5
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ .............................................................................................................. 6
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА ФИНАНСОВОГО
СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ .............................................................................. 1
1.1 Сущность, понятие финансового состояния организации и задачи его анализа
................................................................................................................................... 8
1.2 Информационная база для проведения анализа финансового состояния
предприятия ............................................................................................................ 13
1.3 Методика анализа финансового состояния предприятия .............................. 16
ГЛАВА 2. ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО
АПК «МАВР» ......................................................................................................... 23
2.1 Организационно – экономическая характеристика ООО «АПК «МАВР» ... 23
2.2 Анализ имущественного потенциала и источников финансирования
предприятия ............................................................................................................ 26
2.3 Анализ ликвидности, платежеспособности и финансовой устойчивочти
предприятия ............................................................................................................ 32
ГЛАВА 3. РАЗРАБОТКА МЕРОПРИЯТИЙ ПО УЛУЧШЕНИЮ
ФИНАНСОВОГО СОСТОЯНИЯ ООО «АПК «МАВР» ..................................... 43
3.1 Предложения по улучшению финансового состояния предприятия и их
количественная оценка .......................................................................................... 43
3.2 План внедрения мероприятий по улучшению финансового состояния
предприятия ............................................................................................................ 48
3.3 Результаты расчета экономической эффективности по разработанным
мероприятиям ......................................................................................................... 58
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ...................................................................................................... 63
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ ................................................ 67
ПРИЛОЖЕНИЯ ...................................................................................................... 71
6
ВВЕДЕНИЕ
Актуальность темы выпускной квалификационной работы. Финансовое
состояние предприятия является важнейшей характеристикой его деловой
активности и надежности. Оно определяет конкурентоспособность предприятия,
его потенциал в деловом сотрудничестве и является гарантом эффективной
деятельности как самого предприятия, так и его партнеров. Анализ финансового
состояния предприятия является основным инструментом для оценки
финансового положения и позволяет дать объективную оценку внешним и
внутренним отношениям объекта исследования: охарактеризовать ликвидность
средств и общую платежеспособность, определить доходность деятельности,
эффективность использования средств, выявить перспективные направления
развития и в конечном итоге благодаря имеющейся информации принять
обоснованные управленческие решения. От качества принятого управленческого
решения зависит дальнейшая деятельность предприятия.
Правильное определение финансового состояния предприятия в
современных условиях представляет огромное значение не только для самих
хозяйствующих субъектов, но и для акционеров (вкладчиков), особенно
потенциальных инвесторов. Поэтому серьезное значение приобретает
аналитическая работа на предприятии, связанная с изучением и текущего
финансового состояния. Своевременное и полноценное выявление «болевых
точек» финансов предприятия позволит осуществлять комплекс мер,
направленных на развитие его деятельности, предотвращение возможности
банкротства. Именно поэтому для большинства руководителей предприятий
разного рода деятельности все большее значение принимает анализ и управление
финансовым состоянием.
Цель работы: предложить пути повышения уровня финансового состояния
на ООО АПК «Мавр».
Для достижения поставленной цели выпускной квалификационной работы
нужно решить следующие задачи:
7
– изучить сущностное содержание и методы управления финансовым
состоянием организации;
– проанализировать и оценить уровень финансового состояния ООО АПК
«Мавр»;
– сформировать дерево проблем финансового состояния;
– предложить пути повышения эффективности управления финансовым
состоянием ООО АПК «Мавр».
Объект исследования - ООО АПК «Мавр».
Предмет исследования – методы управления финансовым состоянием.
В основу теоретического материала выпускной квалификационной работы
положены труды отечественных ученых-экономистов Савицкой Г.В., Ковалева
В.В., Шеремет А.Д., нормативно-правовые акты РФ, учебники и учебные
пособия по финансовому анализу, антикризисному управлению,
экономическому анализу и научные статьи.
Методической основой является использование методов научного
познания: теоретических (формализации, логического, диалектического
принципа изучения процессов и явлений), общелогических (анализа и синтеза;
обобщения; структурного, коэффициентного, пространственного
экономического анализа), эмпирических (сравнения, описания, системного
факторного анализа), статистических (группировка и сопоставление, расчет
относительных и средних величин, индексного и графического изображения
данных).
