4
ОГЛАВЛЕНИЕ
ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………………..3
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ И МЕТОДИЧЕСКАЯ БАЗА
УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ БАНКА……………………………………………..5
1.1. Сущность и содержание управления активами банка…………...…………...5
1.2. Структура и классификация активов банка
…………………………..……..Ошибка! Закладка не определена.
1.3. Методы управления активами банка
………………………………………...Ошибка! Закладка не определена.
1.4. Основные инструменты управления активами
банка……………………….Ошибка! Закладка не определена.
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ АКТИВОВ АО БАНК
АВБ..……………………………….ОШИБКА! ЗАКЛАДКА НЕ
ОПРЕДЕЛЕНА.
2.1. Общие сведения об АО Банк
АВБ………………………..………………......Ошибка! Закладка не
определена.
2.2. Анализ активов банка……………………………………………..…………...57
2.3. Анализ кредитов банка……………………………………………………….68
2.4. Анализ сопряженности кредитов и депозитов по срокам…………..….…..73
ГЛАВА 3. РЕКОМЕНДАЦИИ ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ УПРАВЛЕНИЯ
АКТИВАМИ АО БАНК АВБ ………………………………………...…………...84
3.1. Рекомендации по совершенствованию управления активами в АО Банк
АВБ…………………….…………………………………………………………....84
3.2. Расчет эффективности и экономическое обоснование предложенных
рекомендаций ………………………………………………………..……………..92
ЗАКЛЮЧЕНИЕ……………………………………………………………………..97
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК……………………………………………100
ПРИЛОЖЕНИЯ…………………………………………………………..……….104
3
ВВЕДЕНИЕ
Доходы от учетно-ссудных операций, проценты и дивиденды от
вложений в ценные бумаги служат главным источником банковской прибыли.
Однако при формировании банковских активов, управлении активами ни один
банк не может исходить только из их доходности. Главная задача управления
банковскими активами – обеспечение достаточной прибыльности и
одновременно надежности банка для его клиентов. В мировой практике
сложилось несколько подходов к управлению банковскими активами. При том
или ином подходе к управлению руководство банка по разному распределяет
ресурсы между различными группами активов.
Структура и качество активов в значительной степени определяют
ликвидность и платежеспособность банка, а, следовательно, его надежность. От
качества банковских активов зависят достаточность капитала и уровень
принимаемых кредитных рисков, а от согласованности активов и пассивов по
объемам и срокам – уровень принимаемых валютного и процентного рисков.
По решению вопросов определения банковских активов у экономистов
сложились различные точки зрения. Отсутствие чёткой формулировки не
позволяет пользователям, как внутренним, так и внешним, составить полное
представление о действительной величине активов банка. Это приводит к
трудностям при осуществлении активных операций, препятствует эффективной
оценке и минимизации сопутствующих рисков, качественному контролю за
структурой собственных средств и определению достоверной величины
будущих потоков денежных средств. Исходя из этого актуальность проблемы
рассмотрения банковских активов велика.
Целью дипломной работы является разработка рекомендаций по
совершенствованию управления активами банка на основе изучения
теоретического материала и анализа управления активами действующей
кредитной организации.
Для достижения поставленной цели требовалось решить следующие
4
задачи:
определить сущность и структуру активов коммерческих банков;
выявить назначение и содержание управления активами кредитной
организации;
оценить качество управления активами конкретного банка;
выявить основные проблемы управления активами в коммерческом банке;
разработать рекомендации по совершенствованию системы управления
активами банка.
Объектом дипломной работы является АО Банк АВБ
Предметом дипломной работы является управление активами АО Банк
АВБ.
В качестве информационной базы для написания дипломной работы были
использованы: нормативно-законодательная база, регулирующая вопросы
кредитования банком потенциальных заёмщиков; учебники и учебные пособия
по заданной тематике; периодическая литература; официальную отчётность АО
Банк АВБ.
При написании работы были использованы следующие методы
исследования: системный анализ, логический подход к исследованию,
обработка информации посредством анализа.
5
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ И МЕТОДИЧЕСКАЯ
БАЗА УПРАВЛЕНИЯ АКТИВАМИ БАНКА
1.1 Сущность и содержание управления активами банка
Под управлением активами понимают пути и порядок размещения
собственных и привлеченных средств. Применительно к коммерческим банкам
– это распределение на наличные деньги, инвестиции, ссуды и другие активы.
Особое внимание при размещении средств уделяется инвестициям в ценные
бумаги и ссудным операциям, в частности составу портфелей ценных бумаг и
непогашенных ссуд.
