16
по тому, сколько денежных средств вкладывается, чтобы получить
положительный результат. То есть важна не прибыль, а прибыльность.
Прибыльность – это сколько прибыли приходится на каждый
затраченный рубль. На этот вопрос как раз и отвечает показатели
рентабельности.
Рентабельность – это показатель эффективности, доходности,
выгодности, прибыльности производства.
Рентабельность – это отношение какого-либо вида прибыли к величине
тех затрат или ресурсов, рентабельность которых анализируется. Выражается
данный показатель в процентах.
Савицкая Г.В. дает следующее определение рентабельности в своих
трудах, «рентабельность — это относительный показатель, который
определяет уровень доходности бизнеса».
9
Таким образом, рентабельность деятельности - это показатель
экономической эффективности производства в организациях.
1.2 Порядок формирования прибыли
В условиях рыночных отношений одними из важнейших показателей
эффективности работы всех организаций являются прибыльность и
рентабельность. Достижение высокого уровня данных показателей
способствует тщательное экономическое исследование формирования
финансовых результатов жизнедеятельности организации.
К повышению эффективности стремится каждая организация. В
первую очередь, большинство современных методик для оценки
эффективности бизнеса направлены на валовые показатели, а проблема
образования финансовых результатов при этом откладывается на второй
план, а значит, в нынешних реалиях требует решения.
9
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: учебное пособие. М.: Новое издание,
2017.– 374 с.
17
Так как доходность организации зависит не только от валовых
показателей производства, то анализ финансовых результатов должен
предоставить конкретную информацию о качественном и количественном
воздействии на них не только экономико-организационных и
технологических факторов, но и внешних: ценовой и налоговой политики,
равноправия взаимоотношений с производителями сырья.
Формирование прибыли является одной из составляющих
хозяйственного механизма. Хозяйственный механизм определяет условия
функционирования хозяйствующих субъектов и, следовательно, условия и
общий порядок формирования финансовых результатов их деятельности.
Взаимосвязь существующих типов прибыли изображена на рисунке 2:
Рисунок 2 - Взаимосвязь показателей прибыли
10
Так как правила признания доходов и расходов в бухгалтерских и
налоговых целях во многом различаются, то формирование финансового
результата для целей бухгалтерского учета и налогообложения также
является различным.
10
Жамьянова С. Ц. Планирование прибыли на предприятии / С. Ц. Жамьянова // Инновационная наука. –
2016. - № 5-1. – С. 67-69.
18
Существующие отличия между бухгалтерским (финансовым) и
налоговым учетом создают ситуацию, когда отражаемые в бухгалтерской
(финансовой) отчетности показатели и обязательства организаций по
налоговым платежам существенно различаются.
Организации, работающие на общей системе налогообложения
(ОСНО), применяют в своем учете Положение по бухгалтерскому учету
18/02 «Учет расчетов по налогу на прибыль организаций», введенное
соответствующим приказом Минфина РФ.
11
ПБУ 18/02 обязывает
организации отражать информацию о формировании итоговой суммы по
налогу на прибыль организаций, а также определять взаимосвязь между
бухгалтерской и налоговой базой прибыли.
В бухгалтерском (финансовом) учете налог на прибыль организаций
отражается как условный расход. В бюджет нужно заплатить текущий налог,
который определяется путем корректировок.
На величину налога на прибыль организаций оказывают влияние
разницы, возникающие между бухгалтерским (финансовым) и налоговым
учетом. ПБУ 18/02 делит их на постоянные и временные.
Постоянные разницы можно подразделить на:
1. постоянные положительные разницы;
2. постоянные отрицательные разницы
Постоянные положительные разницы - разницы, приводящие к тому,
что размер налоговой базы увеличивается по отношению к выявленному в
бухгалтерском (финансовом) учете финансовому результату.
Постоянные отрицательные разницы - разницы, которые приводят к
тому, что размер налоговой базы уменьшается по отношению к выявленному
в бухгалтерском (финансовом) учете финансовому результату.
Временная разница - это доходы и расходы, которые формируют
бухгалтерскую прибыль или убыток в одном отчетном периоде, а налоговую
11
Приказ Минфина России от 19.11.2002 N 114н (ред. от 06.04.2015) «Об утверждении Положения по
бухгалтерскому учету «Учет расчетов по налогу на прибыль организаций» ПБУ 18/02» (Зарегистрировано в
Минюсте России 31.12.2002 N 4090) СПС КонсультантПлюс
19
прибыль или убыток - в других. То есть они признаются в бухгалтерских и
налоговых целях в разные отчетные периоды.
Временные разницы в зависимости от характера их влияния на
налогооблагаемую прибыль (убыток) подразделяются на:
1. вычитаемые временные разницы;
2. налогооблагаемые временные разницы.
