23
Кроме того, необходимо иметь ввиду и следующую факторную модель,
позволяющую оценить воздействие эффективности управления оборотными
средствами (изменение их оборачиваемости) на формирование прибыли
организации (1.11) [3, c. 54]:
П = ОС
ср
К
об
R
ОС
. (1.11)
В частности, влияние ускорения (замедления) оборачиваемости
оборотных средств организации на изменение прибыли может быть
определено следующим образом (1.12):
П
Коб
= ОС
ср
1
К
об
1
R
ОС
0
– ОС
ср
1
К
об
0
R
ОС
0
, (1.12)
где ОС
ср
1
– среднегодовая стоимость оборотных средств отчетного
периода, руб.;
R
ОС
0
– рентабельность оборотных средств базового периода, индексом;
К
об
1
, К
об
0
– коэффициент оборачиваемости оборотных средств,
соответственно, отчетного и базового периодов [3, c. 54].
Все источники по экономическому и финансовому анализу сходятся на
том, что в процессе проведения анализа оборотных средств особое значение
необходимо уделять анализу их оборачиваемости, то есть скорости обращения
оборотных средств, так как именно скорость обращения показывает число
завершенных циклов, по окончании каждого из которых предприятие
получает прибыль.
Таким образом, методика анализа эффективности использования
оборотных средств организации состоит из четырех последовательных этапов,
включающих оценку их состава и структуры, анализ показателей
ликвидности, основных обобщающих и частных показателей
оборачиваемости, а также выявление влияния изменения оборачиваемости
24
оборотных средств на прибыль организации. По окончании проводимого
анализа делаются выводы об эффективности управления оборотными
средствами в организации и возможных резервах улучшения ситуации с
использованием и управлением оборотных средств.
1.3. Направления повышения эффективности использования оборотных
средств предприятия
Как отмечает Л. С. Гафурова, основными путями повышения
эффективности использования оборотных средств в организации являются:
– внедрение малоотходных и безотходных технологий производства;
– сокращение времени пребывания оборотных средств в составе
запасов;
– целостное использование сырья;
– повышение качества продукции;
– сокращение времени производственного цикла путем внедрения
новых технологий и улучшения действующих;
– контроль связей с поставщиками и потребителями, с использованием
законов, что поспособствует уменьшению остатков сырья и запасов на
складах;
– ведение оценки состояния запасов и задолженностей, вовремя
устраняя отрицательные последствия и др [8, c. 62].
Ю. А. Родионова отмечает, что в финансовом менеджменте существуют
общие способы повышения эффективности использования оборотных
активов, такие как:
– сокращение производственных запасов путем рационализации их
использования; улучшение организации снабжения; ликвидация излишек
запасов; совершенствование системы нормирования запасов; оптимизация
организации складского хозяйства;
– сокращение производственного цикла путем внедрения новейших
25
технологий, совершенствования уже имеющихся, интенсификация
производства и переход к непрерывному процессу производства;
– рационализация взаимосвязей с потребителями и поставщиками путем
ликвидации неплатежей между хозяйствующими субъектами;
– рационализация сбыта путем применения прогрессивных форм
расчетов, соблюдения платежной и договорной дисциплины, своевременного
оформления документации;
– ускорение денежного оборота путем оптимизации инкассации
выручки, лимитирования остатка денежных средств на расчетных счетах в
банке;
– оптимизация использования денежных средств путем перечисления
свободных остатков на досрочное погашение кредитов, вложения свободного
капитала в ценные бумаги, предоставления кредитов физическим и
юридическим лицам;
– сокращение размера незавершенного производства путем
совершенствования технологии и организации производства, системы
планирования, устранения потерь рабочего времени и усиления трудовой
дисциплины;
– сокращение расходов будущих периодов и улучшение
непосредственно всей системы учета, управления и контроля [27, c. 56].
Отметим также, что на процесс управления и принятия управленческих
решений в части формирования и использования оборотных средств
организаций существенное воздействие оказывает действующая
экономическая политика в стране, которая может сводиться как к
макроэкономическим мерам сдерживания, или ускорения экономики, так и к
принимаемым мерам по поддержке отдельных отраслей. Сказывается
политика Национального банка в области регулирования стоимости заемных
источников финансирования оборотного капитала.
Кроме того, особенно ощутимо воздействие внешнеэкономических
факторов, особенно проявляющихся в последнее время, обусловленных
26
санкционным давлением на экономику Республики Беларусь, что не может не
сказываться на способности субъектов хозяйствования осуществлять
своевременное финансирование потребности в оборотных средствах,
осуществлять их планирование и обеспечивать своевременное поступление
всех денежных потоков в рамках процесса управления оборотными
средствами.
Такая ситуация накладывает определенный отпечаток и заставляет
многих субъектов хозяйствования адаптировать реализуемую финансовую
политику с учетом новых реалий и вызовов. Обобщим выработанные в
последнее время отечественными исследователями подходы к управлению
оборотными средствами в современных условиях Республики Беларусь в
таблице 1.1.
