65
На рисунках 7 - 8 представлена динамика структуры активов и пассивов
предприятия в результате проведенных мероприятий.
Рисунок 7. Динамика структуры активов ООО «СК СТИМУЛ», %
Согласно данным рисунка 7 в результате предложенных мероприятий
удельный вес запасов в структуре активов возрастет на 37,4%, дебиторской
задолженности снизится на 41,8%, денежных средств увеличится на 4,4%.
Рисунок 8. Динамика структуры пассивов ООО «СК СТИМУЛ», %
66
Согласно данным рисунка 8 удельный вес капитала и резервов увеличится
на 0,2%, краткосрочных заемных средств сократится на 9,3%, а кредиторской
задолженности - на 28,5%.
Осуществим пересчет ряда финансовых коэффициентов в результате
проведенных мероприятий (Таблица 20).
Таблица 20
Пересчет финансовых коэффициентов в результате проведенных
мероприятий
Показатель
Формула
расчета по
бух.балансу
2016 год
Расчетный
год
Изме
нени
е
Нор
мат
ив
Коэффициент
текущей
ликвидности
1200/ 1500
(14+1285+2477)
/
(731+2223)=
1,28
7314 /
(731+223)=
2,48
1,2
2 и
более
Коэффициент
обеспеченности
запасов
собственными
источниками
(1300 – 1100)
/(1210+1220)
822/14=58,714
1608/2766=
0,58
-
58,13
4
>0,5
Коэффициент
финансировани
я
1300/(1400+1500
)
822/2954=0,278
1608/2954=
0,544
0,266
>0,7
Коэффициент
финансовой
устойчивости
(1300+1400) /
1700
822/3776=0,217
(1608+2752)
/
7314 = 0,596
0,379
>0,6
Согласно данным таблицы в результате проведенных мероприятий
коэффициент текущей ликвидности возрастет на 1,2 и составит 2,48.
Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками достигнет
оптимального значения и составит 0,58. Коэффициент финансирования
возрастет на 0,266, коэффициент финансовой устойчивости, увеличится на
0,379, составит 0,596, то есть практически достигнет нормативного значения.
67
Данные по изменению показателя общей рентабельности предприятия
представлены на рисунке 9.
Рисунок 9 Изменение показателя общей рентабельности
ООО «СК СТИМУЛ»
Согласно данным рисунка 12 в результате осуществленных мероприятий
общая рентабельность ООО «СК СТИМУЛ» достигнет 9,1%, увеличившись на
7,1%.
Таким образом, представим основные выводы по третьей главе.
На основе проведенного анализа автором работы были выявлены
проблемные аспекты финансового состояния и определены направления
совершенствования финансового состояния ООО «СК СТИМУЛ».
В целях совершенствования информационно-аналитического обеспечения
проведения анализа финансового состояния ООО «СК СТИМУЛ» автором
работы предложены создание системы управленческого учета, схема внедрения
управленческого учета в системе данных бухгалтерского учета предприятия.
Раскрыто содержание документа Порядок ведения управленческого учета.
Предложен алгоритм методики анализа финансового состояния компании.
Реализацияпредложенных мероприятий будет способствовать улучшению
финансового состояния компании, а также позволит усовершенствовать процесс
анализа финансовым состоянием ООО«СК СТИМУЛ».
68
Мероприятия по оптимизации величины запасов и реализации
просроченной дебиторской задолженности третьим лицам позволят обеспечить
текущую производственную деятельность предприятия необходимой величиной
запасов, увеличить наиболее ликвидных активов (денежных средств), а также
приведут к росту чистой прибыли на 265 тыс.руб., или на 117,8%.
Мероприятие по оптимизации величины затрат позволят увеличить
прибыль до налогообложения на 651 тыс.руб., или на 229%, чистую прибыль на
523 тыс.руб., или на 232 тыс.руб. Данные денежные средства могут быть
направлены на увеличение собственного капитала предприятия.
В целом после проведения предложенных мероприятий существенно
изменится структура активов и пассивов, оптимизируются значения
финансовых коэффициентов, возрастет чистая прибыль организации, общая
рентабельности деятельности компании увеличится на 7,1%.
69
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Представим основные выводы, полученные в процессе исследования.
Под понятием «финансовое состояние» подразумевается экономическая
категория, которая может быть оценена системой показателей,
характеризующих способность и возможность компании осуществлять
финансирование собственной деятельности, как в долгосрочной, так и в
краткосрочной перспективе, ее конкурентоспособность и деловой потенциал в
рамках сотрудничества с иными хозяйствующими субъектами. Финансовое
состояние компании характеризуется наличием статической и динамической
составляющих, которые взаимосвязаны и взаимообусловлены, а потому в
равной мере представляют интерес для финансового аналитика.
