СОДЕРЖАНИЕ
Введение 5
Глава 1. Теоретические основы анализа финансовых результатов
предприятия 7
1.1. Понятие, сущность анализа финансовых результатов 7
1.2. Цели и задачи анализа финансовых результатов деятельности
предприятия 16
1.3. Методы анализа финансовых результатов деятельности предприятия 26
Глава 2. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия 30
2.1. Организационная характеристика предприятия 30
2.2. Диагностика финансовых результатов деятельности предприятия 33
2.3. Факторный анализ финансовый результатов деятельности
предприятия 42
Глава 3. Мероприятия, направленные на улучшение финансовых результатов
деятельности предприятия 48
3.1 Совершенствование системы управления финансовыми результатами48
3.2 Экономическая оценка предложенных мероприятий 56
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 64
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ 67
ПРИЛОЖЕНИЯ 74
ВВЕДЕНИЕ
Абсолютную эффективность хозяйствования организации по всем
направлениям ее деятельности (производственной, сбытовой,
снабженческой, финансово и инвестиционной) характеризуют показатели
финансовых результатов. Они непосредственно составляют основу
экономического развития и укрепления финансовых отношений со всеми
участниками предпринимательской деятельности. Чем больше сумма
доходов, величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем
результативнее функционирует организация, тем устойчивее ее финансовое
состояние. В связи с этим одной из базовых целей любой коммерческой
организации является максимизация ее доходов и прибыли.
Прибыль обеспечивает возможности самофинансирования,
удовлетворения материальных и социальных потребностей собственника
капитала и работников хозяйствующего субъекта. Она является также
важным источником формирования доходов бюджета и погашения долговых
обязательств организации перед банками, другими кредиторами и
инвесторами.
Все вышеизложенное обуславливает актуальность выбранной для
исследования темы выпускной квалификационной работы.
Целью выпускной квалификационной работы является разработка
мероприятий по повышению финансовых результатов организации на
основе анализа полученных доходов и прибыли.
Для достижения поставленной цели необходимо решить следующие
задачи:
1) изучить теоретические и методологические аспекты управления
доходами и прибылью организации: их экономическую сущность и роль в
самофинансировании, формирование системы управления доходами и
прибылью организации, методику анализа доходов и прибыли;
2)представить экономическую характеристику А АО «Газпромнефть-
НоябрьскНефтеГаз»;
3)проанализировать финансовые результаты АО «Газпромнефть-
НоябрьскНефтеГаз»;
4)разработать систему мероприятий по повышению финансовых
результатов АО «Газпромнефть-НоябрьскНефтеГаз»;
4) рассчитать экономическую эффективность предлагаемых к
внедрению мероприятий.
Объектом исследования выступило АО «Газпромнефть-
НоябрьскНефтеГаз», осуществляющее деятельность по добыче нефти и газа
в Ямало-Ненецком и Ханты-Мансийском автономных округа.
Предметом исследования выступает процесс управления доходами и
прибылью организации.
Теоретической и методологической основой исследования послужили
научные работы по вопросам сущности, формирования анализа финансовых
результатов, а также управления доходами и прибылью организации.
Наиболее известными отечественными и зарубежными экономистами,
занимавшимися данной проблемой, являются: В.Г.Артеменко, А.Бабо,
М.И.Баканов, М.В.Беллендир, В.М.Глазунов, О.П Ефимова., В.В. Журавлев,
В.В.Ковалев, Л.И.Кравченко, Р.Кэмпбелл, Б.Макконнелл, Дж. Ст.Милль,
Ф.Найт, Г.В.Савицкая, П. Самуэльсон, Н.Н. Селезнева, А. Смит, Д.Соломон,
А.Д.Шеремет и другие.
Информационную основу исследования составили регистры
бухгалтерского учета и бухгалтерская (финансовая) отчетность АО
«Газпромнефть-НоябрьскНефтеГаз» за 2017-2018 гг.
В процессе исследования применялись такие методы как
горизонтальный, вертикальный, трендовый, сравнительный и
коэффициентный анализ; синтез; моделирование; абстрагирование;
формализация.
Структура выпускной квалификационной работы сложилась из
введения, трех глав, заключения и списка использованных источников.
