72
R
ф
= 11,6%
резерв роста 11,8 - 11,6 = 0,2%
Возможная рентабельность продаж в 2016 году могла бы составить
R
в
= 346212/3422482 * 100 = 10,1%;
фактическая рентабельность продаж составляет
R
ф
= 9,8%
резерв роста 10,1 - 9,8 = 0,3%
Таким образом, сокращение себестоимости на 1% даёт прирост
рентабельности производственной деятельности на 1,1% и рентабельности
продаж на 0,2 % в 2015 году. Сокращение себестоимости на 1% даёт прирост
рентабельности производственной деятельности на 1,9% и рентабельности
продаж на 0,3% в 2016 году.
ООО «Автодороги» отличается хорошо налаженным процессом работ и
поэтому разработка мероприятий в области сокращения затрат требует
тщательного анализа всех направлений производственно-хозяйственной
деятельности организации, совместных усилий менеджеров и бухгалтеров.
Безусловно, решающим условием снижения себестоимости служит
внедрение достижений научно - технического прогресса. Внедрение новой
техники, комплексная механизация и автоматизация процессов,
совершенствование технологии позволяют значительно снизить себестоимость
продаж.
Кроме того, учитывая специфику деятельности анализируемой
организации, снижение затрат возможно за счёт
- оптимизации запасов, которая поможет сократить расходы на
хранение,
- применения информационных технологий для управления процессами
логистики,
- за счет снижения покупной стоимости запасных частей путем поиска
более выгодных поставщиков, заключение долгосрочных договоров на
поставку товарно-материальных ценностей на выгодных для ООО
«Автодороги» условиях;
73
- за счет снижения транспортно-заготовительных расходов, включаемых
в фактическую себестоимость товарно-материальных ценностей, путем заказа
материалов совместно с другими организациями.
Эта работа ведётся в ООО «Автодороги» непрерывно.
Снижение себестоимости продаж обеспечивается и за счет повышения
производительности труда. С ростом производительности труда сокращаются
затраты труда в расчете на единицу продукции, а, следовательно, уменьшается
и удельный вес заработной платы в структуре себестоимости.
Увеличение выработки продукции на одного рабочего может быть
достигнуто за счет осуществления организационно-технических мероприятий,
благодаря чему изменяются нормы выработки и соответственно им расценки за
выполняемые работы. Увеличение выработки может произойти и за счет
перевыполнения установленных норм выработки без проведения
организационно-технических мероприятий. Нормы выработки и расценки в
этих условиях обычно не изменяются.
В первом случае, когда изменяются нормы выработки и расценки,
организация получает экономию на заработной плате рабочих. Объясняется это
тем, что в связи со снижением расценок доля заработной платы в
себестоимости единицы работ уменьшается. Но это не приводит к снижению
средней заработной платы рабочих, так как приводимые организационно-
технические мероприятия дают возможность рабочим с теми же затратами
труда выработать больше продукции. Таким образом, проведение
организационно-технических мероприятий с соответствующим пересмотром
норм выработки позволяет снижать себестоимость продаж за счет уменьшения
доли заработной платы в единице продукции одновременно с ростом средней
заработной платы рабочих.
Во втором случае, когда установленные нормы выработки и расценки не
изменяются, величина затрат на заработную плату рабочих в себестоимости
единицы продаж не уменьшается. Но с ростом производительности труда
увеличивается объем производства, что приводит к экономии по другим
74
статьям расходов, в частности сокращаются расходы по обслуживанию
производства и управлению.
Кроме того, для увеличения прибыли и рентабельности организации
можно порекомендовать
- увеличивать прибыль от продаж путем увеличения объемов работ, не
связанных с реализацией товаров,
- увеличивать операционные доходы за счет продажи излишнего
оборудования, сдачи в аренду неиспользуемых площадей,
- увеличить прочие доходы за счет взимания с контрагентов пеней,
штрафов за нарушение договорных обязательств. Эти меры также помогут
избежать наращивания дебиторской задолженности.
Таким образом, основными резервами повышения рентабельности в
ООО «Автодороги» являются увеличение выручки и сокращение затрат на
производство.
75
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Изучение теоретических аспектов анализа финансового состояние
позволило сделать вывод о том, что финансовое состояние организации – это
важнейшая характеристика его экономической деятельности. Оно является
результатом действия всех внутренних и внешних факторов среды. Для целей
данной работы финансовое состояние организации можно определить как
комплексную экономическую категорию, характеризующую на определенную
дату наличие у организации различных активов, размеры обязательств,
способность субъекта хозяйствования функционировать и развиваться в
изменяющейся внешней среде, текущую и будущую возможность
удовлетворять требования кредиторов, а также его инвестиционную
привлекательность.
