5
Содержание
ВВЕДЕНИЕ .............................................................................................................. 6
Глава 1. Теоретические основы управления финансовым состоянияем
предприятий ............................................................................................................. 8
1.1.Понятие финансового состояния хозяйствующего субъекта ....................... 8
1.2. Особенности и проблемы управления финансовым состоянием
предприятия ........................................................................................................... 16
Глава 2. Анализ финансового состояния предприятия на примере ООО
«ТехСнабСервис» .................................................................................................. 30
2.1. Финансово-экономическая характеристика предприятия ......................... 30
2.2. Система управления финансовым состоянием на предприятии ООО
«ТехСнабСервис» .................................................................................................. 36
2.3. Анализ финансового состояния ООО «ТехСнабСервис» .......................... 42
Глава 3. Направления улучшения финансового состояния хозяйствующего
субъекта на примере ООО «ТехСнабСервис» ................................................... 52
3.1. Мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия ........ 52
3.2. Оценка эффективности предложенных мероприятий ................................ 58
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ..................................................................................................... 62
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ ............................................. 66
ПРИЛОЖЕНИЯ ..................................................................................................... 71
6
ВВЕДЕНИЕ
В условиях современной экономики перед любой организацией вне
зависимости от вида её деятельности или формы собственности ставится
задача, являющаяся одной из самых главных — грамотное и рациональное
управление организацией и обеспечение её устойчивого финансового
состояния.
При этом финансовое состояние должно рассматриваться как система,
состоящая из элементов, обеспечивающих всестороннюю деятельность
организации. Так именно финансовая составляющая организации
обеспечивает стабильное функционирование организации даже в сложных
экономических условиях.
В настоящее время предприятию, существующему в условиях
рыночной экономики, следовательно, жёсткой конкуренции, необходимо
заботиться о создании надёжной системы финансовой стабильности. Это
позволит предприятию сохранить свою целостность и противостоять как
внешним, так и внутренним угрозам.
Цель данного исследования – изучить теоретические и практические
аспекты управления финансовым состоянием предприятия с целью
разработки рекомендаций.
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие
задачи:
− исследовать понятие финансового состояния предприятия;
− представить проблемы и особенности управления финансовым
состоянием предприятия, а также изучить методику анализа финансового
состояния организации;
− отразить финансово-экономическую характеристику объекта
исследования;
− провести анализ финансового состояния предприятия;
− разработать мероприятия по улучшению финансового состояния
предприятия.
7
Объект исследования – финансово-хозяйственная деятельность
предприятия ООО «ТехСнабСервис».
Предмет выпускной квалификационной работы – совокупность
теоретических аспектов управления финансовым состоянием предприятия.
Теоретической основой исследования являются материалы,
содержащиеся в научных трудах отечественных и зарубежных экономистов
по финансовому менеджменту, фундаментальные и прикладные
исследования по проблемам управления финансами организации, а также
официальные документы: законодательные акты; правительственные
постановления; материалы научно-практических конференций.
Информационную базу работы составили труды, связанные с теорией
управления финансами организаций таких авторов как: И.Т.Балабанова,
ИА.Бланка, В.В. Бочарова, А.М. Ковалева, Г.В.Савицкая, Р.С.Сайфулина,
Е.С.Стоянова, Э.А.Уткина, А.Д.Шеремет, В.. Хруцкий и др.
8
Глава 1. Теоретические основы управления финансовым состоянияем
предприятий
1.1.Понятие финансового состояния хозяйствующего субъекта
Деятельность любой организации как искусственно созданной
системы подлежит управлению, так как в противном случае искусственно
созданная система в отличие от существующих независимо от деятельности
человека не способна к самоорганизации и сохранению параметров своего
функционирования и качественного улучшения.
Современная наука рассматривает коммерческую организацию как
объект таких социально-общественных наук как менеджмент, экономика,
статистика, бухгалтерский учет, экономический анализ и другие. Управление
деятельностью любой коммерческой организации можно рассматривать как
процесс воздействия управляющей системы, в состав которой входят
различные индивидуальные или коллегиальные индивиды, наделенные
функцией принятия и реализации управленческих решений (руководители и
менеджеры организации), на управляемую систему (объект управления), в
качестве которой выступает деятельность организации (рисунок 1).
В процессе управления деятельностью организации, как
некоммерческого, так и коммерческого типа, анализ хозяйственной
деятельности выступает одним из важнейших атрибутов управления,
поскольку в рамках этой области деятельности протекают процессы сбора и
первичной обработки информации о состоянии внутренней и внешней среды
организации, обеспечивается система хранения информации, ее обобщения,
обеспечения необходимой информацией тех субъектов, индивидов и
подразделений, которые, принимая управленческие решения, становятся
активными получателями и пользователями экономической информации.
