66
Показатели рентабельности после внедрения мероприятий приведены в
таблице 26.
Таблица 26 - Анализ показателей рентабельности ООО «Терра-
Моторс» после внедрения предложенных мероприятий
Показатель
Ед.
изм.
Годы
Изменение,
(+, -)
2017г.
Прогнозный
период
2018г. к
2017г.
Общая рентабельность
совокупного капитала
%
0,70
2,08
1,42
Чистая рентабельность
совокупного капитала
%
0,49
1,62
1,29
Общая рентабельность
собственного капитала
%
1,05
2,80
1,92
Чистая рентабельность
собственного капитала
%
0,73
2,18
1,74
Общая рентабельность услуг
%
2,40
6,12
4,35
Чистая рентабельность услуг
%
1,67
4,77
3,88
Рентабельность продаж
%
2,03
4,02
2,01
Рентабельность продукции
%
2,07
4,18
2,22
Изменение коэффициентов показано на рисунке 7.
Рисунок 7 - Изменение показателей рентабельности ООО «Терра-
Моторс» после внедрения предложенных мероприятий
67
По всем показателям рентабельности произошли очевидные улучшения
в прогнозный период по сравнению 2017 г.
Коэффициенты финансовой устойчивости и платежеспособности после
внедрения мероприятий представлены в таблице 27.
Таблица 27 - Коэффициенты финансовой устойчивости и
платежеспособности после внедрения мероприятий
Показатель
Факт
2017 г.
Прогнозный
2018г.
Изменение
абсолютное,
тыс.руб..
Отности-
тельное, %
Коэффициент абсолютной
ликвидности
0,03
0,14
0,11
366,6
Коэффициент
промежуточной (быстрой)
ликвидности
0,16
0,11
-0,05
-31,25
Коэффициент текущей
ликвидности
1,01
1,26
0,25
24,7
Коэффициент наличия
собственных средств
0,53
0,64
0,11
20,7
Рентабельность
продукции, %
0,21
0,4
0,19
90,5
Рентабельность
деятельности
предприятия, %
0,09
0,19
0,1
111,1
Таким образом, из таблицы 27 видно, что большинство показателей,
характеризующих финансовое состояние предприятия, увеличились.
Также рассмотрим показатели вероятности банкротства организации по
модели Z-счет Альтмана после внедрения мероприятий (таблица 28).
Таблица 28 – Показатели вероятности банкротства после
внедрения мероприятий
Коэф-т
Расчет
Фактическое
значение
Прогнозное
значение
К1
Отношение оборотного капитала к
величине всех активов
0,88
0,62
К2
Отношение нераспределенной
прибыли и фондов спец. назначения
к величине всех активов
0,85
0,75
К3
Отношение фин. результата от
продаж к величине всех активов
0,033
0,80
К4
Отношение собственного капитала к
заемному
1,014
1,02
К5
Отношение выручки от продаж к
величине всех активов
0,22
1,39
Z-счет Альтмана
3,0
4,58
68
После внедрения мероприятий риск вероятности банкротства снизился,
что свидетельствует об эффективности разработанных мероприятий.
Благодаря разработанным мероприятиям в целом данные изменения
окажут благотворное влияние на финансовые показатели ООО «Терра-
Моторс»:
- рост чистой прибыли предприятия на 1296,4 тыс. руб.;
- положительная динамика коэффициента автономии;
- увеличение коэффициента обеспеченности собственными
оборотными средствами;
- увеличение коэффициента маневренности;
- улучшение всех показателей рентабельности, прежде всего общей
рентабельности услуг (изменение составит 4,35%), как следствие чистой
рентабельности услуг (она может увеличится в прогнозный период на
3,88%), рентабельности продаж (рост данного показателя составит 2,01%) и
рентабельности продукции (2,22% - соответственно);
- улучшение показателей финансовой устойчивости и
платежеспособности;
- снижение вероятности банкротства.
Таким образом, все показатели, характеризующие финансовое
состояние предприятия улучшились, что свидетельствует об эффективности
предложенных выше мероприятий для ООО «Терра-Моторс».
69
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
На основании проведенного исследования были достигнуты
следующие результаты.
- финансовый результат (прибыль) есть разница между доходами и
расходами фирмы (предприятия). Она формируется под влиянием множества
разнообразных факторов, основными из которых являются
конкурентоспособность выпускаемой продукции, высокая мобильность
предприятия на рынке, ритмичность и гибкость производства, а также
разработка мер по улучшению выпускаемой продукции и расширению ее
ассортимента.
