75
Продемонстрированные ниже 2 показателя финансового положения ООО
«БиН» имеют исключительно хорошие значения:
-чистые активы превышают уставный капитал, в частности, за
исследуемый период (с 31.12.2015 по 31.12.2017) наблюдалось увеличение
чистых активов;
-положительное изменение собственного капитала относительно общего
изменения активов организации.
Положительно результаты деятельности организации характеризует
следующий показатель – прибыль от финансово-хозяйственной деятельности за
период с 01.01.2017 по 31.12.2017 составила 768 тыс. руб.
Показателем, имеющим значение на границе норматива, является
следующий – за последний год получена прибыль от продаж (1 880 тыс. руб.),
но наблюдалась ее отрицательная динамика по сравнению с предшествующим
годом (-1 043 тыс. руб.).
С отрицательной стороны финансовое положение и результаты
деятельности ООО «БиН» характеризуют следующие показатели:
-коэффициент автономии имеет неудовлетворительное значение (0,09);
-коэффициент быстрой (промежуточной) ликвидности ниже принятой
нормы;
-коэффициент абсолютной ликвидности не укладывается в нормативное
значение;
-низкая рентабельность активов (1,61% за 2017 год);
-не соблюдается нормальное соотношение активов по степени
ликвидности и обязательств по сроку погашения;
Показатели финансового положения ООО «БиН», имеющие критические
значения:
-коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на
31.12.2017 имеет критическое значение, равное -0,4;
-коэффициент текущей (общей) ликвидности значительно ниже
нормативного значения;
76
-коэффициент покрытия инвестиций значительно ниже нормы (доля
собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей сумме капитала
организации составляет 9% (нормальное значение для данной отрасли: 65% и
более);
Предприятию нужно предпринимать меры по наращиванию собственного
капитала и снижению сумм дебиторской и кредиторской задолженности.
В исследовании предложен комплекс мероприятий по улучшению
финансового состояния ООО «БиН»:
1. Просроченную дебиторскую задолженность компании ООО
«БалтТрест» перед ООО «БиН» рекомендуется реализовать по договору цессии
ООО «ДК «Калита» - компании, специализирующейся на возврате
просроченной дебиторской задолженности в сфере строительства.
2. В целях повышения эффективности расчетов с кредиторами компании
предлагается провести переговоры об их покрытии на условиях бартера. Таким
образом, в результате бартерных схем планируемое снижение кредиторской
задолженности в 2017 году составит 9899тыс.руб. на эту же сумму увеличится
нераспределенная прибыль в пассиве компании. За счет полученной
дополнительной чистой прибыли можно будет пополнить денежные средства в
обороте и нераспределённую прибыль.
3. Внедрение системы административного управленческого учета – даст возможность позволит более
действенно оперативно и эффективно править управлять прибылью фирма ООО «БиН».
В результате внедрения предложенных мероприятий сократится
дебиторская и кредиторская задолженность компании, и увеличатся денежные
средства и собственный капитал.
На прогнозируемый период ожидается значительное увеличение
автономии ООО «БиН», так же возрастет обеспеченность собственными
оборотными средствами и увеличится коэффициент покрытия инвестиций.
Расчетные данные показывают, что в результате реализации комплекса
предложенных мероприятий коэффициенты текущей и быстрой ликвидности
77
приближаются к нормативным значениям, а коэффициент абсолютной
ликвидности достигает норматива.
Таким образом, мероприятия, разработанные в работе, положительно
повлияют на ликвидность и финансовую устойчивость ООО «БиН» и
рекомендуются к реализации.