В практике анализа финансового состояния существуют различные
подходы, которые, как правило, используются комплексно. Подходы
определяют виды анализа финансового состояния – это горизонтальный и
трендовый, вертикальный, сравнительный, факторный анализ и расчет
финансовых коэффициентов.
Финансовое состояние организации оценивается как в краткосрочной,
так и долгосрочной перспективе. В краткосрочном периоде критериями оценки
финансового состояния является ликвидность и платежеспособность. В
долгосрочном периоде критерием оценки финансового состояния организации
является стабильность её деятельности. Она прямо связана с общей финансовой
структурой организации и степенью её зависимости от инвесторов и
кредиторов. Ярко характеризуют финансовое состояние организации и
финансовые результаты. Финансовое состояние организации характеризуется и
его имущественным состоянием.
В аналитической части работы проведён анализ финансового состояния
общества с ограниченной ответственностью «Автодороги». Компания
выполняет работы по содержанию федеральных, региональных и
муниципальных автомобильных дорог общего пользования и сооружений на
76
них. В том числе занимается строительством и содержанием транспортных
ледовых переправ.
Анализ имущественного состояния ООО «Автодороги» в 2016 году
показал, что в составе имущества и источниках его формирования произошли
как положительные, так и отрицательные изменения. К изменениям,
оказывающим положительное влияние на финансовое состояние предприятия, в
частности отнесём увеличение валюты баланса на 91447 тыс. руб. или на 7,5%.
К изменениям, оказывающим отрицательное влияние на финансовое состояние
предприятия, отнесем то, что на конец 2016 года значение коэффициента
соотношения дебиторской и кредиторской задолженности увеличилась на
1,025, и стало превышать нормативное значение в 0,9. А это означает, что
сумма дебиторской задолженности становится излишне высокой для
поддержания нормального финансового состояния предприятия.
Как показал анализ платежеспособности и ликвидности баланса во все
годы анализируемого периода ООО «Автодороги» не обладало достаточной
платежеспособностью. Так в 2014 и 2016 году его баланс был ликвиден на 75%,
а в 2015 году – на 50%. Анализ динамики платёжных разрывов ООО
«Автодороги» свидетельствует о том, что предприятие
Анализ динамики платёжных разрывов платёжных разрывов
свидетельствует о том, что ООО «Автодороги» в 2015 году в сравнении с 2014
годом теряет свою платежеспособность. А в 2016 году в сравнении с 2015
годом несколько укрепило свою платежеспособность.
Расчет коэффициентов, характеризующих платежеспособность, показал,
что платежеспособность ООО «Автодороги» в каждом году анализируемого
периода достаточна. Так, к примеру, в 2014 году 31,0% срочных обязательств
ООО «Автодороги» может покрыть денежными средствами и краткосрочными
финансовыми вложениями. В 2015 году – уже 36,3% и в 2016 году – 33,3%.
Оценка финансовой устойчивости ООО «Автодороги» показала, что что
организация к концу 2016 года имело нормальную финансовую устойчивость.
А значения и динамика рассчитанных показателей в целом свидетельствуют о
том, что финансовое положение ООО «Автодороги» укреплялось.
77
Анализ финансовых результатов показал, что в 2016 году в сравнении с
2015 годом себестоимость продаж на 13,4%, при этом выручка уменьшилась на
15,2%, а прибыль от продаж уменьшилась на 28,3%. Складывающиеся
соотношения оценены как негативные, так как темпы снижения выручки
опережали темпы снижения себестоимости, а темпы снижения прибыли от
продаж опережали как темпы снижения выручки, так и себестоимости. Это
является свидетельством значительного снижения эффективности
производственной и финансовой деятельности организации.
В 2016 году ООО «Автодороги» получило главный положительный итог
деятельности за анализируемый период. Это - чистая прибыль в сумме 233191
тыс. руб. Тем не менее, её сумма за анализируемый год уменьшилась на 131007
тыс. руб. или на 36,0%, что объясняется конъюнктурой рынка.
Расчёт показателей рентабельности показал, что ООО «Автодороги»
эффективно использует все свои ресурсы и капитал. Так, к примеру,
рентабельность продаж в 2016 году составила 11,6%, а в 2015 году – 9,8%.
Для улучшения финансового положения ООО «Автодороги»
рекомендуется внедрить мероприятия по улучшению финансового состояния, в
числе которых уменьшение доли собственного капитала, управление
дебиторской задолженностью, снижение уровня управленческих расходов. Все
эти мероприятия помогут условно высвободить 139308 тыс. руб. денежных
средств.
