62
д) внедрение штрафных санкций к нарушителям дисциплины возврата
денежных средств за товарный кредит.
Содержание, перечень и глубина этапов кредитной политики на каждом
предприятии могут отличаться в зависимости от выбранной стратегии
продвижения деятельности предприятия, определенных целей, ситуации на
рынке, наличных ресурсов предприятия. Кроме того, этапы кредитной
политики будут зависеть от внедрения на предприятии определенного типа
кредитной политики (консервативной, умеренной, агрессивной). В свою
очередь выбор типа кредитной политики на предприятии зависит от уровня
доходности и рискованности деятельности предприятия.
Направлением исследования и реализации мероприятий по улучшению
управления дебиторской задолженностью ООО «Ризолит-ДВ» - это
совершенствование управления дебиторской задолженностью на предприятии.
На основе изложенного материала внесем предложения по
совершенствованию управления дебиторской задолженностью.
Во-первых, с целью эффективного управления дебиторской
задолженностью необходимо проводить кредитную политику на предприятии
для четкого контроля по инкассации дебиторской задолженности;
Во-вторых, разработать «Положение о кредитной политике
предприятия», которое будет регламентировать четкие требования
относительно предоставления товарного кредита покупателям, матрицы
расчетов льгот дисциплинированным покупателям и штрафных санкций - для
нарушителей кредитных условий.
В-третьих, рекомендовать составления «Положения о кредитной
политике» как дополнительного документа, который обязательно должен
использоваться в системе управления предприятием.
С учетом рекомендаций составим два альтернативных варианта
бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах и определим,
насколько организация сможет увеличить эффективность своей деятельности
на основании предложенных мероприятий. Данные отражены в таблице 25.
63
Таблица 25 - Прогнозный баланс ООО «Ризолит-ДВ», (тыс. руб.)
Наименование показателя
На 31
декабря
2016 года
Прогнозный
баланс
Откло-
нение
Актив
Внеоборотные активы
Нематериальные активы
12108
12108
-
Основные средства
373
373
-
Всего по разделу 1
12481
12481
-
Оборотные активы
Запасы
154
154
-
НДС
0
0
-
Дебиторская задолженность
2625
0
-2625
Денежные средства и их
эквиваленты
2964
5589
+2625
Всего по разделу 2
5743
5743
-
Баланс
18224
18224
-
Пассив
Капитал и резервы
Уставный капитал
10
10
-
Добавочный капитал
12008
12008
-
Нераспределенная прибыль
61
61
-
Итого по разделу 3
12079
12079
-
Долгосрочные обязательства
Всего по разделу 4
0
0
0
Краткосрочные обязательства
Кредиторская задолженность
6056
6056
0
Оценочные обязательства
89
89
0
Всего по разделу 5
6145
6145
0
Баланс
18224
18224
-
Как видно из таблицы 25, внедрение рекомендуемых мероприятий даст
возможность уменьшить дебиторскую задолженность предприятия. В
результате внедрения рекомендаций предприятия ООО «Ризолит-ДВ» получит
дополнительные денежные средства в размере 2625 тыс. руб.
Таким образом, на основании проведенного анализа кредиторской и
дебиторской задолженности предложены мероприятия по повышению
эффективности и оптимизации дебиторской и кредиторской задолженности.
В целях повышения эффективности расчетов с кредиторами
рекомендовано:
64
1. В целях сокращения долгов перед поставщиками использовать в
расчетах банковские векселя. В такой сделке ООО «Ризолит-ДВ» фактически
замещает своих многочисленных «необеспеченных» кредиторов одним
«обеспеченным» кредитором - банком, который предоставляет кредит
предприятию с процентной ставкой ниже, чем ставки по
нереструктурированным долгам. Кредиторы выигрывают потому, что взамен
сомнительных долгов они получают вполне определенные требования к банку.
Поэтому ООО «Ризолит-ДВ» взамен на эту уверенность в погашении долга
может требовать различного вида уступки со стороны кредиторов. Банк
получает проценты за предоставленный кредит, и в то же время банк не
сомневается в погашении этого кредита, поскольку этот кредит обеспечен.
