Кфу конец 2016 г. = 12115 / 16453 = 0,74
Кфу прогн. = 7665 / 12003 = 0,64
- Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами.
Рекомендованное значение больше 0,1:
Ко конец 2016 г. = 4338 / 16453 = 0,26
Ко прогн. = 4338 / 12003 = 0,36
- Коэффициент соотношения заемных средств и собственного капитала:
Кз/с конец 2016 г. = 12115 / 4338 = 2,79
Кз/с прогн. =7665 / 4338 = 1,77
- Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности при
условии роста выручки до величины 8 102 тыс.руб.:
Кобдз конец 2016 г. = 0,47
Коб дз прогн. = 0,76
Для анализа рассчитанных данных составим таблицу 20.
Таблица 20
Анализ показателей ликвидности и финансовой устойчивости
________
ООО «Интех-Совет» в прогнозном периоде ^
_________
Показатель
Рекомен
дованные
значения
По состоянию на
Абс.
изменение
Конец
2016г.
По
прогнозу
К о эф ф и ци ен т авто ном ии
0,5 0,2 6 0 ,3 6 + 0 ,1
К о эф ф и ци ен т ф ин а н с о в о й
устой чи во сти
0,5
0 ,7 4 0 ,6 4
-0 ,1
К о эф ф и ци ен т пок ры тия общ ий
> 2 ,0 1,36
1,57 + 0 ,2 1
К о эф ф и ци ен т б ы строй
ли кви д н ости
0 ,7 -0 ,8 1,25 1,3 9
+ 0 ,1 4
К о эф ф и ци ен т абсо л ю т.
Л иквидн о сти
0 ,2 - 0 ,2 5 0 ,0 0 2 0 ,0 07
+ 0 ,0 0 5
К о эф ф и ци ен т о бе сп е ч ен н о сти
собств ен н ы м и оборо т.
С редствам и
> 0,1
0,2 6 0 ,3 6 + 0 ,1
К о эф ф и ци ен т соотн о ш ени я
за ем н ы х ср ед ств и со б ствен н о го
к ап и тал а
-
2,7 9
1,77 -1 ,0 2
К о эф ф и ци ен т о бо ра ч и вае м о сти
д еб и т о р ск о й за д о л ж ен но сти
0,4 7
0 ,7 6 + 0 ,2 9
На основе анализа данных таблицы 20 сделан вывод, что коэффициент
покрытия общий вырастет и значение приближается к нормативу, а,
66
следовательно, на 1 руб. текущих обязательств приходится 1,56 руб. текущих
активов.
Все коэффициенты ликвидности имеют положительную динамику, что
является положительным фактором.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
увеличится в прогнозном периоде на 38,5% и составит 0,36.
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности увеличится
на 0,29 единиц.
Динамика коэффициента соотношения заемных средств и собственного
капитала отрицательная, это является положительным фактором. Так как в 2016
году на 1 руб. собственных средств у предприятия приходилось 2,79 руб.
заемных.
По прогнозу ситуация улучшается и на 1 руб. собственных средств
приходится уже 1,77 руб. заемных.
Можно сделать вывод, что по прогнозу с учетом реализации
предложенных мероприятий, ООО «Интех-Совет» сможет уменьшить долю
дебиторской задолженности в составе оборотных активов, увеличить статью
«денежные средства» и сократить кредиторскую задолженность, тем самым,
как показывают расчеты, улучшатся показатели финансового состояния
предприятия при сохранении абсолютного типа финансовой устойчивости.
67
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Анализ финансового состояния предприятия позволяет последовательно
решать следующие задачи:
- диагностика финансового состояния предприятия на текущий момент и
в ретроспективе;
- выявление тенденций и закономерностей в развитии предприятия за
исследуемый период;
- определение факторов, отрицательно влияющих на финансовое
состояние предприятия;
- выявление резервов, которые предприятие может использовать для
улучшения своего финансового состояния;
- разработка рекомендаций, направленных на улучшение финансового
состояния предприятия.