Работа имеет традиционную структуру и включает: введение, основную
часть, состоящую из 3 глав, заключение, список использованных источников и
приложения.
8
Глава 1. Теоретические основы анализа финансового состояния
предприятия
1.1 Сущность, понятие финансового состояния организации и задачи его
анализа
Финансовое положение считается важной характеристикой деловой
активности и надежности компании. Оно предопределяет
конкурентоспособность компании и его возможность в деловом
сотрудничестве, выступает гарантом успешной реализации экономических
интересов абсолютно всех соучастников хозяйственной деятельности как
самого предприятия, в частности и его партнеров. Устойчивое финансовое
состояние компании находится в зависимости от умелого, просчитанного
управления всей совокупностью производственных и хозяйственных факторов,
устанавливающих итоги его деятельности.
Сложившиеся экономические факторы рыночного развития в России
являются залогом повышения конкуренции во всех сферах деятельности.
Обеспечением стабильности и выживаемости хозяйствующих субъектов
является управление финансовой составляющей деятельности, основой
которой является финансовое состояние. Само понятие финансовое состояние
рассматривается разными авторами. Представим некоторые из них в таблице 1.
Таблица 1
Понятие финансового состояния с точки зрения различных авторов
Автор
Определение
Савицкая Г.В.
Финансовое состояние организации – категория, отражающая
состояние капитала в процессе его кругооборота в
фиксированный момент времени. Характеризует способность
предприятия к саморазвитию и самофинансированию.
Шеремет А.Д.
Финансовое состояние предприятия – это экономическая
категория, определяемая составом и размещением средств,
структурой их источников, скоростью оборота капитала,
способностью предприятия погашать свои обязательства в
срок и в полном объеме, а также другими факторами.
Ендовицкий
Д.А.,
Любушин
Н.П.
Под финансовым состоянием понимается способность
организации финансировать свою деятельность.
9
Окончание таблицы 1
Павлова Л. Н.
Финансовое состояние предприятия – это совокупность
факторов, которые позволяют оценить финансовые
возможности предприятия по привлечению ресурсов,
финансированию текущих и долговременных затрат с учетом
их эффективности.
Егорова Е.И.
Под финансовым состоянием понимается способность
предприятия финансировать свою деятельность. Оно
характеризуется обеспеченностью финансовыми ресурсами,
необходимыми для нормального функционирования
предприятия, целесообразностью их размещения и
эффективностью использования, финансовыми
взаимоотношениями с другими юридическими и физическими
лицами, платежеспособностью и финансовой устойчивостью
Быкова Н. Н.
Под финансовым состоянием предприятия следует понимать
реальную и потенциальную финансовую состоятельность
предприятия, а также возможность обеспечения
определенного уровня финансирования текущей
деятельности
Доронина
Ф.Х.
Финансовое состояние – это комплексное понятие,
отражающее состояние капитала в процессе его
кругооборота, характеризующееся наличием и соотношением
активов и источников их образования, основной целью
которого является получение объективной оценки
платежеспособности, финансовой устойчивости, деловой
активности и эффективности деятельности
Анализ представленных понятий показывает, что наиболее часто под
финансовым состоянием понимают способность предприятия осуществлять
финансовую активность, выраженную в использовании и размещении
финансовых ресурсов с учетом факторов, позволяющих оценить такие
возможности
1
. Другими словами, это комплексное понятие, характеризующее
реальную и потенциальную финансовую конкурентоспособность предприятия,
и отражающее наличие, размещение и использование финансовых ресурсов.
Следовательно, финансовое состояние представляет эффективность способов и
методов управления финансовыми ресурсами предприятия, которые являются
главным объектом анализа.
Таким образом, финансовое состояние относится к экономической
1
Шеремет, А. Д. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций /
А. Д. Шеремет, Е. В. Негашев. – 2-е изд., перераб. и доп. М.: ИНФРА-М, 2017. С. 52
10
категории и является характеристикой финансово-хозяйственной деятельности
предприятия. С этой позиции оно является важнейшим показателем,
отражающим наиболее важные результаты финансовых процессов и явлений
субъектов хозяйствования.