Таблица 1.1
Возможные управленческие решения в системе управления
оборотными средствами в современных условиях [2, 21, 25]
Экономические ситуации
Решения
Действия
Положительная рентабельность
продаж
Максимизация
прибыли
Привлечение оборотных
средств
Выручка от реализации продукции
не покрывает затрат на ее
производство и реализацию, но
превосходит затраты на оборотные
средства
Минимизация
убытков
Привлечение оборотных
средств
Выручка от реализации продукции
не покрывает затрат на оборотные
средства
Финансовое
оздоровление,
реструктуризация
бизнеса
Предоставление дотаций,
размещение обязательств,
реструктуризация
задолженности и т.п.
Часть организаций переформатирует политику управления дебиторской
и кредиторской задолженностью, некоторые производители вынуждены
сокращать объемы потребления и создаваемые запасы сырья, а отдельные
производители сталкиваются с проблемой роста запасов готовой продукции.
27
Таким образом, проведенное теоретические исследование сущности
оборотных средств предприятия и методологических основ анализа и
управления ими позволяет сделать следующие выводы:
1. Оборотные средства предприятия можно определить, как вложения
находящегося в распоряжении предприятия капитала, для которого
характерны высокие мобильность и ликвидность, в формирование стоимости
ресурсов, требуемых предприятию для обеспечения бесперебойной,
устойчивой хозяйственной деятельности в рамках его фактически
сложившегося операционного цикла.
2. Оборотные средства предприятия, обеспечивая кругооборот его
текущих ресурсов, находящихся в обороте, играют определяющую роль в
деятельности субъекта хозяйствования, обеспечивая в рамках кругооборота
реализацию эффективной производственно-хозяйственной и финансовой
деятельности. Они представляют собой важную часть имущества, от
рационального использования которого зависят в конечном счете его
финансовые результаты деятельности предприятия.
3. Учитывая классификацию и специфику отдельных видов оборотных
средств предприятия, управление каждым из видов носит специфический
характер, обусловленный местом конкретных видов оборотных средств в
структуре операционно-финансового цикла предприятия. Эффективное
использование оборотных средств способно обеспечить для предприятия
возможность своевременного получения запланированной прибыли и
достижения поставленных целей стратегического развития, поэтому анализ
оборотных средств и выработка системы управления ими крайне важны для
предприятия, так как качество их использования напрямую влияет на
финансовые результаты деятельности предприятия. Совокупность принципов
управления оборотными средствами организации обуславливает содержание
процесса их формирования, а также управления величиной, структурой и
динамикой оборотных средств, обеспечения рационального балансового
соотношения между отдельными группами оборотных средств. Современная
28
система эффективного управления оборотными средствами организации
представляет собой совокупность отношений (экономические, правовые,
технологические, информационные, методические и другие),
обуславливающих цельный и последовательный процесс по планированию,
прогнозированию, учету оборотных средств и принятию обоснованных
управленческих решений.
4. Методика анализа эффективности использования оборотных средств
предприятия состоит из четырех последовательных этапов, включающих
оценку их состава и структуры, анализ показателей ликвидности, основных
обобщающих и частных показателей оборачиваемости, а также выявление
влияния изменения оборачиваемости оборотных средств на прибыль
организации. По окончании проводимого анализа делаются выводы об
эффективности управления оборотными средствами в организации и
возможных резервах улучшения ситуации с использованием и управлением
оборотных средств.
29
2. АНАЛИЗ И ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ
ОБОРОТНЫМИ СРЕДСТВАМИ В ООО ∇ЧИСТЫЕ ИДЕИ∈
2.1. Организационно-экономическая характеристика ООО ∇Чистые
Идеи∈
ООО ∇Чистые идеи∈ – динамично развивающаяся компания,
занимающаяся обеспечением пищевых и промышленных предприятий
технологиями и аксессуарами для санитарной обработки, мойки и уборки,
применяя высококачественные продукты ведущих мировых производителей.
Юридический адрес и адрес расположения офиса: ул. Домбровская, 9,
офис 5.2.5, Минск, Республика Беларусь.
Товарный портфель ООО ∇Чистые идеи∈ отражен на рис. 2.1.
Рис. 2.1. Товарный портфель ООО ∇Чистые идеи∈
Компания реализует: оборудование и аксессуары для систем низкого
давления FOAMICO и высокого давления R+M, профессиональный
30
уборочный инвентарь FALCONE для пищевой промышленности с цветовой
кодировкой (система HACCP), профессиональный уборочный инвентарь
SCH@VON для пищевой промышленности с цветовой кодировкой (система
HACCP), пеногенераторы и моющие головки R+M, водные пистолеты DINGO
и SCHERMER, аэрозольные генераторы (туманогенераторы), дезковрики и
многое другое для того, чтобы обеспечить необходимый уровень чистоты на
производстве. Основные бренды реализуемой продукции: Foamico,
FalconBrush, Sch@von, R+M.
