4
ОГЛАВЛЕНИЕ
ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………. 5
ГЛАВА 1. ЗНАЧЕНИЕ, СУЩНОСТЬ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО
СОСТОЯНИЯ ОРГАНИЗАЦИИ……………………………………………. 8
1.1Значение, цели и задачи анализа финансового состояния
организации………………………………………………………………… 8
1.2 Виды финансового анализа………………………………………………… 12
1.3 Система показателей, характеризующих финансовое состояние
организации………………………………………………………………….. 23
ГЛАВА 2. ОЦЕНКА И АНАЛИЗ ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «ИТ-
ПРОЕКТ»…………………………………………………………………….. 34
2.1 Характеристика организации ООО «ИТ-Проект» и основные показатели ее
финансово-хозяйственной деятельности………………………………………... 34
2.2 Правовая основа финансового состояния (показателей) предприятия ООО
«ИТ-Проект»……………………………………………………………………… 35
2.3 Анализ финансово-экономических результатов
деятельности……………………………………………………………………... 41
ГЛАВА 3. МЕРОПРИЯТИЯ И ПУТИ УКРЕПЛЕНИЯ
ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ И ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ
ОРГАНИЗАЦИИ…………………………………….…………………….…...… 56
3.1. Мероприятия, направленные на оптимизацию структуры
капитала………………………………………………………………….…….… 56
3.2 Обоснование предложений по снижению уровня дебиторской
задолженности…………………………………………………………………... 59
ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………… 73
СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМОЙ ЛИТЕРАТУРЫ……………………………….. 75
5
ВВЕДЕНИЕ
Актуальность темы исследования. В современных условиях
нестабильности функционирования рыночной среды одним из наиболее
сложных звеньев в процессе организации и управления деятельностью
предприятия выступает управление финансами. Важнейшая роль в данной
сфере отводится вопросам оценки и управления финансовой устойчивости
предприятия, которая обеспечивает свободное маневрирование денежными
средствами компании и путем их эффективного использования способствует
бесперебойному процессу производства и реализации продукции.
Любой кризис, независимо от его масштаба, ведет к ухудшению
финансового состояния и наносит ущерб собственникам, работникам, рынку и
экономике в целом. Однако вначале кризисные явления затрагивают
финансовую устойчивость и платежеспособность предприятия, что, в свою
очередь, сказывается на эффективности использования активов, а,
следовательно, на результатах деятельности.
Оценка потенциала финансового состояния предприятия позволяет
принять решение о его реструктуризации и применении активных действий по
восстановлению прибыльности операций, платежеспособности и ликвидности
либо о ликвидации, а значит подготовке предприятия к продаже: разработке и
реализации программы повышения стоимости.
Кроме того, анализ финансово-хозяйственной деятельности организации
играет определяющую роль в принятии управленческих решений, а его
результаты могут быть интересны широкому кругу заинтересованных лиц.
Этим объясняется актуальность выбранной темы исследования.
Целью дипломного исследования является проведение анализа и оценки
финансового состояния организации и разработка путей предотвращения
несостоятельности. В соответствии с поставленной целью были
сформулированы следующие задачи:
6
- рассмотреть теоретические основы финансового состояния
организации;
- дать характеристику организации ООО «ИТ-Проект» и провести
анализ финансово-хозяйственной деятельности
- определить мероприятия и пути укрепления платежеспособности и
финансовой устойчивости организации.
Предметом исследования являются экономические отношения по
обеспечению платежеспособности предприятий в условиях рыночного типа
хозяйствования.
Объектом является финансовое состояние ООО «ИТ-Проект».
Теоретической и методологической основой дипломного исследования
послужили научные труды отечественных и зарубежных ученых, методические
рекомендации по оценке финансового состояния организаций.
Рекомендации, предложенные в дипломной работе, могут быть
использованы в практической деятельности по оценке и укреплению
платежеспособности предприятий, а доступность для восприятия и простота
выполнения расчетов предлагаемой методики оценки платежеспособности
позволит использовать ее разным категориям пользователей, как внутренним,
так и внешним.
Вопросы анализа и оценки платежеспособности в системе управления
достаточно актуальны и для стран с развитой рыночной экономикой. Им
посвящают свои работы видные ученые зарубежных стран: Р. Вандер Вил, В.
Говиндараджан, К. Друри, Д.Сигел, Дж. Фостер, Ч.Т. Хорнгрен, Д. Шанк, А.
Яругова и др.
Многие работы отечественных авторов посвящены проблемам адаптации
методологии и методики учета и анализа, апробированных в зарубежных
странах, к российским условиям. Это работы О.В. Ефимовой, В.В. Ковалева,
С.А. Николаевой, А.Д. Шеремета и др.
7
Тем не менее, ряд проблем теоретического и прикладного характера
совершенствования учета и анализа в системе управления в условиях
формирования рыночных отношений является актуальным.
Информационную базу исследования составили нормативно-правовые
материалы, методические рекомендации, инструкции, а также монографические
и другие издания.
Методологическую основу исследования составили общенаучные
методы: методы научной абстракции; метод анализа и синтеза; графический
метод.