Информационной базой финансового анализа является бухгалтерская
отчетность. Анализ финансового состояния организации может быть выполнен
с использование различных авторских методик, единообразие которых условно
в составе аналитических процедур. Выбор методики зависит от целей анализа,
однако в общем случае в состав аналитических процедур включаются
структурный и динамический анализ имущества и капитала предприятия,
оценка его финансового состояния по абсолютным и относительным
показателям, анализ ликвидности и платежеспособности, анализ финансовых
результатов в виде прибыли, оценка деловой активности предприятия.
Полученные в результате проведения анализа выводы являются основой для
принятия управленческих решений, направленных на улучшение показателей
финансового состояния предприятия в целях его финансового оздоровления.
Прогнозирование последствий реализации управленческих решений позволяет
обеспечить их рациональность и облегчает выбор первоочередных
направлений усилий менеджмента. В теоретической части выпускной
квалификационной работе представлен, а в аналитической части использован
68
методический подход к анализу финансового состояния, представленный в
книге Григорьевой Т.И. [15]
Во второй главе дипломной работы проведен анализ финансового
состояния ООО «Интех-Совет».
Как показал анализ основных экономических показателей деятельности
предприятия, среднесписочная численность на протяжении трех лет
сокращалась с 50 человек до 46. А в 2016 году среднесписочная численность
составила 48 человек, что на 2 человека больше, чем в 2015 годом.
Выручка и чистая прибыль демонстрируют отрицательную динамику, в
2014-2015г. выручка и чистая прибыль снижаются, а в конце 2016 г. отмечен
рост. Это связано с тем, что в 2014 году закончились долгосрочные контракты
с крупными заказчиками, а новые не заключались, но в 2016 году ситуация
начала выравниваться.
При проведении анализа финансового состояния ООО «Интех-Совет»
были рассчитаны коэффициенты, характеризующие финансовое состояние
данного предприятия, позволяющий сделать вывод, что у предприятия начиная
с 2014 г. был период снижения эффективности деятельности и высокая
зависимость от внешних кредиторов, однако с 2016 г. ситуация начинает
нормализоваться и наблюдается незначительное улучшение финансового
состояния по сравнению с предыдущим годом.
В структуре имущества предприятия отсутствуют внеоборотные активы
(предприятие арендует основные средства). В структуре оборотных активов
преобладает дебиторская задолженность. Удельный вес других оборотных
активов не значителен.
В структуре капитала отсутствуют долгосрочные и краткосрочные
заемные средства. Преобладает краткосрочная кредиторская задолженность.
В динамике отмечено снижение стоимости имущества, что является
негативным фактом, но в случае ООО «Интех-Совет» позитивно, поскольку
снижение стоимости имущества произошло вод влиянием сокращения объема
дебиторской задолженности и краткосрочной кредиторской задолженности.
69
Тип финансовой устойчивости в связи с незначительным объемом
запасов (предприятие работает в строгом соответствии закупок планам
строительства) абсолютная финансовая устойчивость. Однако дальнейший
анализ финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности
предприятия ООО «Интех-Совет» показал, что на протяжении аналитическог
периода у предприятия не достаточен объем наиболее ликвидных активов для
покрытия наиболее срочных обязательств. Однако, что у предприятия
отсутствуют краткосрочные и долгосрочные пассивы на протяжении
исследуемых трех лет, таким образом, образуется излишек медленно
реализуемых активов. Коэффициент абсолютной ликвидности и коэффициент
покрытия не советуют нормативным значениям.
Показатели рентабельности ниже значений характерных для предприятий
данной отрасли. Более того, в 2015 г. показатели рентабельности имеют
отрицательную динамику, что является негативным фактом. Низок уровень
деловой активности предприятия, очень высока доля дебиторской
задолженности в структуре имущества предприятия, ее оборачиваемость низка,
уровень риска высок.
Выявлен низкий уровень деловой активности предприятия,
оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности высокие,
высокий риск дебиторской и кредиторской задолженностей. Высокий уровень
кредиторской задолженности связан с высоким объемов дебиторской
задолженности (долгосрочной, просроченной).
