3
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ ............................................................................................................ 4
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ УПРАВЛЕНИЯ
ФИНАНСОВЫМИ РЕЗУЛЬТАТАМИ ПРДЕПРИЯТИЯ ............................... 7
1.1 Понятие финансовых результатов предприятия.............................................. 7
1.2 Экономическая сущность, содержание и состав доходов и расходов
организации .......................................................................................................... 10
1.3 Основные этапы формирования финансовых результатов ........................... 13
ГЛАВА 2. ОЦЕНКА ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЬТАТОВ ОАО «КАЛИТА» .. 16
2.1 Общая характеристика деятельности ОАО «Калита» ................................... 16
2.2 Анализ финансовых результатов деятельность предприятия ....................... 17
2.3 Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия .................... 38
ГЛАВА 3. МЕРЫ УЛУЧШЕНИ ФИНАНСОВЫХ РЕЗУЛЬТАТОВ
ОАО «КАЛИТА» И ОЦЕНКА ИХ ЭФФЕКТИВНОСИ ................................ 60
3.1 Мероприятия по улучшению финансовых результатов деятельности
ОАО «Калита» ....................................................................................................... 60
3.2 Оценка экономической эффективности предложенных мероприятий......... 63
ЗАКЛЮЧЕНИЕ ................................................................................................... 68
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ ......................................... 72
ПРИЛОЖЕНИЯ .................................................................................................. 74
4
ВВЕДЕНИЕ
Результаты в любой сфере бизнеса зависят от наличия и эффективности
использование финансовых результатов, которые приравниваются к
кровеносной системе, обеспечивающей жизнедеятельность предприятия.
Поэтому забота о финансовых результатах является отправным моментом и
конечным результатом деятельности любого субъекта хозяйствования. В
условиях рыночной экономики эти вопросы имеют первостепенное значение.
Выдвижение на первый план финансовых результатов деятельности субъекта
хозяйствования, возрастание роли финансов является характерной чертой и
тенденцией во всём мире.
Актуальностью темы является то, что в рыночной экономике
финансовые результаты предприятия по сути дела отражают конечные
результаты его деятельности. Результаты финансового анализа нужны прежде
всего собственникам, а также кредитором и инвестором, поставщикам,
менеджерам и налоговым службам. В соответствии с этим анализ финансового
результатов является существенным звеном управления.
Степень разработанности проблемы. Проблема анализа финансовых
результатов деятельности предприятия нашли свое отражение в научных
трудах Балабанов И. Т., Курилова А. А., Курилова А. А., Великая Е. Г. и других
отечественных и зарубежных авторов, но вопрос анализа финансовых
результатов остается актуальным.
Объектом исследования данной работы является анализ финансовых
результатов, а также перспективы развития ОАО «Калита», функционирующее
в современных экономических условиях, а предметом – выступают
экономические отношения, возникающие в процессе анализа финансовых
результатов предприятия.
Цель заключается в изучении теоретических основ анализа финансовых
результатов предприятия, оценке финансового состояния предприятия, а также
в разработке мер по улучшению финансовых результатов для стабильности его
5
развития.
Для достижения поставленной цели, необходимо решить следующие
задачи:
− изучить теоретические аспекты управления финансовыми результатами;
− рассмотреть экономическую сущность, содержание и состав доходов и
расходов организации;
− рассмотреть основные этапы формирования финансовых результатов;
− дать краткую характеристику исследуемого предприятия;
− провести анализ финансового состояния и финансовой устойчивости
предприятия ОАО «Калита»;
− предложить мероприятия, направленные на улучшение финансового
состояния предприятия;
− сделать оценку экономического эффекта от предложенных мероприятия.
Методы исследования. В процессе работы были использованы методы
общенаучного анализа при исследовании теории, а также, был использован
метод горизонтального анализа показателей финансовой отчётности ОАО
«Калита» и коэффициентный метод, при оценке финансового состояния
предприятия, метод дифференцированного анализа при оценке ликвидности,
рентабельности и деловой активности, табличный метод.
Информационной базой исследования послужили материалы
официальной финансовой отчетности ОАО «Калита», которая включает
следующие документы: бухгалтерский баланс (форма № 1), отчет о прибылях и
убытках (форма № 2), а также, научная литература и учебные пособия по
выбранной теме исследования.
Практическая значимость заключается в возможности использования
основных положений, выводов и результатов исследования данной работы в
практической деятельности ОАО «Калита».
Выпускная квалификационная работа имеет следующую структуру:
содержание, введение, три главы, заключение, список использованной
литературы, приложения.
6
В первой главе рассматриваются теоретические аспекты управления
финансовыми результатами предприятия. Она состоит из трех подпунктов: в
первом раскрывается понятие финансовых результатов предприятия, во втором
параграфе указывается порядок формирования, распределение и использование
финансовых ресурсов, а в третьем – изучаются методы анализа и управления
финансовыми ресурсами предприятия.
