59
3) заключить с банком или финансовой компанией договор о передаче
прав (залоге) на дебиторскую задолженность.
Средства в дебиторской задолженности свидетельствуют о временном
отвлечении средств из оборота фирмы, что вызывает дополнительную
потребность в ресурсах и может привести к напряженному финансовому
состоянию. Дебиторская задолженность может быть допустимой, т.е.
обусловленной действующей системой расчетов, и недопустимой,
свидетельствующей о недостатках в финансово-хозяйственной деятельности.
Таблица 8
Оценка реального состояния дебиторской задолженности ООО
«АВЕТРОН» по прогнозному году
Классификац
ия
дебиторов
по срокам
возникновени
я
Сумма
дебитор
ской
задолже
нности,
тыс. руб.
Удельн
ый вес
в
общей
сумме,
%
Вероятно
сть
безнадеж
ных
долгов
Сумма
безнаде
жных
долгов,
тыс. руб.
Реальная
величина
задолженно
сти,
тыс. руб.
30-60 дней
3832,9
10,17
0,05
191,65
3641,25
60-90 дней
13507,4
35,84
0,075
1013,05
12494,35
90-120 дней
10179,6
27,01
0,1
1017,96
9161,64
120-150 дней
6550,3
17,38
0,15
982,55
5567,75
150-180 дней
2502,5
6,64
0,3
750,75
1751,75
180-360 дней
1115,6
2,96
0,5
557,8
557,8
Итого
37688,3
100
0,119
4484,91
33203,39
Итого до 90
дней
17340,3
46,01
-
1204,7
16135,6
свыше 90
дней
20348,0
53,99
-
3280,21
17067,79
В таблице 8 покажем расчет резервов по сомнительным долгам ООО
«АВЕТРОН» по прогнозному году. Стоит отметить, что дебиторская
задолженость у ООО «АВЕТРОН» формируется в основном за счет оказанных
услуг корпоративным клиентам. Потому что продажа продукции ООО
«АВЕТРОН» в кредит полностью регулируются банковским законодательством
и контролируются банковскими организациями.
Сделанные оценки показывают, что предприятие не получит 3882,56
тыс. руб. или 19,1 % от общей суммы дебиторской задолженности. Учитывая,
60
что в резерв в полной сумме включается дебиторская задолженность свыше 90
дней и дебиторская задолженность до 90 дней – в сумме 50%, сумма резерва по
сомнительным долгам будет равна:
(191,65+1013,05)*50% + 3280,21 = 602,35+3280,21= 3882,56
В случае если в конце первого квартала 2018 года будет определена
безнадежная дебиторская задолженность в размере 3280,21 тыс. руб., то она
будет покрыта за счет резерва по сомнительным долгам.
Проанализируем изменения в балансе в таблице 9 (рисунке 6).
Как видно из таблицы 9 вместе с изменением суммы краткосрочной
дебиторской задолженности в активе бухгалтерского баланса изменяется сумма
краткосрочных источников и сумма нераспределенной прибыли в пассиве
баланса.
Таблица 9
Агрегированный бухгалтерский баланс ООО «АВЕТРОН»
Статья баланса
Конец
2017года
Прогнозное
значение
Изменение
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб
%
Активы
Нематериальные активы
-
-
-
-
-
-
Основные средства
374716
9,6
374716
10,4
-
+0,8
Финансовые вложения
267934
6,8
267934
7,4
-
+0,6
Итого по разделу I
728553
18,6
728553
20,2
-
+1,6
Запасы
712669
18,2
712669
19,8
-
+1,6
Денежные средства и
денежные эквиваленты
1100
0,02
1100
0,03
-
+0,0
1
Финансовые вложения
171271
4,3
171271
4,76
-
+0,4
Итого по разделу II
3173730
81,3
302200
3
84,0
-
1517
27
+2,7
Баланс
3902283
100,0
359421
8
100,0
-
3080
65
0,00
Пассивы
Уставный капитал и
добавочный
10000
0,25
10000
0,27
-
-
+0,0
2
61
Продолжение таблицы 9
Нераспределенная
прибыль
1251428
32,0
123064
5
34,2
-
2078
3
+2,2
Статья баланса
Конец
2017года
Прогнозное
значение
Изменение
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб.
% к
итогу
тыс.
