35
Увеличилось число работников на предприятии на 2 человека. Это
говорить о стабильности трудового коллектива.
Эффективность производства предприятия зависит от того, как
используются основные средства. Обеспеченность предприятия основными
средствами и эффективность их использования являются важным фактором, от
которых зависят результаты производственной деятельности. К показателям
эффективности использования основных средств относятся:
- фондовооруженность,
- фондоотдача,
- фондоемкость.
Фондоотдача определяется отношением отношение стоимости
продукции (валовой, товарной или реализованной) к среднегодовой стоимости
основных фондов. Она показывает, сколько продукции в денежном выражении
получено на единицу стоимости основных фондов.
Фондоемкость выражает отношение среднегодовой стоимости основных
фондов и стоимости реализованной продукции и показывает, сколько основных
средств принимало участие в производстве единицы продукции.
Фондовооруженность определяется отношением среднегодовой
стоимости основных производственных фондов к среднегодовой численности
рабочих.
На основании данных, полученных при анализе эффективности
использования основных фондов ЗАО «Кираса» можно сказать следующее
среднегодовая стоимость основных фондов в 2017г. увеличилась на 2621
тыс.руб. Фондоотдача составила 10,16 руб., в то время как в 2016 г. составляла
14,79 руб., фондовооруженность в 2017 г. увеличилась на 10,14%,
фондоемкость за отчетный 2017 год незначительно повысилась на 0,03.
Стоит отметить, что работники ЗАО «Кираса» обеспечены основными
средствами, необходимыми для осуществления деятельности.
В ходе анализа организационной структуры явных недостатков
обнаружено не было. Можно сделать вывод, что действующая организация
36
управления достаточно эффективна для данного предприятия, поскольку
позволяет ему успешно развиваться, добиваясь стабилизации уровня
прибыльности, увеличения объемов продаж и укрепления рыночной позиции.
По результатам анализа основных экономических показателей ЗАО
«Кираса» за 2016-2017 годы видно, что в 2017 году наблюдается изменение
финансовых результатов в хозяйственной деятельности по сравнению с
фактическими данными прошлого года.
2.2. Анализ финансового состояния предприятия
Анализ финансовой состояния предприятия экономического субъекта
является главным инструментом, при помощи которого можно объективно
оценить внутренние и внешние отношения анализируемого объекта.
Перед проведением анализа основных экономических показателей
деятельности Общества обязательно необходимо убедиться в достоверности
рассматриваемых при анализе данных бухгалтерского баланса и отчета о
финансовых результатах.
При анализе бухгалтерских документов ЗАО «Кираса» можно сделать
вывод о том, то данные по отчетности за 2016 год и 2017 год совпадают.
Данную бухгалтерскую отчетность за двухлетний период можно считать
достоверной и качественной для проведения анализа финансовых результатов.
На первом этапе анализа финансовой деятельности организации
целесообразно начать с оценки состава и структуры имущества и источников
формирования капитала экономического субъекта. Анализ актива
бухгалтерского баланса ЗАО «Кираса» представлен в таблице 2.
37
Таблица 2
Анализ состава и структуры имущества ЗАО «Кираса»
Наименование
показателя
На
31.12.2015 г.
На
31.12.2016 г.
На
31.12.2017 г.
Абсолютное отклонение
Относительное
отклонение, %
31.12.2016 г. по
сравнению с
31.12.2015 г.
31.12.2017 г. по
сравнению с
31.12.2016 г.
тыс.
руб.
%
тыс.
руб.
%
тыс.
руб.
%
тыс. руб.
%
тыс.
руб.