Необходимо разработать мероприятия для улучшения финансового
состояния ООО «Интех-Совет» за счет управления дебиторской
задолженностью предприятия.
Для улучшения финансового состояния ООО «Интех-Совет» в проектной
части выпускной квалификационной работы предложен комплекс мер:
- воспользоваться услугами факторинга и уменьшить сумму
дебиторской задолженности до 10631 тыс. руб., тем самым ускорится ее
оборачиваемость. Так же, высвободившиеся средства будут направлены на
70
погашение части кредиторской задолженности и часть останется на расчетном
счете.
- увеличить объем продаж. Расширить ассортимент предлагаемых
работ и услуг для привлечения более широкого круга клиентов; улучшить
качество строительных работ; повысить квалификацию персонала;
учувствовать в тендерах на муниципальные заказы.
С учетом предложенных мероприятий был составлен прогнозный баланс
и по его данным рассчитаны основные финансовые коэффициенты. Как
показали расчеты, в плановом периоде, с учетом предложенных мероприятий
ООО «Интех-Совет» может достичь улучшения структуры баланса (сократится
доля дебиторской и кредиторской задолженности на 3,23% и 9,77%
соответственно);
все коэффициенты ликвидности продемонстрируют положительную
динамику.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами
увеличится в прогнозном периоде на 38,5% и составит 0,36. Коэффициенты
оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности вырастут на
фоне общего снижения уровня дебиторской и кредиторской задолженностей
предприятия. Эффективность предложенных мероприятий подтверждена
расчетами, и они рекомендуются к применению руководству ООО «Интех-
Совет». Предложения могут быть реализованы в сложившихся условиях
хозяйствования ООО «Интех-Совет».
71
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Гражданский кодекс Российской Федерации часть первая от 30
ноября 1994 г. N 51-ФЗ (с изменениями и дополнениями) - Режим доступа:
URL: http: //www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_5142/
2. Федеральный закон от 06.12.2015 N 402-ФЗ (ред. от 31.12.2017) "О
бухгалтерском учете" - Режим доступа: URL:
http: //www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_122855/
3. Федеральный закон от 08.02.1998 N 14-ФЗ (ред. от 29.07.2017) "Об
обществах с ограниченной ответственностью" (с изм. и доп., вступ. в силу с
01.09.2017) - Режим доступа: URL:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_17819/
4. Федеральный закон от 26 октября 2002 г. N 127-ФЗ "О
несостоятельности (банкротстве)" (с изменениями и дополнениями)
5. Приказ Минфина России от 02.07.2014 N 66н (ред. от 06.04.2015) "О
формах бухгалтерской отчетности организаций" (Зарегистрировано в Минюсте
России 02.08.2014 N 18023) - Режим доступа: URL:
http: //www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_103394/
6. Приказ Минфина РФ от 31.10.2000 N 94н (ред. от 08.11.2014) "Об
утверждении Плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной
деятельности организаций и Инструкции по его применению"- Режим доступа:
URL: http: //www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_107645/
7. Приказ Минфина России от 06.10.2008 N 106н (ред. от 28.04.2017)
"Об утверждении положений по бухгалтерскому учету" (вместе с "Положением
по бухгалтерскому учету "Учетная политика организации" (ПБУ 1/2008)",
"Положением по бухгалтерскому учету...) - Режим доступа: URL:
http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_81164/
8. Абдукаримов И.Т., Беспалов М.В. Анализ финансового состояния и
финансовых результатов предпринимательских структур. М.: Инфра-М, 2014.
216 с.
72
9. Абрютина М. С. Финансовый анализ / М.С. Абрютина. - М.: Дело и
сервис, 2015. - 192 с.
10. Артеменко, В.Г. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие
для студентов / В.Г. Артеменко. - М.: Омега-Л; Издание 2-е, 2013. - 270 с.
