65
Группа
«В»
Средний
Используется
Система с фиксированным
интервалом времени между
заказами
Группа
«С»
Низкий
Не
целесообразно
Контролировать раз в месяц,
квартал
При создании сезонных запасов необходимо учитывать следующие
факторы (таблица 13)
Таблица 13
Факторы влияющие на создание сезонных запасов
№
Первичная обработка сырья и
материалов
Вторичная обработка сырья и материалов
Внешние факторы
1
Стоимость отвлечения средств в запасы
(равна % по краткосрочным кредитам)
Стоимость отвлечения средств в запасы
(равна % по краткосрочным кредитам)
2
Изменение цен на готовую продукцию
Изменение цен на сырье и материалы
Внутренние факторы
3
Стоимость хранения единицы готовой
продукции
Стоимость хранения единицы сырья и
материалов
4
Объем потребления сырья и материалов
3. Торговая сфера РФ характеризуется высокой сегментацией рынка, что
вызывает необходимость агрессивного продвижения на рынки новых видов
продуктов путем предоставления выгодных условий коммерческого
кредитования.
Система коммерческого кредитования принесет организации прибыль в
виде % , и их можно будет пустить на резервный фонд или на непокрытые убытки
прошлых лет.
В связи с этим разработаны предложения по совершенствованию методики
оценки кредитоспособности покупателей и условий предоставления кредита на
основе анализа ряда факторов и оценки их по четырех балльной шкале (Таблица
14).
66
Таблица 14
Методика оценки кредитоспособности покупателей и условий
предоставления кредита
№
Факторы
Баллы
По 1 баллу
По 2 балла
По 3
балла
По 4
балла
1
Срок работы с
клиентом
До полугода
От полугода
до года
От 1 до 3
лет
Более 3
лет
2
Доля объема продаж в
общем объеме продаж
компании
До 5%
От 5 до 10%
От 10 до
20%
Более
20%
3
Объем просроченной
задолженности
Более 20%
От 10 до 20%
От 5 до
10%
До 5%
Итоговый балл (произведение проставленных баллов для каждого
фактора)
Значение итогового балла
Группы
покупателей
Условия предоставления кредита
От 28 до 64 баллов
Максимально
надежные
клиенты
Максимальный срок и в полном
объеме на уровне кредитного
лимита
От 13 до 27 баллов
Высоко
надежные
клиенты
Ограниченный срок и размер в
зависимости от степени риска
невозврата долга
От 5 до 12 баллов
Средне
надежные
клиенты
Ограниченный срок и размер в
зависимости от степени риска
невозврата долга
До 4 баллов
Ненадежные
клиенты
Минимальный срок и размер
кредита
Например, кредитоспособность клиента со сроком работы 1 год (2 балла),
долей объема продаж в общем объеме продаж компании 5% (2 балла) и объемом
просроченной задолженности 8% (3 балла) рассчитывается как произведение
проставленных баллов (2*2*3=12 баллов). На основе итогового балла
контрагенту присваивается статус средне надежного клиента, в соответствии с
которым ему предоставляется кредит на ограниченный срок и в ограниченном
размере в зависимости от степени риска невозврата долга.
67
3.2 Экономическое обоснование мероприятий
Для улучшения финансовых показателей компании ООО «Магнат Мебель»
были предложены три меры:
- разработать календарь платежей;
- оптимизировать запасы с целью снижения общих затрат;
- выдавать кредиты для получения прибыли в виде процентов.
В таблице представлен пример платежного календаря магазина
автозапчастей. Для удобства восприятия платежный календарь представлен за
пять рабочих дней, а не за целый месяц.
Таблица 15
Платежный календарь на предстоящую неделю, руб.
