53
Структура баланса после проведения мероприятий будет иметь вид
(табл.3.4).
Таблица 3.4
Структура бухгалтерского баланса ООО «БЗМП» после проведения
мероприятий
Наименование показателя
До
мероприят
ий,
тыс.р
у
б.
После
мероприя
тий,
тыс.р
у
б.
Отклонени
е, тыс.руб.
Отклон
ение,
%
Актив
I. Внеоборотные активы
Основные средства 43 793 36 873 -6 920 84,2
Отложенные налоговые активы 230 230 0 100,0
Итого по раздел
у
I 44 023 37 103 -6 920 84,3
II. Оборотные активы 0 0,0
Запасы 133 244 112 582 -20 662 84,5
Дебиторская задолженность 47 456 8 542 -38 914 18,0
Денежные средства и денежные
эквиваленты
16 162 16 162
0 100,0
Прочие оборотные активы 1 657 1 657 0 100,0
Итого по раздел
у
II 198 519 138 943 -59 576 70,0
БАЛАНС 242 542 176 046 -66 496 72,6
Пассив 0 0,0
III. Капитал и резервы 0 0,0
Уставный капитал 10 10 0 100,0
Нераспределенная прибыль
(непокрытый
у
быток)
85 934 85 934
0 100,0
Итого по раздел
у
III 85 944 85 944 0 100,0
IV. Долгосрочные обязательства 0 0,0
Итого по раздел
у
IV 0 0 0 0,0
V. Краткосрочные обязательства 0 0,0
Кредиторская задолженность 147 852 81 356 -66 496 55,0
Оценочные обязательства 8 746 8 746 0 100,0
Итого по раздел
у
V 156 598 90 102 -66 496 57,5
БАЛАНС 242 542 176 046 -66 496 72,6
Таким образом, ожидается снижение дебиторской задолженности на
82% и кредиторской задолженности на 45%.
Влияние всех рекомендованных изменений окажет влияние на
показатели ликвидности и платежеспособности следующим образом (табл.3.5-
3.7).
54
Таблица 3.5
Динамика показателей финансовой устойчивости
Показатель
До
мероприятий
После
мероприятий
Прирост,
%
1. Коэффициент автономии (EtTA)
0,4 0,5 37,8
2. Коэффициент соотношения мобильных и
иммобилизованных активов (Км)
4,5 3,7 -17,0
3. Коэффициент отношения заемных и
собственных средств (Кзс)
1,8 1,0 -42,5
4. Коэффициент маневренности собственного
капитала (Км)
0,5 0,6 16,5
5. Коэффициент обеспеченности запасов
собственными средствами (КОС)
0,2 0,4 66,5
Динамика показателей представлена на рис.3.3.
Рисунок 3.3 – Динамика показателей финансовой устойчивости ООО
«БЗМП» до и после проведения мероприятий, тыс.руб.
Таким образом, практически по всем показателям финансовой
устойчивости отмечается позитивная динамика, что подтверждает улучшение
финансовой ситуации на предприятии.
0,4
4,5
1,8
0,5
0,2
0,5
3,7
1,0
0,6
0,4
0,0 0,5 1,0 1,5 2,0 2,5 3,0 3,5 4,0 4,5 5,0
Коэф. автономии (EtTA)
Коэф. соотнош.
мобильных и иммобил.
активов (Км)
Коэф. отношения
заемных и
собственных средств (Кзс)
Коэф. маневренности
собственного капитала (Км)
Коэф. обеспеч. запасов
собств.средствами (КОС)
После мероприятий До мероприятий
55
Снизится зависимость предприятия от заемного капитала и повысится
финансовая устойчивость и платежеспособность предприятия.
Таблица 3.6
Динамика коэффициентов ликвидности ООО «БЗМП»
Наименование
До
мероприятий
После
мероприятий
Темп
прироста,
%
Показатели ликвидности
Коэффициент абсолютной ликвидности 0,11 0,20 81,73
Коэффициент промеж
у
точной ликвидности 0,12 0,22 81,73
Коэффициент тек
у
щей ликвидности 1,34 1,71 27,20
Таким образом, по всем показателям ликвидности отмечается
положительная динамика, соответственно, предприятие сможет быстро
рассчитаться по своим текущим обязательствам.
