64
- коэффициент абсолютной ликвидности:
Кал = 111 / 224 = 0,496
Таким образом, коэффициент абсолютной ликвидности находится в
пределах диапазона рекомендуемых значение от 0,2 до 0,5. При этом за счет
денежных средств предприятие может расплатиться по 49,5% своих
краткосрочных обязательств.
Динамика коэффициентов ликвидности представлена в таблице 23.
Таблица 23
Динамика коэффициентов ликвидности ООО «Многоотраслевое
строительное объединение «Север»
за 2015– 2016 гг.
Наименование
показателя
Прогноз
На 31.12. 2016
Абсолютное
изменение
Коэффициент текущей
ликвидности
8,99
1,068
7,922
Промежуточный
показатель покрытия
6,09
0,709
5,381
Коэффициент абсолютной
ликвидности
0,496
0,073
0,423
Следовательно, организация будет способна погасить свои
краткосрочные обязательства.
Рассчитаем собственный оборотный капитал предприятия:
СОС = 712 – 8108 = - 7396 тыс.руб.
Таким образом, предприятие не располагает собственными
оборотными средствами, но на конец 2017г. внеоборротные активы
превышают собственный капитал только на 7396 тыс.руб., а на начало 2017г.
превышали на 9064 тыс.руб., т.е. разрыв сократился на 1668 тыс.руб.
Поэтому рассчитывать коэффициенты обеспеченности собственными
оборотными средствами оборотных активов и запасов, а также коэффициент
маневренности собственного капитала не имеет смысла.
При этом функционирующий капитал ООО «Многоотраслевое
строительное объединение «Север» увеличился до 1791 тыс.руб.:
ФК = СОС + ДО = -7396 + 9187 = 1791 тыс.руб.
65
Сопоставляя функционирующий капитал и потребность в запасах (650
тыс.руб.), мы видим, что у ООО «Многоотраслевое строительное
объединение «Север» достаточно средств для пополнения запасов, а излишек
функционирующего капитала составляет 1141 тыс.руб.:
1791 – 650 = 1141 тыс.руб.
Следовательно, ООО «Многоотраслевое строительное объединение
«Север» на конец прогнозного периода будет находиться в устойчивом
финансовом положении.
66
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
В условиях рыночной экономики отчетность предприятия является
информационным звеном, которое связывает предприятие с ее
контрагентами. Бухгалтерская отчетность является основным, а иногда и
единственным, информационным источником о финансовой деятельности
предприятия. Почти все пользователи финансовых отчетов предприятий
используют методы финансового анализа для принятия управленческих
решений. Кредиторы и инвесторы используют аналитические финансовые
отчеты с целью минимизации своих рисков по вкладам и займам.
Собственники анализируют финансовые отчеты, чтобы повысить доходность
капитала и обеспечить стабильность положения компании.
В данной бакалаврской работе было проанализировано финансовое
состояние ООО «Многоотраслевое строительное объединение «Север»» на
базе данных Бухгалтерского баланса и Отчета о финансовых результатах за
2015 - 2016 гг.
Результаты проведенного анализа говорят о не ликвидности баланса
предприятия:
1. Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года составляет
0,003, а на конец года – 0,073. При это в норме данный коэффициент
не должен превышать 0,2.
2. Коэффициент текущей ликвидности предприятия на начало года
составляет 0,362, на конец – 1,068 при норме не ниже 2.
3. Коэффициент критической ликвидности должен варьировать в
пределах 0,7-1,0. На предприятии же он составляет 0,358 и 0,709 на
начало и конец года соответственно.
4. Коэффициент обеспеченности собственными средствами на начало
и конец анализируемого периода имеет отрицательную величину
при норме данного коэффициента не ниже 0,1.
Следовательно, только коэффициент критической ликвидности из
вышеперечисленных коэффициентов на конец года имеет нормальное
67
значение. Из этого следует, что предприятие неплатежеспособно и не может
в срок погасить свои краткосрочные обязательства ни за счет денежных
средств, ни за счет реализации дебиторской задолженности и запасов.
Предприятие, тем самым, не может продолжать свою хозяйственную
деятельность.
Финансовое состояние предприятия на данный момент можно
определить, как кризисное, потому что запасы и затраты не покрываются
собственными оборотными средствами, потребность в материальных запасах
не обеспечивается за счет функционирующего капитала, а оплата
коммунальных платежей задерживается.
Коэффициент автономии, уровень заемного капитала и коэффициент
соотношения заемных и собственных средств не соответствуют нормальным
ограничениям, но к концу года наблюдается значительноеснижение
коэффициента соотношения заемных и собственных средств (104,7- на
начало и 36,9 - на конец года), что дает право говорить об уменьшении
финансовой зависимости предприятия.
Несмотря на то, что большинство показателей, которые характеризуют
платежеспособность и финансовую устойчивость предприятия, имеют
значения ниже нормы, можно говорить о некотором оптимизме в рамках
укрепления финансового состояния предприятия. Руководство ООО
«Многоотраслевое строительное объединение «Север»» имеет возможность
более рационального использования своим оборудованием, а именно:
1. Сдать невостребованное арендатором ЗАО «Заря» оборудование
другим компаниям или продать его по цене выше остаточной
стоимости на 20% с учетом НДС;
2. Поднять арендную ставку по каждой единице оборудования до
уровня рыночной ставки, установившейся в 2016 г., а именно до
1700 руб. Можно предположить, что с учетом инфляции эта ставка
вырастет в 2017 г. на 10% и составит 1870 руб., а ЗАО «Заря»
68
сможет брать в аренду оборудование по ценам 2016 г., что будет
выгодно и арендатору, и арендодателю.
