53
– Контролирование, которое важно для отслеживания и соблюдения
графика платежей, исполнения условий договора.
Оптимальным вариантом для стабильного ведения бизнеса ООО
«Спецеврострой» является ситуация, когда дебиторская задолженность
примерно равна кредиторской.
Необходимость правильного управления уровнем дебиторской
задолженностью определяется не только стремлением к точному и четкому
контролю проходящих финансовых потоков в организации, но и частой
необходимостью значительно понизить финансовые издержки.
Повлиять на размеры задолженности ООО «Спецеврострой» помогут
следующие шаги:
– Специальная служба для работы с клиентами. ООО «Спецеврострой»
работает с множеством контрагентов, необходимо создать отдел, который
будет отвечать за выбор проверенных партнеров;
– Отдавать предпочтение предоплате. Является оптимальным
вариантом для того, чтобы минимизировать риски;
– Поощрения для контрагентов, например, скидка на услугу за
досрочное перечисление средств;
– Формирование списков надежных контрагентов;
– Грамотное распределение дебиторов позволит в минимальные сроки
определять причины задолженности и точечно их прорабатывать.
В работе предлагается рассчитать экономическую эффективность
реализации политики скидок финансово стабильным и надежным дебиторам
при условии досрочной оплаты приобретаемой продукции.
Предоставление скидок дебиторам ООО «Спецеврострой»
предлагается, если это приведет к сокращению дебиторской задолженности и
увеличению притока денежных активов. Более того предоставление скидок
целесообразно, так как «поощрение» действует лучше, чем штраф.
54
Итак, руководству ООО «Спецеврострой» необходимо решить вопрос:
стоит ли предоставлять скидки за досрочную оплату счетов. Проанализируем
возможности предоставления скидок на основе данных табл. 3.1.
Таблица 3.1
Исходные данные для анализа за 2021 г.
Показатель
2021 год
Выручка
78453
Прогнозный объем продаж, тыс. руб.
30000
Дебиторская задолженность, тыс. руб.
15 025
Предлагаемая скидка, %
2
Покупатели, которые воспользуются скидкой, %
25
Ставка по краткосрочному кредиту, %
20
Таким образом, для снижения суммы дебиторской задолженности ООО
«Спецеврострой» предлагает ответственным дебиторам воспользоваться
скидкой. Срочная продажа – 30 дней, остальная 89 дней со дня продажи.
Рассчитаем эффект от предоставления скидок.
1. Определим сумму средств, инвестированных в дебиторскую
задолженность:
2. Рассчитаем сумму дебиторской задолженности покупателей, которые
воспользуются скидкой:
????
????
3. Рассчитаем сумму дебиторской задолженности покупателей, которые
не будут платить по счетам до 89 дней после продажи:
????????
4. Определим сумму сокращения дебиторской задолженности
(экономию) при использовании скидок:
55
Таким образом, дебиторская задолженность в плановом году за счет
предоставления скидок будет меньше на 5516 тыс. руб.
5. Определим экономию денежных средств при этих условиях:
6. Сумма экономии за счет предоставленых скидок покупателям:
При реализации данного мероприятия сумма дебиторской
задолженности уменьшится и ООО «Спецеврострой» сможет вовлечь
высвобожденные средства в оборот и получить дополнительный объем
выручки.
Рост выручки позволит увеличить коэффициент оборачиваемости
оборотного капитала. То есть эффективность оборотных активов повысится.
В-третьих, управление денежными средствами. Механизм управления
движением денежных средств в ООО «Спецеврострой» заключается в
анализе доходов и расходов коммерческой организации, планировании,
финансовом моделировании и постоянном контроле. Оптимизированное
движение денежных средств ООО «Спецеврострой» будет способствовать
увеличение размера чистого денежного потока.
Достигнуть этого можно ООО «Спецеврострой» следующим
комплексом мероприятий:
эффективная финансовая, налоговая и ценовая политика;
повышение эффективности работы по претензиям для взыскания
вовремя и в полном объёме суммы дебиторской задолженности и штрафных
санкций;
сокращение затрат по текущей деятельности;
уменьшение периода хранения материальных оборотных средств;
56
использование прогрессивных, современных методов амортизации
основных активов;
повышение эффективности процессов производства и качества
бизнес-процессов коммерческой организации в целом.
Этой цели служит «Бюджет движения денежных средств» (БДДС),
который составляется ежемесячно в соответствии со стратегическими целями
ООО «Спецеврострой».
ООО «Спецеврострой» должно повысить рентабельность оборотного
капитала. Проведённый анализ оборотных средств показал, что организация
не осуществляет краткосрочные финансовые вложения.
Произведём расчет размера денежных средств, которые могут быть
отвлечены из оборота и размещены на депозите или в ценных бумагах без
ухудшения финансовой ситуации предприятия по формуле:
(3.1)
где СВВ - сумма возможных вложений;
ВР
Ф
- фактическая выручка;
ВР
0
– плановая выручка;
ДС
Ф
- фактический средний остаток денежных средств.