Таблица 3.7
Динамика уровня кредитоспособности
Кi Значение Категория
Вес
показателя
Расчет баллов Балл (Б)
До мероприятий
K1 0,1 3 0,11 0,33
2,37
K2 0,1 3 0,05 0,15
K3 1,3 2 0,42 0,84
K4 0,5 3 0,21 0,63
K5 0,1 2 0,21 0,42
После мероприятий
K1 0,2 1 0,11 0,11
1,73
K2 0,2 3 0,05 0,15
K3 1,7 2 0,42 0,84
K4 1,0 1 0,21 0,21
K5 0,1 2 0,21 0,42
Благодаря рекомендованным мероприятиям ожидается улучшение
кредитного рейтинга предприятия.
ООО «БЗМП» стремится к категории первоклассных заемщиков,
повышая свой уровень у инвесторов.
Таким образом, в процессе анализа финансовой деятельности ООО
«БЗМП» были выявлены следующие проблемы:
56
предприятие относится к третьему типу финансовой устойчивости –
неустойчивое финансовое состояние;
- компания не располагает слишком большим объемом собственных
средств. ООО «БЗМП» сильно зависит от заемного капитала;
- собственные средства предприятия вложены в медленно-реализуемые
активы, а оборотный капитал сформирован за счет заемных средств;
- динамика расходов предприятия превышает динамику доходов, что
является
отрицательным фактором и в последующем может привести к еще
большему снижению платежеспособности и финансовой устойчивости;
- большая часть коэффициентов оборачиваемости имеет тенденцию к
ухудшению, что, соответственно, может стать причиной негативной оценки
финансового положения у инвесторов;
- анализ коэффициентов ликвидности говорит о том, что предприятие не
может быстро рассчитаться по текущим обстоятельствам;
- у компании имеется риск потери потенциальных инвесторов, а также
говорит о том, что кредиты организации будут выданы под больший процент
либо возможен отказ в кредитовании;
- у компании существует риск реальной угрозы для предприятия
утратить платежеспособность в краткосрочной перспективе;
- предприятие относится к второклассным заемщикам, соответственно,
предприятию может быть предоставлен кредит,
в случае необходимости, но
под больший процент либо с определенными ограничениями;
- предприятие может стать банкротом в течение пяти лет.
В качестве рекомендаций по улучшению ситуации были предложены
следующие мероприятия:
- внедрение расширенного программного модуля «1С.
8.3.Предприятия»;
- прием на работу сотрудника, который будет непосредственно
заниматься анализом и оценкой финансового состояния предприятия
:
финансовой устойчивости, платежеспособности, ликвидности и аналогичных
57
показателей. Данный сотрудник будет введен в штатное расписание отдела
экономического анализа и планирования;
- реструктуризировать дебиторскую и кредиторскую задолженность;
- уменьшить стоимость основных средств путем реализации
неиспользуемых активов и т.п.
Благодаря рекомендованным мероприятиям:
- темп роста выручки от реализации будет составлять 108,5%;
- темп роста выручки от реализации – 102,4%;
- темп роста чистой прибыли
– 134,6%;
- темп роста среднесписочной численности – 100,5%;
- темп роста производительности труда – 108,0%;
- темп роста затрат на 1 рубль реализованной продукции – 94,4%;
- рентабельность продаж покажет рост 1,4%;
- повысится уровень лояльности поставщиков и потребителей;
- улучшится имидж предприятия;
- повысятся: уровень платежеспособности, ликвидности и кредитный
рейтинг предприятия и т.п.
58
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
На сегодняшний день, в условиях финансового кризиса, нестабильности
и массового банкротства большого числа компаний точная и объективная
оценка финансового состояния компаний крайне важна. В оценке финансового
состояния наиболее важными выступают показатели платежеспособности и
ликвидности компании.