Для того чтобы повысить эффективность деятельности ООО
«Автодороги» следует увеличивать доходы и снижать себестоимость.
Уменьшение выручки на 1% даёт снижение валовой прибыли на 40434 тыс. руб.
Сокращение себестоимости на 1% даёт прирост рентабельности
производственной деятельности на 1,1% и рентабельности продаж на 0,2 % в
2015 году. Сокращение себестоимости на 1% даёт прирост рентабельности
производственной деятельности на 1,9% и рентабельности продаж на 0,3% в
2016 году. Внедрение предложенных мероприятий должно быть комплексным.
Таким образом, проведённое исследование выявило следующие
проблемы финансового состояния ООО «Автодороги»
78
- в 2014 – 2016 годах организация испытывала дефицит денежных
средств,
- баланс к концу 2016 года ликвиден только на 75%,
- собственный капитал в источниках финансирования текущей
деятельности составляет 65,3% в 2016 году, его доля в анализируемом периоде
нарастает, что делает неэффективным использование заёмного капитала,
- значительный уровень управленческих расходов,
- снижается эффективность деятельности организации.
Для улучшения финансового состояния ООО «Автодороги» были
предложены такие мероприятия
- изменению соотношений активов и пассивов первой и четвёртой групп
– нарастить активы группы А
1
и сократить активы группы А
4
путём продажи
ненужных основных средств
и сокращения суммы дебиторской задолженности,
- использовать факторинг как дополнительный инструмент управления
дебиторской задолженностью,
- снизить долю заёмного капитала примерно до 50% путём досрочного
погашения долгосрочных кредитов банка,
- наращивание активов группы А
1
за счёт краткосрочных финансовых
вложений, которые могут принести доход,
- оптимизация бизнес процессов в организации и оптимизация
численности административно-управленческого персонала,
- оперативное проведение анализа деятельности организации,
- увеличение производственных объёмов и качества выполненных работ,
- привлечение новых покупателей,
- снижение себестоимости,
- увеличение прибыли от продаж путем увеличения объемов работ, не
связанных с реализацией товаров,
- увеличение операционных доходов за счет продажи излишнего
оборудования, сдачи в аренду неиспользуемых площадей,
- увеличение прочих доходов за счет взимания с контрагентов пеней,
штрафов за нарушение договорных обязательств.
79
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. Александров, О.А. Экономический анализ. Учебное пособие/ О.А.
Александров. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 180 с.
2. Астахов, В.П. Бухгалтерский (финансовый) учёт: учебник для
бакалавров/ В.П. Астахов. - М.: Юрайт, 2014. - 984 с.
3. Басовский, Л.Е., Лунёва, А.М., Басовский, А.Л. Экономический
анализ. Учебное пособие/ Л.Е. Басовский, А.М. Лунёва, А.Л. Басовский. - М.:
НИЦ ИНФРА-М, 2015. – 224 с.
4. Бахолдина, И.В., Голышева, Н.И. Бухгалтерский финансовый учет:
Учебное пособие/ И.В. Бахолдина, Н.И. Голышева. - М.: Форум, НИЦ ИНФРА-
М, 2016. - 320 с.
5. Брусов, П.Н., Филатова, Т.В., Орехова, Н.П. Современные
корпоративные финансы. Учебное пособие/ П.Н. Брусов, Т.В. Филатова, Н.П.
Орехова - М.: КноРус, 2016. – 406 с.
6. Бороненкова, С.А., Мельник, М.В. Комплексный экономический
анализ в управлении предприятием. Учебное пособие/ С.А. Бороненкова, М.В.
Мельник. - М.: Форум, НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 352 с.
7. Бурмистрова, Л.М. Финансы организаций (предприятий). Учебное
пособие/ Л.М. Бурмистрова. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. – 224 с.
8. Войтоловский, Н.В. Экономический анализ: учебник для
бакалавров/ Н.В. Войтоловский, А.П. Калинина, И.И. Мазурова. - М.: Юрайт,
2014. - 548 с.
9. Григорьева, Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка,
прогноз: Учебник для магистров/ Т.И. Григорьева. - М.: Юрайт, ИД Юрайт,
2013. - 462 c.
10. Екимова, К.В. Финансы организаций (предприятий): учебник/ К.В.
Екимова, Т.В. Шубина. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 375 c.
11. Ефимова, О.В. Финансовый анализ: современный инструментарий
для принятия экономических решений: Учебник/ О.В. Ефимова. - М.: Омега-Л,
2013. - 349 c.