2. Второе предлагаемое направление сокращения задолженности перед
поставщиками – зачет встречных обязательств. Использование этого
инструмента возможно по расчетам с ООО «ИНКОМ-Право». В этом случае
просроченная задолженность ООО «Ризолит-ДВ» перед ООО «ИНКОМ-Право»
в размере 100 тыс. руб. погашается и составляет 40 тыс.руб.
В результате внедрения этих мероприятий число оборотов, совершенных
задолженностью перед поставщиками увеличится на 1,25 тыс.руб., а
длительность оборота задолженности сократится на 1,35 дня.
В целях совершенствования управления дебиторской задолженностью
мы предлагаем:
Во-первых, с целью эффективного управления дебиторской
задолженностью необходимо проводить кредитную политику на предприятии
для четкого контроля по инкассации дебиторской задолженности;
Во-вторых, разработать «Положение о кредитной политике
предприятия», которое будет регламентировать четкие требования
относительно предоставления товарного кредита покупателям, матрицы
расчетов льгот дисциплинированным покупателям и штрафных санкций - для
нарушителей кредитных условий.
В-третьих, рекомендовать составления «Положения о кредитной
65
политике» как дополнительного документа, который обязательно должен
использоваться в системе управления предприятием.
Внедрение рекомендуемых мероприятий даст возможность уменьшить
дебиторскую задолженность предприятия. В результате внедрения
рекомендаций предприятия ООО «Ризолит-ДВ» получит дополнительные
денежные средства в размере 2625 тыс. руб.
66
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Проведенное теоретическое исследование анализа дебиторской и
кредиторской задолженности предприятия в современных экономических
условиях и практический анализ этих вопросов в ООО «Ризолит-ДВ»
позволили сформулировать следующие выводы.
В ходе проведенного исследования теоретических аспектов управления
кредиторской и дебиторской задолженностью определены основные методы и
необходимость управления.
Управление дебиторской и кредиторской задолженностями представляет
собой процесс разработки и реализации управленческих решений по поводу
согласованности их размера, состава и скорости движения во времени,
обеспечивающие необходимую прибыль и оптимальный размер свободных
средств.
Учитывая взаимосвязь движения дебиторской и кредиторской
задолженности, необходимо разработать эффективную кредитную политики,
целью которой должно быть снижение дисбаланса между дебиторской и
кредиторской задолженностью.
На основании проведенного анализа кредиторской и дебиторской
задолженности предприятия можно сделать следующие выводы.
На основании проведенного анализа деятельности ООО «Ризолит-ДВ» за
2014 – 2016 гг. можно отметить позитивную тенденцию, что выражается
увеличением объемов выручки предприятия на 4864 тыс. руб., или на 12,61% в
2016 году в сравнении с 2015 годом. Повышение выручки обусловлено
повышением тарифов за услуги предприятия и количества предоставляемых
услуг.
Необходимо отметить опережающее увеличение себестоимости от
реализации услуг (12,7%) над увеличением выручки (12,61%), что является
негативным фактором и говорит о том, что стоимость услуг ООО «Ризолит-
ДВ» увеличивается более быстрыми темпами, чем выручка от реализации, что
67
ведет к снижению прибыли от продаж, так и к снижению финансового
результата в целом.
2016 г. был неблагоприятным для предприятия, т.к. предприятие
характеризовалось низким уровнем платежеспособности. В 2015 г. ООО
«Ризолит-ДВ» нерационально использовало заемные средства и
характеризовалось также низкой финансовой устойчивостью. В 2014г.
предприятие было полностью неплатежеспособным и находилось на грани
банкротства.
Дебиторская задолженность составляла 15,43% в удельном весе активов в
2015 году и 14,40% - в 2016 году. Снижение дебиторской задолженности
является позитивной тенденцией в работе предприятия и свидетельствует о
проведении работы с покупателями и заказчиками.