Платежеспособность обозначает, что компания обладает достаточным
количеством наличных средств и денежных эквивалентов для ликвидации
кредиторской задолженности, относящейся к самым срочным обязательствам
и требующей немедленного погашения.
При этом исследователи отмечали, что термином «ликвидность» могут
быть охарактеризованы не только активы, речь можно вести о ликвидности
компании в целом, о ликвидности баланса организации.
Ликвидность компании определяется как способность предприятия
превращать свои активы в деньги для осуществления всех
необходимых
платежей по мере наступления их сроков.
Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств
компании ее активами, срок превращения которых в денежную форму
соответствует сроку погашения обязательств.
Ликвидность активов представляет собой величину, обратную времени
превращения активов в денежные средства. Чем меньше времени необходимо
для превращения актива в денежные средства, тем более
ликвидным
выступает указанный актив.
В качестве анализируемого предприятия выступает ООО «БЗМП».
ООО «БЗМП» осуществляет свою деятельность более 16 лет.
ООО «Богдановичский завод минерало-ватных плит» – современное,
высокотехнологичное предприятие, производящее минеральную
теплоизоляцию торговой марки «ИЗБА» (ИЗоляция БАзальтовая).
59
Завод расположен в городе Богданович Свердловской области в 90 км от
Екатеринбурга. Подразделения компании осуществляют полный спектр услуг
в строительном бизнесе от разработки месторождений сырья для
производственных комплексов, до проектирования и возведения крупных
объектов. Мощность завода – 3 тыс. тонн минераловатного волокна в месяц.
Минеральная вата ИЗБА предназначена для всех видов строительных
конструкций
зданий и сооружений, она отвечает самым строгим требованиям,
что подтверждено соответствующими сертификатами.
Конкурентным преимуществом ООО «БЗМП» являются: поставки
осуществляются в установленные сроки; продукция высокого качества;
предоставление скидок постоянным клиентам и дилерам.
В процессе анализа финансовой деятельности ООО «БЗМП» были
выявлены следующие проблемы:
предприятие относится к третьему типу финансовой устойчивости –
неустойчивое финансовое
состояние;
- компания не располагает слишком большим объемом собственных
средств. ООО «БЗМП» сильно зависит от заемного капитала;
- собственные средства предприятия вложены в медленно-реализуемые
активы, а оборотный капитал сформирован за счет заемных средств;
- динамика расходов предприятия превышает динамику доходов, что
является отрицательным фактором и в последующем может привести к еще
большему снижению платежеспособности и финансовой устойчивости;
- большая часть коэффициентов оборачиваемости имеет тенденцию к
ухудшению, что, соответственно, может стать причиной негативной оценки
финансового положения у инвесторов;
- анализ коэффициентов ликвидности говорит о том, что предприятие не
может быстро рассчитаться по текущим обстоятельствам;
- у компании имеется риск потери потенциальных инвесторов, а также
говорит о том, что кредиты организации будут выданы под больший процент
либо возможен отказ в кредитовании;
60
- у компании существует риск реальной угрозы для предприятия
утратить платежеспособность в краткосрочной перспективе;
- предприятие относится к второклассным заемщикам, соответственно,
предприятию может быть предоставлен кредит, в случае необходимости, но
под больший процент либо с определенными ограничениями;
- предприятие может стать банкротом в течение пяти лет.
В качестве рекомендаций по улучшению ситуации
были предложены
следующие мероприятия:
- внедрение расширенного программного модуля «1С.
8.3.Предприятия»;
- прием на работу сотрудника, который будет непосредственно
заниматься анализом и оценкой финансового состояния предприятия:
финансовой устойчивости, платежеспособности, ликвидности и аналогичных
показателей. Данный сотрудник будет введен в штатное расписание отдела
экономического анализа и планирования;
- реструктуризировать дебиторскую и кредиторскую задолженность;
- уменьшить стоимость основных средств путем реализации
неиспользуемых активов и т.п.
