов
0,35 0,08 0,03
К
4
Коммерческая маржа
(рентабельность
реализации продукции)
-0,4 0,45 -0,18
К
5
Рентабельность
собственного капитала
– 1 –
Итого (R):
-3,72
Таким образом, согласно модели Сайфуллина-Кадыкова, если
значение итогового показателя R<1 вероятность банкротства организации
считается высокой, если R>1, то вероятность низкая. Из таблицы 11
следует, что значение итогового показателя составило -3,72. Это говорит о
неустойчивом финансовом положении организации, о высокой
существующей вероятности банкротства
.
По результатам проведенного выше анализа рассчитаны основные
показатели финансового положения и результатов деятельности ОАО
«Поднятая целина» за весь анализируемый период с 2016 года по 2018 год.
Показателями, негативно характеризующим финансовое положение
ОАО «Поднятая целина», являются следующие:
- не соблюдается нормальное соотношение активов по степени
ликвидности и обязательств по сроку погашения;
56
- полная зависимость организации от заемного капитала
(отрицательная величина собственного капитала);
- чистые активы меньше уставного капитала, при этом за период
имело место снижение величины чистых активов;
- отрицательное значение коэффициента обеспеченности
собственными оборотными средствами, является крайне
неудовлетворительным;
- коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности существенно
ниже нормального значения;
- коэффициент абсолютной ликвидности существенно ниже
нормального значения;
- убыточность на протяжении всего анализируемого периода;
- опережающее снижение собственного капитала относительно
общего изменения активов организации;
- крайне неустойчивое финансовое положение по величине
собственных оборотных средств;
- убыток от финансово-хозяйственной деятельности за 2018 год
составил -43 631 тыс. руб.
57
ГЛАВА 3. АУДИТ БУХГАЛТЕРСКОЙ ОТЧЕТНОСТИ И
РЕКОМЕНДАЦИИ ПО УЛУЧШЕНИЮ ФИНАНСОВОГО
СОСТОЯНИЯ ОАО «ПОДНЯТАЯ ЦЕЛИНА»
3.1 Аудит бухгалтерской отчетности ОАО «Поднятая целина»
Бухгалтерский учет в ОАО «Поднятая целина» - важная система,
позволяющая собственникам и руководителям оперативно получать
данные о состоянии дел на предприятии, которые должны быть верными и
актуальными. Так как ОАО «Поднятая целина» является акционерным
обществом, именно поэтому предусмотрена обязательная аудиторская
проверка бухгалтерской отчетности. Основным документом,
определяющим правовые основы регулирования аудиторской
деятельности в Российской Федерации, является Федеральный закон от
30.12. 2008 № 307-ФЗ «Об аудиторской деятельности»
11
. Так согласно
данного Федерального закона, аудит – это независимая проверка
бухгалтерской (финансовой) отчетности аудируемого лица в целях
выражения мнения о достоверности такой отчетности.
В аудиторской деятельности Российской Федерации произошли
значительные изменения, за последние два года, так
Постановлением Правительства Российской Федерации от 23.10.2017 №
1289
12
и приказом Минфина России от 26.09.2017 № 147н
13
признаны
утратившими силу ряд актов Правительства Российской Федерации и
Минфина России, которыми были утверждены федеральные правила
(стандарты) аудиторской деятельности и федеральные
стандарты аудиторской деятельности.
11
Федеральный закон от 30.12.2008 № 307-ФЗ (в редакции от 23.04.2018)
«Об аудиторской деятельности» http://www.consultant.ru.
12
Постановление Правительства РФ от 23.10.2017 № 1289 «О признании утратившими силу некоторых
актов Правительства Российской Федерации» http://www.consultant.ru.
13
Приказ Минфина России от 26.09.2017 № 147н «О признании утратившими силу приказов
Министерства финансов Российской Федерации об утверждении федеральных стандартов аудиторской
деятельности» (Зарегистрировано в Минюсте России 24.11.2017 № 48993) http://www.consultant.ru.
58
Таким образом, исходя из Положения о признании международных
стандартов аудита, подлежащими применению на территории Российской
Федерации, утвержденного Постановлением Правительства Российской
Федерации от 11.06.2015 г. № 576
14
, и приказа Минфина России от
24.10.2016 № 192н и от 09.11.2016 № 207н «О введении в действие
международных стандартов аудита на территории Российской
Федерации»
15
, международные стандарты аудита начали применятся на
территории Российской Федерации с 1 января 2017 г. Федеральные
стандарты аудиторской деятельности утратили силу с 1 января 2018 г.
Главная цель аудита бухгалтерской отчетности ОАО «Поднятая
целина» - это подтверждение ее достоверности.
В процессе аудиторской проверки бухгалтерской отчетности ОАО
«Поднятая целина» аудитор должен решить следующие задачи:
- Оценить правильность состава и содержания самих форм отчетности.
- Оценить соответствия и взаимоувязки показателей отчетности.
- Оценить правильность и соответствия применяемых в организации
методик бухгалтерского учета и налогообложения действующему
законодательству.
Согласно Международных стандартов аудита существенность для
выполнения аудиторских процедур означает величину или величины,
установленные аудитором меньше существенности для финансовой
отчетности в целом, с тем чтобы снизить до приемлемо низкого уровня
вероятность того, что совокупная величина неисправленных и
необнаруженных искажений превысит существенность для финансовой
отчетности в целом.