руб
%
Итого
по разделу III
1251428
32,0
123064
5
34,2
-
2078
3
+2,2
Долгосрочные
обязательства
229053
5,8
229053
6,3
-
+0,5
Кредиторская
задолженность
2175209
55,7
203102
9
56,5
-
1441
80
+0,8
Итого по разделу V
2421802
62,0
238513
6
66,3
-
3666
6
+4,3
Баланс
3902283
100
359421
8
100
-
3080
65
0
Заметно изменяется структура собственных и заемных источников
финансирования.
0
500000
1000000
1500000
2000000
2500000
2017 г. 2018 г. прогноз
Основные средства
Запасы
Нераспределенная прибыль
Кредиторская задолженность
Рисунок 6. Показатели агрегированного бухгалтерского баланса
ООО «АВЕТРОН», тыс.руб.
Как можно наблюдать из таблицы 9 в 2017 году вследствие уменьшения
суммы краткосрочных обязательств в лучшую сторону изменяется структура
62
бухгалтерского баланса: повышается доля собственных средств и снижается
сумма заемных средств ООО «АВЕТРОН».
Вследствие изменения структуры бухгалтерского баланса должна
повысится как общая, так и текущая финансовая устойчивость исследуемой
организации.
Оценка возможного повышения финансовой устойчивости ООО
«АВЕТРОН». Необходимым условием успешной работы предприятия является
наличие собственных оборотных средств, которые могут быть использованы
для приобретения материально-производственных запасов, поддержания
незавершенного производства, осуществления краткосрочных финансовых
вложений в ценные бумаги и на другие цели обеспечения производственно-
хозяйственной и коммерческой деятельности предприятия.
Величина собственных оборотных средств определяется как разность
между суммой оборотных активов и краткосрочных (текущих) пассивов:
СОС3 = ТА – КП, (6)
где: ТА - текущие оборотные активы (итог раздела II актива баланса);
КП - краткосрочные пассивы (итог раздела V пассива баланса).
Результаты расчетов собственных оборотных средств по вышеуказанной
формуле покажем в таблице 10.
Таблица 10
Расчет собственных оборотных средств
Показатель
Конец
2017года,
тыс. руб.
Прогноз,
тыс. руб.
Изме-
нение,
тыс.
руб.
Запасы
712669
712669
-
Денежные средства и денежные
эквиваленты
1100
1100
-
Финансовые вложения
171271
171271
-
Итого по разделу II
3173730
3022003
-151727
Долгосрочные обязательства
229053
-
Кредиторская задолженность
2175209
2031029
-144180
63
Как можно видеть из таблицы 10 в результате уменьшения в активе
бухгалтерского баланса дебиторской задолженности на сумму резерва по
сомнительным долгам в результате проведенной инвентаризации в конце 2017
года можно спрогнозировать уменьшение суммы долговых обязательств
(кредиторской задолженности) на 144180 рублей.
Для погашения дебиторской задолженности необходимо проводить
следующие мероприятия:
- необходимо проанализировать дебиторскую задолженность на предмет
определения дебиторской задолженности, срок которой наступил и срок
которой не наступил, а также на предмет добросовестности покупателей и
заказчиков;
- задолженность, срок которой не наступил (и не наступит в ближайшее
время), предприятию необходимо продавать третьим лицам с определенным
дисконтом (иначе для третьих лиц она не будет представлять ценности);
- по задолженности, срок которой наступил, и маловероятно, что
дебиторы добровольно ее погасят, у ООО «АВЕТРОН» есть два пути:
взыскивать по суду или продавать с дисконтом. При этом предприятие должно
взвесить есть ли у него время для осуществления судебного взыскания.
- с целью максимизации притока денежных средств ООО «АВЕТРОН»
следует разработать системы договоров с гибкими условиями сроков и формы
оплаты.
Вывод по главе:
Все эти оперативные мероприятия позволят улучшить финансовое
состояние ООО «АВЕТРОН», улучшить структуру его баланса. Разработанные
в ходе исследования рекомендации имеют значительную практическую
ценность и их внедрение, на наш взгляд, будет способствовать повышению
эффективности работы предприятия.
64
Заключение
В выполненной квалификационной работе были проанализированы
основные положения по управлению дебиторской задолженностью и
кредиторской задолженностью в организации.
Сформулировать определение кредиторской задолженности можно
следующим образом: кредиторская задолженность организации, это средства,
которые были временно привлечены организацией, либо в форме кредита, либо
в форме ссуды (ссуда может быть при этом в форме денежной или товарной), с
условием возвратности, срочности и платности. Денежные средства,
привлеченные организацией, в обязательном порядке должны быть возвращены
лицам, которые предоставили кредит или ссуду (физические или юридические
лица).
