25
Рисунок 1. Организационная структура компании ООО «Универсал-Информ»
Собственником и лицом, принимающим управленческие решения в компании,
является Генеральный директор. Заместитель генерального директора является
связующим звеном между подразделениями компании и Генеральным директором,
обеспечивает движение информации между ними, отвечает за операционное управление
деятельностью компании. Руководители подразделений отвечают за деятельность
вверенных в управление отделов, координации деятельности сотрудников.
Рассмотрим организационную структуру фирмы, представленную на рисунке 2,
чтобы выявить другие особенности деятельности в данной сфере. Как уже было сказано,
деятельность ИТ-консалтинга является проектной, что и отражено в структуре.
26
Рисунок 2. Организационная структура ИТ-консалтинговой компании.
Если же говорить непосредственно об участниках управления проектом, они
представлены на рисунке 3, то ими являются: команда проекта, включающая
исполнителей и руководителя, куратор проекта внутри компании и со стороны заказчика и
высшее руководство компании, кроме того в управлении также участвует офис
управления проектами.
Рисунок 3. Организационная структура проекта.
Каждый участник заинтересован в получении разной информации, это отражено в
соответствующем разделе регламента управления проекта, где также содержится
27
информация об отчетности для каждого уровня ответственности. Исходя из специфики
деятельности ИТ-консалтинга, можно сделать вывод о том, что основными ресурсами ИТ-
проекта являются трудовые ресурсы. Значит, крайне важны показатели соответствия
расписания, и не только своевременное выполнение задач, но и отслеживание время
работы отдельных трудовых единиц во избежание возрастания их нагрузки, либо
недозагрузки. Соответствие срокам также тесно связано с бюджетом, и при выходе работ
за установленные временные рамки, стоимость исполнения может резко вырасти.
Согласно Майстеру, проекты области ИТ-консалтинга можно отнести к типу
«Седина», которая характеризуется невысокой степенью инноваций, но высокой
степенью индивидуальности продукта и применением типовых процессов при реализации.
Именно благодаря своему многоразовому применению типовых схем консалтинговые
компании и становятся опытными: они стараются использовать уже имеющиеся решения
для поставленных задач, но с учетом особенностей выполняемого проекта. При таком
функционировании, многие задачи ранних этапов проекта могут быть переданы младшим
сотрудникам.
В процессе деятельности, любая консалтинговая компания ориентируется на
достижение собственных бизнес-целей, определенных в стратегии. Поскольку такие
компании направлены на получение прибыли от реализации проектов клиентам, цели
компании тесно связаны с заказчиками. На рисунке 4 представлено дерево целей, из
которого видно, что практически каждая цель сводится к эффективному управлению
заказом клиента.
Рисунок 4. Дерево целей консалтинговой компании
28
Это, в свою очередь, предполагает, что соблюдение сроков, расписания, бюджета и
использования ресурсов играет главенствующую роль при реализации проекта, поскольку
любое отклонение от заданных показателей может стать причиной расторжения контракта
или его пересмотра. Кроме того, поскольку проекты выполняются для внешнего
заказчика, они должны быть прибыльными, убыточными же они могут быть только в
случае создания отношений с новым клиентом. Такие убыточные проекты реализуются в
расчете на заключение высокомаржинальных контрактов в будущем. Исходя из
специфики ориентированности на заказчика, требования к достижению плановых
показателей прибыльности проекта очень высоки. Эти требования даже более строгие,
чем для выполнения собственных инвестиционных проектов, направленных на развитие
компании. Такие требования должны быть обязательно учтены при формировании
системы показателей, о них речь пойдет во второй главе работы.
При высокой стоимости заемных денежных средств в условиях кризиса, очень
важным является правильное формирование бюджета движения денежных средств для
минимизации кассовых разрывов. Следовательно, в консалтинговой деятельности
стремятся получить аванс от заказчика, а также жестко контролировать своевременное
погашение дебиторской задолженности. Таким образом, другим важным аспектом при
выполнении мониторинга можно назвать контроль движения денежных средств. Этот
аспект необходимо учесть при разработке комплексной системы мониторинга проектов в
ИТ-консалтинге.
