67
По данным таблицы 9 средней срок оборота дебиторской
задолженности в 2016 году составил 8,89 дня, выручка от продаж 93527
тыс.руб. Уровень рентабельности продаж в 2016 году составил 3,15%, скидка
предоставляется при условии оплаты в течении 7 дней со дня продажи.
Рассчитаем полученный эффект:
Средний остаток дебиторской задолженности до внедрения скидок:
(0,3 * 93527) / 360 / 8,89 = 692,79 тыс.руб.
Средний остаток дебиторской задолженности после внедрения скидок:
(0,3 * 93527) / 360 / 7 = 545,56 тыс.руб.
Снижение дебиторской задолженности:
692,79-545,56 = 147,23 тыс. руб.
Дополнительная прибыль:
147,23 * 0,0315 = 4,64 тыс.руб. или
Так как в данной ситуации вопрос ускорения оборачиваемости
оборотных средств, стоит на первом месте, то нужно рассчитать при каком
уровне скидки предприятие сможет добиться интереса покупателей и не
получит убытка от предоставления данных скидок.
Размер скидки:
(Х * 0,3 * 93527) = 4,64 тыс.руб.
Х = 4,64 / (0,3 * 93527) = 0,01654%.
Чтобы убедиться в том, что данное предложение будет выгодно для
покупателей необходимо рассчитать цену отказа от скидки.
Данный расчет производится по следующей формуле:
Цена отказа от скидки = процент скидки / (100-процент скидки) * 100 *
360дн. / (максимальная длительность отсрочки платежа - период в течении
которого предоставляются скидки).
Проведем расчет: 0,01654 / (100 - 0,01654) * 100 * 360 / (8,89 - 7) =
3,151%.
68
Предложенная скидка для покупателя выгодна.
Для расчета эффекта от предложенного мероприятия необходимо
рассчитать основные показатели, характеризующие уровень управления
дебиторской задолженностью. Данные для анализа представлены в таблице
16.
Таблица 16
Показатели оборачиваемости дебиторской задолженности
Показатели
201
6
год,
тыс. руб.
После
внедрения
мероприятий,
тыс. руб.
Отклонения
(+; -)
Выручка от реализации
93527
93531,64
+4,64
Дебиторская
задолженность 2310
2162,77
-147,23
Оборачиваемость
дебиторской
задолженности, оборотов 40,5
43,25
+2,75
Средний срок оборота
дебиторской
задолженности, дней 8,89
8,32
-0,57
Отношение дебиторской
задолженности к выручке,
% 2,47
2,31
-0,16
Как видно из данных таблицы оборачиваемость дебиторской
задолженности увеличилась на 2,75 раза, средней срок оборота сократился на
0,57 дня, средняя величина дебиторской задолженности к выручке от
реализации сократилась на 0,16%. Следовательно внедряя данное
предложение мы добиваемся значительного эффекта.
Для ООО «Галион» выгода продажи готовой продукции со скидкой
очевидна, так как сокращение дебиторской задолженности дает возможность
уменьшить текущие финансовые потребности на 147,23 тыс.руб.
69
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В данной выпускной квалификационной работе рассмотрены вопросы
анализа и системы управления дебиторской задолженностью, произведен
анализ дебиторской и кредиторской задолженности по материалам
финансовой отчетности и сопутствующей бухгалтерской документации
исследуемой организации.
Проведенное исследование позволяет сформулировать следующие
выводы и предложения по выполненной работе.
Одной из задач руководства организации является грамотное
управление дебиторской и кредиторской задолженностью. Важными этапами
работы в этом направлении являются определение степени риска
неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по
сомнительным долгам, а также предоставление рекомендаций по работе с
фактически или потенциально неплатежеспособными покупателями.
Увеличение дебиторской задолженности инициирует дополнительные
издержки предприятия на: увеличение объема работы с дебиторами (связь,
командировки и пр.); увеличение периода оборота дебиторской
задолженности (увеличение периода инкассации); увеличение потерь от
безнадежной дебиторской задолженности.
В зависимости от размера дебиторской задолженности, количества
расчетных документов и дебиторов анализ ее уровня можно проводить как
сплошным, так и выборочным методом.
Дебиторская задолженность - элемент оборотных средств, ее
уменьшение снижает коэффициент покрытия.
Поэтому решается не только задача снижения дебиторской
задолженности, но и ее балансирования с кредиторской. При анализе
соотношения между дебиторской и кредиторской задолженностями
необходим анализ условий коммерческого кредита, предоставляемого фирме
поставщиками сырья и материалов. С целью максимизации притока
70
денежных средств предприятию следует разрабатывать широкое
разнообразие моделей договоров с гибкими условиями формы оплаты и
гибким ценообразованием.