78
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Федеральный закон от 26.10.2002 N 127- ФЗ «О несостоятельности
(банкротстве)» (ред. от 29.12.2012, с изм. от 30.12.2012)
2. Постановление Правительства РФ N 367 «Об утверждении Правил
проведения арбитражным управляющим финансового анализа» от
25.06.2003
3. Постановление Правительства РФ «Об организации проведения учета и
анализа финансового состояния стратегических предприятий и
организаций и их платежеспособности» от 21.12.2005
4. Приказ Минэкономразвития РФ «Об утверждении Методики проведения
Федеральной налоговой службой учета и анализа финансового состояния
и платежеспособности стратегических предприятий и организаций» от
21.04.2006 N 104 (ред. от 13.12.2016)
5. Указание Банка России N 766-У «О критериях определения финансового
состояния кредитных организаций» от 31.03.2000
6. «Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных
проектов» (утв. Минэкономики РФ, Минфином РФ, Госстроем РФ
21.06.1999 N ВК 477)
7. Распоряжение ФУДН при Госкомимуществе РФ от 12.09.1994 N 56-р (с
изм. от 14.11.1994) «О некоторых вопросах обеспечения единого
методического подхода при проведении анализа финансового состояния
предприятий, имеющих неудовлетворительную структуру баланса»
8. Распоряжение ФУДН при Госкомимуществе РФ от 12.08.1994 N 31-р
(ред. от 12.09.1994) «Об утверждении Методических положений по
оценке финансового состояния предприятий и установлению
неудовлетворительной структуры баланса»
9. «Методологические рекомендации по проведению анализа финансово-
хозяйственной деятельности организаций» (утв. Госкомстатом России
28.11.2002)
79
10. Бригхем Ю. Финансовый менеджмент: Полный курс: В 2-х т./ Бригхем
Ю., Гапенски Л.//Пер. с англ. Под ред. В.В. Ковалева.
СПб.:Экономическая школа, 2013. т.2. – 669 с.
11. Ковалев В. В. Введение в финансовый менеджмент: учеб. пособие / В. В.
Ковалев - М.: Финансы и статистика, 2012. – 768с.
12. Ковалев В. В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор
инвестиций. Анализ отчетности: учеб. пособие / В. В. Ковалев– М.:
Финансы и статистика, 2016. – 512с.
13. Ковалева А.М. Финансы фирмы: учебник. / А. М. Ковалева, М. Г.
Лапуста, Л. Г. Скамай - М.: ИНФРА-М, 2012. – 416 с.
14. Когденко В. Г. Практикум по экономическому анализу: учебное пособие /
В. Г. Когденко – М.: Перспектива, 2016. – 240с.
15. Коласс Б. Н. Управление финансовой деятельностью предприятия.
Проблемы, концепции, методы: учеб. пособие / Б. Н. Коласс – М.:
ЮНИТИ, 2014. – 375 с.
16. Лихачева О. Н. Финансовое планирование на предприятии: учеб. пособие
/О. Н. Лихачева – М.:Велби, 2015. – 264 с.
17. Любушин Н. П. Анализ финансово-экономической деятельности
предприятия: учеб. пособие / Н. П. Любушин, В. Б. Лещева, В.Г. Дьякова
- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2016.- 535 с.
18. Моляков Д. С. Финансы предприятий и отраслей народного хозяйства:
учеб. пособие / Д.С. Моляков – М.: Финансы и статистика, 2017. – 198 с.
19. Негашев Е. В. Анализ финансов предприятия в условиях рынка: учеб.
пособие / Е. В. Негашев – М.: Высш. шк., 2013. – 192 с.
20. Павлова Л. Н. Финансы предприятий: учебник для вузов / Л. Н. Павлова –
М.: Финансы, ЮНИТИ, 2017. – 639 с.
21. Патров В. В. Как читать баланс?: учеб. пособие / В. В. Патров, В.В.
Ковалев - М.: Финансы и статистика, 2014. - 197 с.
80
22. Половинкин С. А. Управление финансами предприятия: учебно-
практическое пособие / С. А. Половинкин – М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2016. –
376 с.
23. Савицкая Г. В. Экономический анализ: учеб. пособие / Г.В. Савицкая –
М.:Новое знание, 2015. – 640 с.
24. Самсонов Н. Ф., Финансовый менеджмент: учеб. пособие / Н. Ф.
Самсонов - Москва.: Юнити, 2013. – 557 с.
25. Сафронов Н. А. Экономика организации (предприятия): учеб.пособие / Н.
А. Сафронов – М.:Экономистъ, 2017. – 251 с.
26. Скоун Т. ,Управленческий учет: учеб. пособие / Скоун Т. - Москва: Изд-
во ЮНИТИ, 2015. – 558 с.
27. Сергеев И. В. Экономика организации (предприятия): учеб. пособие / И.
В. Сергеев – М.Финансы и статистика, 2012. – 576 с.
28. Современный финансово-кредитный словарь / под ред. М.Г. Лапусты,
П.С. Никольского. - М.: ИНФРА-М, 2016. - 290 с.
29. Справочник финансиста предприятия.- М.: ИНФРА-М, 2014. - 249 с.