В настоящее время специфические кредитные институты, такие как
коммерческие банки, всё в больших объёмах удовлетворяют всевозможные
потребности субъектов народного хозяйства в наличных и безналичных
средствах. В связи с этим банкам приходится решать вопрос относительно того,
как сформировать устойчивый и перспективный портфель активов,
отвечающий современным экономическим требованиям и нормативно-
правовым актам надзорных и регулирующих органов власти. Особое внимание
следует уделять финансовым активам в общем портфеле, именно эта категория
активов представляет экономическую основу операций банка по выгодному
размещению имеющихся ресурсов в распоряжении банка. Для того чтобы
можно было говорить о банковских активах как составляющей общего
портфеля активов, а также показать роль и место в этом портфеле, необходимо
разобраться в отношении дефиниции термина «актив». Изложенные подходы к
определению активов в экономической литературе в основном сводятся к
отожествлению с понятием «финансовые вложения» и ограничиваются такими
статьями баланса банка, как ценные бумаги и вклады в уставные капиталы
других организаций. В российском законодательстве нет чёткой формулировки
активов коммерческого банка, а лишь изредка встречаются отдельные
6
элементы этого, по сути ключевого, термина характеризующего активные
операции банка и применяемого в теории и практике функционирования
кредитных организаций [9, c. 68].
Решение вопросов определения финансовых вложений в российской
экономике на современном эволюционном этапе развития не позволяет
пользователям, как внутренним, так и внешним, составить полное
представление о действительной величине активов и обязательств банка. Это, в
свою очередь, приводит к трудностям при осуществлении активных операций,
препятствует эффективной оценке и минимизации сопутствующих рисков,
качественному контролю за структурой собственных средств (капитала) и
определению достоверной величины будущих потоков денежных средств.
Исходя из этого актуальность проблемы рассмотрения банковских активов
столь велика [15, c.113-116].
Термин «актив» происходит от латинского Activus, что в переводе
означает «деятельный»; активы характеризуют материальные и
нематериальные ценности в денежном выражении, их состав и размещение.
Американское управление по стандартам финансового учёта (FASB) в
концептуальных принципах определяет «активы», как ожидаемую выгоду в
будущих финансовых периодах, получаемую или контролируемую
экономическим субъектом в результате операций или событий прошлых
периодов. Банковский актив представляет собой результат операций банка по
созданию, использованию и движению денежных средств и финансовых
ресурсов, вследствие чего предполагается увеличение экономических выгод в
течение определенного периода времени в форме поступления или увеличения
стоимости активов, а также возможного уменьшения обязательств. В
Международных стандартах финансовой отчётности (International financial
reporting standards), финансовый актив (financial asset) определяется как
денежные средства, долевой инструмент другой компании, договорное право на
получение денежных средств или передачи выгодных финансовых
7
инструментов от другой компании, либо взаимного обмена финансовыми
инструментами на выгодных для себя условиях [22, c.34].
Активы включают в себя две важные составляющие: имущество и права
кредитной организации [9, c.104]
Имущество - это совокупность средств, имеющих ценность в силу своих
физических и платёжных свойств (здания, оборудование, деньги в их наличной
и безналичной форме).
Права кредитной организации представлены правом владения каким-либо
активом, предполагающим получение ценностей (например, ценной бумагой,
векселем, чеком, облигацией, акцией и т.д.), правом на получение дохода
(совместная деятельность с другими хозяйствующими субъектами, погашение
ценной бумаги), либо долговыми требованиями (ссудная задолженность по
различным видам кредитам дебиторов, лизинг, факторинг и т.д.) [9, c.105].
Рассмотрим также состав финансовых вложений исходя из изучения и
анализа трудов российских учёных, непосредственно занимающихся
финансово-кредитными проблемами как российской экономики в целом, так и
банковского сектора в частности. С позиции российских экономистов к
финансовым вложениям относятся:
ценные бумаги, как долговые, так и долевые;
займы другим организациям;
вклады в уставные капиталы других организаций;
депозиты в кредитных организациях;
дебиторская задолженность.
Международные стандарты финансовой отчетности включают в состав
ценных бумаг как финансовых активов производные ценные бумаги.
Производными финансовыми активами являются не только ценные бумаги, а
также любой договор, обладающий следующими особенностями:
стоимость меняется в результате изменения конкретной процентной
ставки, цены товара, валютного курса, индекса цен или ставок,
8
кредитного рейтинга или кредитного индекса, другой переменной;
для его приобретения не требуются первоначальные инвестиции или
необходимы незначительные первоначальные чистые инвестиции;
расчёты по нему осуществляются в будущем.
Примерами производных финансовых активов являются финансовые
опционы, фьючерсные и форвардные контракты, процентные и валютные
свопы. Производные финансовые активы порождают права и обязанности, в
результате которых происходит передача одной стороной по договору другой
стороне одного или нескольких финансовых рисков, содержащихся в базовом
финансовом активе. Целью производных финансовых активов является
страхование (хеджирование) от определённых финансовых рисков, либо
получение дохода от торговых (спекулятивных) операций.
Одним из видов финансовых вложений являются займы, выданные
другим организациям, т.е. другим банкам либо юридическим лицам. Термин
«организация» также распространяется на физических лиц, товарищества,
акционерные общества, трасты и государственные учреждения.
Ссуды и дебиторская задолженность представляют собой непроизводные
финансовые активы с зафиксированными или устанавливаемыми платежами,
которые не котируются на активном рынке, за исключением:
тех, которые организация намерена продать в ближайшее время, и
таких, которые являются частью портфеля аналогичных активов,
сделки с которыми свидетельствуют о стремлении к получению
прибыли либо от колебаний курса в краткосрочной перспективе, либо
в качестве маржи дилера;
тех, которые владелец, в силу других, чем ухудшение качества
кредита, причин может не получить обратно (значительную часть
своей первоначальной инвестиции) [17, c.26-27].