В своей деятельности ООО ∇Чистые идеи∈ преследует следующие цели:
– создание долгосрочных и взаимовыгодных отношений с клиентами;
– создание надежных партнерских отношений;
– обеспечение высокого уровня качества предлагаемых товаров и услуг;
– постоянное развитие и совершенствование;
– освоение новых направлений.
Многолетний опыт работы в сегменте оборудования позволяет выгодно
отличаться от конкурентов:
– специальным ассортиментом;
– систематичностью и четкостью поставок;
– высокой компетентностью торгового персонала.
При реализации товаров ООО ∇Чистые идеи∈ для транспортировки
использует услуги сторонних организаций-перевозчиков. Также свой заказ
покупатель может забрать на своем транспорте по соглашению сторон,
прописанных в договоре.
Стратегия ООО ∇Чистые идеи∈ направлена на построение
долгосрочного сотрудничества с клиентами за счет полного удовлетворения
спроса на технологии и аксессуары для санитарной обработки, мойки и
уборки, а также сопутствующие услуги.
В ООО ∇Чистые идеи∈ применяется наиболее распространенный тип
организационной структуры – линейно-функциональная (рис. 2.2).
31
Рис. 2.2. Структура управления ООО ∇Чистые идеи∈
Задачи управления ООО ∇Чистые идеи∈:
– обеспечение эффективного использования ресурсов;
– обеспечение эффективного взаимодействия функциональных и
производственных подразделений организации;
– обеспечение устойчивого роста объема производства и реализации
продукции, прибыли организации.
При управлении ООО ∇Чистые идеи∈ задействованы все традиционные
методы управления, включая организационно-административные
(распоряжения, приказы и иные ЛПА), экономические (в том числе
инструмент заработной платы) и социально-психологические.
ООО ∇Чистые идеи∈ функционирует на рынке с высокой конкуренцией.
Основными конкурентами являются местные компании ООО ∇Аква Техника∈
и ООО ∇КипЭксперт∈, занимающиеся поставками и частично собственным
производством аналогичной продукции и товаров. Помимо указанных
компаний, на рынке Республики Беларусь функционирует еще более 5
торговых компаний, осуществляющих поставки импортируемых из России,
Китая и стран ЕС технологий и аксессуаров для санитарной обработки, мойки
и уборки. На ключевом внешнем рынке – российском – конкуренция еще
выше, что обусловлено как наличием на рынке собственных производителей,
так и активным освоением рынка производителями из Китая, Турции и США.
Директор
Зам. директора по
развитию
Зам. директора по
коммерческой работе
Отдел продаж
Складская служба
Специалисты по МТО
Гл. бухгалтер
32
Анализ производственно-хозяйственной и финансовой деятельности
ООО ∇Чистые идеи∈ произведем на основе данных бухгалтерского баланса
(приложение Б) и отчета о финансовых результатах (приложение В) компании
за период 2020-2022 гг. Полученные в таблице результаты расчетов,
отражающие динамику основных показателей деятельности ООО ∇Чистые
идеи∈ за 2020-2022 гг. в российских рублях (перевод в российские рубли
произведен с учетом среднегодовых обменных курсов, составляющих в
расчете за 100 росс. рублей: 3,3793 руб. в 2020 г.; 3,4468 руб. в 2021 г.; 3,8772
руб. в 2022 г.), отражены в таблице 2.1.
Таблица 2.1
Основные показатели финансово-хозяйственной деятельности
ООО ∇Чистые идеи∈ за 2020-2022 гг.
Наименование
показателя
Год
Изменение, +/-
Темпы роста,
%
2020
2021
2022
2021 /
2020
2022 /
2021
2021 /
2020
2022 /
2021
1. Выручка от продаж,
тыс. руб.
41 547
38 006
34 355
-3 541
-3 651
91,5
90,4
2. Себестоимость
продаж, тыс. руб.
31 930
29 216
25 585
-2 714
-3 631
91,5
87,6
3. Валовая прибыль,
тыс. руб. (стр.1 – стр.2)
9 617
8 790
8 770
-827
-20
91,4
99,8
- уровень, % (стр.3 :
стр.1 х 100)
23,15
23,13
25,53
-0,02
2,40
-
-
4. Коммерческие и
управленческие
расходы, тыс. руб.
8 878
8 646
8 279
-232
-367
97,4
95,8
5. Прибыль от продаж,
тыс. руб. (стр.3 – стр.4)
739
144
491
-595
347
19,5
341,0
6. Чистая прибыль, тыс.
руб.
237
1 190
129
953
-1 061
502,1
10,8
7. Среднесписочная
численность персонала,
чел.
16
15
17
-1
2
93,8
113,3
8. Фонд заработной
платы, тыс. руб.
5 328
5 147
5 469
-181
322
96,6
106,3
9. Среднемесячная
заработная плата, тыс.
руб. (стр.8 : стр.7 : 12)
27 751
28 595
26 808
844,0
-1 787,0
103,0
93,8