Во второй главе рассматриваются особенности формирования и анализ
управления финансовыми результатами ОАО «Калита». Она состоит из трех
подпунктов: в первом представлена общая экономическая характеристика ОАО
«Калита», во втором анализ формирования финансовых результатов, а в
третьем – оценка и анализ финансового состояния.
В третьей главе рассматривается разработка мероприятий по улучшению
финансовых результатов ОАО «Калита». Она состоит из двух подпунктов: в
первом указывается мероприятия, направленные на улучшение финансовых
результатов ОАО «Калита», а во втором – оценка экономической
эффективности предложенных мероприятий.
7
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ УПРАВЛЕНИЯ
ФИНАНСОВЫМИ РЕЗУЛЬТАТАМИ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1 Понятие финансовых результатов предприятия
Финансовый результат - обобщающий показатель анализа и оценки
эффективности (неэффективности) деятельности хозяйствующего субъекта на
определенных стадиях (этапах) его формирования [13, с.100].
Финансовый результат деятельности организации служит своего рода
показателем значимости данной организации в народном хозяйстве. С точки
зрения бухгалтерского учета конечный финансовый результат деятельности
предприятия выражается в показателе прибыли или убытка, формируемого на
счете «Прибыли и убытки» и отражаемого в бухгалтерской отчетности.
Для любого предприятия получение финансового результата означает
признание обществом результатов его деятельности или получение результатов
от реализации произведенного на предприятии продукта. Тогда конечным
финансовым результатом для предприятия будет выступать сальдо результата
от реализации и расходов, понесенных им для его получения.
Для государства конечным финансовым результатом деятельности
коммерческого предприятия будет являться налог, содержащийся в его составе.
Для собственника, инвестора конечный финансовый результат
представляет собой распределенную в его пользу часть прибыли после
налогообложения. Оставшаяся прибыль после ее налогообложения и выплат
дивидендов собственникам, процентов кредиторам есть чистый конечный
финансовый результат предприятия. Финансовым результатом основной
деятельности выступает выручка от продаж.
Превышение выручки над налоговыми расходами и затратами, ее
формирующими, даст положительный результат, называемый прибылью от
продаж. Обратная ситуация покажет убыток от продаж.
Конечный финансовый результат от обычной деятельности предприятия
называется прибылью.
8
Конечный финансовый результат от обычной деятельности,
увеличенный или уменьшенный на сальдо чрезвычайных доходов и расходов,
носящих случайный характер и возникающих достаточно редко, формирует
нераспределенную прибыль. Выявлением величины нераспределенной
прибыли заканчивается финансовый год предприятия [13, с.76].
Таким образом, можно сделать следующие выводы:
− финансовые результаты - это результат от производственной и коммерческой
деятельности предприятия в виде выручки от реализации, а также конечный
результат финансовой деятельности в виде прибыли и чистой прибыли;
− под конечным финансовым результатом понимается разность доходов и
расходов в разрезе различных видов и деятельности предприятия в целом;
− чистый конечный финансовый результат - это конечный финансовый
результат, оставшийся после выплат налогов, а также всевозможных
дивидендов.
Прибыль (убыток) представляет собой конечный финансовый результат
деятельности предприятия. В процессе анализа результатов работы торгового
предприятия применяются различные значения прибыли:
- прибыль (убыток) от реализации товаров;
- прибыль от реализации основных фондов и иного имущества;
- валовая (балансовая) прибыль;
-чистая прибыль (прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия);
- налогооблагаемая прибыль;
- прибыль от прочей деятельности предприятия.
Высокий рост прибыли так же может быть достигнут за счет того, что
предприятие занимает монопольное положение на рынке.
Насколько предприятие эффективно функционирует на рынке можно
судить по показателям рентабельности, т. е доходности предприятия. Иными
словами, если предприятие получает прибыль-оно рентабельно, т. е оно
эффективно осуществляет свою хозяйственную деятельность [7, с.113].
9
Не вся продукция становится товаром. Она становится товаром только
при условии ее реализации. В стоимость товара включается стоимость
материалов, а также стоимость труда, которая состоит из заработной платы
работников, участвующих в производстве. Реализуя свою продукцию,
предприятие получает выручку, но это не означает, что оно получило прибыль.
Основным критерием оценки финансового результата предприятия
является - себестоимость продукции, которая образуется путем сопоставления
выручки и затрат на производство и реализацию.
Первостепенной целью деятельности любого предприятия,
действующего в условиях рыночной экономики - является получение прибыли,
но не всегда данная цель достигается. Если выручка больше себестоимости, то
можно говорить о том, что предприятие получает прибыль, если меньше - несет
убыток, что в свою очередь указывает на его неустойчивое финансовое
положение, которое в дальнейшем может привести к банкротству.
Значение прибыли состоит в том, что она отражает конечный
финансовый результат. Вместе с тем на величину прибыли, ее динамику
воздействуют факторы, как зависящие, так и не зависящие от усилий
предприятия [8, с.326].
