3
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ...................................................................................................... 4
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ
ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ НА ПРЕДПРИЯТИИ....................................
6
1.1. Сущность и виды денежного обращения........................................... 6
1.2. Политика управления денежными потоками на предприятии.........
11
1.3. Формирование денежных потоков предприятия............................... 20
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ
ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ В ООО "ГРАНИТ"....................................... 20
2.1. Организационная характеристика ООО "Гранит".............................
20
2.2. Анализ основных экономических показателей деятельности
предприятия..................................................................................................
24
2.3. Анализ эффективности управления денежными потоками в ООО
"Гранит"........................................................................................................ 27
ГЛАВА 3. ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ
ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ В ООО "ГРАНИТ"....................................... 35
3.1. Создание специального подразделения по управлению
денежными потоками в ООО "Гранит"..................................................... 35
3.2. Внедрение системы казначейства в ООО "Гранит".......................... 42
3.3. Оценка эффективности внедрения мероприятий по управлению
денежными потоками в ООО "Гранит"..................................................... 53
ЗАКЛЮЧЕНИЕ................................................................................................
61
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ............................................. 67
4
ВВЕДЕНИЕ
Подъем экономики России невозможно представить без
высококвалифицированных кадров – финансистов, обладающих
обширными теоретическими данными и хорошей практической школой,
позволяющий им осуществлять интересы, прежде всего, собственников
хозяйствующего субъекта.
Для предприятий реальной экономики характеристики финансовой
устойчивости, кредитоспособности, платежеспособности эквивалентны
понятиям рыночного успеха, конкурентоспособности и благополучия,
достижение и поддержание которых есть непрерывный процесс управления,
сопряженный с решением множества текущих проблем.
В современных рыночных условиях возникающие проблемы не
исчерпали себя. Они приняли иную окраску, другую форму, но не
потеряли своей актуальности.
Для предприятий всех форм собственности главной была и
остается важнейшая задача - обеспечить свою финансово-хозяйственную
деятельность денежными средствами. Это возможно, прежде всего, за
счет ведения постоянной работы по учету, движению и анализу денежных
потоков.
Денежные потоки – сумма денежных средств, находящихся в
собственности у предприятия и обеспечивающих его эффективность,
финансовое состояние, платежеспособность, имидж на рынке.
Необходимо знать, что финансовую устойчивость предприятию
обеспечивает оптимальный размер денежных потоков.
Излишек денежных средств может привести к их обесцениванию;
дефицит – к останову производства, ухудшению финансового состоянию и
банкротству. Поэтому в рыночных условиях каждое предприятие должно
иметь в своей организации финансиста, который проводил бы анализ
5
поступающих и расходуемых денежных средств во избежание негативных
последствий.
Развитие рыночных условий хозяйствования обуславливает
необходимость формирования концепции управления денежными потоками
на предприятии на основе синтеза российской практики и достижения
мировой экономической мысли. Отдельные подходы к понятию
«денежные потоки» рассмотрены отечественными авторами: И.А.
Бланком, Е.М. Сорокиной, В.В. Бочаровым, зарубежным автором Ж.
Перером и другими. Все выше изложенное подтверждает актуальность
выбранной темы выпускной квалификационной работы.
Целью данной работы является разработка мероприятий по
повышению эффективности управления и использования денежных потоков
в ООО «Гранит».
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие
задачи:
- рассмотрение правовых аспектов функционирования денежных
потоков в финансовой системе;
- изучение теоретических аспектов управления денежными потоками
на предприятии формирования денежных потоков;
- раскрытие общей характеристики деятельности ООО «Гранит», цели
и основные виды деятельности, проведение анализа основных
экономических показателей деятельности предприятия;
- анализ эффективности управления денежными потоками в ООО
"Гранит";
- разработка мероприятий по повышению эффективности управления
денежными потоками в ООО "Гранит".
Для написания работы была использована методическая, научная и
учебная литература, нормативные документы, законодательные акты, статьи
периодической печати, а также данные по учету и отчетности денежных
средств ООО "Гранит".
6
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕНЕЖНЫМИ
ПОТОКАМИ НА ПРЕДПРИЯТИИ
1.1 Сущность и виды денежного обращения
Товарное обращение невозможно без денег, которые выполняют роль
всеобщего эквивалента, выступают посредником в обмене товаров.
Эквивалент измеритель. Деньги имеют товарное происхождение, сначала в
процессе обмена один товар выражал свою стоимость в другом [5].
Развитие товарного производства или обмена из товарного мира
выделили отдельные товары выполнявшие на местном рынке роль главного
эквивалента. В дальнейшем роль эквивалента стали выполнять драгоценные
металлы - золото, серебро. В мировой экономике в настоящее время роль
всеобщего эквивалента выполняет деньги [6].
