5
Содержание
Введение....................................................................................................................6
Глава 1. Теоретические аспекты анализа финансового состояния организации и
пути его улучшения.....................................................................................................8
1.1. Финансовое состояние предприятия: значение и особенности анализа.........8
1.2. Информационная база для целей анализа финансового состояния
предприятия............................................................................................................15
1.3. Методика анализа финансового состояния предприятия...............................23
Глава 2. Анализ финансового состояния предприятия и пути его улучшения...37
2.1. Финансово-экономическая характеристика предприятия..............................37
2.2 Анализ финансового состояния предприятия..................................................45
Глава 3. Мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия.....55
3.1 Пути улучшения финансового состояния предприятия..................................55
3.2 Оценка эффективности предложенных мероприятий.....................................63
Заключение.................................................................................................................68
Список использованных источников.......................................................................71
Приложения
6
ВВЕДЕНИЕ
Финансовое состояние является результатом всех производственно -
хозяйствующих факторов на предприятии. Стабильное и устойчивое финансовое
положение организации проявляется в его конкурентоспособности, в
способности возвращать кредиты, выплачивать заработную плату работникам,
вносить платежи в бюджет. Финансовое положение определяет потенциал
предприятия в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени
гарантированы интересы самого предприятия, контрагентов. Поставщики,
подрядчики, кредиторы, инвесторы, покупатели заинтересованы в получении
информации о положении предприятия – потенциального партнера. Оценить
финансовое состояние предприятия - это означает определить качество его
финансового положения.
Финансовое состояние организации - это экономическая категория,
которая определяет реальную финансовую способность организации
обеспечивать финансирование текущей деятельности, определенный уровень
саморазвития организации, а также погашение обязательств перед субъектами
хозяйствования.
Использование финансового анализа состояния коммерческой
организации позволяет получать реальную оценку эффективности деятельности
коммерческих организаций и формировать оптимальные управленческие
решения.
Актуальность выбранной темы исследования обусловлена тем, что в
условиях мирового финансового кризиса для большинства организаций
проблема неплатежеспособности является чрезвычайно значимой и
неотъемлемой частью деятельности, от эффективного решения которой зависят
не только результаты финансово-хозяйственной деятельности, но и
существование организации на рынке.
Цель работы – проведение анализа финансового состояния организации.
В связи с поставленной целью в работе решены следующие задачи:
7
- изучение теоретические основы анализа финансового состояния
предприятия;
- исследовать методы и методика проведения анализа финансового
состояния;
- выполнить анализ финансового состояния предприятия;
- определить основные пути повышения финансового состояния
предприятия;
- выполнить оценку эффективности мероприятий по оптимизации
финансового состояния.
Объектом исследования является ООО «Смартика».
Предметом исследования работы являются теоретические и
методические вопросы оценки и анализа финансового состояния предприятия.
Теоретической и методологической базой исследования являются
основные положения в области теории финансов, оценки ликвидности и
платежеспособности, выводы научных исследований отечественных и
зарубежных экономистов по проблемам, относящимся к теме выпускной
квалификационной работы.
В выпускной квалификационной работе применены методы системного
подхода, экономического и статистического анализа, экономико-
математические методы исследования.
Выпускная квалификационная работа состоит из введения, трех
логически связанных глав основного текста, заключения, списка использованной
литературы и приложений.
8
Глава 1. Теоретические аспекты анализа финансового состояния организации и
пути его улучшения
1.1. Финансовое состояние предприятия: значение и особенности анализа
В современных условиях любое предприятие может оказаться на грани
неустойчивого финансового состояния.
Роль финансов в обеспечении эффективной деятельности предприятий
любых форм собственности трудно переоценить. Влияние нестабильной
экономической обстановки, экономических санкций и прочих негативных
факторов оказывают дестабилизирующее влияние на хозяйственную
деятельность отечественных предприятий. Сохранить свою
конкурентоспособность в динамично меняющихся условиях внешней среды
могут лишь финансово-устойчивые и платежеспособные предприятия. В связи с
чем неотъемлемым элементом системы управления финансовой деятельностью
предприятия является постоянный мониторинг его финансового состояния
1
, что
позволяет, в конечном итоге, определить альтернативные способы достижения
финансовой стабильности и экономического роста предприятия, оценить
уровень финансовых и предпринимательских рисков.
В условиях трансформации рыночной экономики, каждый субъект
рыночных отношений нуждается в точной информация о финансовых
показателях своего предприятия, а также своих конкурентов и бизнес -
партнёров. Сейчас каждой организации, в связи с недостаточностью
использования традиционных методов определения финансового состояния
организации, необходимо искать оптимальные методы определения ряда
финансовых показателей и проводить грамотный анализ финансового
положения организации. Необходимо предусмотреть эффективное размещение
собственных финансовых ресурсов, обеспечение самофинансирования,
оптимизация налоговых платежей, мобилизацию привлеченного капитала,
1
Беляева Т.А. Эконометрический подход к анализу финансового состояния предприятия [Текст] Т.А. Беляева,
Н.Е. Трубникова // Проблемы теории и практики управления развитием социально-экономических систем
сборник материалов XIV Всероссийской научно-практической конференции. 2017. С. 83
9
эффективную амортизационную политику, избавление от
неплатёжеспособности, оптимизацию состава и структуры активов для
эффективного управления внутренними факторами деятельности субъекта
хозяйствования.