Предприятие не может воздействовать на конъюнктуру рынка, цены на
ресурсы и амортизацию. Оно может лишь определить цену на реализуемый ею
товар, размер заработной платы работникам, участвующим в производстве,
воздействовать на уровень хозяйствования, компетентность руководства и
менеджеров, конкурентоспособность продукции, организация производства и
труда, его производительность.
Недостаточно просто покрыть издержки производства выручкой от
реализации, необходимо также получить прибыль. Сущность прибыли
наиболее полно выражается в ее функциях - воспроизводственная и
стимулирующая.
10
Помимо этого, прибыль выступает источником вознаграждения
владельцев акций, паев в уставном капитале предприятия; служит источником
пополнения государственного бюджета.
Под прибылью понимается результат деятельности фирмы (компании,
корпорации). Для всех предприятий обязательным условием является
максимизация прибыли: прибыль максимальна, когда предельный доход равен
предельным издержкам. Максимизация прибыли должна ориентироваться не на
короткий период, а на долгосрочную перспективу. Предприятия, которые не
занимаются максимизацией прибыли, имеют мало шансов на выживание.
Предприятия, обладающие значительным объемом собственного
капитала, могут получать дополнительный доход в виде процентов на
собственный капитал. Соответственно и размер налога увеличится, что
непосредственно отражается в отчете о прибылях и убытках.
1.2 Экономическая сущность, содержание и состав доходов и
расходов организации
Положениями РФ по бухгалтерском учету: ПБУ 9/99 «Доходы
организации» и ПБУ 10/99 «Расходы организаций».
Доходами организации признается увеличение экономических выгод в
результате поступления активов (денежных средств и иного имущества) или
погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала организации
(сюда не включаются вклады участников в уставный капитал).
Доходы классифицируются на четыре группы:
1. Доходы от обычных видов деятельности: выручка от продаж товаров,
продукции (работ, услуг);
2. Операционные доходы включают поступления от:
- предоставления за плату во временное пользование активов и прав
организации; продажи основных средств и иных активов;
- участия в уставных капиталах других организаций;
11
- проценты, полученные за предоставление в пользование денежных средств
(по облигациям, депозитам, векселям) и использование банком денежных
средств на счете организации.
3. Внереализационные доходы:
- полученные штрафы, пени, неустойки за нарушение договоров;
- поступления от возмещения убытков;
- прибыль прошлых лет;
- кредиторская и дебиторская задолженность с истекшим сроком исковой
давности;
- сумма до оценки активов;
4. Чрезвычайные доходы:
- страховое возмещение;
- стоимость материальных ценностей, остающихся от списанных активов.
Не признаются доходами организации такие поступления от других
юридических и физических лиц: суммы НДС, акцизов, налога с продаж,
экспортных пошлин и пр.
Расходами организации признается уменьшение экономических выгод в
результате выбытия активов (имущества, денежных средств) или
возникновения обязательств, уменьшающих капитал организации, за
исключением уменьшения вкладов в уставный капитал собственников
имущества по их решению.
Не признается расходами организации выбытие активов:
- связанное с приобретением внеоборотных активов;
- вложениями в уставный капитал других организаций; приобретением акций
АО и иных ценных бумаг;
- перечислением средств и взносов, связанных с благотворительной
деятельностью;
- предварительной оплатой материально-производственных запасов и иных
ценностей (работ и услуг);
- погашением кредита, займа и т. п.
12
Расходы также классифицируются на четыре группы:
1. Расходы по обычным видам деятельности: себестоимость
произведенных товаров, продукции (работ, услуг) и произведенные расходы,
сопутствующие поступлению выручки;
2. Операционные расходы:
- расходы, связанные с предоставлением за плату во временное пользование
активов и прав организации;
- расходы, связанные с продажей, выбытием и прочим списанием основных
средств и иных активов;
- расходы, связанные с участием в уставных капиталах других организаций;
проценты, уплаченные за пользование денежными средствами и пр.
3.Внереализационные расходы:
- уплаченные штрафы, пени, неустойки за нарушение договоров;
- возмещение причиненных убытков;
- убытки прошлых лет;
- суммы дебиторской задолженности с истекшим сроком исковой давности, но
реальных для взыскания;
- сумма уценки активов;
- убытки от списания долгов по недостачам и хищениям (на основе актов о
несостоятельности ответчика).
4.Чрезвычайные расходы: по страховому возмещению, восстановлению
разрушенного имущества, приобретению утраченного имущества.
Правила для признания расходов в отчете о прибылях и убытках:
1. Соответствие расходов полученным доходам.
2. Необходимость обоснованного распределения расходов между
отчетными периодами.
3. Подлежат признанию независимо от предыдущих правил расходы,
признанные в отчетном периоде, если по ним можно определенно утверждать о
неполучении экономических выгод (доходов) или поступлении активов.