- сопоставление существующих в отечественной литературе методик
анализа финансовых результатов позволил выделить четыре этапа их
анализа: на первом этапе исследуется основной показатель финансовых
результатов - чистая прибыль, на втором – осуществляется ее факторный
анализ, на третьем – рассчитываются показатели рентабельности путём
сопоставления прибыли к затратам или ресурсам, на четвертом –
определяется минимально необходимый объём продаж, обеспечивающий
оптимальное соотношение расходов и доходов организации.
- прибыль играет решающую роль в стимулировании дальнейшего
повышения эффективности производства, усиления материальной
заинтересованности работников в достижении высоких результатов
деятельности своего предприятия. При этом каждое предприятие
самостоятельно выбирает способы и совокупности способов повышения
финансовых результатов своей деятельности, в зависимости от своих
производственных и технологических возможностей, размера капитала,
скорости достижения желаемых результатов, возможности привлечения в
свой производственный процесс дополнительных средств и техники. Важной
функцией управления прибылью является расчет плановой прибыли.
Величина плановой прибыли должна быть экономически обоснованной,
достаточной для своевременного выполнения в полном объеме всех
70
обязательств предприятия, а также обеспечивать его постоянное развитие.
- по результатам анализа, проведенного во второй главе исследования,
были сделаны следующие выводы. Объем реализованных услуг, работ в
текущих ценах с 2015 по 2017 гг. вырос на 0,02% или на 10 тыс. руб., что не
может рассматриваться как позитивная тенденция и поэтому требует
разработки управленческих рекомендаций по ее наращиванию. На фоне
увеличения себестоимости, которая в 2017 году составляет 95% от выручки и
характеризуется устойчивым ростом (на 8607 тыс. руб., который произошел в
основном за счет роста материальных затрат на 4572 тыс. руб., заработной
платы на 4720 тыс. руб.) Требуются изыскания резервов наращивания
выручки ООО «Терра-Моторс».
- предложенные рекомендации по расширению клиентской базы,
заключающиеся в проведения рекламной кампании, заключения договоров
с автосалонами на предоставление гарантийных обязательств на автомобили
с пробегом с последующим техобслуживанием, внедрения программы
«Экспресс-диагностика на дорогах» позволят ООО «Терра-Моторс» в
прогнозируемый период получить дополнительную прибыль в сумме
1296,447 тыс. рублей.
- данные изменения окажут благотворное влияние на финансовые
показатели ООО «Терра-Моторс»: 1) рост чистой прибыли предприятия на
1296,4 тыс. руб.; 2) положительная динамика коэффициента автономии; 3)
увеличение коэффициента обеспеченности собственными оборотными
средствами; 4) увеличение коэффициента маневренности; 5) улучшение всех
показателей рентабельности, прежде всего общей рентабельности услуг
(изменение составит 4,35%), как следствие чистой рентабельности услуг (она
может увеличится в прогнозный период на 3,88%), рентабельности продаж
(рост данного показателя составит 2,01%) и рентабельности продукции
(2,22% - соответственно), снижение вероятности банкротства. Результаты
осуществленных расчетов свидетельствуют об эффективности предложенных
выше мероприятий.
71
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
Нормативно-правовые документы
1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от
30.11.1994 № 51-ФЗ. Принят ГД ФС РФ 21.10.1994 (в редакции Федерального
закона от 24.07.2011 №161-ФЗ, Федерального закона от 05.05.2017 №129-ФЗ,
Постановления Конституционного Суда РФ от 27.06.2016 №15-П)
2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) от
26.01.1996 N 14-ФЗ. Принят ГД ФС РФ 21.10.1994 (в редакции Федерального
закона от 26.01.1996 №15-ФЗ, Постановления Конституционного Суда РФ от
23.12.1997 №21-П, Федерального закона от 22.12.2017 №432-ФЗ)
3. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая) от
31.07.1998 № 146-ФЗ. Принят ГД ФС РФ 16.07.1998 (в редакции
Федерального закона от 30.09.1999 №51-ФЗ, Постановления
Конституционного Суда РФ от 17.03.2013 №5-П, Федерального закона от
04.11.2017 №347-ФЗ).
4. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть вторая) от
05.08.2000 № 117-ФЗ. Принят ГД ФС РФ 19.07.2000 (в редакции
Федерального закона от 19.12.2004 №205-ФЗ, Постановления
Конституционного Суда РФ от 25.12.2016 №33-п, Федерального закона от
21.07.2017 №219-ФЗ).
5. Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» от
26.10.2002 N 127-ФЗ (в ред. от 12.05.2018г.).
6. Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 06.12.2011 N 402-ФЗ
(в ред. от 12.05.2018г.).
7. Приказ Минфина России от 06.05.1999 № 32н (ред. от 27.04.2016)
«Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Доходы
организации» ПБУ 9/99» (Зарегистрировано в Минюсте России 31.05.1999 №
1791) // http://www.minfin.ru – официальный сайт Министерства финансов
Российской Федерации.
72
8. Приказ Минфина России от 06.05.1999 № 33н (ред. от 27.04.2016)
«Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Расходы
организации» ПБУ 10/99» (Зарегистрировано в Минюсте России 31.05.1999
№ 1790) // http://www.minfin.ru – официальный сайт Министерства финансов
Российской Федерации.
9. Приказ Минфина России от 02.07.2014 N 66н «О формах
бухгалтерской отчетности организаций» (в ред. Приказа Минфина РФ от
05.10.2015 N 124н) // http://www.minfin.ru – официальный сайт Министерства
финансов Российской Федерации.
10. Приказ Минфина России от 17.08.2016 N 113н «О внесении
изменений в Приказ Министерства финансов Российской Федерации от 2
июля 2016 г. N 66н» // http://www.minfin.ru – официальный сайт
Министерства финансов Российской Федерации.
Монографическая литература
11. Артеменко В.Г. Финансовый анализ. – 3-е изд./ Беллендир М.В.-
М.: ДИС, 2016. – 385 с.
12. Ахметова Г.В. Бухгалтерская (финансовая) отчетность. Порядок
составления и представления. – 4-е изд., доп./ - М.: Кнорус, 2017. - 457 с.
13. Баканов М. И. Теория экономического анализа: учебник/ Шеремет
А. Д.–М.: Финансы и статистика, 2015. – 416 с.
14. Безопасность жизнедеятельности: Конспект лекций. Ч 1 и 2 / П.Г.
Белов, А.Ф. Козьяков, С.В. Белов и др.; Под ред. С.В. Белова. – М.: ВАСОТ,
2014, - 164с.
15. Безопасность жизнедеятельности: Учебное пособие / О.Н. Русак,
К.Р. Малаян, Н.Г. Занько. - СПб.: Лань, 2015.
16. Безопасность технологических процессов и производств. Охрана
труда./ П.П. Кукин, В.Л. Лапин, Н.Л. Пономарев, Н.И. Сердюк/ ФГУП «Изд-
во «Высшая школа», 2014 г.-318с.
73
17. Брызгалин В.В. Налоговые доходы и расходы предприятия: как
минимизировать налоговые платежи/ Новикова О.А. – М.: Эксмо. – 2017. -
184 с.
18. Васильева Л.С. Бухгалтерский управленческий учет: [Текст]:
учебное пособие. / Васильева Л.С., Ряховский Д.И., Петровская М.В. – М.,
Эксмо, 2016. – 368 с.
19. Волков Д.Л. Финансовый учет: теория, практика, отчетность
организации: Учебное пособие. – 5-е изд., доп. - Спб.: Издат. дом Санкт-
Петербургского государственного университета, 2016. - 640 с.
20. Гаврилова А.Н. Финансы организации (предприятий): Учебник для
ВУЗов. 7-е изд./ Попов А.А., - переб. и доп. Москва, 2015. – 598 с.
21. Горфинкель В.Я. Малый бизнес. Организация, экономика,
управление : учеб. пособие. 7-е изд., перераб. и доп./Швандар В.А.-М.:
Юнити-Дана, 2015. - 495 с.
22. Грузинов, В.П. Экономика предприятий (предпринимательская): /
Учебник для вузов. 7-е изд. перераб. и доп. М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2017. С.
373.
23. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности:
учебное пособие. 2-е изд.- М.: Дело и сервис.- 2015. – 455 с.
24. Жигалова Н.Е. Бухгалтерская финансовая отчетность [Текст]:- Н.