В настоящее время используются различные формы безналичных
расчетов, при которых применяются различные банковские расчетные
документы: платежные поручения; платежные требования; аккредитивы;
расчетные чеки. Формы расчетов между плательщиком и получателем
денежных средств определяются договором или соглашением.
Рассмотрим схему расчетов при помощи платежных поручений.
1 3 3
2
Рисунок 1 - Схема расчетов с использованием платежных
поручений [5]
1. Плательщик относит в банк платежное поручение.
2. Банк плательщика перечисляет денежные средства в банк получателя.
Плательщик Получатель
Банк плательщика Банк получателя
7
3. Банки выдают своим клиентам выписки с расчетного счета о
зачислении и снятии денег на расчетных счетах.
Платежное требование применяется при акцептной (или инкассовой)
форме расчетов [6]. Сущность этой формы расчетов состоит в том, что
поставщик вслед за отправкой товаров покупателю передает
соответсвующие документы в свое учреждение банка на инкассо, то есть
доверяет своему банку получить деньги от покупателя при наличии его
акцепта (согласия на оплату).
Рисунок 2 - Схема расчетов платежными требованиями [5]
Рисунок 3 - Схема расчетов при прямом направлении платежного
требования плательщику [5]
1
Материальные ценности,
работы, услуги
Поручение на
перечисление денег
Платежное
требование с
отгрузочными
документами
Акцептованное
требование
Выписка с
расчетного счета
о списании
денежных
средств
3
6
Выписка с
расчетного счета
о зачислении
средств
Поставщик
(Получатель денег)
Покупатель
(Плательщик)
Банк поставщика Банк покупателя
4
2
1
Материальные ценности,
работы, услуги
Платежное требование
с отгрузочными
документами
6
Зачисление
суммы
платежа
Акцептованное
требование
Платежное
требование для
акцепта
4
Извещение об оплате
покупателем требования
2
Платежное
требование
Поставщик
(Получатель денег)
Покупатель
(Плательщик)
Банк поставщика Банк покупателя
3
8
Рассмотрим схему акцептно-инкассовой формы расчетов [5].
1. Поставщик передает покупателю товар.
2. Поставщик передает платежное требование в обслуживающий банк,
который возвращает клиенту последний экземпляр платежного требования с
отметкой о приеме документов на инкассо.
3. Полученное платежное требование банк, обслуживающий
поставщика, персылает в банк, обслуживающий плательщика или оставляет у
себя, если счета поставщика и плательщика находятся в одном банке.
1
2 7 3 5 4
6
Рисунок 4 - Схема акцептно-инкассовой формы расчетов [5]
4. Банк покупателя извещает клиента о поступившем требовании.
5. Покупатель дает акцепт на оплату.
6. Банк покупателя перечисляет денежные средства в банк поставщика.
7. Банки выдают своим клиетам выписки с расчетных счетов.
В составе безналичных платежей основной используемой формой
расчетов являются расчеты при помощи платежных поручений, что
указывает на высокий процент соблюдения законодательства организацией и
на своевременность расчетов [6].
Поступление иностранной валюты, как и ее расходование может
производится двумя путями: наличными и безналичными.
Плательщик (как правило импортер) дает банку заявление на перевод,
то есть поручает банку произвести снятие денег со своего счета и
Поставщик
Банк поставщика
Плательщик
(покупатель)
Банк покупателя
9
перечисление их на счет контрагента, отгрузившего (отпустившего) ему
товар. В роли такого контрагента обычно выступает практике получателя
денежных средств называют также «бенефециар».
Аккредитив представляет собой условное денежное обязательство
банка, выдаваемое по поручению клиента в пользу его контрагента по
договору, по которому банк, открывший аккредитив (банк-эмитент), может
произвести поставщику платеж или предоставить полномочия другому банку
производить такие платежи при условии представления им документов,
предусмотренных в аккредитиве, и при выполнении других условий
аккредитива [6]. Для того, чтобы воспользоваться аккредитивом как формой
расчетов, аккредитиводатель подает в свое отделение банка заявление на
открытие аккредитива, в котором указывается: номер договора, на основании
которого открывается аккредитив, срок действия аккредитива, наименование
поставщика, наименование банка поставщика, место исполнения
аккредитива. Полное и точное наименование документов, против которых
банк может производить выплаты по аккредитиву, вид аккредитива, сумма
аккредитива и т.д. [5]
Рисунок 5 - Схема аккредитивной формы расчетов [5]
Покупатель
Поставщик
(бенефициар)
Банк
покупателя
(банк-эмитент)
Банк поставщика
(исполняющий
банк)
6
1
2
3
8
5
7
4
10
Рисунок 6 - Схема документооборота при
аккредитивной форме расчетов [5]
Завершает эту цепочку процедур доставка товара покупателю в обмен
на предъявление транспортных документов. В основной договор могут быть
включены иные условия, касающиеся порядка расчетов по аккредитиву [6].