11. Артюхова А. В., Литвин А. А. Анализ финансового состояния
предприятия: сущность и необходимость проведения // Молодой ученый. -
2015. — №11. - С. 744-747.
12. Бариленко В.И. Комплексный анализ хозяйственной деятельности.
М.: Юрайт, 2016. - 456 с.
13. Басовский Л.Е., Басовская Е.Н. Комплексный экономический
анализ хозяйственной деятельности. М.: Инфра-М, 2014. - 336 с.
14. Бочаров В.В. Комплексный финансовый анализ / В.В. Бочаров. - М.:
СПб: Питер, 2016. - 432 с.
15. Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка,
прогноз: Учебник / Т.И. Григорьева. - Люберцы: Юрайт, 2016. - 486 с.
16. Кедров Б.И. Анализ и диагностика финансово-экономической
деятельности предприятия. Курс лекций. Иваново: ИГТА, 2014. - 69 с.
17. Киреева Н.В. Экономический и финансовый анализ: Учебное
пособие / Н.В. Киреева. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2013. - 293 с.
18. Кирьянова З. В. Анализ финансовой отчетности / З. В. Кирьянова,
Е. И. Седова; Гос. ун-т упр. - 2-е изд., испр. и доп. - Москва : Юрайт, 2014. - 428
с.
19. Кистерева Е. В. Бухгалтерская отчетность и анализ финансовых
результатов/ Е. В. Кистерева // Справочник экономиста. - 2015. - № 10. - С. 28
41
20. Ковалев В. В. Сборник задач по финансовому анализу: моногр. / В.В.
Ковалев. - М.: Финансы и статистика, 2017. - 128 с.
21. Ковалев В.В. Финансовый анализ / В.В. Ковалев. - М.: Финансы и
статистика, 2017. - 432 с.
73
22. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности:
Учебное пособие / А.И.Алексеева, Ю.В.Васильев, А.В., Малеева,
Л.И.Ушвицкий. - М.: Финансы и статистика, 2014. - 672 с.
23. Литовченко В.П. Финансовый анализ: Учебное пособие / В.П.
Литовченко. - М.: Дашков и К, 2016. - 214 с.
24. Маркарьян Э.А. Финансовый анализ / Э.А. Маркарьян, Г.П.
Герасименко, С.Э. Маркарьян. - М.: КноРус, 2017. - 272 с.
25. Мездриков Ю.В. Аналитическое обеспечение управления
дебиторской задолженностью // "Экономический анализ. Теория и практика".
- 2014. - N 5. - С. 15.
26. Пласкова Н.С. Анализ финансовой отчетности: учебник. - М.:
Эксмо, 2013. - 384 с.
27. Скамай Л.Г., Трубочкина М.И. Экономический анализ
деятельности предприятия: Учебник . - 2-e изд., перераб. и доп. - М.: ИНФРА-
М, 2014. - 378 с.
28. Турманидзе Т.У. Финансовый анализ: Учебник. / Т.У. Турманидзе. -
М.: ЮНИТИ, 2015. - 287 с.
29. Хачатурян Н.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности.
Конспект лекций / Н.М. Хачатурян. - М.: Ростов н/Д: Феникс, 2013. - 192 с.
30. Шадрина Г. В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности:
учебник и практикум для СПО / Г. В. Шадрина. — 2-е изд., перераб. и доп. - М.
: Издательство Юрайт, 2017. - 431 с.
31. Шеремет А.Д., Ионова А.Ф. Финансы предприятий: менеджмент и
анализ: Учебное пособие. - 2-е изд., испр. И доп. - М.: ИНФРА-М, 2014. - 479
с.
32. Шеремет А.Д. Методика финансового анализа / А.Д. Шеремет, Р.С.
Сайфулин. - М.: ИНФРА-М, 2015. - 176 с.
33. Ширяева Г. Ф. Сущность, цели и задачи оценки финансового
состояния организации / Г. Ф. Ширяева, И. А. Ахмадиев // ФЭН-Наука № 7-8
(22-23). - 2013. - 15с.
74