Структура работы обусловлена целью и задачами исследования и состоит
из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений.
Во введении дается обоснование выбранной темы, ее актуальность,
объект, предмет, цель и задачи работы, характеристика литературы.
В первой главе рассматривается значение, сущность анализа финансового
состояния организации. Во второй главе проводится анализ финансового
состояния организациина примере ООО «ИТ-Проект». В третьей главе работы
предложены конкретные направления и мероприятия укрепления
платежеспособности и финансовой устойчивости организации.
В заключении приведены основные результаты и выводы по работе в
соответствии с выделенными целью и задачами исследования.
8
Глава 1. Значение, сущность анализа финансового состояния
организации
1.1 Значение, цели и задачи анализа финансового состояния
организации
С научной точки зрения анализ – есть способ нахождения сущности
процесса или явления путем определения и последующего изучения всех его
сторон и составляющих частей, выявления основы, объединяющей все части в
единое целое, и построение на этой основе тенденций развития. По результатам
анализа строятся выводы о внутренней структуре анализируемого предмета или
явления и наилучших способах его использования.
Необходимо помнить, что расчленение предмета на составные части в
процессе его изучения, должно сопровождаться их соединением, что позволяет
восстановить единство предмета. Так например, анализ себестоимости
продукции сопровождается анализом ее состава и структуры по элементам
затрат, но завершается анализ разработкой рекомендаций по оптимизации
себестоимости в целом
1
.
Различные экономисты по–разному определяют предмет экономического
анализа. Можно выделить следующие взгляды:
1) Хозяйственная деятельность (Н.Р. Вейцман, С.К. Татур);
2) Хозяйственные процессы и явления (М.Ф Дьячков);
3) Информационные потоки (Н.Г. Чумаченко).
В зависимости от интересов пользователей к аналитической информации,
их можно разделить на две группы.
1. Внутренние пользователи представляют собой управленческий
персонал организации, в том числе бухгалтеров, экономистов. Персонал
пользуется информацией экономического анализа для определения
возможности у организации своевременно выплачивать и повышать
1
Скачко Г.А., Никандрова Л.К. Роль анализа и диагностики финансово-хозяйственной деятельности в оценке
экономической безопасности организации // Аудиторские ведомости. 2016. N 7. С. 54
9
заработную плату, решать социальные проблемы, определения доходности от
вложенных средств в капитал организации т.п.
2. Внешние пользователи – это государственные контролирующие
органы, кредиторы, внешние аудиторы и т.п. Они пользуются информацией
представленной в официальных источниках (например, бухгалтерской
(финансовой) отчетностью, статистической отчетностью). Внешние
пользователи используют результаты анализа для решения различных задач.
Так, например, государственные контролирующие органы (Государственная
налоговая инспекция, Госкомимущество) проводят анализ финансово–
хозяйственной деятельности организации с целью проверки выполнения
требований законодательства в областях, относящихся к их компетенции.
Контрагенты, к которым относятся поставщики, подрядчики, партнеры по
совместной деятельности, используют информацию анализа для того, чтобы
оценить реальное положение организации на рынке, его платежеспособность,
перспективы дальнейшего сотрудничества с организацией и т.п.
2
.
Финансовое состояние предприятия характеризует его финансовую
конкурентоспособность (т.е. платежеспособность, кредитоспособность),
использование финансовых ресурсов и капитала, выполнение обязательств
перед государством и другими хозяйствующими субъектами.
Теоретические аспекты сущности финансового состояния предприятия
нашли свое отражения в трудах многих ученых, как отечественных, так и
зарубежных.
Рассмотрим основные подходы к определению сущности финансового
состояния хозяйствующего субъекта.
Абрютина М.С. и Грачев А.В. сущность финансового состояния
предприятия сводят к степени его платежеспособности, не затрагивая при этом
2
Малкова О.А. Экспресс-анализ доходности бизнеса (оцениваем эффективность деятельности вашей
организации)"Главная книга", 2014, N 12 с.31
10
взаимосвязей финансового состояния и финансовой устойчивости субъекта
хозяйствования.
3
Ковалев А.И. рассматривает финансовое состояние в качестве составной
части экономического потенциала организации, отражающей финансовые
результаты деятельности компании, ее активы и источники их финансирования.
Зачастую финансовое состояние предприятия отождествляется с характером
его обеспеченности средствами, необходимыми для финансирования
хозяйственной деятельности.
Согласно Савицкой Г.В. финансовое состояние предприятия
определяется его способностью к самофинансированию и развитию. В
частности, она трактует его как некую экономическую категорию,
отражающую состояние капитала в процессе его кругооборота и способность
хозяйствующего субъекта к саморазвитию на фиксированный момент времени
4
.
Таким образом, сущность финансового состояния предприятия неизменно
отождествляется с его платежеспособностью и финансовой устойчивостью,
обеспеченностью финансовыми ресурсами, целесообразностью их размещения
и эффективностью использования.