%
2016 к
2015
2017 к
2016
Внеоборотные
активы:
27046
20,52
26493
18,84
30670
18,66
-553
-1,68
+4177
-0,19
-2,04
+15,77
Нематериальные
активы
218
0,17
192
0,14
204
0,12
-26
-0,03
+12
-0,01
-11,93
+6,25
Основные средства
24521
18,61
23833
16,95
26454
16,09
-688
-1,66
+2621
-0,86
-2,81
+11,00
Доходные вложения в
материальные
ценности
2067
1,57
2024
1,44
3003
1,83
-43
-0,13
+979
+0,39
-2,08
+48,37
Финансовые вложения
-
-
-
-
20
0,01
-
-
+20
+0,01
-
-
Результаты НИОКР
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Прочие внеоборотные
активы
240
0,18
444
0,32
989
0,60
+204
+0,13
+545
+0,29
+85
+122,75
Оборотные активы:
104737
79,48
114120
81,16
133725
81,34
+9383
+1,68
+19605
+0,18
+8,96
+17,18
Запасы
61478
46,65
52392
37,26
70497
42,88
-9086
-9,39
+18105
+5,62
-14,78
+34,56
Налог на добавленную
стоимость по
приобретенным
ценностям
684
0,52
101
0,07
53
0,03
-583
-0,45
-48
-0,04
-85,23
-47,52
Дебиторская
задолженность
10337
7,84
10136
7,21
11190
6,81
-201
-0,64
+1054
-0,40
-1,94
+10,40
Финансовые вложения
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Денежные средства
32238
24,46
51491
36,62
51985
31,62
+19253
+12,16
+494
-5,00
+59,72
+0,96
Прочие оборотные
активы
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Итого имущество
предприятия
131783
100,00
140613
100,00
164395
100,00
+8830
0,00
+23782
0,00
+6,70
+16,91
38
Анализ активов ЗАО «Кираса» показывает, что за анализируемые
периоды валюта баланса увеличилась, за отчетный период увеличение
произошло на 23 млн. 782 тыс.руб., что в относительном отклонении составляет
16,9%.
Внеоборотные активы увеличились за счет всех показателей, большую
часть которых составляют основные средства на 2 млн. 621 тыс. руб., что в
относительном отклонении составило 11%.
Так же положительная тенденция наблюдалась и в оборотных активах,
больший прирост мы видим в запасы, они увеличились на 18 млн. 105 тыс. руб.,
а в относительном отклонении на 34,56%.
Составим график изменения актива баланса за 3 года (Рисунок 3).
Рисунок 3. График изменения актива баланса
Рассмотрев состав и структуру активов (имущества) организации
перейдем к анализу источников его формирования, представленных в таблице
3.
0
20000
40000
60000
80000
100000
120000
140000
31.12.2015 г. 31.12.2016 г. 31.12.2017 г.
оборотные активы
39
Таблица 3
Анализ состава и структуры источников формирования имущества ЗАО «Кираса»
Наименование
показателя
На
31.12.2015 г.
На
31.12.2016 г.
На
31.12.2017 г.
Абсолютное отклонение
Относительное
отклонение,
%
31.12.2016г. по
сравнению с
31.12.2015 г.
31.12.2017г. по
сравнению с
31.12.2016 г.
тыс.руб.
%
тыс.руб.
%
тыс.руб.
%
тыс.руб.
%
тыс.руб.
%
2016 к
2015
2017 к
2016
Собственный капитал:
104374
79,20
119897
85,27
113086
68,79
+15523
+6,07
-6811
-16,48
+14,87
-5,7
Уставный капитал
100
0,08
100
0,07
100
0,06
0
0,00
0
-0,01
0
0,0
Переоценка внеоборотных
активов
2635
2,00
2635
1,87
647
0,39
0
-0,13
-1988
-1,48
0
-75,4
Добавочный капитал
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Резервный капитал
15
0,01
15
0,01
15
0,01
0
0
0
0
0
0
Нераспределенная прибыль
101624
77,11
117147
83,31
112324
68,33
+15523
+6,20
-4823
-14,99
+15,27
-4,1
Долгосрочные
обязательства:
2188
1,66
1596
1,14
2209
1,34
-592
-0,53
+613
+0,21
-27,06
+38,4
Заемные средства
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Отложенные налоговые
обязательства
2188
1,66
1596
1,14
2209
1,34
-592
-0,53
+613
+0,21
-27,06
+38,4
Прочие обязательства
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Краткосрочные
обязательства:
25221
19,14
19120
13,60
49100
29,87
-6101
-5,54
+29980
+16,27
-24,19
+156,8
Заемные средства
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Кредиторская задолженность
25221
19,14
19120
13,60
44127
26,84
-6101
-5,54
+25007
+13,24
-24,19
+130,8
Задолженность перед
участниками (учредителями)
по выплате доходов
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Доходы будущих периодов
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Резервы предстоящих
расходов
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Оценочные обязательства
-
-
-
-
4973
3,03
-
-
+4973
+3,03
-
-
Прочие обязательства
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
Итого источников
формирования имущества
131783
100,00
140613
100
164395
100
+8830
0
+23782
0
+6,70
+16,91
40
Проведя анализ структуры, мы видим, что увеличение пассивов ЗАО
«Кираса» в сравнении с предыдущим годом произошло на 23 млн. 782 тыс.