Подытоживая все перечисленные особенности ИТ-консалтинга, нужно выделить
те, которые окажут влияние на разработку комплексной системы мониторинга проекта:
ориентированность на клиента, которая предполагает строгое соблюдение
плана проекта;
высокая рискованность ИТ-проектов предполагает непрерывное
отслеживание триггеров проектов;
проектная деятельность является операционной для ИТ-консалтинга, а
значит важно отслеживание движения денежных средств в расчетах с заказчиком и
достижение плановых значений маржинальной прибыли проектов;
множество уровней управления предполагает составление различной
отчетности, содержащей соответствующую информацию о ходе выполнения проекта.
29
2.2. Анализ финансовых показателей деятельности предприятия
Финансовые показатели ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» представлены в таблице
1.
Таблица 1
Основные финансовые показатели деятельности ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» в
2016-2018 гг.
Наименование
показателя
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Абсолютные
отклонения (+,-)
Темп роста, %
2017/
2016
2018/
2017
2017/
2016
2018/
2017
Выручка, тыс.руб.
588927
1546467
1800408
957540
253941
262,59
116,42
Себестоимость,
тыс.руб.
562794
1387326
1604474
824532
217148
246,51
115,65
Валовая прибыль,
тыс.руб.
26133
159141
195934
133008
36793
608,97
123,12
Прибыль от продаж,
тыс.руб.
8125
121203
142608
113078
21405
1491,73
117,66
Чистая прибыль (+)/
убыток (-), тыс.руб.
884
11062
8349
10178
-2713
1251,36
75,47
Среднегодовые активы,
тыс.руб.
224962
713661
1417232
488699
703571
317,24
198,59
Рентабельность продаж,
%
1,38
7,84
7,92
6,46
0,08
568,08
101,06
Рентабельность продаж
по чистой прибыли, %
0,15
0,72
0,46
0,57
-0,25
476,54
64,83
Рентабельность активов
(ROE), %
0,39
1,55
0,59
1,16
-0,96
394,46
38,01
Себестоимость увеличилась в 2,47 раза в 2017 год и на 15,65 % в 2018 году. Темпы
роста выручки превышают темпы роста себестоимости, что приводит к росту валовой
прибыли в 6 раз в 2017 году и на 23,12 % в 2018 году. В 2018 году чистая прибыль
сократилась на 24,53 % в результате роста прочих затрат предприятия.
Показатели рентабельности продаж за три года выросли с 1,38 % в 2016 году до
7,92 % в 2018 году.
Снижение чистой прибыли привело к падению показателей рентабельности
активов.
Рассмотрим динамику активов ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» за 2016-2018 гг,
30
представленную в таблице 2.
Таблица 2
Динамика и структура активов ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» в 2016-2018 гг., тыс.
руб.
Показатель
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Темп
роста,
2018/
2016, %
тыс.
ру
б
.
%
тыс.
ру
б
.
%
тыс.
ру
б
.
%
1. Внеоборотные
активы, в т.ч.
24
0,01
0
0
17
0,00
70,83
2. Оборотные активы, в
т.ч.
404171
99,99
1023127
100,0
0
788193
100,00
195,01
- запасы
265835
65,77
463916
45,34
569221
72,22
214,13
- НДС
14064
3,48
10997
1,07
14541
1,84
103,39
- дебиторская
задолженность
103652
25,64
437287
42,74
199431
25,30
192,40
- финансовые вложения
20500
5,07
108617
10,62
5000
0,63
24,39
- денежные средства
120
0,03
2310
0,23
0
0,00
0,00
Итого активы
404195
100,00
1023127
100,0
788210
100,00
195,01
За рассматриваемый период произошло увеличение активов ООО «УНИВЕРСАЛ-
ИНФОРМ» практически в 2 раза (на 95 %), что обусловлено увеличением оборотных
активов. Запасы увеличились в 2,1 раза.
Дебиторская задолженность за 3 года увеличилась на 92,4 %, что связано с
увеличением числа дебиторов в связи с ростом объемов продаж. В 2018 году увеличены
все статьи баланса, относительно 2016 года (кроме финансовых вложений). Активы
представлены только оборотными активами, что связано с тем, что организация ООО
«УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» арендует офисные помещения. Очень низкий размер
внеоборотных активов, представленных прочими внеоборотными активам.
Наибольший удельный вес в структуре оборотных активов ООО «УНИВЕРСАЛ-
ИНФОРМ» в течение всего периода занимаю запасы: 65,77 % в 2016 году, 45,34 % в 2017
году и 72,222 % в 2018 году. Такие оборотные средства организации обладают средним
уровнем ликвидности, их преобладание в структуре активов вызывает низкий уровень
ликвидности и платежеспособности организации.