Анализ финансового состояния предприятия должен быть непременным
элементом и основой финансового менеджмента организации, позволяющей
своевременно выявить проблемы предприятия и принять оптимальное
управленческое решение.
Главная цель анализа финансового состояния предприятия –
своевременно выявить и устранять недостатки в финансовой деятельности и
находить резервы улучшения финансового состояния предприятия и его
платежеспособности. Задачи анализа финансового состояния производны от его
основной цели и предопределяют особенности проведения финансового
анализа.
Источниками информации для проведения анализа финансового
состояния предприятия является бухгалтерская (финансовая) отчетность, а
также данные бухгалтерского учета. Приемы и методы анализа финансового
состояния зависят от объекта исследования, информационной базы
исследования, его цели и задач.
В процессе проведенного исследования были проанализированы
различные методики финансового анализа, в частности, методики Шеремета
А.Д, Любушина Н.П., Моисеевой Е.Г.,.Либермана И.А., Литовченко В.П.,
Чечевицыной Л.Н., Абушиной Б.В. и других авторов. Анализ различных
70
методик позволил автору данной работы предложить свою методику анализа
финансового состояния предприятия в разрезе основных этапов его проведения.
Объектом наблюдения выпускной квалификационной работы является
ООО «СК СТИМУЛ» которая занимается строительством.
ООО «СК СТИМУЛ» деятельность компании прибыльна. Вместе с тем,
финансовые результаты ее деятельности в 2016 году ухудшились, прибыль
сократилась на 363 тыс.руб., рентабельность производства сократилась на 1,5%.
У компании отсутствуют внеоборотные активы. Имущество предприятия
представлено только оборотными активами. Источники финансирования
имущества предприятия представлены собственным капиталом и
краткосрочными обязательствами. Преимущественным источником
финансирования имущества компании является кредиторская задолженность в
сумме 2223 тыс.руб.
Наибольшая доля в структуре имущества ООО «СК СТИМУЛ»
приходится на финансовые и другие оборотные активы (65,6%). В структуре
пассивов компании преобладает кредиторская задолженность (58,9%).
У компании наблюдается недостаток денежных средств и денежных
эквивалентов в сумме 938 тыс.руб. Низкие показатели текущей ликвидности
(1,112 в 2015 году и 1,278 в 2016 году) свидетельствуют о том, что компания
имеет критическую платежеспособность. Последнее обусловлено
существенной величиной краткосрочных обязательств.
Проведенный анализ финансовой устойчивости показал, что коэффициент
автономии, коэффициент финансирования, коэффициент финансовой
устойчивости не соответствовали нормативным значениям, равным 0,5; 0,7; 0,6
соответственно. При этом коэффициент обеспеченности запасов, коэффициент
маневренности, коэффициент капитализации существенно превышали
нормативные значения, равные 0,5; 0,2; 1,0 соответственно. Последнее
обусловлено отсутствием внеоборотных активов в структуре имущества
71
компании, значительной величиной краткосрочных обязательств в структуре
пассивов компании.
Снижение выручки обусловлено преимущественно сокращением
выработки на 1-го работника на 387,2 тыс.руб.
В части анализа деловой активности предприятия были выявлены факты
снижения показателей оборачиваемости, что свидетельствует о снижении
деловой активности компании.
На основе проведенного анализа были выявлены проблемные аспекты
финансового состояния:
- существенный недостаток денежных средств и денежных эквивалентов
в структуре оборотных активов;
- величина запасов компании не соответствует потребностям текущей
производственной деятельности;
- несоответствие показателя текущей ликвидности нормативному
значению по причине недостаточной величины денежных средств и денежных
эквивалентов, запасов, с одной стороны, и чрезмерной величины кредиторской
задолженности в структуре пассивов компании.
- в компании имеет место нерациональная политика управления
собственными средствами. Об этом свидетельствует крайне низкая величина
собственного капитала.