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ АНАЛИЗА
ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1. Понятие, сущность анализа финансовых результатов
Основной целью коммерческих организаций, имеющих разные
организационно-правовые формы, работающих в разных отраслях и вне
зависимости от их размеров является получение прибыли или
положительного финансового результата деятельности. Без получения
прибыли предприятие не может развиваться в рыночной экономике, за
исключением организаций, финансируемых за счет государства или других
источников. Особую актуальность это имеет для предприятий сферы услуг,
которые до недавнего времени выступали в качестве драйвера экономики.
Поэтому задача улучшения финансового результата является важной для
хозяйствующего субъекта
1
.
Результатом финансово-хозяйственной деятельности каждой
организации является получение прибыли или убытка, формирующихся в
течение календарного года. Финансовый результат деятельности
предприятия представляет собой разницу между его доходами и расходами.
Если за отчетный период по результатам деятельности организации доходы
превышают расходы, соответственно происходит прирост имущества
предприятия - организация получает прибыль, в случае, если расходы
больше доходов, то результатом деятельности предприятия является убыток
- уменьшение имущества. Таким образом, полученный предприятием за
отчетный год финансовый результат в виде прибыли или убытка,
соответственно, приводит к увеличению или уменьшению собственного
капитала предприятия.
Понятие «финансовый результат» вместе с развитием экономики
постоянно меняется и дополняется. Среди экономистов до сих пор не
сложилось единого мнения по поводу данного понятия, и существуют
1
Владимирова О. Н., Петрова А. Т. К вопросу о развитии сферы услуг России в условиях кризиса //
Фундаментальные исследования. 2015. № 5-2. - С. 390.
разные подходы к экономическому содержанию финансового результата. А.
Д. Шеремет считает, что «финансовые результаты деятельности
предприятия характеризуются величиной прибыли или убытка», но данное
определение нельзя назвать полным
2
.
Н. А. Толкачева более точно характеризует сущность финансового
результата, под которым она понимает «прирост или уменьшение капитала
организации в процессе финансово-хозяйственной деятельности за отчетный
период, который выражается в форме общей прибыли и убытка»
3
.
Г. В. Савицкая в своих работах использует следующее определение -
«финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются
суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности»: «прибыль - это
часть чистого дохода, который непосредственно получают субъекты
хозяйствования после реализации продукции»
4
.
О. В. Ефимова финансовым результатом считает прибыль, при этом
отмечает, что «действительно конечный результат тот, правом
распоряжаться которым обладают собственники», в экономической практике
под ним подразумевается «прирост чистых активов»
5
.
Существуют мнения многих других авторов (Приложение 1).
В экономическое теории понятие дохода раскрывается как итог
хозяйственной деятельности организации, прирост ее капитала. Доход –
важнейший экономический показатель работы организации, отражающий
его финансовые поступления от всех видов деятельности за определенный
период. В категории дохода отражается экономическая результативность
деятельности организации, ее хозяйственная политика. Динамика дохода,
его величина свидетельствуют о степени эффективности деятельности
хозяйствующего субъекта, общественном признании производимой им
2
Шеремет А. Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия : учебник. 2-е
изд., доп. - М.: Инфра-М, 2017. - с.32.
3
Толкачева Н. А. Финансовый менеджмент : курс лекций. - М. : Директ-Медиа, 2014. - с.55.
4
Савицкая Г. В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / Г. В. Савицкая. – М.: Инфра-
М, 2016. – 336 с.
5
Ефимова О.В. Финансовый анализ: современный инструментарий для принятия экономических решений:
учебник / О.В. Ефимова. М.: Омега-Л, 2017.- 348 с.
продукции, а также о месте и роли данного хозяйствующего субъекта на
соответствующем рынке.
Согласно ст.41 Налогового кодекса РФ
6
под доходом понимается
экономическая выгода в денежной или натуральной форме, учитываемая в
случае возможности ее оценки и в той мере, в которой такую выгоду можно
оценить, и определяемая в соответствии с главой 25 НК РФ.
По определению М.С. Абрютиной: «Доход в экономическом смысле
– это всегда разница между стоимостью выпуска продукции и издержками
производства»
7
.
Аналогичный смысл в это понятие вкладывает и Ю.И. Продиус,
который отмечает, что «валовой доход характеризует конечный результат
производственной или коммерческой деятельности предприятия и
рассчитывается путем исключения из валовой выручки и результатов
внереализационных операций всех затрат на производство и реализацию
продукции, входящих в себестоимость, кроме расходов на оплату труда
8
.