Новгород: Издательство ВГОУ ВПО ВГАВТ, 2016. – 213с.
25. Каморджанова Н.А. Бухгалтерский финансовый учет. [Текст]:/
Карташова И.В., Тимофеева М.В., – СПб: Питер, 2016. – 224 с.
26. Кириченко Т.В. Финансовый менеджмент: Учебник. – 4-е изд., доп.
- М.: Дашков и К, 2015.- 246 с.
27. Ковалев А.И. Анализ финансового состояния предприятия. Издание
9-е, переработанное и дополненное/ Привалов В.П. - М.: ЗАО «Центр
экономики и маркетинга», 2017 г.- 412 с.
74
28. Ковалев В.В. Финансовая отчетность. Анализ финансовой
отчетности (основы балансоведения) (Текст):/ Ковалев В. В. - Москва
Проспект, 2015. – 425 с.
29. Ковалев В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия:
учеб. изд. 7-е, доп./ Волкова О.Н.- М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2017. -
420 c.
30. Маркорьян Э.А. Финансовый анализ./ Герасименко Г.П. - М.:
ПРИОР, 2015. – 365 с.
31. Палий В.Ф. Новая бухгалтерская отчетность. Содержание.
Методика анализа/ - М.: Библиотека журнала «Контроллинг», 2015 – 193 с.
32. Савицкая Г.В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности
предприятия: Учебник. 7-е изд., перераб. и доп./ - М.: ИНФРА-М, 2016. С.
536
33. Скляренко В. К. Экономика предприятия : учебник/ Прудников
В.М.-М. : ИНФРА-М, 2015. – 396 с.
34. Ковалев В.В. Финансовая отчетность. Анализ финансовой
отчетности (основы балансоведения) [Текст]:/ Ковалев В. В. - Москва
Проспект, 2015. – 425 с.
Периодическая литература
35. Алиев Б.Х. О налоговом регулировании доходов субъектов
Российской Федерации / Мусаева Х.М., Сулейманов М.М. - Финансы, 2015,
№ 11. – С. 28-29
36. Васильева Н.К. Управление финансовыми рисками во взаимосвязи
с рентабельностью организации / Ушвицкий М.Л. - Финансовая аналитика:
проблемы и решения. – 2016. - № 13. – С. 24 -29
37. Демидов Е.Е. Изыскиваем резервы для сокращения затрат и
увеличения оборачиваемости оборотного капитала / - Справочник
экономиста. 2016. №7. С. 18-24
75
38. Климова Н.В. Оценка влияния факторов на показатели
рентабельности / - Экономический анализ: теория и практика. 2015. №20. С.
15-19
39. Корнеева Е.А. Как оценить состояние бизнеса на основе анализа
коэффициентов / - Финансовый директор, 2017, № 2, С. 29-35
40. Курова Г.М. Партнерство и рентабельность организаций в период
кризиса / - Российское предпринимательство. – 2015. - № 12 Вып. 1 (197). – с.
33-38
41. Лебедева Н.М. Анализ финансовой отчетности организации / -
Справочник экономиста. 2016. № 7. С. 14-21
42. Магомедов A.M. Рентабельность: чтобы управлять, следует
правильно измерить/ - Управленческий учет, № 9/2016. С. 35 – 39
43. Никольская Э.В. Анализ экономических результатов деятельности
организации по данным формы «Отчет о прибылях и убытках» / -
Экономический анализ: теория и практика. 2016. № 12. С. 21-25
44. Плотникова В.В. Анализ факторов, влияющих на рентабельность
консолидированного капитала / - Финансовая аналитика: проблемы и
решения, 2016 г., №37, С. 24-28
45. Селюжицкая Т.И. Резерв по гарантийному ремонту / - Справочник
экономиста. 2015. №10. С. 10-12
46. Сенюгина И.А. Критерии оценки финансовой устойчивости
предприятия / - Сборник научных трудов СевКавГТУ. Серия «Экономика».
2015. № 10. С. 32-37
47. Скляренко В.К. Методы планирования прибыли предприятия /
Казакова Р.П. - Справочник экономиста. 2017. №1. С. 22-26
48. Смольский А.Т. Расчет и оценка рентабельности деятельности
организации / - Системы управления. 2016. № 8. С. 18 – 24
49. Султангаджиев Ш.М. Методические подходы к оптимизации
налоговой нагрузки в целях стимулирования предпринимательской