Прогнозная выручка в 2022 году по оценке финансового отдела в
вырастет за счет предлагаемых мероприятий на 15% (78453*1,15=90221
тыс.руб.). Рассчитаем возможную сумму вложений для ООО
«Спецеврострой» в 2022 году:
тыс. руб.
Таким образом, можно сделать вывод, что предприятию в 2022 году без
ущерба для финансовой устойчивости можно отвлечь из оборота 4057 тыс.
57
руб. и вложить их в ликвидные ценные бумаги, что позволит получить
пассивные (прочие) доходы ООО «Спецеврострой».
3.2. Расчет экономического эффекта предлагаемых мероприятий
Комплекс тактических приложенных мер совершенствования
формирования и использования оборотных средств ООО «Спецеврострой»
характеризует консервативный подход к достижению эффективности их
использования и формирования. Исходя из полученных расчетов, составим
прогнозный баланс и отчет о финансовых результатах на 2022 год в
сравнении с 2021 годом (табл. 3.2 и табл. 3.3).
Таблица 3.2
Бухгалтерский баланс ООО «Спецеврострой» с учетом предлагаемых
мероприятий на 2022 год
Актив
2021
г.
2022
г.
Пассив
2021
г.
2022
г.
I. Внеоборотные активы
III. Капитал и резервы
Нематериальные активы
87
87
Уставный капитал
10
10
Основные средства
16082
16082
Добавочный капитал
752
752
Финансовые вложения
1317
1317
Нераспределенная прибыль
24751
25302
Прочие внеоборотные
активы
84
84
Итого по разделу I
17570
17570
Итого по разделу III
25513
26064
II. Оборотные активы
IV. Долгосрочные
обязательства
Запасы
17528
14022
Заемные средства
564
564
Дебиторская задолженность
15025
9509
Прочие обязательства
163
163
Финансовые вложения
0
4057
Итого по разделу IV
727
727
Денежные средства и
денежные эквиваленты
3528
3528
V. Краткосрочные
обязательства
Заемные средства
3241
3241
Прочие оборотные активы
384
384
Кредиторская
задолженность
19231
13715
Прочие обязательства
5323
5323
Итого по разделу II
36465
31500
Итого по разделу V
27795
22279
Баланс
54035
49070
Баланс
54035
49070
58
Можно отметить (табл. 3.2) состав оборотных средств ООО
«Спецеврострой» станет более рациональным, что обеспечено уменьшением
запасов и дебиторской задолженности.
Таблица 3.3
Отчет о финансовых результатах с учетом предлагаемых мероприятий
Наименование показателя
2021 г.
2022 г.
(прогноз)
Выручка
78453
90221
Себестоимость продаж
71632
79554
Валовая прибыль
6821
10667
Управленческие расходы
1538
1538
Прибыль от продаж
5283
9129
Проценты к получению
0
67
Проценты к уплате
325
325
Прочие доходы
3274
3274
Прочие расходы
2963
2963
Прибыль до налогообложения
5269
9182
Текущий налог на прибыль
1001
1745
Чистая прибыль
4268
7438
Как видно из данных таблицы 3.3, в результате предложенных
мероприятий выручка ООО «Спецеврострой» вырастет, одновременно
вырастет себестоимость продаж, но ее темпы роста ниже темпов роста
выручки.
Высвобожденные денежные средства руководство ООО
«Спецеврострой» сможет направить в финансовые вложения и получать
дополнительно доход, также средства, полученные от частичного погашения
дебиторской задолженности будут направлены на погашение кредиторской
задолженности.
Возрастают показатели прибыли, что свидетельствует об
экономической эффективности предлагаемых мероприятий.
В табл. 3.4 представлены расчеты показателей эффективности
использования оборотных средств.
59
Таблица 3.4
Показатели эффективности использования оборотных средств ООО
«Спецеврострой» (прогноз)
Показатели
2021 г.
2022 г.
Абсолютное
отклонение
2021-2022 гг.
Период оборота оборотных средств, дн.
167,3
125,7
-41,6
Количество оборотов оборотных средств, оборотов
2,2
2,9
+0,7
Коэффициент закрепления оборотных средств
0,5
0,3
-0,1
Рентабельность оборотных средств, %
11,7
23,6
+11,9
Как видно из проведенных расчетов, период оборота оборотных
средств ООО «Спецеврострой» снизился до 125,7 дней, возрастает
коэффициент оборачиваемости оборотных средств до 2,9 оборотов.
Коэффициент закрепления оборотных средств ООО «Спецеврострой»
снизился до 0,3 пункта. Рентабельность оборотных средств вырастет с 11,7%
до 23,6%.
