СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ .............................................................................................................. 7
Глава 1. Теоретические аспекты анализа дебиторской и кредиторской
задолженности организации ................................................................................ 11
1.1. Понятие и классификация дебиторской и кредиторской задолженности
организации ........................................................................................................ 11
1.2. Цели, задачи и источники информационного обеспечения анализа
дебиторской и кредиторской задолженности организации .......................... 18
1.3. Методы анализа дебиторской и кредиторской задолженности
организации ........................................................................................................ 24
Глава 2. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности ........................ 32
2.1. Организационно – экономическая характеристика организации .......... 32
2.2. Оценка дебиторской задолженности организации ................................. 34
2.3. Оценка кредиторской задолженности организации ................................ 38
2.4. Оценка влияния дебиторской и кредиторской задолженности на
финансовое состояние предприятия ................................................................ 42
Глава 3. Пути повышения эффективности управления дебиторской и
кредиторской задолженностью ............................................................................ 47
3.1.Мероприятия по повышению эффективности управления дебиторской и
кредиторской задолженностью организации .................................................. 47
3.2. Расчет эффективности предложенных мероприятий .............................. 60
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ..................................................................................................... 69
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ ........................................... 72
ПРИЛОЖЕНИЯ ..................................................................................................... 77
7
ВВЕДЕНИЕ
Несомненно, что на эффективность управления организацией влияет
состояние взаимоотношений с контрагентами и огромное влияние на всю
деятельность современного предприятия оказывает умение контролировать
дебиторскую и кредиторскую задолженность, выработка оптимальной
кредитной политики предприятия. Проблема дебиторской и кредиторской
задолженности близка всем хозяйствующим субъектам.
Актуальность темы выпускной работы заключается в том, что анализ
состояния расчетов предприятия с дебиторами очень важен, так как
оказывает большое влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в
текущие активы, а, следовательно, и на финансовое состояние предприятия
оказывает увеличение или уменьшение задолженности. Финансовое
положение предприятия, показатели ликвидности, платежеспособности и в
целом его успех непосредственно зависят от того, насколько быстро средства
в расчетах превращаются в реальные деньги, и насколько эффективно
производится управление долгами компании. Актуальность темы данной
работы определяется еще и необходимостью проведения анализа,
прогнозирования и оценки состояния дебиторской задолженности на
предприятии, а также проектирования мероприятий по ее снижению для
повышения уровня платежеспособности предприятия, улучшения
финансового состояния предприятия в целом и предотвращения его
банкротства.
Исследованием дебиторской задолженности занимаются многие
отечественные авторы, среди них можно назвать Д.Э. Басалаева, С.В.
Кобелеву, С.С. Самойлову, А.О. Солдатову, Е.А. Хвощевскую, М.В. Чараеву,
но есть ряд вопросов данной тематики, которые раскрыты не в полной мере.
В качестве проблемы деятельности предприятий в современных
условиях следует отметить тот факт, что любые предприятия, вне
8
зависимости от вида хозяйственной деятельности, не предпочитают продажи
в кредит, однако, находясь в условиях жесткой конкуренции, предприятия
вынуждены бороться за покупателя и предлагать свои товары с отсрочкой
платежа. В процессе поставки товара контрагенту запасы предприятия
снижаются, и на эту сумму возникает дебиторская задолженность на балансе
предприятия, которая погашается в момент поставки или через
определенный срок, указанный в договорах поставки. Имеющаяся низкая
платежеспособность контрагентов и покупателей может вызывать рост
достаточных объемов дебиторской задолженности на балансе предприятия,
что приведет к утрате платежеспособности и потере устойчивого
финансового состояния. Поэтому наиболее остро возникает проблема
минимизации риска невозврата дебиторской задолженности.
Актуальность и выделенная проблема позволили определить предмет и
объект исследования.
Объектом исследования дипломного проекта является коммерческое
предприятие ООО «Выбор».
Предметом исследования является анализ дебиторской и кредиторской
задолженности организации.
Целью исследования является проведение анализа дебиторской и
кредиторской задолженности организации и разработка современной
кредитной политики, которая будет способствовать увеличению продаж.
Осуществление поставленной цели потребовало решения следующих
основных задач:
дать понятие дебиторской и кредиторской задолженности организации;
выделить цели, задачи и источники информационного обеспечения
анализа дебиторской и кредиторской задолженности организации;
рассмотреть методы анализа дебиторской и кредиторской
задолженности организации;
дать организационно – экономическую характеристику организации;
дать оценку дебиторской и кредиторской задолженности организации;
9
оценить влияние дебиторской и кредиторской задолженности на
финансовое состояние предприятия;
разработать мероприятия по повышению эффективности управления
дебиторской и кредиторской задолженностью организации;
рассчитать эффективность предложенных мероприятий.