Динамика структуры дебиторской задолженности характеризуется
относительно небольшими колебаниями в ее размере, что свидетельствует о
постоянном контроле в направлении внешних должников, так как основную
часть дебиторской задолженности составляют долги покупателей и
заказчиков (66.9% - 87.96%).
Кредиторская задолженность также является неотъемлемой частью
деятельности организации. Как и в случае с дебиторской задолженностью
необходимо грамотно подходить к регулированию объемов обязательств, так
как имеется риск утраты платежеспособности при высоких темпах роста
долгов, что в конечном счете может привести к самым нежелательным
последствиям.
Большие объемы кредиторской задолженности могут негативно
сказаться на репутации организации, что приведет к утрате партнеров,
невозможности получения кредитов для расширения деятельности, а
следовательно к снижению прибыли.
Динамика структуры кредиторской задолженности характеризуется не
совсем умелым управлением кредиторской задолженностью.
Большую часть кредиторской задолженности организации (52.12% -
71.15%) приходится на долги перед поставщиками и подрядчиками, и только
все остальное — перед бюджетом и другими категориями кредиторов.
Автоматизация учета расчетных операций позволяет повысить степень
аналитичности, точности и оперативности информации.
Оперативная обработка данных позволяет своевременно взыскивать
дебиторскую и погашать кредиторскую задолженность, соблюдая сроки
исковой давности. В связи с этим, была рассмотрена возможность
автоматизации учетных процессов на предприятии.
71
Анализ основных показателей хозяйственно-финансовой деятельности
предприятия показал, что в 2016 г. по сравнению с 2015 г. экономический
рост на предприятии характеризовался увеличением количественных и
качественных показателей результатов деятельности: отмечается рост
запасов (на 15,54%), управленческие расходы (на 5,67%). При этом,
рентабельность труда возросла на 258,15%. Долгосрочных пассивов у
общества не было на протяжении всего анализируемого периода.
Анализ оборачиваемости средств в расчетах показал, что
оборачиваемость дебиторской задолженности в 2015 г. составила 42,8
оборотов, а в 2016 г. — 40,5 оборотов. Соответственно, период погашения
дебиторской задолженности возрос с 8,42 дней до 8,89 дней. Расчет влияния
факторов на оборачиваемость позволил сделать вывод, что значительное
замедление оборачиваемости обусловлено не столько замедлением оборота
долгосрочной дебиторской задолженности, сколько замедление
оборачиваемости средств в расчетах со сроком оплаты в течение 12 месяцев,
что несколько смягчает отрицательные тенденции.
В отличие от дебиторской задолженности, оборачиваемость
кредиторской задолженности ускорилась (на 919,5 тыс. руб.).
Соответственно, ее период погашения ускорился с 87 дней до 57 дней (на
месяц). На ускорение оборачиваемости кредиторской задолженности
главным образом повлияло положительное изменение себестоимости
реализации.
Таким образом, можно сделать вывод по анализу дебиторской
задолженности в исследуемой организации, что управляемость дебиторской
задолженностью на предприятии выше по сравнению с кредиторской.
В связи с выше изложенным нами предложено следующее:
1. Анализ и контроль динамики показателей ликвидности,
кредитоспособности дебиторов с составлением их рейтинга и портфеля
дебиторских счетов.
2. Определение оптимального, максимально приближенного к
72
среднерыночным показателям периода погашения дебиторских счетов.
Задача возникает из-за того, что жесткий срок погашения приведет к оттоку
клиентов к конкурентам, большие сроки погашения уменьшают приток
денежной наличности, увеличивают риски неплатежей, а значит, и размеры
страховых фондов.
3. Расчеты показателей поступления денежной наличности в
соотношениях с показателями выручки от реализации продукции, работ и
услуг, а также поступившей денежной наличности - в соотношении с общими
суммами долгов.
4. Составление отчета о дебиторских счетах, выявление отрицательных
факторов, условий и разработка мероприятий по улучшению позиций
организации по работе с долгами.
5. Периодический расчет резерва по сомнительным долгам. Резерв по
сомнительным долгам может быть использован организацией лишь на
покрытие убытков от безнадежных долгов.
6. Нами представлена организация работ по погашению
задолженности, которая состоит из следующих этапов: составление списка
задолженников, составление графика работы с должниками, согласование
действий по погашению задолженности, самостоятельные действия по
погашению долга.