Также финансовое состояние предприятия принято рассматривать в
качестве характеристики размещения средств субъекта хозяйствования и его
инвестиционной деятельности.
Рассматривая финансовое состояние предприятия сквозь призму его
инвестиционной привлекательности, следует говорить о способности
хозяйствующего субъекта в полном объеме исполнять взятые на себя
обязательства и быть конкурентоспособным на финансовом рынке.
Основной целью деятельности коммерческой организации является
получение прибыли. Прибыль (убыток) организации формируется по итогам
отчетного периода в результате получения доходов и осуществления расходов.
Доходы и расходы выступают в качестве факторов формирования прибыли,
3
Абрютина М. С., Грачев А. В. Анализ финансово-экономической деятельности предприятия: Учебно-
практическое пособие. - 2-е изд., испр. - М.; Изд-во “Дело и сервис”, 2013. –с. 64
4
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности: Учеб. пособие. М.: ИНФРА-М, РИОР, 2014. с. 84
11
поэтому анализу финансовых результатов деятельности организации должен
предшествовать анализ ее доходов и расходов
5
.
Целью анализа доходов и расходов организации является определение
путей оптимизации их величины, как в целом, так и от отдельных видов
деятельности.
Основными задачами анализа доходов и расходов организации являются:
1) анализ динамики, структуры и структурной динамики доходов и
расходов от основной деятельности, прочих доходов и расходов;
2) анализ влияния доходов и расходов на величину прибыли;
3) расчет и выявление влияния факторов на показатели
рентабельности;
4) анализ влияния изменения доходов и расходов на изменение
показателей эффективности деятельности организации.
Глубина и эффективность анализа доходов и расходов организации в
значительной степени зависит от объема и качества информации, используемой
при его проведении.
Наиболее важными среди документов бухгалтерского учета являются
формы бухгалтерской (финансовой) отчетности:
1. Бухгалтерский баланс.
2. Отчет о финансовых результатах.
3. Отчет об изменениях капитала.
4. Отчет о движении денежных средств.
5. Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых
результатах.
Бухгалтерский баланс дает наиболее общее представление об
имущественном и финансовом положении организации, в то время как Отчет о
финансовых результатах характеризует достигнутые за отчетный период
финансовые результаты.
5
Фомин В.П., Татаровский Ю.А. Формирование и анализ показателей финансового состояния организации:
Международный бухгалтерский учет, 2014, № 6 с. 24
12
Данные статистического учета и отчетности организации используются
для детального изучения тенденций основных показателей и факторов,
формирующих их уровень.
Основными составляющими стратегического учета являются
стратегический учет факторов внешней и внутренней среды организации. В
качестве инструментария стратегического учета используют систему
сбалансированных показателей, модель экономической добавленной
стоимости, учет затрат по видам деятельности, а также такие базовые
концепции, как цепочка ценностей, стратегическое позиционирование,
затратообразующие факторы и др.
Наиболее общим ориентиром в деятельности организации является
видение. Использование видения в качестве руководящей философии бизнеса
находит все большее отражение в виде рекомендаций как в научных
исследованиях, так и в бизнес-консалтинге для руководителей и специалистов-
практиков организаций. Это определяется тем, что видение
6
:
1) позволяет представить идеальную картину будущего,
характеризующую то состояние, которое может быть достигнуто организацией
при благоприятной ситуации;
2) создает "ощущение" перспективы в развитии организации и
обеспечивает преемственность и согласованность целей;
3) является важным средством мотивации работников, помогает
объединять и ориентировать деятельность работников в едином направлении;
4) объединяет индивидуальные идеалы работников организации в единый
эталон, что является важным для организационной культуры, основным
элементом которой является система ценностей.
6
Когденко В.Г. Методика сравнительного анализа консолидированной финансовой отчетности группы
компаний и бухгалтерской отчетности материнской компании // Международный бухгалтерский учет. 2013. N
13.- С. 31
13
1.2 Виды финансового анализа
Проводя анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия,
нужно руководствоваться определенными принципами и правилами,
выработанными наукой и практикой (рисунок 1), в частности:
1. Анализ должен носить научный характер, учитывать требования
экономических законов развития производства, использовать достижения НТП
и передового опыта, новейшие методы экономических исследований.
2. Анализ должен быть комплексным, охватывать все звенья и все
стороны деятельности и всестороннее изучение причинных зависимостей в
экономике предприятия.
3. Одним из требований к анализу является обеспечение системного
подхода, когда каждый изучаемый объект рассматривается как сложная
динамическая система, состоящая из ряда элементов, определенным способом
связанных между собой и внешней средой. Изучение каждого объекта должно
осуществляться с учетом всех внутренних и внешних связей,
взаимозависимости и соподчиненности его элементов.
Рисунок 1 – Принципы анализа финансово-хозяйственной
деятельности предприятия
7
7
Мельникова Л.А., Денисенко И.С. Анализ финансовой устойчивости организации "Современный бухучет",
2014, N 1 с.38
Принципы
АФХДП
научность
комплексност
ь
системность
объективность
точность
достоверность
действенность
оперативность
демократизм
эффективность