Экономический анализ основан на использовании широкого спектра
исходных данных, в составе которых можно выделить качественные и
количественные показатели, различающиеся между собой как по источникам
9
поступления и аккумулирования информации, так и по характеру
использования информации разными лицами, ответственными за принятие
управленческих решений.
Рис. 1. Место экономического анализа в механизме
управления деятельностью организации
1
Эффективность экономического анализа как инструмента управления
деятельностью организации оценивается прежде всего по достигнутым
результатам, но при этом необходимо иметь ввиду, что коммерческая
организация, функционирующая в экономической среде, является сложной
системой, одним из критериев сложности которой является невозможность
повторения эксперимента в управлении, которая основана на предположении
о том, что система, по отношению к которой применяются те или иные
управленческие решения, вследствие их реализации качественно меняется,
поэтому при повторном применении тех же решений или инструментов
управления можно получить совершенно другие результаты (из-за изменение
кадрового состояния персонала, изменения занимаемой доли рынка,
1
Пласкова Н.С. Финансовый анализ деятельности организации: Учебник. – М.: Вузовский учебник:
ИНФРА-М, 2017. – С. 8.
10
внедрения новых технологий в деятельности организации и т.д.). Поэтому на
практике перед принятием тех или иных решений необходимо провести их
экспертизу на ожидаемую результативность, что возможно осуществить
только посредством экономического анализа.
Проводя предварительный, текущий или последующий анализ
эффективности тех или иных управленческих решений, субъект проведения
оценки сравнивает исходное и конечное состояния объекта или системы
управления, включая такие параметры как физические параметры
функционирования организации, численность персонала, средняя заработная
плата, накопленный собственный и совокупный капитал фирмы, размер
финансового результата и другие.
Как видно, большая часть показателей, на основании которых
выносится суждение об эффективности реализуемой стратегии управления
деятельностью организации имеют финансовую природу; основным их
источником становится финансовая отчетность.
Раздел экономического анализа, основанного на обработке
финансовой информации и анализ данных финансовой отчетности
организации, обособляется в финансовый анализ.
Сущность анализа финансового состояния организации проявляется
через то определение, которое дают тому или иному явлению (в данном
случае – анализу финансового состояния) источники действующего в
национальной экономике законодательства или авторитетные лица, к числу
которых относятся прежде всего профильные исследователи. Поскольку
понятие анализа финансового состояния организации в действующем
российском законодательстве не определено, то основным источником
интерпретации данного явления становятся различные источники научной
литературы.
Развитие современной экономики предъявляет повышенные
требования к принятию управленческих решений в деятельности
хозяйствующих субъектов. Процесс принятия этих решений невозможен без
11
тщательной оценки финансового состояния организации. Анализ
финансового состояния организации с одной стороны является ключевым
понятием, который является результатом деятельности организации и
свидетельствует о ее достижениях, а с другой стороны, определяет
предпосылки развития организации на перспективу
Среди ученых экономистов нет единой точки зрения по вопросу
определения понятия «финансовое состояние». Существуют мнения, что
финансовое состояние предприятия: многомерная экономическая величина,
отражающая наличие и - использование финансовых ресурсов предприятия
2
;
совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и -
использование финансовых ресурсов
3
; совокупность показателей,
отражающих способность предприятия− погасить свои долговые
обязательства
4
; экономическая категория, отражающая финансовые
отношения− субъекта рынка и его способность финансировать свою
деятельность по состоянию на определенную дату
5
.
Анализ современных подходов к содержанию анализа финансового
состояния показывает, что существует большое количество подходов к
определению данного понятия. Ученые экономисты не могут прийти к
единому пониманию и трактуют неоднозначно данное понятие. Так, очень
часто отождествляются понятия «финансовый анализ» и «анализ
финансового состояния», что подтверждает неоднозначность в понимании
целей, границ и основных составляющих анализа финансового состояния.
По мнению одного из классиков современной аналитической науки,
профессора В.В. Ковалева следует различать две трактовки основных
направлений понятий финансового анализа. Первая трактовка охватывает
2
Пчелина С.Л., Минаева М.Н. Международные стандарты финансовой отчетности: учеб. пособие; Нац.
исслед. ун-т «Высш. шк. экономики». - М.: Высш. шк. экономики, 2019. - 254с.
3
Пивоваров К.В. Планирование на предприятии: учебное пособие. - М.: Издательско-торговая корпорация
«ДашковиК°», 2015. - 132с.
4
Донцова Л. В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: учебник. -6-е изд., перераб. и доп. - М.:
ИЦРИОР: ИНФРА. - М, 2018. -368с.