Деятельность предприятия по финансовым, коммерческим и
производственным направлениям отражается непосредственно на финансовом
состоянии. Осуществление процессов производственно-коммерческой
деятельности позволяет обеспечивать необходимый выпуск продукции и ее
реализацию, формировать потоки денежных средств. Выполнение
производственного и финансового планов оказывает положительное влияние
на финансовое состояние предприятия. И, наоборот, в результате
недовыполнения плана по производству и реализации продукции происходит
повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли,
вследствие чего происходит ухудшение финансового состояния и
платежеспособности предприятия
1
.
Типовая классификация финансового состояния позволяет выделить два
вида – устойчивое и неустойчивое.
Характеристикой устойчивого состояния является способность
предприятия своевременно оплачивать свои обязательства и в случае
необходимости наступление непредвиденных обстоятельств переносить. При
этом предприятия такого типа не вступают в конфликтные отношения с
обществом и производят уплату разного рода отчислений (налоги, пошлины,
взносы в фонды, сборы, заработная плата, дивиденды и так далее) вовремя.
К признакам устойчивости финансового состояния относятся: отсутствие
просроченной задолженности перед поставщиками и другими кредиторами,
банком, бюджетом, своевременность расчетов по обязательствам; достаточное
участие собственных средств в финансировании ресурсов, измеряемое в
1
Шаповал, Е.В. Мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия / Е.В.
Шаповал // Экономика и экономические науки. 2016. №23. С. 156
11
долевом эквиваленте, общем формировании имущества предприятия (не менее
50%) и оборотных активов как наиболее мобильной части имущества (не менее
30 %).
Неустойчивое финансовое состояние может быть в связи с такими
причинами как: недостаточная обеспеченность предприятия собственными
средствами, вызванная осуществлением убыточной деятельности, которая
приводит к иммобилизации средств (использование не по назначению) и
финансовых ресурсов, вместо вложений в активы, способные приносить
доход
1
.
При этом возникновение убытка может быть вызвано относительным
перерасходом денежных средств на производство и осуществление сбытовой
деятельности, неэффективностью используемой политики ценообразования,
наличием значительных и не являющихся рациональными прочих расходов и
ряд других; нерациональность размещения средств в активах, которые
приводят к «замораживанию» финансовых ресурсов вследствие
неэффективности использования основных фондов, консервации объектов
строительства, сверхнормативного вложения средств в материально-
производственную часть, ослабления коммерческой политики кредитования
покупателей (предоставление значительных отсрочек платежа при увеличении
объемов поставок), неплатежеспособности ключевых клиентов,
осуществляющих наибольшие заказы; излишнее инвестирование средств во
внеоборотные активы, которые не обеспечены собственными финансовыми
источниками, долгосрочными кредитами или длительностью рассрочки
платежа, что в дальнейшем является предпосылкой снижения собственных
оборотных ресурсов и возможно приведет к формированию долгосрочных
активов за счет обязательств краткосрочного характера.
При помощи анализа финансового состояния хозяйствующих субъектов
1
Хасаинова, А.Р. Управление финансовым состоянием предприятия. [Электронный ресурс] /
А.Р. Хасаинова, А.П. Суворова. – Режим доступа: http://mosi.ru/en/node/5227
12
достигаются объективная оценка финансовой устойчивости, на основе которой
возможно своевременно определить вероятность банкротства и рассчитать
эффективность использования финансовых ресурсов.
Основная цель проведения анализа финансового состояния состоит в
повышении эффективности деятельности субъектов хозяйствования за счет
активации выявленных (скрытых) резервов повышения объемов финансовых
ресурсов
1
.