Финансовый анализ- один из основных инструментов аккумулирования
данных о ключевых параметрах деятельности предприятия, позволяющих
объективно и точно охарактеризовать финансовое положение организации в
раках таких направлений как оценка платежеспособности, эффективности и
доходности деятельности, перспектив развития. Информация, полученная в ходе
финансового анализа, ложится в основу принятия управленческих решений.
Финансовый анализ - это способ оценки состояния предприятия и
составление прогнозов его деятельности на основе бухгалтерских отчётов, то
есть на основе общедоступной информации. Поэтому такой анализ может
проводиться как собственным персоналом предприятия, так и сторонними
аналитиками
2
. На рисунке 1 представлены основные задачи анализа финансового
состояния:
Рисунок 1. Основные задачи составили анализа финансового
состояния
2
Баканов М.И., Шеремет А.Д., Мельник М.В. Теория экономического анализа. – М.: Финансы и статистика, 2017.
– 536 с
Основные
финансовые
задачи
анализа
Своевременная и объективная диагностика финансового
состояния организации, установление ее «болевых и уязвимых точек» и
изучение причин их образования
Обоснование конкретных мероприятий, направленных на более
эффективное использование финансовых ресурсов и средств
финансового состояния организации
Прогнозирование излишек возможных финансовых результатов и
разработка моделей финансового состояния при разнообразных
вариантах использования ресурсов
10
В качестве предмета финансового анализа выступают финансовые
потоки предприятия.
Финансовый анализ может применяться как на макроуровне для анализа
управления государственными финансами, так и на микроуровне для анализа
финансового положения отдельного предприятия.
Можно выделить два основных направления использования данных
финансового анализа:
- получение заинтересованными лицами информации о финансовом
состоянии предприятия;
- использование результатов финансового анализа в качестве основы
принятия управленческих решений.
В качестве заинтересованных лиц могут выступать партнеры,
потенциальные инвесторы, банки, лизинговые компании и т.д. На основе
полученных в ходе финансового анализа показателей они выстраивают линию
взаимоотношений с предприятием.
Для руководства предприятий роль финансового анализа заключается в
получении показателей, на основе которых оно может принимать оптимальные
и соответствующие ситуации управленческие решения.
К управленческим решениям, принимаемым менеджерами организации,
предъявляются требования оптимальности, обоснованности, мотивированности.
Оптимальность принимаемых управленческих решений основывается на данных
оперативного, текущего и перспективного анализа. Каждый из этих видов
анализа ложится в основу определенной функции управления и планирования. В
процессе принятия решений необходимо проработать несколько различных
сценариев, обоснование которых базируется на информации, полученной в ходе
финансового анализа. Критическая оценка разработанных сценариев позволяет
принять оптимальное управленческое решение. При этом применение
финансового анализа не только позволяет оценить текущую ситуацию, но и
составить прогноз ее развития.
11
Ключевой целью финансового анализа выступает выявление и
устранение недочетов в финансовой деятельности и поиск резервов повышения
эффективности управления финансами.
Под финансовым состоянием понимается способность организаций
обеспечивать себя денежными средствами, необходимыми для нормального
функционирования предприятия
3
. Но даже в лучшие времена компании могут
оказаться в затруднительном положении. Неудовлетворительное финансовое
состояние может привести к банкротству компании.
Все организации должны следить за своим финансовым положением,
ведь стабильность финансового состояния является залогом успеха предприятия.
Финансовым состоянием предприятия можно назвать умение
предприятия окупать свою деятельность. Это умение можно охарактеризовать
обеспеченностью финансами, которые необходимы для достаточно нормальной
работы предприятия, полезностью их расположения и результативностью их
использования, а помимо этого финансовым общением с другими физическими
и юридическими лицами, финансовой устойчивостью и платежеспособностью.
Состояние предприятия можно назвать устойчивым в финансовом плане,
кризисным, а так же неустойчивым. Возможность предприятия вовремя
совершать платежи, финансировать свою работу на более полной основе говорит
о его прекрасном состоянии в финансовом плане. Если финансовые и
производственные планы с успехом выполняются, следовательно, это влияет со
знаком плюс на состояние предприятия, конечно же финансовое и, наоборот, в
итоге невыполнения плана по выпуску и продаже конечного продукта
происходит увеличение ее собственной стоимости.