7. В рамках выделенных групп дебиторов нами составлен нграфик
работы с должниками. Мероприятия по погашению задолженности могут
осуществляться совместно с должником, если он признает наличие долга и
готов его погасить на согласованных условиях. Если такая готовность
проявляется лишь на словах, то рабочая группа должна предпринять
самостоятельные действия.
При условии выполнения всех предложенных рекомендаций
ООО «Галион» повысит эффективность системы управления величиной и
структурой дебиторской задолженностью.
73
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1.
Гражданский кодекс Российской Федерации: в 4 ч.: по состоянию
на 1 февр. 2014 г. – М.: Кнорс, 2014. – 540 с.
2.
Налоговый кодекс Российской Федерации: по состоянию на 15 янв.
2014 г. – М.: Кнорс, 2014. – 702 с.
3.
О несостоятельности (банкротстве) [Электронный ресурс]: федер.
закон от 26.10.2002 №127-ФЗ ред. от 06.12.2016. – Режим доступа:
Консультант Плюс.
4.
Об основах государственного регулирования торговой деятельности
в Российской Федерации [Электронный ресурс]: федер. закон от 28.12.2009
№381-ФЗ ред. от 23.12.2016. – Режим доступа: Консультант Плюс.
5.
О формах бухгалтерской отчетности организаций [Электронный
ресурс]: приказ Минфина РФ от 02.07.2010 №66н ред. от 05.10.2016. – Режим
доступа: Консультант Плюс.
6.
О внесении изменений в нормативные правовые акты по
бухгалтерскому учету и признании утратившим силу Приказа Министерства
финансов Российской Федерации от 15 января 1997 г. №3 [Электронный
ресурс]: приказ Минфина РФ от 24.12.2016 №186н. – Режим доступа:
Консультант Плюс.
7.
Об утверждении методических указаний по инвентаризации
имущества и финансовых обязательств [Электронный ресурс]: приказ
Минфина РФ от 13.06.1995 №49 ред. от 08.11.2016. – Режим доступа:
Консультант Плюс.
8.
Об утверждении положения о порядке проведения инвентаризации
имущества налогоплательщиков при налоговой проверке [Электронный
ресурс]: приказ Минфина РФ от 10.03.1999 № ГБ-3–04/39. – Режим доступа:
Консультант Плюс.
9.
О порядке признания просроченной дебиторской задолженности в
качестве безнадежного долга [Электронный ресурс]: письмо Минфина
74
России от 20.06.2011 г. №16–15/059211@.1. – Режим доступа: Консультант
Плюс.
10.
О создании резерва по сомнительным долгам [Электронный
ресурс]: письмо Минфина России от 12.11.2009 №03–03–06/1/745. – Режим
доступа: Консультант Плюс.
11.
Альбеков, А.У. Финансовый анализ предприятия: учебник/
А.У. Альбеков, О.А. Митько – Ростов-на-Дону: Феникс, 2014. – 416 с.
12.
Анисимова, Е.М. Решение задач складских комплексов методом
имитационного моделирования: учеб. пособие/ Е.М. Анисимова. – М.:
Брандес, 2015. – 16 с.
13.
Астраханцева, И.А. Теоретические основы финансового
менеджмента: учеб. пособие / И.А. Астраханцева; Краснояр. гос. торг.-экон.
ин-т. – Красноярск, 2014. – 80 с.
14.
Барышникова, А.Л. Формируем резерв по сомнительным долгам/
А.Л. Барышникова // Учет в торговле. – 2016. – №5. – С. 15–17.
15.
Басовский, Л.Е. Экономический анализ: Комплексный
экономический анализ хозяйственной деятельности предприятии: учебник/
Л.Е. Басовский – М.: ИНФРА-М, 2015. – 222 с.
16.
Бауэрокс, Д.А. Финансы: учебник/ Д.А. Бауэрокс, Д.С. Клосс. –
М.:ИНФРА-М, 2016. – 640 с.
17.
Библиографическое описание документа. Составление
библиографического списка: метод. указания / Краснояр. гос. торг.-экон. ин-
т; сост. Т.В. Федюкевич и др. – Красноярск, 2014. – 19 с.
18.
Богатко, А.Н. Основы экономического анализа хозяйствующего
объекта: учебник/ А.Н. Богатько. – М.: Финансы и статистика, 2014. – 208 с.
19.
Болт, Г.Дж. Практическое руководство по управлению сбытом:
Пер. с англ./ Г.Дж. Болт. – М.: Экономика, 2014. – 271 с.