В состав объектов финансовых вложений не входят денежные средства.
Однако они являются составной частью другой, представляющей очевидную
9
теоретическую и практическую значимость экономической категории –
инвестиции. В соответствии с Федеральным Законом от 25.02.1999 № 39-Ф3
«Об инвестиционной деятельности в Российской Федерации, осуществляемой в
форме капитальных вложений» инвестиции определяются как денежные
средства, ценные бумаги, иное имущество, в том числе имущественные права,
иные права, имеющие денежную оценку, вкладываемые в объекты
предпринимательской или иной деятельности в целях получения прибыли или
достижения иного полезного эффекта [4, № 39-ФЗ].
Тем не менее при сопоставлении понятий «финансовые вложения» и
«инвестиции» может возникнуть впечатление, что некоторые элементы этих
определений накладываются друг на друга, перемешиваются между собой и
при употреблении в разных контекстах составных частей происходит потеря
значения используемого термина, так как отсутствует однозначная смысловая
характеристика. Это в очередной раз подтверждает актуальность проблемы
тщательной проработки теоретических положений исследования системы
финансовых активов коммерческих банков [33, c.237].
Согласно определению, рассмотренному в Международных стандартах
финансовой отчётности, денежные средства включаются в состав финансовых
активов. Денежные средства включают деньги в кассе и средства на
собственных счетах банка. Валюта (денежные средства) - это финансовый
актив, поскольку она представляет собой средство всеобщей обмениваемости
на товары и, таким образом, основу, на которой осуществляется оценка и
отражение всех сделок в финансовой отчетности. Денежный депозит в банке
является финансовым активом, потому что он представляет собой договорное
право вкладчика получить деньги из этого учреждения или выписать чек на
остаток счёта.
Итак, расширенное толкование понятия «финансовый актив» с учётом
взглядов разных экономистов, заключается в том, что это ценности, которыми
владеет и управляет кредитная организация в целях обеспечения притока
10
экономических выгод, увеличивающих капитал. Под ценностями
подразумеваются экономические ресурсы или права на эти ресурсы,
зафиксированные системой отношений субъектов экономических отношений и
выражающиеся в ценах, которые характеризуют относительный уровень цены
по сравнению с ценами других финансовых активов. Оптимальное управление
активами компании, направленное на максимизацию их стоимости, является
важным средством достижения цели максимизации капитала [19, c.118].
Финансовые активы являются, прежде всего, целенаправленным
вложением имеющихся финансовых ресурсов в целях извлечения дохода.
Нацеленность на извлечение дохода является условием абсолютно
необходимым: основной целью любой кредитной организации в условиях
рыночных отношений становится увеличение экономического потенциала и
приращение капитала.
Финансовые активы могут быть ориентированы на долгосрочную
перспективу или носить спекулятивный характер. Если активы спекулятивного
характера ориентированы на получение кредитной организацией желаемого
результата в конкретном периоде времени, то долгосрочные финансовые
активы, как правило, преследуют стратегические цели, которые связаны с
участием в управлении экономическим субъектом, в который вкладывается
капитал [46, c.17].
К содержательной характеристике понимания концептуального отличия
категории «финансовый актив» от других экономических категорий следует
отнести возможность обмена на другой товар финансового рынка, при этом
обеспечивая прирост стоимости через определённый период времени. Исходя
из этого, логичным представляется рассматривать финансовые активы как
краткосрочные и долгосрочные.
По классификации активных операций, как и по структуре активов
сложились разные точки зрения.
11
По мнению Букато В.И., Львова Ю.И. основными активными операциями
являются[17,212]:
кредитные операции, в результате которых формируется кредитный
портфель банка;
инвестиционные операции, создающие основу для формирования
инвестиционного портфеля;
кассовые и расчетные операции, являющиеся одним из основных
видов услуг, оказываемых банком своим клиентам ;
прочие активные операции, связанные с созданием
соответствующей инфраструктуры, обеспечивающей успешное
выполнение всех банковских операций.
Лаврушин считает, что наиболее распространенными активными
операциями банков являются[37,40]:
ссудные операции, как правило, приносят банкам основную часть
их доходов. В макроэкономическом масштабе значение этих
операций состоит в том, что посредством них банки превращают
временно бездействующие денежные фонды в действующие,
стимулируя процессы производства, обращения и потребления;
инвестиционные операции, в процессе их совершения банк
выступает в качестве инвестора, вкладывая ресурсы в ценные
бумаги или приобретая права по совместной хозяйственной
деятельности;
депозитные операции, назначение активных депозитных операций
банков заключается в создании текущих и длительных резервов
платежных средств на счетах в Центральном банке
(корреспондентский счет и резервный счет) и других
коммерческих банках;
прочие активные операции, разнообразные по форме, приносят
банкам за рубежом значительный доход. К числу прочих активных