74
Краткие выводы по главе 3
Для улучшения структуры баланса в ООО «Базис» рекомендовано
следующее:
– сократить долю краткосрочных обязательств до 60 % от всего капитала.
Это обеспечит достаточную финансовую независимость. Для реализации этого
направления необходим отказ от дальнейшего привлечения краткосрочных
кредитов и займов, а также совершенствование управления кредиторской за-
долженностью на основе развития его информационного обеспечения; приме-
нения АВС-метода ранжирования кредиторов.;
– увеличить чистую прибыль до 1 254 тыс. руб. в год. Это повысит рента-
бельность собственного капитала. Для реализации этого направления необхо-
дима оптимизация доходов и расходов предприятия;
– увеличить долю абсолютно ликвидных активов до 12 % от стоимости
имущества, долю дебиторской задолженности сократить до 83,60 % от стоимо-
сти имущества. Это повысит платежеспособность (обеспечит нормативный по-
казатель коэффициента абсолютной ликвидности). Для реализации этого
направления необходимо повышение расчетной дисциплины; составление пла-
тежных календарей, прогнозов поступления денежных средств;
– снизить долю дебиторской задолженности. Для совершенствования по-
литики управления дебиторской задолженностью рекомендовано: присвоение
клиентам кредитного рейтинга в зависимости от объема продаж и степени фи-
нансовой дисциплины; выработка решений относительно работы с заказчиком,
исходя из кредитного рейтинга и рейтинга по средней просрочке оплаты; раз-
работка дифференцированных кредитных условий; разработка дифференциро-
ванной шкалы штрафных санкций; разработка системы скидок в зависимости
от объема заказа и отсрочки платежа.
Предлагаемые мероприятия позволят достичь оптимального соотношения
собственного и заемного капитала ООО «Базис», достижения нормативных по-
казателей коэффициентов финансовой устойчивости и платежеспособности.
75
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В исследовании проведен анализ баланса ООО «Базис», который позво-
лил сделать следующие выводы об управлении активами и пассивами в ООО
«Базис»:
– более низкие темпы сокращения активов по сравнению с темпами со-
кращения выручки свидетельствуют о снижении эффективности использования
ресурсов предприятия;
– изменения в составе активов за 2018 г. могут быть оценены, главным
образом, как негативные. Главное изменение это – рост дебиторской задолжен-
ности на 14,48 % и увеличение ее удельного веса в составе активов с 76,24 % до
93,07 % свидетельствует о том, что управление расчетами с дебиторами не эф-
фективно.
На предприятии имеет место просроченная задолженность покупателей и
заказчиков. Активно кредитуя покупателей, предприятие изымает деньги из
оборота, что, в свою очередь создает проблемы в расчетах с кредиторами. Де-
нежные средства на конец 2018 г., несмотря на рост по абсолютной величине,
составляют лишь 2,53 % от общей стоимости оборотных активов. Такая ситуа-
ция влечет нарушение ликвидности баланса и не обеспечивает предприятию те-
кущей платежеспособности. Снижение величины запасов при одновременном
росте дебиторской задолженности и низком удельном веса денежных средств,
свидетельствует о недостатке финансовых ресурсов для их пополнения;
– изменения в составе пассивов могут быть оценены неоднозначно. С од-
ной стороны, произошел рост собственного капитала за счет прибыли; увели-
чился удельный вес собственного капитала в составе источников финансиро-
вания имущества предприятия; увеличились краткосрочные кредиты, а величи-
на кредиторской задолженности, напротив, существенно сократилась.
Однако, увеличение объема привлеченных краткосрочных кредитов в
2018 г. – мера вынужденная, обусловленная недостатком у ООО «Базис» соб-
ственных ресурсов для финансирования текущей деятельности: на предприятии
76
имеет место недостаток собственных оборотных средств финансирования запа-
сов, а доля собственного капитала составляет лишь 26,24 % от общих источни-
ков финансирования. В 2018 г. имело место сокращение объемов кредитования
ООО «Базис» со стороны поставщиков и подрядчиков, ужесточение их кредит-
ной политики.
Анализ показал, что баланс предприятия на конец 2018 г. является лик-
видным. Рост комплексного показателя ликвидности за 2018 г. обусловлен
лучшим, по сравнению с 2017 г. соотношением быстро реализуемых активов и
краткосрочных пассивов.
Финансовую устойчивость предприятия можно характеризовать как нор-
мальную; для формирования материальных оборотных активов предприятию
достаточно собственных источников. Несмотря на разнонаправленную динами-
ку показателей финансовой устойчивости, комплексный показатель за год уве-
личился на 0,807 п. и составил на конец года 1,293. Росту показателя способ-
ствовало значительное улучшение обеспеченности запасов собственными обо-
ротными средствами.
К основным проблемам предприятия можно отнести следующие:
1) предприятие испытывает недостаток абсолютно ликвидных активов,
необходимых для расчетов в срочном порядке. Увеличение объема заемных
средств не сопровождается ростом активов, за счет которых происходит их по-
крытие. В первую очередь, проблема предприятия – это недостаток денежных
средств, причина которого – снижение выручки, а также неэффективная поли-
тика работы с покупателями и заказчиками, обуславливающая «заморажива-
ние» средств в дебиторской задолженности;
2) значительное превышение дебиторской задолженности над кредитор-
ской приводит к отвлечению средств из хозяйственного оборота и может при-
вести к необходимости привлечения дополнительных кредитов для обеспече-
ния текущей деятельности ООО «Базис»;
3) увеличение объема заемных средств не сопровождается ростом акти-
вов, за счет которых происходит их покрытие. В первую очередь, проблема
77
предприятия – это недостаток денежных средств, причина которого – снижение
выручки, а также неэффективная политика работы с покупателями и заказчика-
ми, обуславливающая «замораживание» средств в дебиторской задолженности.