По мнению Фирстовой С.Ю., доходы – денежные отношения,
которые связаны с формированием и использованием фондов денежных
средств участниками хозяйственной жизни. Необходимость создания
фондов на различных уровнях обусловлена потребностями субъектов в
финансовых ресурсах, обеспечивающих их деятельность. Эту потребность в
ресурсах без финансовых фондов удовлетворить невозможно ни в сфере
производства, ни в сфере государственного управления
9
.
Самым распространенным среди современных экономистов стало
определение понятия «доход предприятия» как суммы выручки, а также от
осуществления внереализационных операций.
6
Налоговый кодекс РФ (часть первая) от 31.07.1998 N 146-ФЗ (ред. от 28.12.2017) // Справочная правовая система
Консультант Плюс: [Сайт информационно-правовой компании — Режим доступа: http://www.consultant.ru
7
Абрютина, М.С. Экспресс анализ финансово-экономической деятельности предприятия / М.С. Абрютина.
– М.: Дело и Сервис, 2011. - 192 с.
8
Продиус, Ю. И. Экономика предприятия (2-е издание, переработанное)/ Ю. И. Продиус.- М.: Наука, 2011.
– 232 с
9
Фирстова, С.Ю. Бухгалтерский и налоговый учет / С.Ю.Фирстова. – М.: Омега-Л, 2011. – 283 с.
По мнению Л.Т. Гиляровской, доходами организации признается
увеличение экономических выгод в результате поступления активов
(денежных средств, иного имущества) и (или) погашения обязательств,
приводящее к увеличению капитала этой организации, за исключением
вкладов участников (собственников имущества)
10
.
Таким образом, рассмотрение понятия «доход предприятия» в
широком понимании как в соответствии с экономическим, так и в
соответствии с бухгалтерским подходами позволяет определить следующие
его основные характеристики:
- представляет собой один из видов финансовых результатов
хозяйственной деятельности за определенный период;
- характеризует поступление экономических выгод;
- основными формами экономических выгод, характеризующими
доход предприятия, выступают выручка от реализации иного имущества, а
также поступления средств из внереализационных операций;
- экономические выгоды, которые формируют доход предприятия,
определяются в денежной форме.
Доходы организации в зависимости от их характера, условия
получения и направлений деятельности организации подразделяются на:
а) доходы от обычных видов деятельности, под которыми понимается
выручка, формируемая в процессе реализации продукции и товаров, а также
поступления, связанные с выполнением работ и оказанием услуг;
б) прочие доходы:
- поступления, связанные с предоставлением за плату во временное
пользование (временное владение и пользование) активов организации;
- поступления, связанные с предоставлением за плату прав,
возникающих из патентов на изобретения, промышленные образцы и других
видов интеллектуальной собственности;
10
Гиляровская, Л. Т. Экономический анализ хозяйственной деятельности / Л. Т. Гиляровская - М.: ТК
Велби, 2014. – 615 с.
- поступления, связанные с участием в уставных капиталах других
организаций (включая проценты и иные доходы по ценным бумагам);
- прибыль, полученная организацией в результате совместной
деятельности (по договору простого товарищества);
- поступления от продажи основных средств и иных активов,
отличных от денежных средств (кроме иностранной валюты), продукции,
товаров;
- проценты, полученные за предоставление в пользование денежных
средств организации, а также проценты за использование банком денежных
средств, находящихся на счете организации в этом банке.
- штрафы, пени, неустойки за нарушение условий договоров;
- активы, полученные безвозмездно, в том числе по договору
дарения;
- поступления в возмещение причиненных организации убытков;
- прибыль прошлых лет, выявленная в отчетном году;
- суммы кредиторской и депонентской задолженности, по которым
истек срок исковой давности;
- курсовые разницы;
- сумма дооценки активов;
- поступления, возникающие как последствия чрезвычайных
обстоятельств хозяйственной деятельности, т.е. стоимость материальных
ценностей, остающихся от списания непригодных к восстановлению и
дальнейшему использованию активов
11
.
Доходы, полученные от основной и не основной деятельности,
составляют совокупный доход предприятия.
Прибыль как форма реализованной стоимости подытоживает весь
процесс формирования дохода производственного предприятия.