Таким образом, можно сделать следующие выводы.
Управление любой стороной деятельности на предприятии должно
иметь связь с другими сторонами деятельности. Такая взаимосвязь
обеспечивается в процессе комплексного управления показателями
деятельности предприятия.
Оптимальное управление финансовыми показателями ООО
«Спецеврострой» подразумевает сбалансированность оборотного капитала, а
также его способность обеспечивать высокий уровень эффективности его
использования.
Выводы по третьей главе. В результате решения задачи – предложение
направления совершенствования эффективности использования оборотных
средств ООО «Спецеврострой»:
- разработаны меры, направленные на оптимизацию запасов,
заключающиеся в совершенствовании работы службы закупок, покупки
программного обеспечения по логистике «БИТ,СТРОИТЕЛЬСТВО/
60
Снабжение и склад», оптимизации размеров запасов, заключения договоров
с новыми поставщиками, получения скидок от новых поставщиков и др.;
- совершенствования управления дебиторской задолженностью за счет
создания отдела управления ею, предоставления скидок дебиторам с целью
снижения суммы задолженности дебиторов;
- управление денежными средствами, в частности, размещение средств
в финансовых вложениях с целью получения пассивного дохода.
Внедрение предложенных мероприятий направленных на повышение
эффективности использования оборотных средств ООО «Спецеврострой»
выгодна для предприятия и повлечет за собой рост показателей чистой
прибыли и использования оборотных средств.
61
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Эффективное управление оборотными средствами является основой
рентабельной работы любой организации. Анализ динамики и
эффективности использования оборотных активов во многом обеспечивает
принятие наиболее эффективных решений по управлению финансами
коммерческой организации, ведущих к достижению основной цели
управления предприятием – максимизации прибыли ее собственников. При
финансовых затруднениях организации такой анализ становится средством
обоснования программы ее финансового оздоровления. Возникла
необходимость систематизации накопленного опыта управления оборотными
средствами в условиях рыночной экономики и разработки наиболее
адаптированных к этим условиям механизмов формирования и
использования оборотного капитала. Это и определило актуальность
выбранной темы выпускной квалификационной работы.
В первой главе рассмотрены теоретические аспекты анализа и
управления оборотными средствами. Данная глава является основой для
дальнейшего проведения анализа оборотных средств на материалах ООО
«Спецеврострой».
Во второй главе раскрыта характеристика ООО «Спецеврострой» и
дана оценка использования оборотных средств.
Основным направлением деятельности ООО «Спецеврострой»,
расположенным в г. Невинномысске является строительство жилых и
нежилых зданий.
Анализ основных показателей деятельности позволил установить, что
выручка и себестоимость продукции возрастают. Увеличивается стоимость
чистых активов. Возрастают показатели прибыли и рентабельности.
Наблюдается рост производительности труда и фондоотдачи. Коэффициент
автономии увеличивается, однако не достиг норматива, что показывает
зависимость ООО «Спецеврострой» от внешних источников
62
финансирования. Значения коэффициентов ликвидности также возрастают,
но ниже требуемых нормативов, что говорит о некотором нарушении
платежеспособности предприятия. Таким образом, эффективность
финансово-производственной деятельности ООО «Спецеврострой»
повышается. Однако негативным моментом является несоответствие
нормативам коэффициента автономии и коэффициентов ликвидности.
Анализ динамики источников формирования оборотных средств
показал, что пассивы баланса в 2020-2021 гг. выросли. Это было вызвано
ростом собственного капитала и краткосрочных обязательств. Долгосрочные
обязательства снизились.
В структуре источников финансирования оборотных средств ООО
«Спецеврострой» в 2021 г. выросла доля собственного капитала. Доля
краткосрочных обязательств снизилась. Удельный вес долгосрочных
обязательств снизился.
Анализ активов бухгалтерского баланса показал, что активы
бухгалтерского баланса в 2020 г. снизились , а в 2021 г. выросли. Рост
активов в 2021 г. обусловлен увеличением внеоборотных активов и
оборотных активов. В структуре активов в 2020 г. возрастает доля
оборотного капитала. В 2021 г. доля оборотных средств снизилась.
Анализ состава и динамики оборотных активов показал, что за 2019-
2020 гг. снижение оборотного капитала вызвано уменьшением запасов,
дебиторской задолженности и денежных средств. Рост оборотного капитала в
2021 г. вызван увеличением суммы запасов и денежных средств.
В структуре оборотного капитала за 2019-2020 гг. выросла доля
дебиторской задолженности и прочих оборотных активов. В 2021 г. выросла
доля запасов и денежных средств.
Анализ достаточности суммы и уровня собственного оборотного
капитала показал, что ООО «Спецеврострой» имеет в наличии необходимые
собственные оборотные средства для осуществления эффективной
деятельности. Собственные оборотные средства возрастают. Возрастает доля