Второй по значимости в структуре оборотных активов статьей является
дебиторская задолженность, на долю который приходится 25,65 % в 2016 году, 42,74 % в
31
2017 году и 25,30 % в 2018 году.
Проведем анализ пассивов организации ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» в таблице
3.
Таблица 3
Динамика и структура пассивов ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» в 2016-2018 гг.
Показатель
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Темп
роста,
2018/
2016, %
тыс.
ру
б.
%
тыс.
ру
б.
%
тыс.
ру
б
.
%
Капитал и резервы
1343
0,33
12406
1,21
20755
2,63
1545,42
Долгосрочные
обязательства
0
0,00
0
0,00
0
0,00
Краткосрочные
обязательства, в т.ч.
402852
99,67
1010721
98,79
767455
97,37
190,51
- займы
126304
31,25
295702
28,90
263915
33,48
208,95
- кредиторская
задолженность
276548
68,42
715019
69,89
503540
63,88
182,08
Итого пассивов
404195
100,00
1023127
100,00
788210
100,00
195,01
В течение всего исследуемого периода у ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ»
отсутствуют долгосрочные обязательства.
В 2016-2018 год для расширения своей деятельности организация привлекает
краткосрочные кредиты, с целью закупа сырья и финансирования текущей деятельности
ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ», размер которых вырос в течение исследуемого периода
в 2,1 раза. Размер кредиторской задолженности растет на 82,08 %.
В структуре пассивов преобладают краткосрочные обязательства, на долю которых
приходится 99,67 % пассивов в 2016 год , 98,79 % в 2017 году, 97,33 % в 2018 году.
Собственные средств в течение исследуемого периоду увеличились. На долю собственных
средств приходится 0,33 % пассивов в 2016 году, 1,21 % в 2017 году и 2,63 % в 2018 году.
Сгруппируем активы и пассивы ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» в 2016-2018 гг.
по степени ликвидности в таблице 4.
Таблица 4
Группировка активов и пассивов для определения ликвидности в 2016-2018
гг., в тыс.руб.
Наименование показателя
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Изменение (+,-)
2017/
2016
2018/
2017
2018/
2016
А
1
- наиболее ликвидные
активы
20620
110927
5000
90307
-105927
-15620
32
А
2
- быстро реализуемые
активы
103652
437287
199431
333635
-237856
95779
А
3
- медленно реализуемые
активы
279899
474913
583762
195014
108849
303863
А
4
- трудно реализуемые
активы
24
0
17
-24
17
-7
П
1
- наиболее срочные
обязательства
276548
715019
503540
438471
-211479
226992
П
2
- краткосрочные пассивы
126304
295702
263915
169398
-31787
137611
П
3
- долгосрочные пассивы
0
0
0
0
0
0
П
4
- устойчивые пассивы
1343
12406
20755
11063
8349
19412
A1 - Пх
-255928
-604092
-498540
-348164
105552
-242612
А2 - П2
-22652
141585
-64484
164237
-206069
-41832
Перспективная ликвидность,
(А3 - П
3
)
279899
474913
583762
195014
108849
303863
А4 - П4
-1319
-12406
-20738
-11087
-8332
-19419
Текущая ликвидность,
ТЛ=(А1+А2)-(П1+П2)
-278580
-462507
-563024
-183927
-100517
-284444
На конец 2018 года у ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» наблюдаются следующие
тенденции, характеризующие его платежеспособность:
- наиболее ликвидные активы не покрывают наиболее срочные обязательства;
- быстро реализуемые активы не покрывают краткосрочные пассивы;
- размер трудно реализуемых активов меньше размера устойчивых
пассивов.
Данные выводы, свидетельствуют о том, что ликвидность баланса недостаточная.
Коэффициенты ликвидности ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» в 2016-2018 гг.
представлены в таблице 5.
Таблица 5
Показатели ликвидности и платежеспособности ООО «УНИВЕРСАЛ-
ИНФОРМ» в 2016-2018 гг.
Наименование показателя
Норм.
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Коэффициент абсолютной ликвидности
0,2 - 0,4
0,051
0,110
0,007
Коэффициент быстрой ликвидности
0,7-1
0,308
0,542
0,266
Коэффициент текущей ликвидности
1,5-2
1,003
1,012
1,027
Коэффициент абсолютной ликвидности в 2016-2018 гг. ниже нормативного
значения в течение всего исследуемого периода, то есть наиболее ликвидные активы не
покрывают в должном объеме текущие обязательства.