В экономической теории существует множество определений
11
Абдукаримов, И.Т. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих
организаций (анализ деловой активности): Учебное пособие / И.Т. Абдукаримов. - М.: НИЦ ИНФРА-М,
2013. - 320 c.
прибыли. Рассматривая прибыль, классики рыночной экономики определяли
ее как результат функционирования авансированного капитала, как излишек
выручки от продажи товаров над затратами капитала.
Прибыль на капитал, по мнению Адама Смита, связана с
дополнительной ценностью, порождаемой работником, пропорциональна
величине используемого капитала. «Ценность, придаваемая работником
сырому материалу, разбивается на две части, из которой одна покрывает
содержание работника, а другая служит прибылью для предпринимателя на
его капитал, употребленный на заработную плату и на приобретение
материалов»
12
.
Основываясь на идеях Х. фон Тюнена и Л. Вальраса, Ф. Найт и
Уэстон ввели понятие чистой прибыли. В соответствии с концепцией Найта
источником возникновения чистой прибыли или убытка является
неопределенность
13
.
К. Макконнелл и С. Брю полагают, что плата за выполненное
предприятием своей работы нормальной прибылью, но если общий доход
превосходит общую сумму издержек, в таком случае разница явится чистой
прибылью
14
.
В настоящее время толкование прибыли по-прежнему носит
противоречивый характер.
По мнению М.Д. Заславской прибыль – это объединение всех форм
доходов, таких как: процент, заработная плата и рента
15
] Некоторые
экономисты считают прибылью доход от временных нововведений, который
является платежом за проявленный риск или удачу
16
. Другие утверждают,
что прибыль – это монопольный доход при умышленном или естественном
12
Адам Смит. Богатство народов. - М: «АСТ», 2017. – 256 с.
13
Барышникова, Н.С. Финансы организаций (предприятий): Учебное пособие / Н.С. Барышникова. - СПб.:
Просп. Науки, 2016. -320 c.
14
Бланк, И.А. Управление прибылью / И.А. Бланк. – Москва: Ника Центр, 2017. – 768 с.
15
Заславская, М.Д. История экономики: учебное пособие/ М. Д. Заславская. – М.: Дашков и К, 2018. – 293
с.
16
Савицкая, Г.В. Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / Г.В. Савицкая.
- М.: НИЦ ИНФРА-М, 2018. - 607 c.
дефиците ресурсов
17
. Также существует такая точка зрения, что прибыль –
это награда за блестящее применение факторов производства или плата за
риск
18
.
Прибыль выполняет следующие функции:
а) представляет собой показатель, который наиболее полно отражает
эффективность производства и оценивает хозяйственную деятельность
предприятия (оценочная функция);
б) является основным источником собственных финансовых ресурсов
организации, что служит стимулирующим воздействием на повышение
результативности ее финансово-хозяйственной деятельности
(стимулирующая функция);
в) проявляется как источник формирования бюджетных ресурсов и
внебюджетных фондов (фискальная функция)
19
.
Рассмотрим отдельные виды прибыли организации в соответствии с
ее классификацией по основным признакам.
1. По характеру отражения в учете выделяют бухгалтерскую и
экономическую прибыль организации.
Бухгалтерская прибыль представляет собой разность между доходами
хозяйствующего субъекта и внешними его текущими затратами
(издержками), отражаемыми бухгалтерским учетом.
Экономическая прибыль представляет собой разность между суммой
доходов организации, с одной стороны, и суммой как внешних, так и
внутренних ее текущих затрат (издержек), с другой.
2. По основным видам деятельности организации выделяют:
а) прибыль от операционной деятельности – представляет собой
совокупный объем прибыли от реализации продукции и прибыли от других
операций, не относящихся к инвестиционной или финансовой деятельности;
17
Тютюкина, Е. Б. Финансы организаций (предприятий): учебник / Е. Б. Тютюкина. – Москва: Дашков и К,
2011. – 539 с.
18
Аверина, О.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник / О.И.
Аверина, В.В. Давыдова, Н.И. Лушенкова. - М.: КноРус, 2012. - 432 c.
19
Толпегина, О.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник для
бакалавров / О.А. Толпегина, Н.А. Толпегина. - М.: Юрайт, 2013. - 672 c.