Принятие всех вышеперечисленных мер позволит предприятию
стабилизировать положение, восстановить платежеспособность и достичь
финансовой устойчивости, повысить рентабельность продаж и капитала.
69
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (ред. от 23.07.2013г.)
2. Афанасьев В. Н. Управление предприятием: организационные
модели и информационно-управляющие системы: Учебное пособие. - М.:
РУДН, 2012. - 193 с.
3. Горемыкин В. А. Стратегия развития предприятия. Учебное
пособие для вузов. - 2-е изд., испр. - М.: Дашков и К, 2012. - 594 с.
4. Грузинов В. П. Экономика предприятия. Учебник. Практикум. -
3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2009. - 336 с.
5. Данилов Е. Н. Анализ хозяйственной деятельности в бюджетных
и научных учреждениях. Учебное пособие для вузов. - 2-е изд., стер. - Мн.:
Книжный дом; Экоперспектива, 2008. - 336 с.
6. Дроздов В. В. Экономический анализ. Практикум. Учебное
пособие. - СПб.: Питер, 2009. - 240 с.
7. Зайцев Н. Л. Экономика, организация и управление
предприятием. Учебное пособие для вузов. - М.: ИНФРА-М, 2010. - 491 с
8. Зорин А. Л. Справочник экономиста в формулах и примерах. -
М.: Профессиональное издательство, 2008. - 336 с..
9. Ивачев И. Л. Малый бизнес: Юридический справочник. - М.:
ГроссМедиа, 2012. - 207 с.
10. Кравченко Л. И. Анализ хозяйственной деятельности в торговле.
Учебник. - 9-е изд., испр. - М.: Новое знание, 2009. - 509 с .
11. Крейнер С. Библиотека избранных трудов о бизнесе: Книги,
сотворившие менеджмент: Пер. с англ. - М.: Олимп-Бизнес, 2009. - 368 с.
12. Любушин Н. П. Комплексный экономический анализ
хозяйственной деятельности. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2010. - 448 с.
13. Максютов А. А. Экономический анализ. - М.: ЮНИТИ-ДАНА,
2009. - 543 с.
14. Основы бизнеса. Учебник для вузов / Под ред. Ю.Б.Рубина. - 7-е
изд., перераб. и доп. - М.: Маркет ДС Корпорейшн, 2011. - 388 с.
70
15. Предпринимательство. Учебник для вузов / Под ред.
В.Я.Горфинкеля, Г.Б.Поляка, В.А.Швандара . - 4-е изд., перераб. и доп. - М.:
ЮНИТИ-ДАНА, 2010. - 735 с.
16. Протасов В. Ф. Анализ деятельности предприятия (фирмы). - М.:
ФИНАНСЫ И СТАТИСТИКА, 2009. - 522 с.
17. Прыкина Л. В. Экономический анализ предприятия. - М.:
ЮНИТИ-ДАНА, 2006. - 407 с.
18. Савицкая Г. В. Экономический анализ. Учебник для вузов. - 12-е
изд., испр. и доп. - М.: Новое знание, 2012. - 679 с.
19. Скамай Л. Г. Экономический анализ деятельности предприятия.
М.: ИНФРА-М, 2011. – 539 с.
20. Скляренко В. К. Экономика предприятия. Учебник для вузов. -
М. : ИНФРА-М, 2011. - 528 с.
21. Титов В. И. Экономика предприятия. Учебник для вузов. - М.:
ЭКСМО, 2009. - 416 с.
22. Фирстова С. Ю. Экономический анализ в вопросах и ответах.
Учебное пособие для вузов. - М.: Кнорус, 2010. - 184 с.
23. Хотинская Г. И. Анализ хозяйственной деятельности
предприятия. - М.: ДЕЛО И СЕРВИС, 2009. - 240 с.
24. Чуев И. Н. Экономика предприятия. Учебник для вузов. - 2-е изд.,
перераб. и доп. - М.: Дашков и К, 2012. - 416 с.
25. Экономика предприятия (фирмы). Учебник / Под ред. Волкова
О.И., Девяткина О.В. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Инфра-М, 2010. - 601 с.
26. Экономика предприятия. Учебник для вузов / Под ред.
А.Е.Карлика, М.Л.Шухгальтера. - М.: ИНФРА-М, 2011. - 432 с..
27. Экономика предприятия. Учебник для вузов / Под ред.
В.М.Семенова. - 4-е изд. - СПб.: Питер, 2009. - 384 с.
28. Экономический анализ в торговле Учебное пособие / Под ред.
М.И.Баканова. - М.: Финансы и статистика, 2010. - 400 с.
29. Экономический анализ. Учебник для вузов / Под ред.
71
Н.В.Войтоловского, А.П.Калининой, И.И.Мазуровой. - 2-е изд., перераб. и
доп. - М.: Высшее образование, 2010. - 513 с.
30. Энциклопедия начинающего предпринимателя. Практические
рекомендации / Под ред. В.М.Емельянова. - М.: Новый издательский дом,
2011. - 816 с.
31. .Интернет-сайты:
1. www.nalog.ru
2. www.pravcons.ru;
3. http://www.consultant.ru/;
4. www.stroi-profi.su;