Дебиторская задолженность – это элемент оборотных средств, право
требования по обязательствам, возникающее на основании договора, закона или
деликта по отношению к физическим и юридическим лицам, а также
государству, которые отражаются на счетах бухгалтерского учета, на счетах
расчетов и являются особой формой кредитования. Как и другие виды активов
хозяйствующего субъекта, дебиторская задолженность также является объектом
управления.
Управление кредиторской как и дебиторской задолженностью -
оптимизация суммы задолженности организации перед другими юридическими
и физическими лицами. Необходимость управления кредиторской
задолженностью следует из того, что умелое использование временно
привлеченных средств способствует максимизации прибыли от деятельности
организации. Управление кредиторской задолженностью предполагает:
правильный выбор формы задолженности (банковская или коммерческая) с
целью минимизации процентных выплат и затрат на приобретение
материальных ценностей; установление наиболее удобной формы банковского
кредита и его срока (краткосрочная ссуда без обеспечения, кредит под залог и т.
65
п.); недопущение образования просроченной задолженности, связанной с
дополнительными затратами.
По результатам проведенного анализа состава и структуры
задолженности организации (кредиторской и дебиторской) ООО «АВЕТРОН»,
следует сделать вывод о том, что в организации прослеживается
недостаточность денежных средств в свободном обороте, так как дебиторская
задолженность ООО «АВЕТРОН» оборачивается медленнее, чем кредиторская
задолженость исследуемой организации.Кроме того, в ООО «АВЕТРОН» были
обнаружены безнадежные долги, что также следует понимать, как трудное
финансовое положение организации. Данные факты говорят о невысоком
уровне финансовой устойчивости организации ООО «АВЕТРОН»на данном
этапе развития, что, как следствие, отражается на платежеспособности и
ликвидности организации.
На основе проведенного анализа дебиторской и кредиторской
задолженности ООО «АВЕТРОН», был разработан ряд мероприятий по
уменьшению дебиторской и кредиторской задолженности. Рассмотрены
различные способы и мероприятия, позволяющие сократить уровень
дебиторской и кредиторской задолженности на предприятии.
С целью понижения уровня дебиторской задолженности ООО
«АВЕТРОН» и дальнейшего погашения имеющейся задолженности,
руководству организации было предложено внедрить в деятельность ООО
«АВЕТРОН» следующие мероприятия:
- необходимо проанализировать дебиторскую задолженность на предмет
определения дебиторской задолженности, срок которой наступил и срок
которой не наступил, а также на предмет добросовестности покупателей и
заказчиков;
- задолженность, срок которой не наступил (и не наступит в ближайшее
время), предприятию необходимо продавать третьим лицам с определенным
дисконтом (иначе для третьих лиц она не будет представлять ценности);
- по задолженности, срок которой наступил, и маловероятно, что
66
дебиторы добровольно ее погасят, у ООО «АВЕТРОН» есть два пути:
взыскивать по суду или продавать с дисконтом. При этом предприятие должно
взвесить есть ли у него время для осуществления судебного взыскания.
- с целью максимизации притока денежных средств ООО «АВЕТРОН»
следует разработать системы договоров с гибкими условиями сроков и формы
оплаты.
Также, с целью понижения уровня дебиторской задолженности ООО
«АВЕТРОН» и дальнейшего погашения имеющейся задолженности,
руководству ООО «АВЕТРОН» было предложено использовать пути расчета с
хозяйствующими субъектами, которые ранее в организации не использовались.
Конкретно, предлагается метод факторинга, как вариант уменьшения
дебиторской задолженности организации. В данном случае речь идет о
применении факторинга по финансированию организации под уступку
денежного требования.
Руководству ООО «АВЕТРОН» были предоставлены расчеты,
проведенные по предварительным итогам внедрения данных мероприятий, в
которых четко прослеживается экономическая выгода ООО «АВЕТРОН» от
введения рекомендаций.
В результате уменьшения в активе бухгалтерского баланса дебиторской
задолженности на сумму резерва по сомнительным долгам в результате
проведенной инвентаризации в конце 2017 года можно спрогнозировать
уменьшение суммы долговых обязательств (кредиторской задолженности) на
144180 рублей.
Вследствие уменьшения суммы краткосрочных обязательств в лучшую
сторону изменится структура бухгалтерского баланса: повыстся доля
собственных средств и снизится сумма заемных средств ООО «АВЕТРОН».