30. Теплова Т. В. Финансовый менеджмент: управление капиталом и
инвестициями: учеб. пособие / Т. В. Теплова – М.: ГУ ВШЭ, 2016. – 504 с.
31. Финансовый менеджмент: теория и практика: учеб. пособие / под ред.
Е.С. Стояновой. – М.:Изд-во «Перспектива», 2017. – 656 с.
32. Хотинская Г. И. Финансовый менеджмент: учеб. пособие / Г. И.
Хотинская – М.:Изд-во «Дело и сервис», 2013. – 192 с.
33. Шеремет А. Д., Ионова А. Д. Финансы предприятий: учеб. пособие / А. Д.
Шеремет, А. Д. Ионова – М.:Инфра-М, 2014. – 538 с.
34. Ширенбек Х. Экономика предприяти: учеб. пособие Х. Ширенбек –
СПб.:Питер, 2012. – 848 с.
35. Банк С. В. К вопросу о методике анализа финансового состояния
организаций. // Экономический анализ. – 2015. – № 19. – С. 37-42.
36. Войко А. В. Методы инкассации дебиторской задолженности. // Е.Ю.
Совершенствование методов управления оборотными средствами
81
предприятия в условиях переходной экономики: Автореферат на
соискание ученой степени кандидата экономических наук / РГУНиГ. –
М.:РГУНиГ, 2014. – 21 с.
37. Гребенщикова, Е. В. Альтернативный расчет запаса финансовой
прочности предприятия/ Е.В. Гребенщикова // Финансы. - 2017. - №8.–
С. 69-70.
38. Лисицына Е. В. Управление активами компании // Финансовый
менеджмент. – 2016. – №5. – С.112-127.
39. Радионов Р. А. Оперативный контроль фактического состояния запасов. //
Финансовый менеджмент. – 2016. – № 1. – С. 3-13.
40. Тютюкина Е. Б. Финансы предприятий: учеб. пособие / Е. Б. Тютюкина. –
М.: Дашков и К, 2014. – 252 с.
41. Финансовый учет: учеб. пособие / под ред. В. Г. Гетьмана. – М.: Финансы
и статистика, 2015. – 784 с.
42. Финансы и кредит: учеб. пособие / под ред. А. М. Ковалевой. – М.:
Финансы и статистика, 2014. – 512 с.
43. Хелферт Э. Техника финансового анализа/ Э. Хелферт. – СПб.: Питер,
2012. – 164 с.
44. Хотяшова О. М. Инновационный менеджмент: учеб. пособие / О. М.
Хотяшова. – СПб.: Питер, 2012. – 318 с.
45. Финансовый менеджмент: учеб. пособие / под ред. М. Ю. Ковалевой. –
М.: ИНФРА-М, 2014. – 284 с.
46. Финансовый и экономический анализ деятельности предприятия: учеб.
пособие/ под ред. Ю. Н. Воропаева. – М. : Финансы и статистика, 2014. –
426 с.
47. Финансовый учет: учеб. пособие / под ред. В. Г. Гетьмана. – М.: Финансы
и статистика, 2014. – 638 с.
48. Шеремет А. Д. Финансы предприятий/ А. Д. Шеремет, Р. С. Сайфулин. –
М.: ИНФРА-М, 2016. – 343 с.
82
49. Фомин П. А. Стратегия управления капиталом компании // Финансы и
кредит. – 2017. - № 5. – С. 12 - 20.
50. Шишкоедова Н. Н. Методика финансового анализа предприятий. //
Экономический анализ. – 2014. – № 3. – С. 49-53.
51. Анализ платежеспособности организации [Электронный ресурс]: сайт. -
Режим доступа: http://www.buh.ru/document-643.
52. Управление денежными активами предприятия [Электронный ресурс]:
сайт. - Режим доступа: www.bfmesi.ru/about/files/conference/gusak.doc
53. Комплексное оперативное управление оборотными активами и
краткосрочными обязательствами предприятия [Электронный ресурс]:
сайт. - Режим доступа: http://marketing.spb.ru/lib-mm/mibif/1/ls2.html
54. Методика комплексной оценки финансового состояния предприятия
[Электронный ресурс]: сайт. - Режим доступа:
http://www.oboi.prompter.ru/metodika_kompleksnoi_otsenki_finansovogo_so
stoyaniya_predpriyatiya.html