Показате
ль
Неделя,
итого
1-й день
2-й день
3-й день
4-йдень
5-й день
Остаток
денежны
х средств
на начало
периода
39 648,9
39 649,9
50 834,55
-53029,4
–13649,9
53 711,48
Положите
льный
денежны
й поток
736 495,4
147299,1
147 299,08
147 299,1
147299,1
147299,1
В том
числе
выручка
от
продажи
запчастей
736495,4
147 299,1
147 299,08
147 299,1
147299,1
147299,1
68
Отрицате
льный
денежны
й поток
712379,27
136114,49
251162,98
107919,71
79937,62
137244,5
Продолжение таблицы 15
В том
числе:
5359,25
5359,25
арендна я
плата
госпошл
ина в
суд
9660
9660
доставка
груза
8732
8732
заработн ая
плата
71 666,33
71666,3
компьют
ер,
оргтехни
ка,
програм
мное
обеспеч
ение
29 230,00
29 230,00
монтаж
вывески
11 530,00
11530,0
НДФЛ
5190
5190
обслужи
вание
контрол
ьнокассовы
х машин
800
800
оплата
поставщ
икам
запчасте й
531 626,19
106 325,24
212 650,48
95692,7
53162,6
63795,5
охрана
2000
2000
социаль
ные взносы
12 483,00
12
483,00
страхова
ние
14 400,00
14 400,00
услуги
банка
2500
370
370
370
370
1020
69
услуги
связи
2505,2
2505,2
хозяйств
енные
нужды
1090
327
763
электроэ
нергия
3607,3
3607,3
Чистый
денежн ый
поток
24116,13
11184,59
–103863,90
39379,37
67361,5
10054,6
Продолжение таблицы 15
Остаток
денежн
ых
средств
на конец
периода
63765,09
50834,55
–53 029,35
–13649,9
53711,5
63766,1
Информация о распределении расходов по времени поможет выявить
наиболее рискованные моменты с точки зрения дефицита денежных средств и
осуществить меры по перераспределению бремени платежей (например,
отложить выплату заработной платы и перечислить налоги в бюджет,
использовать кредит в время и т. д.).
Так, в нашем примере на предстоящую неделю мы ожидаем получить
положительный денежный поток в размере 736 495,40 руб. Отрицательный
денежный поток за этот период составит 712 379,27 руб. (см. таблицу). Таким
образом, чистый денежный поток будет равен 24 116,13 руб. (увеличение остатка
денежных средств с 39 648,96 руб. до 63 765,09 руб.).
Однако, если мы распределяем запланированные положительные и
отрицательные денежные потоки по дням (на основании счетов на оплату,
условий оплаты, предусмотренных договорами и т. Д.), То оказывается, что в
конце второго дня организация будет иметь денежный дефицит 53 029, 35 руб.
70
Чтобы устранить это, компании необходимо перевести некоторые
запланированные платежи (например, оплату закупленных товаров у
поставщиков или покупку оргтехники) на следующий день. Если это
невозможно, вам необходимо использовать краткосрочный банковский кредит в
форме овердрафта.
Большую долю в структуре себестоимости занимают запасы, то
необходимо внедрение системы управления запасами, что позволит в ближайшее
время снизить эту часть расходов в себестоимости реализуемой продукции.
Кроме того, необходимо решение проблем с соотношением между
наиболее срочными пассивами и наиболее ликвидными активами, которое на
предприятии стабильно не соблюдается. При этом необходимо отметить тот
факт, что краткосрочных пассивов на предприятии нет, то есть предприятие не
использует краткосрочные кредиты и займы. В настоящей ситуации
представляется возможным привлечение краткосрочного кредита банка для
пополнения оборотных средств, что изменит структуру пассива баланса и
позволит достичь высокой степени ликвидности баланса.
Исследование показало, что на предприятии удельный вес кредиторской
задолженности в структуре финансирования оборотных активов остается
высоким (при норме 20-25%), поэтому дальнейшее увеличение кредиторской
задолженности с целью снижения финансового цикла может привести к
неплатежеспособности предприятия. В этих условиях для сокращения
финансового цикла необходимо рациональное управление оборотными
активами, в частности снижение запасов и повышение инкассации дебиторской
задолженности
Рассчитаем изменение средней цены реализации продукции ООО «Магнат
Мебель» в зависимости от рынков сбыта продукции (таблица 16)
71
В связи с изменением рынков сбыта продукции средний уровень цены
одной единицы изделия увеличился на 5% в общей массе доли продукции,
продаваемой по договорным ценам, сумма чистой прибыли увеличилась на 450,0
тыс. руб.