80
12. Жилкина, А.Н. Управление финансами. Финансовый анализ
предприятия: Учебник/ А.Н. Жилкина. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2012. - 332 c.
13. Иванов, И.Н. Экономический анализ деятельности предприятия:
Учебник/ И.Н. Иванов. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 348 c.
14. Казакова, Н.А. Экономический анализ: учебник и практикум/ Н.А.
Казакова. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2015. - 352 с.
15. Казакова, Н.А. Финансовый анализ: учебник и практикум/ Н.А.
Казакова. - М.: Юрайт, 2015. - 539 с.
16. Касьяненко, Т.Г., Маховикова, Г.А. Анализ и оценка рисков в
бизнесе. Учебник и практикум/ Т.Г. Касьяненко, Г.А. Маховикова. - М.: Юрайт,
2016. - 382 с.
17. Ковалев, В.В. Финансы организаций (предприятий): учебник / В.В.
Ковалев. - М.: Проспект, 2013. - 352 c.
18. Коротков, Э.М. Управление изменениями: учебник и практикум для
академического бакалавриата/ Э.М. Коротков, М.Б. Жернакова, Т.Ю. Кротенко.
- М.: Юрайт, 2015. - 278 с.
19. Киреева, Н.В. Экономический и финансовый анализ: Учебное
пособие/ Н.В. Киреева. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 293 c.
20. Коммерческая деятельность: учебник для бакалавров/ И.М Синяева
[и др.]. - М.: Юрайт, 2014. - 506 с.
21. Комплексный экономический анализ: учебник/ Алексеева А.И.,
Малеева А.В., Васильев Ю.В. – М.: КноРус, 2013. – 406 с.
22. Кондраков, Н.П. Бухгалтерский учет (финансовый и
управленческий): Учебник/ Н.П. Кондраков. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 584
с.
23. Кузнецов, Б.Т. Инвестиционный анализ: учебник и практикум для
академического бакалавриата/ Б.Т. Кузнецов. - М.: Юрайт, 2015. - 361 с.
24. Литовченко, В.П. Финансовый анализ: Учебное пособие/ В.П.
Литовченко. - М.: Дашков и К
о
, 2013. - 216 c.
25. Лысенко, Д.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности: Учебник для вузов/ Д.В. Лысенко. - М.: ИНФРА-М, 2013. - 320 c.
81
26. Любушин, Н. П. Экономический анализ. Учебник/ Н. П. Любушин.
– М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2013. – 575 с.
27. Маркарьян, Э.А. Экономический анализ хозяйственной
деятельности: Учебное пособие/ Э.А. Маркарьян, Г.П. Герасименко, С.Э.
Маркарьян. - М.: КноРус, 2013. - 536 c.
28. Мочалова, Л.А., Касьянова, А.В. Финансовый менеджмент.
Учебное пособие/ Л.А. Мочалова, А.В. Касьянова. - М.: КноРус, 2016. – 380 c.
29. Нешитой, А.С., Воскобойников, Я.М. Финансы: Учебник/ А.С.
Нешитой, Я.М. Воскобойников. - М.: ИТК «Дашков и К°», 2012. - 528 с.
30. Панов, М.М. Постановка системы бюджетного управления или три
координаты бизнеса: БДР, БДДС, ББЛ / М. М. Панов. – М.: Инфра-М, 2015. -
304 с.
31. Петров, А.М., Басалаева, Е.В., Мельникова, Л.А. Учёт и анализ/
А.М. Петров, Е.В. Басалаева, Л.А. Мельникова. - М.: Курс, Инфра-М, 2015. -
512 с.
32. Приходько, Е.А. Краткосрочная финансовая политика. Учебное
пособие/ Е.А. Приходько. – М.: ИНФРА-М, 2016. – 332 c.
33. Производственный менеджмент. Теория и практика: учебник для
бакалавров/ И. Н. Иванов и др.; под ред. И. Н. Иванова. - М.: Юрайт, 2015. - 574
с.
34. Румянцева, Е.Е. Экономический анализ. Учебник и практикум/ Е.Е.
Румянцева. - М.: Юрайт, 2016. - 382 с.
35. Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности: Учебное
пособие/ Г.В. Савицкая. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 284 c.
36. Савицкая, Г.В. Экономический анализ: Учебник/ Г.В. Савицкая. -
М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 649 c.
37. Самылин, А.И. Корпоративные финансы. Финансовые расчеты.
Учебник/ А.И. Самылин. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. - 304 c.
38. Тертышник, М.И. Экономика предприятия: Учебное пособие/ М.И.
Тертышник. - М.: ИНФРА-М, 2013. – 328 c.