5
Яшин С.Н. Формирование инструментария оценки уровня финансового состояния предприятий для
осуществления инновационной деятельности // Финансы и кредит, 2017. - №24. - С.2-9.
12
значение понятия и «включает все разделы аналитической работы, входящие
в систему финансового менеджмента связанные с управлением финансами
хозяйствующего субъекта в контексте окружающей среды, включая и рынок
капитала»
6
.
Согласно второй трактовке, как подчеркивает автор, выражается
традиционное понимание финансового анализа, «представляющего собой
метод оценки и прогнозирования финансового состояния предприятия на
основе его бухгалтерской отчетности. Согласно данному подходу, в основе
финансового анализа, в целом, лежит анализ финансовой отчетности»
7
.
Ученый отмечает при этом, что данное понятие является узким по
отношению к первому определению финансового анализа.
Другой отечественный ученый Л.А. Бернстайн раскрывает понятие
финансового анализа с двух позиций. Во-первых, «финансовый анализ
представляет собой метод оценки ретроспективного и перспективного
финансового состояния хозяйствующего субъекта на основе изучения
зависимости и динамики показателей финансовой информации»
8
.
Второе значение «состоит в глубоком, научно обоснованном
исследовании финансовых отношений и движения финансовых ресурсов в
хозяйственном процессе». Данные трактовки, по сути, являются близкими
друг к другу. По нашему мнению, такие понятия как «финансовый анализ» и
«анализ финансового состояния» различны по своему содержанию и не
должны трактоваться как синонимы.
Например, такие известные ученые, как П.Н. Брусов, Т.В. Филатова,
Т.Ю. Мазурина, О.В. Ефимова и др. не только разделяют эти понятия, но и
видят анализ финансового состояния как составную часть финансового
анализа. Как считает О.В. Ефимова, «финансовый анализ представляет собой
6
Ковалев В.В., Ковалев Вит. В. Корпоративные финансы и учет: понятия, алгоритмы, показатели: учеб.
пособие. - М.: Проспект, КНОРУС, 2014. - 768с.
7
Ковалев А.П. Финансовый анализ и диагностика банкротства: учеб. пособие для вузов. - М.: ИЦРИОР:
ИНФРА. - М. - 235с.
8
Бернстайн ЛА. Анализ финансовой отчетности: теория и практика. - М.: Финансы и статистика, 2018. -
402с.
13
процесс, основанный на изучении данных о финансовом состоянии и
результатах деятельности предприятия в прошлом с целью оценки
перспективы его развития». С позиции М.Г. Кудиновой, финансовый анализ
– является более широким понятием, включающим наряду с анализом
финансового положения еще и анализ формирования и распределения
прибыли, себестоимости продукции, реализации и другие вопросы. «Анализ
финансового положения - это часть финансового анализа». Как видим, что в
сложившихся подходах также нет однозначного понимания границ и
основных составляющих понятия финансового состояния.
Так, Э.А. Маркарьян считает, что «финансовое состояние
предприятия – это совокупность показателей, отражающих его способность
погасить долговые обязательства». Изучение современной научной
литературы показало, что определения в большинстве случаев трактуется по
разному, порой это сводится к платежеспособности, или к размещению и
использованию финансовых ресурсов. Кроме того, выделяют такие
параметры, как: конкурентоспособность, ликвидность, устойчивость,
взаимоотношения с другими хозяйствующими субъектами, надежности,
мобильности средств и пр.
Таким образом, на основе вышеизложенного приходим к выводу о
том, что финансовый анализ представляет собой метод оценки
ретроспективного и перспективного финансового состояния хозяйствующего
субъекта на основе изучения большого количества информации
бухгалтерской, управленческой, статистической отчетностей, информации со
внешней среды и т.д. В свою очередь, анализ финансового состояния, на наш
взгляд, является начальным этапом проводимого на предприятии
финансового анализа, который, в большинстве случаев, основывается на
бухгалтерскую отчетность. Результаты анализа показателей,
характеризующих финансовое состояние, позволяют выявить существующие
или возможные проблемы, требующие руководства предприятия и
14
представляющие собой основу для разработки эффективных управленческих
решений по результатам данного анализа.
В условиях современной неопределенности проблема оценки и
исследования экономического развития хозяйствующего субъекта состоит из
целого ряда элементов, важнейшим из которых является анализ финансового
состояния предприятия.
Учитывая сущность понятий анализ и финансы, представим авторское
определение дефиниции «анализ финансового состояния хозяйствующего
субъекта». Данное понятие является сложным, так как состоит из нескольких
простых дефиниций, поэтому для решения поставленной задачи используем
метод синтеза простых дефиниций (рис. 2).
Рис.2. Исследование понятия «анализ финансового состояния
предприятия»