Коэффициент быстрой ликвидности показывает, что ООО «УНИВЕРСАЛ-
ИНФОРМ» в 2016 г. немедленно может погасить лишь 30,8 % своих краткосрочных
33
обязательств за счет быстрореализуемых активов в 2017 год - 54,2 %, а в 2018 год 26,6 %.
Коэффициент текущей ликвидности показывает, что организация в 2016 году ООО
«УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» сможет оплатить 100,3 % текущих обязательств мобилизовав
все оборотные средства, а в 2018 году текущие активы превышают его текущие
обязательства на 102,7 %.
В таблице 6 представлены показатели использования капитала и ресурсов ООО
«УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ».
Таблица 6
Показатели эффективности использования капитала и ресурсов ООО
«УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» в 2016-2018 гг.
Наименование показателя
2016 г.
2017 г.
2018 г.
Изменение (+,-
)
2017/
2016
2018/
2017
2018/
2016
Коэффициент
оборачиваемости ДЗ, об.
9,90
5,72
5,66
-4,19
-0,06
-4,25
Период оборачиваемости ДЗ, в
днях
36,35
62,96
63,66
26,61
0,70
27,31
Продолжение таблицы
Коэффициент
оборачиваемости КЗ, в об.
3,54
2,80
2,63
-0,74
-
0,16
-0,91
Период оборачиваемости КЗ, в
днях
101,72
128,65
136,71
26,94
8,05
34,99
Коэффициент
оборачиваемости оборотных
средств, в оборотах
2,62
2,17
1,99
-0,45
-
0,18
-0,63
Период оборачиваемости
оборотных средств, в днях
137,51
166,13
181,09
28,62
14,9
6
43,58
По результатам данных, представленных в таблице 6, снижение оборачиваемости
дебиторской задолженности на 4,19 об. в 2017 году и 0,0 6 об. в 2018 году и
соответственно рост длительности одного оборота на 26,61 дней в 2017 году и 0,7 дней в
2018 году – отрицательная тенденция.
ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» увеличило среднее время расчетов с
поставщиками с 101 до 136 дня на 35 дней (более чем на месяц). Оборачиваемость
оборотных средств также замедляется, следовательно, наблюдается снижение
эффективности управления оборотными активами ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ».
В таблице 7 представлен операционный и финансовый цикл.
Таблица 7
34
Операционный и финансовый цикл ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» в 2016-2018 гг.,
в днях
Наименование статьи
2016 г.
2017 г.
2018
г.
Изменение (+,-)
2017/
2018
2018/
2017
2018/
2018
Оборачиваемость запасов
90,02
84,94
103,29
-5,08
18,35
13,27
Оборачиваемость дебиторской
задолженности
36,35
62,96
63,66
26,61
0,70
27,31
Операционный цикл
126,37
147,90
166,95
21,53
19,05
40,57
Оборачиваемость кредиторской
задолженности
101,72
128,65
136,71
26,94
8,05
34,99
Финансовый цикл
24,66
19,25
30,24
-5,41
10,99
5,58
Рост длительности финансового цикла ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ»
увеличивается к концу 2018 году и составляет 30 дней, что позволяет сделать вывод о том,
что эффективность использования оборотных активов и платежной дисциплины
компании.
В таблице 8 представлены основные показатели рентабельности ООО
«УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ».
Таблица 8
Показатели рентабельности ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» за 2016-2018 гг., %
Наименование показателя
2016г
2017 г
2018 г
Изменение (+/-)
2017/
2016
2018/
2017
Рентабельность продаж
1,38
7,84
7,92
6,46
0,08
Рентабельность активов
0,39
1,55
0,59
1,16
-0,96
Рентабельность собственного капитала
98,11
160,91
50,35
62,80
-110,56
Рентабельность оборотных средств
0,39
1,55
0,92
1,16
-0,63
В 2018 году снизилась все показатели рентабельности (кроме рентабельности
продаж). Причиной отрицательных сдвигов в уровне рентабельности стали опережающие
темпы роста стоимости имущества и объема продаж, по сравнению с темпами роста
чистой прибыли.
2.2 Оценка финансовой устойчивости предприятия
Важным показателем оценки финансовой устойчивости выступают абсолютные и
относительные показатели.
ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» относится к четвертом типу - кризисное
финансовое состояние.
ООО «УНИВЕРСАЛ-ИНФОРМ» является полностью неплатежеспособной