Прочное финансовое состояние, соответственно, положительно влияет на
своевременное и точное исполнение планов производства и обеспечение
потребностей производства важнейшими фондами. Следовательно деятельность
в финансовой сфере, как комбинированная часть хозяйственной работы,
3
Сабитова Г.М. Финансовое состояние предприятия как важнейшая характеристика его деятельности // Молодой
ученый. — 2016. — №18. — С. 281
12
направленной на покрытие систематического вливания и затрат финансовых
ресурсов, точное исполнение расчетной дисциплины, результат разумных
соотношений заемного и собственного капитала, а так же и более полезного его
использования. Основной целью деятельности предприятия в финансовом плане,
является заключение, где, как и когда использовать финансовый потенциал для
качественно полезного развития производства и в итоге для получения
наибольшей прибыли
4
.
Для выживания в трудных условиях современной экономики и
препятствовать банкротству предприятия, необходимо отлично знать, каким
способом распоряжаться финансами, каким должен быть состав капитала по
источникам образования и составу, а так же какую часть должны занимать
заемные и заемные средства. Так же следует следующие понятия современной
рыночной экономики как:
- деловая активность;
- ликвидность;
- платежеспособность;
- кредитоспособность предприятия;
- порог рентабельности;
- запас финансовой устойчивости иными словами зона безопасности;
- степень риска;
- эффект финансового рычага и др.
А также принцип работы их анализа.
Целью анализа является не только в том, чтобы оценить и установить
финансовое положение предприятия, но а так же в том, чтобы регулярно
совершать эффективную работу, которая будет направлена на его
совершенствование. Экспертиза состояния предприятия в финансовом плане
указывает, в каких направлениях необходимо проводить активные действия,
дает альтернативу выявить главные пункты, а так же более слабые стороны в
4
Донцова, Л.В. Комплексный анализ бухгалтерской отчетности / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. - М.: Дело и
Сервис, 2017. -304 с.
13
состоянии предприятия в финансовом плане. А так же найти за пасы для
совершенствования его платежеспособности и финансового состояния
предприятия. Для подведения итогов твердого состояния предприятия в
финансовом плане применяется целая цепь показателей, которые характеризуют
следующие трансформации:
- конструкция капитала предприятия по его размещению относительно
источников образования;
- интенсивности и результативности его использования;
- финансовой состоятельности предприятия;
- ресурса финансовой устойчивости.
В оценке состояния предприятия в финансовом плане принимают участие
помимо соответствующих служб и руководителей предприятия:
- инвесторы - с намерением изучения рентабельности использования
резервов;
- его учредители;
- банки – для объективной оценки степени риска и условий кредитования;
- подрядчики – для уверенности в своевременном получении платежей;
- налоговые инспекции – для выполнения плана по поступлениям средств
в бюджет РФи т.д.
В соотношении с этим анализ можно разделить на:
- внутренний, тот который осуществляется службами предприятия, а его
выводы применяются для прогнозирования, планирования и прогнозирования
состояния предприятия в финансовом плане. Целью этой оценки является
определение предполагаемого вливания финансов и распределении заемных
собственных средств так, чтобы в результате создать правильную работу
предприятия, получение наибольшей прибыли и устранение несостоятельности;
- внешний анализ, который проводится инвесторами, контролирующими
органами на основании публикуемой отчетности, а так же поставщиками
финансовых и материальных и ресурсов. Целью данного анализа является
14
установление вероятности прибыльного вложения средств, чтобы создать
наибольшую прибыль и сделать невозможным возможность потери.
Однако важнейшей функцией финансового анализа является поиск того,
как можно повысить эффективность производства организации, используя
инновации.
Сейчас в России остро стоит вопрос оценки финансового положения
фирмы, при чем эта проблема характерна не только для отдельных фирм, но
также и для государственных ведомств. Действительно, в нашей стране всё ещё
не выработан подход к проведению такого рода анализа, а ведь результаты
финансового анализа помогают найти слабые места, которые нуждаются во
внимании и разработать программу оптимизации предприятия и снижения ее
ущерба. Результаты, которые определяет такой анализ, дают основу для
принятия решений, определяющих дальнейшую судьбу фирмы. Сегодняшние
тенденции на рынке, направленные на преодоление кризисов и инфляций, ведут
к большему привлечение инвестиций и заёмных средств, формированию
элементов рационально функционирующего менеджмента, способного
расставить правильные приоритеты на развитие бизнеса, а также обеспечить их
необходимыми финансовыми ресурсами
5
.
Таким образом, для отыскания причин финансовой нестабильности
предприятия, а также для разработки и реализации определённой политики
необходимо дать точную количественную оценку устойчивости субъекта
экономических отношений. Поэтому в целом такой анализ может проводиться
как собственным персоналом предприятия, так и сторонними аналитиками. То
есть, можно сказать, что анализ финансовой устойчивости предприятия
позволяет сказать насколько предприятие способно погасить свои долги, а также
ответить на вопрос насколько оно экономически независимо, какова динамика
уровня этой независимости и соответствует ли состояние хозяйственной
деятельности задачам организации.
5
Сергеев, И. В. Экономика организации (предприятия) : учебник и практикум для прикладного бакалавриата / И.
В. Сергеев, И. И. Веретеннико-ва. — 6-е изд., пер. и доп. — М. Издательство Юрайт, 2018. — 511 с.