Негативным в работе предприятия является повышение кредиторской
задолженности на 867 тыс. руб. в 2016 году, что привело к повышению ее
удельного веса в структуре источников формирования имущества с 30,05% в
2015 году до 33,23% в 2016 году. Такая динамика может свидетельствовать об
увеличении зависимости предприятия от внешних источников финансирования.
Баланс ООО «Ризолит-ДВ» не является абсолютно ликвидным, поскольку
не выполняется первое и четвертое неравенство, что указывает на недостаток
на предприятии собственного капитала и наиболее ликвидных активов.
Основной источник исполнения обязательств ООО «Ризолит-ДВ» –
текущие платежи за товары, работы или услуги.
На основании проведенного анализа эффективности управления
дебиторской и кредиторской задолженностью показывает увеличение
асимметрии в отношениях предприятия с поставщиками и покупателями. В
2014 году дебиторская задолженность была ниже кредиторской на 2524 тыс.
руб. в 2016 году на 3431 тыс. руб., в результате чего наблюдается асимметрия в
отношении дебиторской и кредиторской задолженности. Основной проблемой
является рост кредиторской задолженности, что говори о недостатке денежных
средств для осуществления деятельности.
68
Исходя из этого необходимо провести политику повышения наиболее
ликвидных активов путем дальнейшего снижения дебиторской задолженности
путем эффективной работы с покупателями и заказчиками и снижение объемов
продаж без полной оплаты.
На основании проведенного анализа кредиторской и дебиторской
задолженности предложены мероприятия по повышению эффективности и
оптимизации дебиторской и кредиторской задолженности.
В целях повышения эффективности расчетов с кредиторами
рекомендовано:
1. В целях сокращения долгов перед поставщиками использовать в
расчетах банковские векселя. В такой сделке ООО «Ризолит-ДВ» фактически
замещает своих многочисленных «необеспеченных» кредиторов одним
«обеспеченным» кредитором - банком, который предоставляет кредит
предприятию с процентной ставкой ниже, чем ставки по
нереструктурированным долгам. Кредиторы выигрывают потому, что взамен
сомнительных долгов они получают вполне определенные требования к банку.
Поэтому ООО «Ризолит-ДВ» взамен на эту уверенность в погашении долга
может требовать различного вида уступки со стороны кредиторов. Банк
получает проценты за предоставленный кредит, и в то же время банк не
сомневается в погашении этого кредита, поскольку этот кредит обеспечен.
2. Второе предлагаемое направление сокращения задолженности перед
поставщиками – зачет встречных обязательств. Использование этого
инструмента возможно по расчетам с ООО «ИНКОМ-Право». В этом случае
просроченная задолженность ООО «Ризолит-ДВ» перед ООО «ИНКОМ-Право»
в размере 100 тыс. руб. погашается и составляет 40 тыс.руб.
В результате внедрения этих мероприятий число оборотов, совершенных
задолженностью перед поставщиками увеличится на 1,25 тыс.руб., а
длительность оборота задолженности сократится на 1,35 дня.
В целях совершенствования управления дебиторской задолженностью
мы предлагаем:
69
Во-первых, с целью эффективного управления дебиторской
задолженностью необходимо проводить кредитную политику на предприятии
для четкого контроля по инкассации дебиторской задолженности;
Во-вторых, разработать «Положение о кредитной политике
предприятия», которое будет регламентировать четкие требования
относительно предоставления товарного кредита покупателям, матрицы
расчетов льгот дисциплинированным покупателям и штрафных санкций - для
нарушителей кредитных условий.
В-третьих, рекомендовать составления «Положения о кредитной
политике» как дополнительного документа, который обязательно должен
использоваться в системе управления предприятием.
Внедрение рекомендуемых мероприятий даст возможность уменьшить
дебиторскую задолженность предприятия. В результате внедрения
рекомендаций предприятия ООО «Ризолит-ДВ» получит дополнительные
денежные средства в размере 2625 тыс. руб.
70
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (Часть первая) от
30.11.1994 г. № 51-ФЗ (принят ГД ФС РФ 21.10.1994) (ред. от 28.03.2017). //
Справочная правовая система «ГАРАНТ»: НПП «Гарант-Сервис», 2017.
2. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая) от
31.07.1998 № 146-ФЗ (ред. от 28.12.2016) // Справочная правовая система
«ГАРАНТ»: НПП «Гарант-Сервис», 2017.
3. Федеральный закон от 08.02.1998 № 14-ФЗ (ред. от 03.07.2016) «Об
обществах с ограниченной ответственностью» // Справочная правовая система
«ГАРАНТ»: НПП «Гарант-Сервис», 2017.
4. О бухгалтерском учете Федеральный Закон от 06.12.2011 № 402-ФЗ
(ред. от 23.05.2016) // Справочная правовая система «ГАРАНТ»: НПП «Гарант-
Сервис», 2017.
5. Приказ ФСФО РФ от 23.01.2001 № 16 «Об утверждении
«Методических указаний по проведению анализа финансового состояния
организаций» // Справочная правовая система «ГАРАНТ»: НПП «Гарант-
Сервис», 2017.
6. Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н (ред. от 08.11.2010) «Об
утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность
организации» (ПБУ 4/99)» // Справочная правовая система «ГАРАНТ»: НПП
«Гарант-Сервис», 2017.
7. Баринов В. А. Стратегический менеджмент: учебник [Текст] / В. А.
Баринов, В. Л. Харченко. - М.: ИНФРА-М, 2015. - 237 с.
8. Бланк И.А. Финансовый менеджмент / И.А.Бланк: - Москва: Ника-
Центр, Эльга, 2014.- 504с.
9. Белецкая Ю.А. Списываем дебиторскую задолженность,
нереальную ко взысканию /Ю.А. Белецкая // Налог на прибыль: учет доходов и
расходов.- 2015. -N 12. –с. 18-24
71
10. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности: учебник [Текст]
/Л.А. Бернстайн – М.: Финансы и статистика, 2015. – 624 с.
11. Борисов Е.Ф., Петров А.А., Березкина Т.Е. Экономика: учебник
[Текст] / под общ.ред. Е.Ф. Борисова. – М.: Проспект, 2015. – 272 с.
12. Брунгильд С.Г. Управление дебиторской задолженностью учебник
[Текст] / С.Г. Брунгильд. - М.: АСТ: Астрель, 2014. - 256 с.
13. Глазов М.М. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной
деятельности предприятия: учебник [Текст] / М.М. Глазов– СПб: РГГМУ, 2015.
– 169 с.
14. Вахрушина Н. Как управлять оборотными активами / Н.
Вахрушина // Финансовый директор. – 2016. – № 1.- C.8-12.
15. Вахрушина Н. Создание системы управления дебиторской
задолженностью /Н.Вахрушина// Финансовый директор. – 2016. – № 5.-C.3-7.
16. Военчер Д. Долги: эффективное взыскание: учебник [Текст] /
Д.Военчер. – М.: Право и закон, 2015. - 291с.
17. Грязнова А.Г. Финансы: учебник. / А.Г.Грязнова - М.: Финансы и
статистика, 2015. – 345 с
18. Герчикова И. Н. Менеджмент: учебник [Текст] / И. Н. Герчикова. –
М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2014. – 511 с
19. Жулина Е.Г. Анализ финансовой отчетности: учебник [Текст] /Е.Г.
Жулина, Н.А.Иванова. – М.: Дашков и Ко, 2015. – 272 с.
20. Ефимова О. В. Финансовый анализ: современный инструментарий
для принятия экономических решений: учебник для подготовки магистров.
[Текст]/О.В. Ефимова - М.: Омега-Л, 2014. - 351 с.
21. Ивашкевич В.Б.. Учет и анализ дебиторской и кредиторской
задолженности/ учебник /В.Б. Ивашкевич. - М.: Бухгалтерский учет, 2015 - 189
с.
22. Ионова А.Ф. Финансовый менеджмент: учебное пособие [Текст] /
А.Ф. Ионова, Н.Н. Селезнева– М.: Проспект, 2015 – 592 с.