Таблица 16
Влияние изменения структуры реализации на изменение
цены единицы продукции ООО «Магнат Мебель»
Рынки сбыта
Средняя
цена
единицы
продукции,
руб.
Объем
продаж, шт.
Структура продаж,
%
Изменение
цены
единицы
продукции,
руб.
факт
план
факт
план
Отклонение
1.Постоянным
клиентам
3200
156200
143940
41
36
-5
-16
2.Договорные
продажи
3500
205300
234400
54
59
+5
+175
3. Прочие
3300
16840
17050
5
5
-
-
ВСЕГО
-
378340
395390
100
100
-
15
В результате изменения цены единицы продукции ООО «Магнат Мебель»
получит дополнительной суммы прибыли от продаж:
72
15 х 39539 = 593 тыс. руб.
Размер чистой прибыли, полученной в результате внедрения
предлагаемого мероприятия, т.е. без учета налога на прибыль, составит:
1366 - (1366 х 0,2) =1 128 тыс. руб.
Увеличение объемов реализации продукции приведет к необходимости
расширения рынка сбыта, поиска наиболее выгодных партнеров. Это достигается
путем стимулирования работников сбыта (менеджеров) с помощью введения
повременно-премиальной системы оплаты труда. Предлагается доплата
менеджеру по сбыту определенного процента от суммы дополнительно
заключенных договоров с покупателями. Такое стимулирование повысит
заинтересованность работников сбыта в поиске новых сбытовых каналов, в
заключении договоров на более выгодных условиях. Это приведет к получению
дополнительной прибыли предприятия.
В результате предложенных мероприятий получим следующие результаты.
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг:
25833 х 3650 = 94290 тыс. руб.
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг:
24370 х 3000 = 73110 тыс. руб.
Экономическая эффективность разработанных мероприятий,
направленных на совершенствование системы оценки кредитоспособности на
следуюший год может составить 6 млн. 514 тыс. 900 рублей
30999,6-24370-1480*7,75%=6514,9 тыс.руб.
За счет данных мер планируется увеличение денежного потока на 20 % в
год, в ООО «Магнат Мебель» на сумму 5166600 рублей. Исходя из таблицы
№4.
.
73
Таким образом, расчет экономического эффекта позволяет сделать вывод,
что предложенные меры эффективны и целесообразны. Внедрение
разработанных мер будет способствовать улучшению прибыли и финансовых
показателей деятельности предприятия, а, следовательно, его
платежеспособности и привлекательности для инвесторов и кредиторов
повысится.
Финансовое планирование ООО «Магнат Мебель» требует внедрения
управленческого учета и эффективного управления движением материальных и
финансовых ресурсов предприятия на всех этапах финансового цикла. Понятно,
что каждый этап финансового цикла ООО «Магнат Мебель» является одним из
факторов формирования окончательных финансовых результатов (прибыли)
компании, и чем больше «шагов» в движении капитала компании, тем сложнее и
разработал технологию бюджетного процесса «Магнат Мебель».
Таким образом, предлагаемые меры позволят предприятию преодолеть
сложившуюся критическую ситуацию и выйти на новый этап своего развития.
74
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Финансовые ресурсы в объемах, необходимых для осуществления
финансово-хозяйственной деятельности любого хозяйствующего субъекта
являются основной организации финансов предприятий. При создании
предприятий любой формы источником формирования финансовых ресурсов
является уставный капитал. В свою очередь, уставный капитал формируется из
следующих источников таких как акционерный капитал, взносы членов
кооператива, взносы учредителей, банковский кредит и другие источники.
В ходе осуществления финансово-хозяйственной деятельности
формируются собственные средства за счет образования прибыли от ведения
хозяйственной деятельности, амортизационных отчислений, а также
формирования целевых денежных фондов. В процессе осуществления
хозяйственной деятельности у предприятия могут возникать ситуации, когда не