20.
Большой экономический словарь/ под ред. А.Н. Азрилияна. – 5-е
изд., доп. и перераб. – М.: Институт новой экономики, 2015. – 1280 с.
75
21.
Вахрушина, Н. Создание системы управления дебиторской
задолженностью/ Н. Вахрушина // Я – финансовый директор. Секреты
профессии. – М., 2016. – С. 21–26.
22.
Гаврилов, А.М. Управление дебиторской задолженностью: учебник/
А.М. Гаврилов. – М.: ЮНИТИ, 2016. – 239 с.
23.
Гаджинский, А.М. Практикум по финансовому анализу: учебник/
А.М. Гаджинский. – М.: Дашков и К, 2015. – 208 с.
24.
Добрынская, В.В. Дебиторская задолженность. Пути управления:
учебник/ В.В. Добрынская. – М.: Брандесс, 2014. – 143 с.
25.
Дранко, О.И. Финансовый менеджмент: технологии упр. финансами
предприятия: учеб. пособие для студентов вузов, обучающихся по
специальностям 060400 (Финансы и кредит), 061100 (Менеджмент орг.),
060800 (Экономика и упр. на предприятии (по отраслям))/ О.И. Дранко. – М.:
ЮНИТИ-ДАНА, 2014. – 351 с.
26.
Дыбская, В.В. Управление финансами: учебник/ В.В. Дыбская. –
М.: КИА-центр, 2014. – 110 с.
27.
Дыбская, В.В., Финансовый анализ: учебник/ В.В. Дыбская. – М.:
ГУ-ВШЭ, 2016. – 232 с.
28.
Ермасова, Н.Б. Финансовый менеджмент: конспект лекций /
Н.Б. Ермасова. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: Юрайт: Высш. образование,
2014. – 166 с.
29.
Железнова, Т. Как обосновать кредитный лимит для покупателя/
Т. Железнова // Я – финансовый директор. Секреты профессии. – М., 2015. –
С. 34–38.
30.
Залманова М.Е. Управление дебиторской задолженностью:
учебник/ М.Е. Залманова. – Саратов: СПИ, 2015. – 64 с.
31.
Залманова, М.Е. Финансы организации: учебник/ М.Е. Залманова,
О.А. Новиков, А.И. Семененко. – Саратов: СГТУ, 2015. – 76c.
32.
Залманова, М.Е. Экономика предприятия: учебник/ М.Е. Залманова.
– Саратов: СГТУ, 2016. – 64 с.
76
33.
Карасева, И.М. Финансовый менеджмент: учеб. пособие по
специализации «Менеджмент орг.» / И.М. Карасева, М.А. Ревякина; под ред.
Ю.П. Анискина. – М.: ОМЕГА-Л, 2014. – 335 с.
34.
Каримова, Т. Что поможет держать дебиторскую задолженность
под контролем/ Т. Каримова // Финансовый директор. – 2014. – №4 (93). –
С. 15–24.
35.
Карпачев, А.В. Роль информационных технологий в построении
финансовой системы на предприятии: учебник/ А.В. Карпачев. – М.:
Финансы, 2014. – 78 с.
36.
Ковалев, В.В. Учет, анализ и финансовый менеджмент: учеб.-метод.
пособие / В.В. Ковалев, Вит. В. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2016. –
686 с.
37.
Ковалев, В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры /
В.В. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2014. – 559 с.
38.
Ковалев, В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика /
В.В. Ковалев. – М.: Велби; Проспект, 2015. – 1016 с.
39.
Кудина, М.В. Финансовый менеджмент: учебное пособие для
студентов учреждений среднего профессионального образования,
обучающихся по группе специальностей 0600 «Экономика и управление» /
М.В. Кудина. – М.:Форум: ИНФРА-М, 2014. – 255 с.
40.
Миротин, Л.Б. Системный анализ на предприятии/ Л.Б. Миротин,
Н.Э. Ташбаев. – М.: Экзамен, 2016. – 480 с.
41.
Мицек, С.А. Краткосрочная финансовая политика предприятия:
учебное пособие / С.А. Мицек. – М.: КНОРУС, 2014. – 248 с.
42.
Нагловский, С.Н. Методика финансового проектирования: учебник/
С.Н. Нагловский. – М.: Манускрипт, 2015. – 336 с.
43.
Нефедова, Т.А. Управление дебиторской задолженностью/
Т.А. Нефедова // Ресурсы Информация Снабжение Конкуренция. – 2015. –
№III. – С. 30–33.