Для повышения улучшения структуры баланса рекомендовано
следующее:
– сократить долю краткосрочных обязательств до 60 % от всего капитала.
Это обеспечит достаточную финансовую независимость. Для реализации этого
направления необходим отказ от дальнейшего привлечения краткосрочных
кредитов и займов, а также совершенствование управления кредиторской за-
долженностью на основе развития его информационного обеспечения; приме-
нения АВС-метода ранжирования кредиторов.;
– увеличить чистую прибыль до 1 254 тыс. руб. в год. Это повысит рента-
бельность собственного капитала. Для реализации этого направления необхо-
дима оптимизация доходов и расходов предприятия;
– увеличить долю абсолютно ликвидных активов до 12 % от стоимости
имущества, долю дебиторской задолженности сократить до 83,60 % от стоимо-
сти имущества. Это повысит платежеспособность (обеспечит нормативный по-
казатель коэффициента абсолютной ликвидности). Для реализации этого
направления необходимо повышение расчетной дисциплины; составление пла-
тежных календарей, прогнозов поступления денежных средств;
– снизить долю дебиторской задолженности. Для совершенствования по-
литики управления дебиторской задолженностью рекомендовано: присвоение
клиентам кредитного рейтинга в зависимости от объема продаж и степени фи-
нансовой дисциплины; выработка решений относительно работы с заказчиком,
исходя из кредитного рейтинга и рейтинга по средней просрочке оплаты; раз-
работка дифференцированных кредитных условий; разработка дифференциро-
ванной шкалы штрафных санкций; разработка системы скидок в зависимости
от объема заказа и отсрочки платежа.
78
Предлагаемые мероприятия позволят достичь оптимального соотношения
собственного и заемного капитала ООО «Базис», достижения нормативных по-
казателей коэффициентов финансовой устойчивости и платежеспособности.
79
Список литературы
1. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от 05.08.2000
№ 117-ФЗ (ред. от 25.12.2018).
2. Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н (ред. от 29.01.2018) «Об
утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность
организации» (ПБУ 4/99)».
3. Приказ Минфина РФ от 30.03.2001 № 26н (ред. от 16.05.2016) «Об
утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет основных средств»
(ПБУ 6/01)».
4. Приказ Минфина России от 06.10.2008 № 106н (ред. от 24.08.2017)
«Об утверждении положений по бухгалтерскому учету» (вместе с «Положени-
ем по бухгалтерскому учету «Учетная политика организации» (ПБУ 1/2008)»,
«Положением по бухгалтерскому учету «Изменения оценочных значений»
(ПБУ 21/2008)»).
5. Приказ Минфина РФ от 02.02.2011 № 11н «Об утверждении Положе-
ния по бухгалтерскому учету «Отчет о движении денежных средств» (ПБУ
23/2011).
6. Приказ Минфина России от 19.11.2002 № 114н (ред. от 06.04.2015)
«Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет расчетов по
налогу на прибыль организаций» ПБУ 18/02».
7. Приказ Минфина РФ от 27.11.2006 № 154н (ред. от 09.11.2017) «Об
утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет активов и обяза-
тельств, стоимость которых выражена в иностранной валюте» (ПБУ 3/2006)».
8. Приказ Минфина России от 13.12.2010 № 167н (ред. от 06.04.2015)
«Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Оценочные обязатель-
ства, условные обязательства и условные активы» (ПБУ 8/2010)».
9. Арланова О. И. Финансовая устойчивость как важнейшее условие
развития организации/ О. И. Арланова, Н. Ю. Суворкина // Инновационное раз-
витие экономики. 2017. № 5 (41). С. 77-80.
80
10. Горская Н. В. Сравнительный анализ методик оценки финансовой
устойчивости / Н. В. Горская // Молодой ученый. 2015. №10.2. С. 33-40.
11. Григорьева Т. И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка, про-
гноз. – М.: Юрайт, 2016.
12. Ефимова О. Финансовый анализ. Современный инструментарий для
принятия экономических решений. – М.: Омега-Л, 2014.
13. Жилкина А. Н. Управление финансами. Финансовый анализ предпри-
ятия. - М.: ИНФРА-М, 2017.
14. Жуков И. И., Стоногина В. В., Насакина Л. А. Бухгалтерская отчет-
ность предприятия как источник информации для финансового анализа // Про-
рывные экономические реформы в условиях риска и неопределенности. Сбор-
ник статей Международной научно-практической конференции. г. Уфа, Рес-
публика Башкортостан, 2014. С. 35-40.
15. Кирьянова З., Седова Е. Анализ финансовой отчетности. – М.: Юрайт,
2017.
16. Ковалев В. В. Анализ баланса, или как понимать баланс. – М.: Про-
спект, 2015.
17. Курманова А. Х. Подходы к построению бухгалтерского баланса и его
функции в современных экономических условиях // В сборнике: Проблемы и
перспективы развития учетно-аналитической и контрольной системы в услови-
ях глобализации экономических процессов Материалы Международной науч-
но-практической конференции, посвященной 20-летию кафедры бухгалтерско-
го учета, анализа и аудита. 2014. С. 76-80.
18. Любушин Н. Экономический анализ. – М.: Юнити-Дана, 2017.
19. Кирьянова З., Седова Е. Анализ финансовой отчетности. – М.: Юрайт,
2017.
20. Маркарьян Э. А., Герасименко Г. П. Финансовый анализ: учебник для
вузов. - М.: ПРИОР, 2017.
21. Мельник М. В. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие /
М. В. Мельник, О. В. Ефимов. - М.: Омега-Л, 2016.