Были определены направления совершенствования финансового
состояния ООО «СК СТИМУЛ»:
1) усовершенствовать информационно-аналитическое обеспечение
проведения анализа финансового состояния за счет внедрения в практику
управленческого учета, проведение комплексного экономического анализа
деятельности ООО «СК СТИМУЛ», его финансово-хозяйственной
деятельности, а также анализа финансового состояния, разработав алгоритм
проведения анализа, а также периодичность его проведения; наделения
главного бухгалтера функциональными обязанностями по проведению анализа
финансового состояния предприятия;
72
2) оптимизировать величину и структуру оборотных активов,
увеличив величину запасов в целях ее соответствия потребностям текущей
производственной деятельности, а также оптимизировать величину денежных
средств за счет продажи просроченной дебиторской задолженности, которая
имеет место быть на предприятии, третьим лицам;
3) оптимизировать величину собственного капитала путем сокращения
величины затрат и, как следствие, улучшения финансовых результатов
деятельности компании, которые позволят увеличить нераспределенную
прибыль предприятия.
В целях совершенствования информационно-аналитического обеспечения
проведения анализа финансового состояния ООО «СК СТИМУЛ» предложено
создание системы управленческого учета, схема внедрения управленческого
учета в системе данных бухгалтерского учета ООО «СК СТИМУЛ». Раскрыто
содержание документа Порядок ведения управленческого учета. Предложен
алгоритм методики анализа финансового состояния ООО «СК СТИМУЛ».
Реализация предложенных мероприятий будет способствовать
улучшению финансового состояния, а также позволит усовершенствовать
процесс анализа финансовым состоянием ООО «СК СТИМУЛ». Годовой
экономический эффект от внедрения данного мероприятия составит 232920 руб.
Мероприятия по оптимизации величины запасов и реализации
просроченной дебиторской задолженности третьим лицам позволят обеспечить
текущую производственную деятельность ООО «СК СТИМУЛ» необходимой
величиной запасов, увеличить наиболее ликвидных активов (денежных средств
на 737 тыс.руб.), а также приведут к росту чистой прибыли на 265 тыс.руб., или
на 117,8%.
Мероприятие по оптимизации величины затрат позволят увеличить
прибыль до налогообложения на 651 тыс.руб., или на 229%, чистую прибыль на
523 тыс.руб., или на 232 тыс.руб. Данные денежные средства могут быть
направлены на увеличение собственного капитала ООО «СК СТИМУЛ».
В целом после проведения предложенных мероприятий существенно
73
изменится структура активов и пассивов, оптимизируются значения
финансовых коэффициентов, возрастет чистая прибыль ООО «СК СТИМУЛ»,
общая рентабельности деятельности ООО «СК СТИМУЛ» увеличится на 7,1%.
Мероприятие
Затраты, руб.
Показатель
эффективности, руб.
Совершенствование
информационно-
аналитического
обеспечения проведения
анализа финансового
состояния
31080
232920
Оптимизация величины
запасов и реализации
просроченной
дебиторской
задолженности третьим
лицам
361400
265 000
Оптимизация величины
затрат
-
523 000
74
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 N 51-
ФЗ (ред. от 29.07.2017)
2. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от
05.08.2000 N117-ФЗ (ред. от 30.10.2017) (с изм. и доп., вступ. в силу с
30.10.2017)
3. О формах бухгалтерской отчетности организаций: Приказ Минфина
РФ от 02.07.2010 г. № 66н (ред. от 06.04.2015) // Справочная правовая система
КонсультантПлюс. http://www.consultant.ru
4. Абушинова Б.В. Финансовое состояние предприятия: основные
показатели [Электронный ресурс]: / Б.В. Абушинова // Информационно-
правовая система «ГАРАНТ»
5. Абдукаримов И.Т., Беспалов М.В. Анализ финансового состояния и
финансовых результатов предпринимательских структур. – М.: ИНФРА-М,
2013. – 215 с.
6. Александров О.А., Егоров Ю.Н. Экономический анализ. – М.:
ИНФРА-М, 2013. – 288 с.
7. Артюшин В.В. Финансовый анализ. Инструментарий практика. –
М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. – 121 с.
8. Герасимова Е.Б., Редин Д.В. Финансовый анализ управления
финансовыми операциями. – М.: ФОРУМ: ИНФРА-М, 2014. – 208 с.
9. Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка,
прогноз. – М.: Юрайт, 2015. - 486 с.
10. Жулина Е.Г. Анализ финансовой отчетности. – М.: Издательско-
торговая корпорация «Дашков и К», 2013. – 272 с.
11. Илышева Н.Н. Анализ в управлении финансовым состоянием
коммерческой организации. – М.: Финансы и статистика; ИНФРА-М, 2011. –
240 с.
12. Казакова, Н.А. Финансовый анализ. – М.: Юрайт, 2015.- 537 с.