Благодаря рекомендованным мероприятиям:
- темп роста выручки от реализации будет составлять 108,5%;
- темп роста выручки от реализации – 102,4%;
- темп роста чистой прибыли – 134,6%;
- темп роста среднесписочной численности – 100,5%;
- темп роста производительности труда – 108,0%;
- темп роста затрат на 1 рубль реализованной продукции – 94,4%;
- рентабельность продаж
покажет рост 1,4%;
- повысится уровень лояльности поставщиков и потребителей;
- улучшится имидж предприятия;
- повысятся: уровень платежеспособности, ликвидности и кредитный
рейтинг предприятия и т.п.
61
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Конституция Российской Федерации (принята всенародным
голосованием 12.12.1993 с изменениями, одобренными в ходе
общероссийского голосования 01.07.2020).
2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от
30.11.1994 № 51-ФЗ (ред. от 26.10.2021).
3. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая) от
31.07.1998 № 146-ФЗ (ред. от 02.07.2021).
4. Трудовой кодекс Российской Федерации от 30.12.2001 № 197-ФЗ
(ред. от 22.11.2021) (с изм. и доп., вступ. в силу с 30.11.2021).
5. Арабян К. К. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности
внешними пользователями: обеспечение объективности и прозрачности. – М.:
МГТЭУ, 2020. – 176 с.
6. Афанасьева А.Н. Приемы и методы анализа финансового
состояния предприятия. // Экономика. Право. Печать. Вестник КСЭИ. – 2021.
– №4. – С. 204–206.
7. Баканов М.И.
Проблемы теории и практики анализа
хозяйственной деятельности организаций. – М.: Инфра-М, 2020. – 227 с.
8. Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной
деятельности предприятий: Учебное пособие. – М.: ИНФРА - М, 2020. – 411 с.
9. Быкадоров В.Л., Алексеев П.Д. Финансово-экономическое
состояние предприятия. – М.: ПРИОР – СТРИКС, 2021. – 335 с.
10. Гончаров А.Б. Финансовый менеджмент: Учебное
пособие. – М.:
ИНЖЭК, 2020. – 406 с.
11. Гончарова О. В. Управление финансовым положением
предприятия: проблемы и перспективы // Актуальные проблемы экономики. –
2021. – № 8(122). – С. 34.
12. Дафт Р. Финансовый менеджмент. – СПб.: Питер, 2020. – 209 с.
62
13. Джамай Е. Е. Механизмы комплексной оценки финансового
состояния предприятия. // Актуальные вопросы современной науки. – 2021. –
№15. – С. 6-26.
14. Зайцева Л.Г. Финансовый менеджмент как основа эффективного
функционирования предприятий в современных российских реалиях //
Финансы и статистика. – 2021. – № 3(134). – С. 11-15.
15. Зиновьев В.Н. Основы финансового анализа. – М.: Дашков и Ко,
2020. – 285 с.
16. Звягин
С.А. Научная жизнь: Анализ дебиторской и кредиторской
задолженности для целей бухгалтерской экспертизы. // Бухгалтерский учет. –
2021. – № 10. – С. 80-85.
17. Ивашкевич В.В. Финансовый анализ: Анализ дебиторской
задолженности. // Бухгалтерский учет. – 2021. – № 3. – С. 54.
18. Измайлова К.В. Современные технологии финансового анализа:
Учеб. пособие. – Спб.: Питер, 2020. – 345 с.
19. Измайлова К.В. Финансовый анализ: проблемы
теории и
практики. // Экономика и финансы. – 2021. – № 34. – С. 27-29.
20. Ионова Ю. Г. Проблемы управления современными
организациями. // Экономика и финансы. – 2021. – №12 (288). – С. 41.
21. Крейнина М. Н. Управление движением дебиторской и
кредиторской задолженности предприятия. // Управленческий и
бухгалтерский учет. – 2021. – № 3. – С.17-19.
22. Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. – Спб.: Питер,
2020. – 337 с.
23.
Круглова Н. Ю., Круглов М. И., Стратегический менеджмент:
Учебник. – М.: Инфра-М, 2020. – 307 с.
24. Любушкин НП, Лещева В.Б, Дъякова В.Г. Анализ финансово-
экономической деятельности предприятия. - М.:ЮНИТИ-ДАНА, 2020. – 312
с.