руб., что в относительном отклонении составляет 16,9%.
Увеличение произошло в основном за счет увеличения краткосрочной
задолженности на 29 млн. 980 тыс. руб., что в относительном отклонении
составило 156,8%.
В структуре капитала на конец анализируемого периода удельный вес
уставного капитала составляет 0,06%, резервного капитала 0,01%, отмечается
высокая доля нераспределенной прибыли 68,33%, вложенной в оборот, а также
увеличение кредиторской задолженности 26,84%.
Рисунок 4. График изменения пассива баланса
На ряду с анализом структуры предприятия важнейшим инструментом
оценки финансового состояния компании является анализ ликвидности баланса
приведенный в Таблице 4.
Финансовая устойчивость предприятия характеризуется системой
абсолютных и относительных показателей.
Сравнение медленно реализуемых активов с долгосрочными и
среднесрочными пассивами отражает перспективную ликвидность.
Для оценки текущей финансовой устойчивости с использованием
абсолютных показателей применяют методику оценки достаточности
источников финансирования для формирования запасов.
0
20000
40000
60000
80000
100000
120000
31.12.2015 г. 31.12.2016 г. 31.12.2017 г.
собственный капитал
41
Таблица 4
Анализ ликвидности баланса ЗАО «Кираса»
Актив
31.12.
2015г.
31.12.
2016г.
31.12.
2017г.
Пассив
31.12.
2015г.
31.12.
2016г.
31.12.
2017г.
Платежный
излишек или
недостаток
31.12.
2015г.
31.12.
2016г.
31.12.
2017г.
Наиболее
ликвидные
активы
(ф.1.стр.1250+
стр.1260)
32238
51491
51 985
Наиболее
срочные
обязательства
(ф.1.
стр.1520)
25221
19120
44127
7017
32 371
7 858
Быстро-
реализуемые
активы
(ф.1. стр.1230)
10337
10136
11190
Краткосрочные
пассивы
(ф.1.стр.
1510+1530+
1540+1550)
0
0
4973
10337
10136
6217
Медленно
реализуемые
активы
(ф.1.стр.1210+
1220+1240)
62162
52493
70550
Долгосрочные
пассивы
(ф.1.стр.1410+
1420+1430+
1450)
2188
1596
2209
59974
50897
68341
Трудно-
реализуемые
активы
(ф.1. 1100)
27046
26493
30670
Постоянные
пассивы (ф.1.
стр.1300)
104374
119897
113086
-77328
-93404
-82416
Баланс
131783
140613
164395
Баланс
131783
140613
164395
Исходя из расчетов, приведенных в таблице, следует, что у ЗАО
«Кираса» высокая текущая ликвидность. Данный вывод следует из сравнения
наиболее ликвидных средств и быстрореализуемых активов с наиболее
срочными обязательствами и краткосрочными пассивами. На начало отчетного
периода полностью соблюдалось соотношение А1 > П1, А2 > П2, АЗ > ПЗ, А4 <
П4.
На начало отчетного периода соотношение ликвидности выполняется:
активы превышают пассивы на начало года на 50897 тыс. руб., а на конец года
– на 68341 тыс. руб. Это свидетельствует о том, что с учетом будущих
поступлений ЗАО «Кираса» лучше может обеспечить свою платежеспособность
и ликвидность.