При написании выпускной работы использовались данные
бухгалтерской отчетности предприятия за период 2014-2016годы, был
использован широкий круг учебной литературы по таким дисциплинам, как
экономический анализ, финансовый менеджмент, использованы актуальные
статьи по вопросам оптимизации дебиторской и кредиторской
задолженностей. В работе использованы публикации таких авторов как
Миронова О.А., Ожиганов А.Д., Ефимова О.В., Мельник М.В., БезрукихП.С.,
Ковалев В.В., Демьяненко М.С., Крейнина М.Н. и других.
Данные источники содержат аналитические исследования, которые
являются актуальными и современными для анализируемого периода.
В работе использованы методы синтеза, анализа, обобщения.
Практическая значимость выпускной работы заключается в разработке
конкретных мероприятий по формированию эффективной кредитной
политики, которая будет способствовать оптимизации дебиторской
задолженности за счет привлечения новых покупателей на привлекательных
условиях кредитования.
Тема дипломной работы определила следующую структуру
исследования, которая состоит из введения, трех глав, заключения и списка
литературы. В первой главе рассмотрены теоретические аспекты анализа
кредиторской и дебиторской задолженности, даны основные понятия,
выделены цели, задачи и источники информационного обеспечения анализа
дебиторской и кредиторской задолженности организации, рассмотрены
методы анализа дебиторской и кредиторской задолженности организации.
10
Во второй главе, аналитической, представлен анализ дебиторской и
кредиторской задолженности организации, дана оценка влияния
задолженности на финансовое состояние предприятия.
Третья глава явилась проектной и в ней разработаны мероприятия по
повышению эффективности управления дебиторской и кредиторской
задолженностью организации, рассчитана эффективность предложенных
мероприятий.
11
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА
ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ
ОРГАНИЗАЦИИ
1.1. Понятие и классификация дебиторской и кредиторской задолженности
организации
В качестве понятий дебиторской и кредиторской задолженности
организации, по мнению Д.А. Маринцева, можно привести следующие:
дебиторская задолженность – это задолженность других организаций,
работников и физических лиц данной организации, а организации и лица,
которые должны данной организации, называются дебиторами.
Дебиторская задолженность, как правило, составляет около трети и
более оборотных активов организации
1
. В настоящее время использование
определения дебиторской задолженности в разных сферах деятельности
привело к тому, что трактовку термина можно условно разделить на
юридическую, бухгалтерскую и экономическую. Экономическая трактовка
представлена в таблице 1.
Таблица 1
Экономический подход к трактовке понятия дебиторской
задолженности
Автор
Трактовка
Ефимова О.В., Мельник М.В.
Анализ финансовой
отчетности
2
Дебиторская задолженность представляет собой
вложение и способ расширения продажи в
кредит с целью увеличения объема реализации и
собственного капитала
Безруких П.С.
Бухгалтерский учет
3
Дебиторская задолженность - это входящие в
состав активов организации ее имущественные
требования к другим юридическим и физическим
лицам, являющимся ее должниками
По мнению В.В. Ковалева, дебиторская задолженность как
иммобилизация собственных оборотных средств должна быть
1
Миронова О.А., Ожиганов А.Д. Аспекты анализа оборотного капитала промышленных предприятий //
Инновационное развитие экономики / 2014. - № 3. - С. 69-79
2
Ефимова О.В., Мельник М.В. Анализ финансовой отчетности. 4-е изд., испр. и доп. М.: Омега-Л., - 2009. -
451 с.
3
БезрукихП.С. Бухгалтерский учет: учебник. 4-е изд. М.: Бухгалтерский учет - 2013. - 719 с.
12
минимизирована, но этого не происходит по многим причинам, в том числе и
по причине конкуренции
4
.
Классификация дебиторской задолженности представлена на рисунке
1.
Рисунок 1 - Классификация дебиторской задолженности
Можно говорить о том, что классификация дебиторской задолженности
имеет достаточно сложную структуру.
Кредиторская задолженность является одним из источников
формирования средств для предприятий и поэтому выступает составной
частью хозяйственных операций экономических субъектов с точки зрения их
финансовой стабильности. Несмотря на давнюю историю существования
4
Ковалев В.В. Введение в финансовый менеджмент. М.: Финансы и статистика, 2016. - 768 с.