Проводя финансовый анализ, необходимо решать следующие задачи:
– оценка выполнения плана поступления и расходования финансовых
ресурсов на базе изучения показателей производственной, коммерческой и
финансовой деятельности и выявления взаимосвязи с целью дальнейшего
улучшения;
– проведение моделирования и факторной диагностики финансового
состояния с целью определения ключевых аспектов, оказывающих влияние на
его изменение;
– составление прогнозов результатов финансовой деятельности исходя из
существующей ситуации, наличия ресурсов собственного и заемного характера
с использованием методов моделирования и оценки финансового состояния
при различных вариантах (их комбинации) использования имеющихся
ресурсов;
– разработка конкретных мероприятий по повышению эффективности
использования финансовых ресурсов и укреплению финансового состояния в
целом
2
.
Качество проводимого анализа финансового состояния зависит от
применяемой предприятием методики, достоверности данных ее
бухгалтерской отчетности, а также от компетентности лиц, ответственных за
1
Толпегина, О.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности:
учебник для бакалавров / О.А. Толпегина, Н.А. Толпегина. - Москва: Юрайт, 2018. С. 452
2
Соловьева, Н.А. Методика экспресс- анализа финансового состояния коммерческой
организации / Н.А. Соловьева, О.Ю. Дягель // Аудит и финансовый анализ. 2016. № 2. С. 161
13
принятие управленческих решений в области финансовой политики.
1.2 Информационная база для проведения анализа финансового состояния
предприятия
В современных условиях хозяйствования нельзя не согласиться с тем, что
информация является ключевым ресурсом рыночной экономики. Говоря о
финансово-хозяйственной деятельности экономического субъекта, таким
источником информации служит его бухгалтерская (финансовая) отчётность.
Согласно Приказу Министерства финансов Российской Федерации от
02.07.2010 № 66н «О формах бухгалтерской отчётности организаций»
(Зарегистрировано в Министерстве юстиции Российской Федерации 2 августа
2010 года № 18023), используются следующие формы бухгалтерской
(финансовой) отчётности:
1. Бухгалтерский баланс представляет собой способ группировки и
обобщённого отражения в денежном выражении состояния средств
экономического субъекта по их видам и источникам образования на
определённую дату. Основное свойство отчёта в том, что суммарные активы
всегда равны суммарным пассивам (А=П). Обуславливается это тем, что при
отражении операций на счетах в балансе соблюдается принцип двойной
записи
1
.
2. Отчёт о финансовых результатах отражает финансовую деятельность
экономического субъекта. Данные отчёта показывают причины, по которым
организация понесла убытки или получила прибыль в определённом отчётном
периоде.
3. Отчёт о движении капитала отражает движение средств собственного
капитала, а также содержит информацию о величине нераспределённой
прибыли (непокрытого убытка) и доле акций экономического субъекта.
1
Леоненко, В. А. Основные направления развития финансового анализа в современных
условиях / В. А. Леоненко. // Молодой ученый. 2016. №3. С. 557
14
4. Отчёт о движении денежных средств (форма 4) представляет собой
потоки денежных средств за период, классифицируя их по операционной,
инвестиционной и финансовой деятельности.
5. Отчёт о целевом использовании средств (форма 6) представляет собой
документ, в котором отражаются сведения об остаточных средствах на счетах
организаций на протяжении отчётного периода.
6. Пояснения к бухгалтерскому балансу и отчёту о финансовых
результатах не являются самостоятельной формой бухгалтерской (финансовой)
отчётности, считаются всего лишь приложением-расшифровкой к первым двум
формам. Связь прослеживается через нумерацию пояснений построчно, по
соответствующим строкам бухгалтерского баланса и отчёта о финансовых
результатах, по которым представляются пояснения. На мой взгляд, для
первичной оценки финансового состояния экономического субъекта
достаточно первых двух форм (рисунок 1).
Оценив структуру бухгалтерского баланса, можно рассчитать следующие
показатели: коэффициенты текущей ликвидности, обеспеченности оборотными
средствами, восстановления (утраты) платёжеспособности. Данные показатели
не дают полную картину о состоянии финансового положения экономического
субъекта, но, тем не менее, их своевременный подсчёт может обезопасить
организацию от необдуманных сделок и ненадежных партнёров. Анализ
ликвидности бухгалтерского баланса.
Для этого активы группируют по степени их ликвидности – от наиболее
к наименее быстро превращаемых в денежные средства. А пассивы – по
срочности оплаты обязательств.