Для оценки абсолютных показателей финансовой устойчивости ЗАО
«Кираса» рассчитаем следующие показатели:
1. Наличие собственных оборотных средств (СОС)
СОС
2015
= 104374-27046 = 77328
СОС
2016
= 119897-26493 = 93404
СОС
2017
= 113086-30670 = 82416
42
2. Наличие собственных и долгосрочных заёмных источников для
формирования запасов (СД):
СД
2015
= 77328+2188 = 79516
СД
2016
= 93404+1596 = 95000
СД
2017
= 82416+2209 = 84625
3. Общая величина основных источников для формирования запасов
(ОИ):
ОИ
2015
= 79516+25221 = 104737
ОИ
2016
= 95000+19120 = 114120
ОИ
2017
= 84625+49100 = 133725
Трем показателям наличия источников для формирования запасов
соответствуют три показателя обеспеченности запасов источниками их
формирования:
1. Излишек (+) или недостаток (–) собственных оборотных средств:
±СОС
2015
= 77328-61478= +15850
±СОС
2016
= 93404-52392 = +41012
±СОС
2017
= 82416-70497 = +11919
2. Излишек (+) или недостаток (–) собственных и долгосрочных
заёмных источников для формирования запасов:
±СД
2015
= 79516-61478 = +18038
±СД
2016
= 95000-52392 = +42608
±СД
2017
= 84625-70497 = +14128
3. Излишек (+) или недостаток (–) общей величины основных
источников для формирования запасов:
±ОИ
2015
= 104737-61478 = +43259
±ОИ
2016
= 114120-52392 = +61728
±ОИ
2017
= 133725-70497 = +63228
Исходя, из вышеуказанного мы видим, что на предприятии ЗАО
«Кираса» абсолютная финансовая устойчивость, все показатели соответствуют
нормам.
43
Таблица 5
Относительные показатели финансовой устойчивости ЗАО
«Кираса»
Коэффициент
ы
Механизм
расчета
Норма
На
31.12.
2016 г.
На
31.12.
2017 г.
отклонен
ие
1
2
3
4
5
6
1 Коэффициент
автономии
(коэффициент
финансовой
независимости)
В
СК
К
ав т
где СК –
собственный
капитал; В –
валюта баланса.
≥0,5
0,85
0,69
-0,16
2 Коэффициент
соотношения
заемных и
собственных
средств
СК
КОДО
К
скзк
/
,
где ДО –
долгосрочные
обязательства;
КО –
краткосрочные
обязательства.
≤0,7
0,17
0,45
0,28
3 Коэффициент
обеспеченности
запасов
собственными
оборотными
средствами
АОб
СОС
К
обесп
.
,
где СОС –
собственные
оборотные
средства; Об. А
– оборотные
активы.
≥0,1
0,82
0,62
-0,20
4 Коэффициент
обеспеченности
запасов
собствен-ными
средствами
З
СОС
К
запобесп
_
,
где З – запасы.
≥
0,6 -
0,8
1,78
1,17
-0,61
5 Коэффициент
маневренности
СК
СОС
К
ман
≥0,5
0,78
0,73
-0,05
6 Коэффициент
соотношения
мобильных и
иммобилизован
ных средств
АВнеоб
АОб
К
им
.
.
/
,
где Внеоб.А –
внеоборотные
активы.
-
4,30
4,36
+0,06
7 Коэффициент
финансовой
устойчивости
В
ДОСК
К
фу
≥0,6
0,86
0,70
-0,16
8 Коэффициент
имущества
производственн
ого назначения
В
ЗАВнеоб
К
пи
.
≥0,5
0,56
0,62
+0,06
44
Коэффициент автономии ЗАО «Кираса» составляет 0,69≥0,5 и
характеризует предприятие как финансово устойчивое, стабильное и более
независимое от внешних кредиторов предприятие.
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств данного
предприятия увеличился на 0,28, составляет 0,45≤0,7, что указывает на
зависимость предприятия от внешних источников средств, финансовую
неустойчивость. Этот коэффициент дает наиболее общую оценку финансовой
устойчивости.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами на начало
периода 0,82, на конец 0,62 это больше нормы и показывает, у предприятия, не
смотря на уменьшение на 0,61, собственных средств, необходимых для его
финансовой устойчивости, достаточно.
Коэффициент маневренности больше нормы и это даст организации
обеспечить гибкость в использовании собственных средств.
Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств к
концу периода увеличился на 0,06 и составляет 4,36 это говорит о том, что
предприятие больше средств стало вкладывать в оборотные активы.
Коэффициент финансовой устойчивости и на начало и на конец периода
≥0,6 и не смотря на его понижение к концу периода на 0,16, предприятие ЗАО
«Кираса» является финансово устойчивым.
Коэффициент имущества производственного назначения показывает,
что доля имущества производственного назначения в активах предприятия на
начало периода составляло 0,56, на конец 0,62.
Анализ показателей деловой активности предприятия, или показатели
оборачиваемости, позволяют оценить, насколько эффективно предприятие
использует свои (или привлеченные) средства в процессе хозяйственной
деятельности. Анализ показателей деловой активности ЗАО «Кираса» приведен
в таблице 6.