Дебиторская задолженность
По содержанию
обязательств
По
продолжительности
По возможности
исполнения обязательств
Задолженность,
связанная с
продажей товаров,
продукции, работ,
услуг
Задолженность, не
связанная с
продажей товаров,
продукции, работ,
услуг
текущая
долгосрочная
нормальная
просроченная
невостребованная
задолженность, срок исковой
давности по которой не истек
13
кредиторской задолженности и состояние ее изучения, в современной
научной литературе нет единого мнения относительно трактовки этого
понятия.
Под кредиторской задолженностью, или заемными средствами, в
широком понимании, подразумевают все займы и иные обязательства
5
.
Кредиторская задолженность в узком смысле как привлеченный
источник финансирования состоит из принятых к исполнению
документально оформленных юридически обоснованных обязательств перед
контрагентами, за исключением объема собственных средств, займов и
кредитов
6
.
Однако даже в таком толковании по своему составу она не однородна:
с точки зрения наступления сроков оплаты выделяют краткосрочную, до
года, и долгосрочную, превышающую календарный год; нормальную, срок
оплаты которой не наступил; просроченную и текущую, которая актуальна к
оплате в текущий период.
Под кредиторской задолженностью понимается задолженность
предприятия другим организациям, работникам и лицам, которые в свою
очередь называются кредиторами. Приведенные трактовки понятия
кредиторской задолженности подтверждают существование определенных
различий в определение данного понятия. В основном ученые рассматривают
кредиторскую задолженность, как денежные средства, некоторые как часть
имущества или форму расчетов за товары и услуги, но никто не делает
акцент на том, что кредиторская задолженность является составной
кругооборота капитала.
Таким образом, на основе проведенного анализа литературных
источников наиболее приемлемым является следующая трактовка
кредиторской задолженности - это средства, которые временно
привлеченные предприятием, организацией и подлежат возврату
5
Демьяненко М.С., Гранкина В. Практика применения ABC-XYZ контроля при управлении кредиторской
задолженностью // Экономика и социум. - 2016. - № 12-1 (31). С. 55
6
Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика. М.: Проспект, 2012. – С.10
14
юридическим и физическим лицам, перед которыми возникла задолженность,
в результате осуществленных ранее действий (событий).
Так же кредиторская задолженность - это составляющая кругооборота
капитала, которая выступает предметом обязательных правоотношений
между должником и его кредитором, возникших на стадии поставки и
имеющих денежный эквивалент.
В то же время полагается целесообразным в разрезе юридических и
экономических особенностей её формирования выделить: устойчивые
пассивы, полученные авансы и просроченную задолженность, что отражает
рисунок 2.
Рисунок 2 - Структура кредиторской задолженности в
разрезе юридических и экономических особенностей
формирования
По определению, устойчивые пассивы - оборотные средства, не
принадлежащие предприятию. Устойчивые пассивы представляют собой
результат действия временного блага: несоответствия сроков отражения и
даты исполнения обязательств при методе их начисления. Это та
кредиторская задолженность, которая уже сформирована при различных
хозяйственных операциях экономического субъекта, но не погашена по
причине не превышения текущей даты её оплаты в соответствии с
Кредиторская задолженность
Устойчивые
пассивы
Авансы
полученные
Просроченная кредиторская
задолженность
Срок просрочки не
превышает три месяца
Срок просрочки
превышает три года
Срок просрочки от
трех месяцев до трех
лет
15
платежным календарем. В структуре просроченной задолженности по
степени риска и объему финансовых потерь важно различать:
кредиторскую задолженность со сроком до трех месяцев (она несет
только финансовые потери в виде штрафов и пеней);
от трех месяцев до трех лет (такая задолженность в объеме более 300
тысяч рублей кроме финансовых потерь влечет повышенный риск
банкротства);
старше трех лет (подлежит списанию в положительный финансовый
результат).
Классификация кредиторской задолженности представлена на рисунке
3.
Рисунок 3 - Классификация кредиторской задолженности
Получение авансов связано с понятием коммерческого кредита,
который в данном случае является не сделкой заемного типа, а условием
возмездного договора. Предоставление коммерческого кредита является
Кредиторская
задолженность
По содержанию
обязательств
По
продолжительности
По возможности
исполнения
обязательств
Задолженность,
связанная с
приобретением
МПЗ, работ, услуг
Задолженность, не
связанная с
приобретением
МПЗ, работ, услуг
текущая
долгосрочная
нормальная
просроченная
невостребованная
задолженность, срок исковой
давности по которой не истек