Общая схема расчета текущего налога на прибыль организаций по
данным налогового учета можно представить следующим образом:
Условный расход + ПНО - ПНА + ОНА – ОНО = Текущий налог на
прибыль
Известны три источника формирования прибыли в коммерческой
организации:
- прибыль от текущей деятельности, в состав которой входит прибыль
от реализации продукции (работ, услуг);
- прибыль от инвестиционной деятельности;
- прибыль от финансовой деятельности.
В организации чистая прибыль подлежит распределению, то есть
прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия после уплаты налогов и
других обязательных платежей. Из него собираются санкции, выплачиваются
в бюджет и некоторые внебюджетные фонды.
Методология расчета прибыли за рубежом несколько отличается от
методологии, используемой в отечественной практике, что объясняется
различиями в формах учета собственности, отчетности.
Прибыль иностранной фирмы за отчетный период определяется как
разница в стоимости чистых активов в начале и конце периода. Чистые
активы рассчитываются путем вычитания стоимости задолженности от
третьих лиц (т.е. тех, кто не входит в число владельцев компании) от общей
стоимости активов фирмы (недвижимое имущество, машины и
оборудование, акции, долговые требования, ценные бумаги в портфель),
20
среднесрочную и краткосрочную задолженность перед поставщиками и
другими кредиторами.
Из полученной разницы вычитаются дополнительные взносы
владельцев компании или добавляется к ней сумма компенсаций,
выплачиваемых им.
Распределение прибыли понимается как порядок и направления его
использования, определяемые законом, цели и задачи предприятия, интересы
учредителей, владеющих предприятием.
12
Распределение прибыли основано на следующих принципах:
выполнение обязательств перед государством;
обеспечение материальных стимулов для сотрудников для
достижения наивысших результатов при минимальных затратах;
накопление собственного капитала, обеспечение непрерывного
развития бизнеса;
выполнение обязательств перед учредителями, инвесторами,
кредиторами и другими.
Механизм распределения прибыли строится таким образом, чтобы
были созданы условия по наиболее рациональному и эффективному
использованию средств на развитие организации.
Чистая прибыль организации может:
1) образовывать фонды накопления (фонд развития производства или
фонд производственного и научно-технического развития, фонд социального
развития, резервный фонд);
3) образовывать фонды потребления (фонд материального поощрения
(ФМП), выплата дивидендов) (рис. 3).
Резервирование средств – это неотъемлемая часть финансовой работы.
Нераспределенная прибыль выступает в качестве источника
формирования собственного капитала, это - часть прибыли, которая не
12
Шеина Е.Г., Кошелева В.И. Политика формирования и распределения прибыли на предприятии // Вестник
Прикамского социального института. - 2017. – № 3 (78). – С. 89-98.
21
направлена на потребление собственниками и персоналом организации.
Предназначение указанной прибыли - капитализация, то есть
реинвестирование в организацию.
Рисунок 3 - Направления распределения чистой прибыли
организации
13
Эффективность функционирования предприятия зависит не только от
размера получаемой прибыли, но и от характера ее распределения, процесс
которого требует большого внимания. Ведь, чем эффективнее распределена
прибыль, тем лучше будут результаты деятельности предприятия.
При распределении прибыли необходимо учитывать и изучать
источники формирования прибыли, ведь нужно изначально развивать
наиболее эффективные, а также это позволит разработать научно-
практический подход к решению многих проблем (повышение
эффективности и ответственности трудового персонала, получение
наибольших выгод при наименьших затратах и т. д.).
13
Воробьев Ю.Н. Проблемы и перспективы усовершенствования планирования прибыли предприятия //
Science Time. – 2016. - № 9 (33). – С. 72-79.
Чистая прибыль
Реинвестированная
прибыль
фонд развития
производства или фонд
производственного и
научно-технического
развития
резервный фонд
фонд социального
развития
Нераспределенная
прибыль
Потребляемая прибыль
фонд
материального
поощрения
дивиденды
22
В процессе распределения прибыли на любом предприятии важно
учитывать влияние многих факторов, которые условно можно разделить на
внешние и внутренние (рисунок 4).
Рисунок 4 – Система основных факторов, влияющих на
распределение прибыли
14
Представленные на рисунке 4 факторы могут дополняться в
зависимости от специфики условий, в которых действует исследуемое
предприятие.
Распределение чистой прибыли – одно из направлений
внутрифирменного планирования, значение которого в условиях рыночной
экономики возрастает.
14
Ногина С.А. Пути усовершенствования формирования и распределения прибыли / С.А.Ногина //
Экономический анализ. – 2016 – №8 – С.283 - 286.