14
Постановление Правительства РФ от 11.06.2015 N 576 (ред. от 31.07.2017) «Об утверждении
Положения о признании международных стандартов аудита подлежащими применению на территории
Российской Федерации» http://www.consultant.ru.
15
Приказ Минфина России от 24.10.2016 № 192н (в редакции от 30.11.2016)
«О введении в действие международных стандартов аудита на территории Российской Федерации»
(Зарегистрировано в Минюсте России 10.11.2016 № 44299) Приказ Минфина России от 09.11.2016 №
207н «О введении в действие международных стандартов аудита на территории Российской Федерации»
(Зарегистрировано в Минюсте России 17.11.2016 № 44354) http://www.consultant.ru.
59
В некоторых случаях существенность для выполнения аудиторских
процедур также означает величину или величины, устанавливаемые
аудитором меньше уровня или уровней существенности для определенных
видов операций, остатков по счетам или раскрытия информации.
Согласно Международного стандарта аудита 320
16
, информация
является существенной, если ее отсутствие или искажение может повлиять
на экономические решения, принимаемые пользователями на основе
финансовой отчетности.
Цель Международного стандарта аудита (МСА 320) - установление
норм и рекомендаций в отношении концепции существенности и ее
взаимосвязи с аудиторским риском.
Определение существенности является очень важным показателем,
так как его значение оказывает значительное влияние на составление
аудиторского заключения. Определение аудитором существенности
является предметом профессионального суждения и зависит от
понимания аудитором потребностей в финансовой информации
пользователей финансовой отчетности.
Принцип существенности применяется аудитором как при
планировании, так и при проведении аудита, а также при оценке влияния
на аудит выявленных искажений, при оценке влияния на финансовую
отчетность неисправленных искажений, если такие имеются, и при
формулировании мнения в аудиторском заключении.
МСА 320 «Существенность при планировании и проведении аудита»
рассматривается совместно с МСА 200 «Основные цели независимого
16
Международный стандарт аудита 320 «Существенность при планировании и проведении аудита»
(введен в действие на территории Российской Федерации Приказом Минфина России от 24.10.2016 №
192н) http://www.consultant.ru.
60
аудитора и проведение аудита»
17
в соответствии с Международными
стандартами аудита.
Согласно МСА 320 уровень существенности должен определяться для
отчетности в целом. Для этого существуют критерии, то есть
рекомендации по выбору показателей для расчета. В зависимости от
обстоятельств, сопутствующих аудиту, такими критериями могут быть:
- общие расходы,
- прибыль до налогообложения,
- стоимость чистых активов,
- валовая прибыль,
- общий акционерный капитал,
- общая выручка,
Общий уровень существенности при аудиторской проверки основных
средств ОАО «Поднятая целина» будет проводится по данным
бухгалтерской отчетности за 2018 год (Приложение данной ВКР).
Так как деятельность Общества на протяжении последних трех лет
убыточная, в качестве показателей для расчета будут использованы
следующие показатели:
- Валюта баланса,
- Выручка от продаж,
- Внеоборотные активы,
- Уставной капитал,
- Общие затраты.
Данные расчету уровня существенности будут представлены в
таблице 12.
17
Международный стандарт аудита 200 «Основные цели независимого аудитора и проведение аудита в
соответствии с международными стандартами аудита» (введен в действие на территории Российской
Федерации Приказом Минфина России от 24.10.2016 № 192н) http://www.consultant.ru.
61
Таблица 12 - Расчет общего уровня существенности ОАО
«Поднятая целина»
Наименование
базового показателя
Значение
показателя из
бухгалтерской
отчетности, тыс.
руб.
Доля, %
Значение,
применимое для
нахождения
уровня
существенности,
тыс. руб.
Валюта баланса тыс.
руб.
88180
2
1763,6
Выручка от продаж
тыс. руб.
31673
5
1583,6
Уставной капитал
9214
2
184,3
Внеоборотные
активы
44452
10
4445,2
Общие затраты
44244
2
884,9
Далее необходимо рассчитать среднее арифметическое показателей,
применяемых для нахождения уровня существенности:
(1763,6+1583,6+184,3+4445,2+884,9) /5=8861,6/5=1772,32 тыс. руб.
Расчет отличия наименьшего значения от среднего:
(1772,32-184,3) /1772,32*100%=89,6%
Расчет разницы между наибольшим и средним значением:
(4445,2-1772,32) /1772,32*100%=150,81%
Рассчитаем среднее арифметическое значение, исключив
максимальное и минимальное значения:
(1763,6+1583,6+884,9) /3=1410,7 тыс. руб.
Полученную величину, возможно округлить до 1411 тыс. руб. и
использовать данный количественный показатель в качестве значения
уровня существенности. Разница между значением уровня существенности
до и после округления составляет:
(1411-1410,7) /1410,7*100%=0,03 %, находится в пределах
допустимого значения 20%.
Таким образом, для проверки финансовых результатов принимается
уровень существенности 1411 тыс. руб. Полученное значение единого
уровня существенности необходимо распределить между значимыми