При закрытии счета его владелец обязан представить в банк заявление
и приложить к нему чековые книжки с оставшимися неиспользованными
чеками и корешками, в которых указываются номера чеков. [11]
Рисунок 7 - Схема расчетов чеками [5]
Перечисление денежных
средств
Материальные ценности,
работы, услуги
1
Чек
Требование об оплате
чека
4
Чек (Реестр
чеков для
оплаты)
Чековая
книжка
Заявление на
получение
чековой
5
Зачисление
денег на
расче
т
ный счет
Поставщик
(Получатель денег)
Покупатель
(Плательщик)
Банк покупателя
3
Банк поставщика
4
Материальные ценности,
работы, услуги
Извещение об
открытии
аккр
е
дитива
Поручение на открытие
аккредитива
Подтверждающие
документы
Документы,
подтверждающ
ие отгрузку
Заявление на
аккредитив
1
3
Поставщик
(Получатель денег)
Покупатель
(Плательщик)
Банк покупателя
2
6 Банк поставщика
Расчетный
счет
Аккредити
Зачисление
денег на
расчетный
счет
11
1.2 Политика управления денежными потоками на предприятии
Главной проблемой российской экономики является дефицит
денежных средств на предприятиях для осуществления ими своей
текущей и инвестиционной деятельности. Одной из причин такого дефицита
является, как правило, низкая эффективность привлечения и
использования денежных ресурсов, ограниченность применяемых при
этом финансовых инструментов, технологий и механизмов.
Стратегическое развитие и финансовая устойчивость предприятия в
значительной мере определяется тем, насколько притоки и оттоки
денежных средств синхронизированы между собой во времени и по
объемам. Основная цель управления денежными потоками – обеспечение
финансового равновесия организации в процессе ее развития путем
балансирования объемов поступления и расходования денежных средств
и их синхронизации во времени.
Основной задачей здесь является синхронизация денежных потоков,
т.е. регулирование притоков и оттоков с целью поддержания
оптимального остатка «живых денег». Но основе полученных результатов
проводится выбор наилучших форм формирования денежных потоков с
учетом условий и особенностей хозяйственной деятельности организации,
а затем разрабатываются планы поступления и расходования денежных
средств на перспективу с целью обеспечения постоянной
платежеспособности.
Высокий уровень такой синхронизации обеспечивает ускоренную
реализацию выбранных предприятием целей.
Рациональное формирование и синхронизация денежных потоков
способствуют ритмичности операционного цикла предприятия и
обеспечивают рост объемов производства и реализации продукции.
При этом любое нарушение платежной дисциплины отрицательно
сказывается на формировании производственных запасов сырья и
12
материалов, уровне производительности труда, реализации готовой
продукции, положении предприятия на рынке и т.п.
Даже у предприятий, успешно работающих на рынке и
генерирующих достаточную сумму прибыли, неплатежеспособность может
возникать как следствие несбалансированности различных видов
денежных потоков во времени.
Высокий уровень синхронизации поступлений и расходований
денежных средств по объему и во времени позволяет снизить реальную
потребность предприятия в текущем и страховом остатках денежных
активов, обслуживающих основную деятельность, а также резерв
инвестиционных ресурсов для осуществления реального инвестирования.
Управление денежными потоками требует постоянного мониторинга
(системы слежения) равномерности и синхронности формирования
положительного и отрицательного денежного потоков в разрезе
отдельных интервалов отчетного периода.
Для этого используется динамика денежных потоков.
В современных условиях создание бюджета движения денежных
средств обусловлено созданием эффективного инструмента управления
денежными потоками, потребностью доступа к оперативной информации о
движении денег системы управления предприятием, повышением
информативности регламентированной отчетности.
В условиях кризисных явлений в экономике бюджет движения
денежных средств (далее - БДДС) является универсальным инструментом
работы с денежным потоком, используемым в практической деятельности
хозяйствующими субъектами. Действенность, а следовательно, и
актуальность БДДС как инструмента управления показана во многих работах
российских и зарубежных ученых [1 - 5]. Повторяемость кризисных явлений
в экономике обусловливает поиск эффективных инструментов оперирования
денежными потоками хозяйствующего субъекта. Например, опыт
финансового кризиса 1998 г. обнаружил, по мнению В.Е. Хруцкого и В.В.