Вследствие изменения структуры бухгалтерского баланса должна
повысится как общая, так и текущая финансовая устойчивость исследуемой
организации.
67
Список использованной литературы
Нормативно-правовая литература
1. Конституция Российской Федерации от 12 декабря 1993 г. (с учетом
поправок, внесенных Законами РФ о поправках к Конституции РФ от
30.12.2008 N 6-ФКЗ, от 30.12.2008 N 7-ФКЗ, от 05 февраля 2014 г. № 2-ФКЗ, от
21 июля 2014 г. № 11-ФКЗ) // Российская газета. 1993. 25 декабря. - № 237.
2. Федеральный закон Российской Федерации от 6 декабря 2016 г. № 402-
ФЗ «О бухгалтерском учете» //Российская газета № 5654 от 9 декабря 2016 г.
(ред. от 31 декабря 2017 г.)
3. О формах бухгалтерской отчетности организаций. Приказ Минфина
России от 20 июля 2016 г. № 66н. (ред. от 06.04.2015)
Учебные пособия
1. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учеб.
для студентов экон.спец.- 5-е изд., доп и перераб. - М.: Финансы и статистика,
2013. - с. 136
2. Бакаев А.С. Годовая бухгалтерская отчетность организации: подходы
и комментарии к основанию. – М: Бухгалтерский учет, 2013. - 175 с.
3. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. – М.: Финансы и
статистика, 2014. - 136 с.
4. Бирман Г., Шмидт С. Экономический анализ инвестиционных
проектов. – М.: Банки и биржи, ИО «ЮНИТИ», 2015. – 243 с.
8. Быков Е.В. Финансовый менеджмент. – М.: РЭА им. Г.В. Плеханова,
2013. - 211 с.
9. Вакуленко Т.Г., Фомина Л.Ф. Анализ бухгалтерской (финансовой)
отчетности для принятия управленческих решений. – Спб.: «Издательский дом
Герда», 2013. - 118 с.
10. Вахрушина М.А. Управленческий учет: Учебник для вузов. 3-е изд.,
доп. и пер. – М.: Омега-Л, 2014. - 196 с.
68
11. Волков О.И., Девяткин О.В. Экономика предприятия (фирмы):
Учебник – 3-е изд., перераб. и доп. – М.: ИНФРА-М, 2013. - 117 с.
12. Дмитриева Н.Г., Дмитриев Д.Б. Налоги и налогообложение: Учебное
пособие. 2-е изд-е, перераб. и доп. – Ростов н/Д: Феникс, 2014. -129с.
13. Камышанов П.И., Камышанов А.П. Финансовый учет: Учебное
пособие. - М.: Омега-Л, 2013. - 149 с.
14. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор
инвестиций. Анализ отчетности. - М.: ФиС., 2013. - 51 с.
15. Ковалева А.М. Финансовый менеджмент: Учебник. – М.: ИНФРА-М,
2013. - 273 с.
16. Маренго А.К. Финансовый менеджмент. Экспресс-курс для
менеджеров. – Спб.: Алетейя, 2013. - 179 с.
17. Павлова Л.Н. Финансы предприятий: Учебник для вузов. – М.:
Финансы, ЮНИТИ, 2013. - 97 с.
18. Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия:
Учебное пособие –7-е изд., испр. – Мн.: Новое знание, 2014. – 432 с.
19. Сергеев И.В. Организация и финансирование инвестиций. – М.:
Финансы и статистика, 2013. - 59 с.
20. Финансовый мониторинг: Учебно-методическое пособие /Под ред.
А.Т. Никитина, С.А. Степанова. – М.: Изд-во МНЭПУ, 2014. – 196 с.
21. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа - М.:
ИНФРА-М, 2013. - 314 с.
22. Чечевицына Л.Н., Чуев И.Н. Анализ финансово-хозяйственной
деятельности: Учебник. –2-е изд. – М.: Издательско-книготорговый центр
«Маркетинг», 2013. - 355 с.
23. Хабарова Л.П. Формирование финансовых результатов в
бухгалтерском и налоговом учете. – М: Бухгалтерский учет, 2013. - 161 с.
24. Шохин Е.И. Финансовый менеджмент: Учебное пособие. –М.: ИД
ФБК-ПРЕСС, 2014. - 148 с.
25. Бехтерева Е.В. Приложение к балансу. Дебиторская и кредиторская