Факторы, влияющие на формирование и
распределение прибыли
Внешние факторы
Коньюнктура рынка
Система налогообложения
предприятия
Кредитная политика
предприятия
Доступность кредита
Возможность привлечения
средств целевого
финансирования
Внутренние факторы
Жизненный цикл
предприятия
Сезонность производства и
реализации продукции
Учетная политика
предприятия
Амортизационная политика
предприятия
Профессиональный
уровень менеджмента
предприятия
23
Для успешной деятельности предприятий основными расходами,
финансируемыми из прибыли, должны быть расходы на развитие
производства.
Предприятию нужно стремиться к установлению оптимального
соотношения между фондом накопления и фондом потребления, чтобы
учитывать условия рыночной конъюнктуры и вместе с тем стимулировать и
поощрять результаты труда работников предприятия.
Несомненно, рекомендуемые направления распределения финансового
результата на каждом предприятии будут иметь свою специфику и должны
быть тщательно проанализированы с целью учета всех рисков. Именно
поэтому следует при использовании чистой прибыли предприятия создавать
финансовый резерв, т. е. рисковый фонд. Размер этого резерва должен
составлять от 5 до 15 % уставного фонда. Ежегодно резервный фонд должен
пополняться за счет отчислений от прибыли, остающейся в распоряжении
предприятия.
Таким образом, основные направления эффективного распределения
прибыли:
– формирование резервного фонда;
– формирования фонда производственного развития;
– формирование фонда социального развития;
– выплата дивидендов;
– формирования фонда материального поощрения работников;
– рисковый фонд.
Распределение прибыли по данным направлениям позволит
предприятию создать устойчивую основу для успешного функционирования
и даст возможность обрести конкурентные преимущества. Также следует
обратить внимание на следующие условия, которые необходимо учесть при
распределении прибыли:
– методы распределения прибыли должны быть выбраны в
зависимости от целей и особенностей деятельности предприятия;
24
– требуется привлечение грамотных специалистов для планирования
направлений распределения прибыли;
– необходим учет оптимального соотношения между фондом
накопления и фондом потребления при распределении прибыли;
– рекомендуется снижение уровня постоянных и переменных затрат,
продажа неиспользованных основных средств и нематериальных активов
Таким образом, процесс распределения чистой прибыли является
комплексным сочетанием инвестиционной, дивидендной и социальной
политики организации.
1.3 Методика анализа прибыли и рентабельности
Целью анализа формирования финансовых результатов является:
предварительная экономически обоснованная оценка суммы чистой
прибыли и ее составных элементов, а также их изменений;
выявление и количественная оценка влияния факторов, которые
оказывают доминирующее влияние, в основном негативного характера, на
его изменение, которое будет подвергаться более детальному изучению в
ходе реализации дальнейших этапов анализа финансовых результатов.
При проведении общего анализа формирования финансовых
результатов, на основе данных Отчета о финансовых результатах решаются
следующие задачи:
выявление и оценка тенденции изменения показателей прибыли на
протяжении ряда лет;
изучение и оценка тенденции изменения чистой прибыли и ее
основных компонентов за отчетный период по сравнению с предыдущим;
изучение и оценивать осуществление финансового плана (при
наличии запланированных данных).
15
15
Ногина С.А. Пути усовершенствования формирования и распределения прибыли / С.А.Ногина //
25
Прибыль от продаж зависит от четырех факторов: объема реализации
продукции, структуры реализации продукции, себестоимости и уровня цен.
В связи с этим, факторная модель выглядит следующим образом:
16
Ппр = В × (Цпр-ССпр) , (1)
где В - Выручка;
Цпр – цена единицы продукции;
ССпр – себестоимость единицы продукции.
Исходя из данной формулы рассчитаем влияние каждого из факторов
на прибыль от реализации продукции (Ппр).
Объем реализации продукции может повлиять на прибыль организации
как положительно, так и отрицательно. Если объем продаж рентабельной
продукции увеличивается, то происходит пропорциональное увеличение
прибыли. Если продукция убыточная, то при росте реализации, суммы
прибыли уменьшаются.
Положительно и отрицательно на прибыль может влиять структура
товарной продукции. Если растет доля рентабельных видов продукции, то
сумма прибыли увеличивается и наоборот.
В обратно пропорциональной зависимости находится себестоимость
продукции. Рост суммы прибыли происходит при снижении себестоимости,
если себестоимость растет, то прибыль уменьшается.
В прямо пропорциональной зависимости находятся величина прибыли
и изменение уровня цен. Прибыль возрастает, если цены растут и наоборот.
Факторный анализ прибыли от продаж необходим для организации
повышения эффективности производства и оценки резервов. Главной целью
факторного анализа является достижение максимальной прибыли и поиск
путей к поставленной цели. Он является обоснованием для правильного
принятия управленческих решений.
Задачи факторного анализа:
Экономический анализ. – 2016 – №8 – С.283 - 286.
16
Шеремет А. Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия: учебник / А.Д.
Шеремет. — 2-е изд., доп. — М. : ИНФРА-М, 2017. — 374 с.